锐新科技：2020年年度报告.PDF

天津锐新昌科技股份有限公司天津锐新昌科技股份有限公司 2020 年年度报告年年度报告 2021-005 2021 年年 04 月月 天津锐新昌科技股份有限公司 2020 年年度报告全文 1 第一节第一节 重要提示、目录和释义重要提示、目录和释义 公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并承担个别和实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。连带的法律责任。 公司负责人国占昌、主管会计工作负责人王哲及会计机构负责人公司负责人国占昌、主管会计工作负责人王哲及会计机构负责人(会计主管会计主管人员人员)张庆国声明：保证本年度报告中财务报告的真实、准确、完整。张庆国声明：保证本年度报告中财务报告的真实、准确、完整。 所有董事均已出席了审议本报告的董事会会议。所有董事均已出席了审议本报告的董事会会议。 本年度报告涉及未来计划等前瞻性陈述， 不构成公司对投资者的实质承诺，本年度报告涉及未来计划等前瞻性陈述， 不构成公司对投资者的实质承诺，投资者及相关人士均应对此保持足够的风险认识，并且应当理解计划、预测与投资者及相关人士均应对此保持足够的风险认识，并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异。公司已在本报告承诺之间的差异。公司已在本报告“第四节经营情况讨论与分析第四节经营情况讨论与分析”之之“九、公司未九、公司未来发展的展望来发展的展望”部分，对可能面临的风险进行详细描述，敬请投资者注意投资风部分，对可能面临的风险进行详细描述，敬请投资者注意投资风险。险。 公司经本次董事会审议通过的利润分配预案为：以公司经本次董事会审议通过的利润分配预案为：以 110,280,000 为基数，向为基数，向全体股东每全体股东每 10 股派发现金红利股派发现金红利 3 元（含税） ，送红股元（含税） ，送红股 0 股（含税） ，以资本公积股（含税） ，以资本公积金向全体股东每金向全体股东每 10 股转增股转增 0 股。股。 天津锐新昌科技股份有限公司 2020 年年度报告全文 2 目录目录 第一节第一节 重要提示、目录和释义重要提示、目录和释义 . 1 第二节第二节 公司简介和主要财务指标公司简介和主要财务指标 . 4 第三节第三节 公司业务概要公司业务概要 . 8 第四节第四节 经营情况讨论与分析经营情况讨论与分析 . 17 第五节第五节 重要事项重要事项 . 32 第六节第六节 股份变动及股东情况股份变动及股东情况 . 48 第七节第七节 优先股相关情况优先股相关情况 . 55 第八节第八节 可转换公司债券相关情况可转换公司债券相关情况 . 56 第九节第九节 董事、监事、高级管理人员和员工情况董事、监事、高级管理人员和员工情况 . 57 第十节第十节 公司治理公司治理 . 63 第十一节第十一节 公司债券相关情况公司债券相关情况 . 69 第十二节第十二节 财务报告财务报告 . 70 第十三节第十三节 备查文件目录备查文件目录 . 161 天津锐新昌科技股份有限公司 2020 年年度报告全文 3 释义释义 释义项 指 释义内容 公司、本公司、锐新科技 指 天津锐新昌科技股份有限公司 锐新常熟、常熟子公司、子公司 指 锐新昌科技（常熟）有限公司 本集团 指 本公司及受本公司控制的企业 ABB 指 ABB Ltd 或其全球分支机构 西门子 指 Siemens AG 或其全球分支机构 施耐德 指 Schneider Electric SE 或其全球分支机构 通用电气 指 General Electric Company 或其全球分支机构 台达 指 Delta Electronics Inc.或其全球分支机构 证监会或中国证监会 指 中国证券监督管理委员会 交易所、深交所 指 深圳证券交易所 元、万元 指 人民币元、人民币万元 期初 指 2020 年 1 月 1 日 期末 指 2020 年 12 月 31 日 报告期 指 2020 年 1 月 1 日至 2020 年 12 月 31 日 天津锐新昌科技股份有限公司 2020 年年度报告全文 4 第二节第二节 公司简介和主要财务指标公司简介和主要财务指标 一、公司信息一、公司信息 股票简称 锐新科技 股票代码 300828 公司的中文名称 天津锐新昌科技股份有限公司 公司的中文简称 锐新科技 公司的外文名称（如有） TIANJIN RUIXIN TECHNOLOGY CO.,LTD 公司的法定代表人 国占昌 注册地址 天津新技术产业园区华苑产业区(环外)海泰北道 5 号 注册地址的邮政编码 300834 办公地址 天津新技术产业园区华苑产业区(环外)海泰北道 5 号 办公地址的邮政编码 300834 公司国际互联网网址 www.ruixin- 电子信箱 rxc-zqbruixin- 二、联系人和联系方式二、联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 王哲 李珂 联系地址 天津新技术产业园区华苑产业区(环外)海泰北道 5 号 天津新技术产业园区华苑产业区(环外)海泰北道 5 号 电话 022-58188588 022-58188588 传真 022-58188545 022-58188545 电子信箱 wzheruixin- zqruixin- 三、信息披露及备置地点三、信息披露及备置地点 公司选定的信息披露媒体的名称 证券时报 、 证券日报 、 中国证券报 、 上海证券报 登载年度报告的中国证监会指定网站的网址 巨潮资讯网 http:/ 公司年度报告备置地点 公司董事会办公室 四、其他有关资料四、其他有关资料 公司聘请的会计师事务所 会计师事务所名称 信永中和会计师事务所(特殊普通合伙) 天津锐新昌科技股份有限公司 2020 年年度报告全文 5 会计师事务所办公地址 北京市东城区朝阳门北大街 8 号富华大厦 A 座 9 层 签字会计师姓名 林国伟 周军 公司聘请的报告期内履行持续督导职责的保荐机构 适用 不适用 保荐机构名称 保荐机构办公地址 保荐代表人姓名 持续督导期间 国信证券股份有限公司 深圳市罗湖区红岭中路 1012号国信证券大厦 16-26 层 但敏 李东方 2020 年 4 月 21 日-2023 年 12月 31 日 公司聘请的报告期内履行持续督导职责的财务顾问 适用 不适用 五、主要会计数据和财务指标五、主要会计数据和财务指标 公司是否需追溯调整或重述以前年度会计数据 是 否 2020 年 2019 年 本年比上年增减 2018 年 营业收入（元） 368,479,413.73 333,808,076.63 10.39% 362,122,187.66 归属于上市公司股东的净利润（元） 65,748,746.33 62,566,574.91 5.09% 61,539,720.83 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润（元） 59,272,083.53 61,309,746.79 -3.32% 59,087,259.44 经营活动产生的现金流量净额（元） 69,533,789.34 12,076,577.05 475.77% 33,747,826.01 基本每股收益（元/股） 0.65 0.76 -14.47% 0.74 稀释每股收益（元/股） 0.65 0.76 -14.47% 0.74 加权平均净资产收益率 10.74% 17.16% -6.42% 19.04% 2020 年末 2019 年末 本年末比上年末增减 2018 年末 资产总额（元） 782,865,175.37 569,369,067.38 37.50% 423,712,610.77 归属于上市公司股东的净资产（元） 733,192,134.56 388,967,584.46 88.50% 347,078,509.55 公司最近三个会计年度扣除非经常性损益前后净利润孰低者均为负值， 且最近一年审计报告显示公司持续经营能力存在不确定性 是 否 扣除非经常损益前后的净利润孰低者为负值 是 否 六、分季度主要财务指标六、分季度主要财务指标 单位：元 天津锐新昌科技股份有限公司 2020 年年度报告全文 6 第一季度 第二季度 第三季度 第四季度 营业收入 64,832,195.48 102,543,929.83 100,404,780.52 100,698,507.90 归属于上市公司股东的净利润 10,718,352.71 17,454,355.90 17,843,621.03 19,732,416.69 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润 8,853,536.12 17,417,007.20 17,478,133.23 15,523,406.98 经营活动产生的现金流量净额 21,447,510.34 1,506,610.30 30,885,288.36 15,694,380.34 上述财务指标或其加总数是否与公司已披露季度报告、半年度报告相关财务指标存在重大差异 是 否 七、境内外会计准则下会计数据差异七、境内外会计准则下会计数据差异 1、同时按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况、同时按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 适用 不适用 公司报告期不存在按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。 2、同时按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况、同时按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 适用 不适用 公司报告期不存在按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。 八、非经常性损益项目及金额八、非经常性损益项目及金额 适用 不适用 单位：元 项目 2020 年金额 2019 年金额 2018 年金额 说明 非流动资产处置损益（包括已计提资产减值准备的冲销部分） -7,802.05 31,805.71 -10,366.46 计入当期损益的政府补助（与企业业务密切相关，按照国家统一标准定额或定量享受的政府补助除外） 5,429,987.38 621,676.50 2,361,927.88 除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，持有交易性金融资产、衍生金融资产、交易性金融负债、衍生金融负债产生的公允价值变动损益，以及处置交易性金融资产、衍生金融资产、交易性金融负债、衍生金融负债和其他债权投资取得的投资收益 2,262,395.68 589,918.41 351,581.54 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 -38,680.01 244,200.61 192,885.60 减：所得税影响额 1,169,238.20 230,773.11 443,567.17 天津锐新昌科技股份有限公司 2020 年年度报告全文 7 合计 6,476,662.80 1,256,828.12 2,452,461.39 - 对公司根据 公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号非经常性损益 定义界定的非经常性损益项目， 以及把 公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号非经常性损益 中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目， 应说明原因 适用 不适用 公司报告期不存在将根据公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号非经常性损益定义、列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目的情形。 天津锐新昌科技股份有限公司 2020 年年度报告全文 8 第三节第三节 公司业务概要公司业务概要 一、报告期内公司从事的主要业务一、报告期内公司从事的主要业务 （一）公司主要业务及产品介绍（一）公司主要业务及产品介绍 公司主要从事工业精密铝合金部件的研发、生产和销售。公司的工业精密铝合金部件是基于铝合金挤压成型工艺，并经过后续精、深加工而制成的各种铝合金功能和结构部件。公司早期产品中，电力电子散热器占多数，客户包括摩托罗拉、诺基亚等世界知名的通信设备制造商。随后，公司不断完善加工能力，改进生产流水线和生产运营管理，逐渐建立起与ABB、施耐德、西门子、通用电气等客户的合作关系，并为其供应以变频器散热器为主的产品。 随着近几年下游汽车轻量化、 自动化设备等领域的需求的不断涌现，公司产品结构逐渐朝多元化方向发展，产能利用与收入结构在不同产品大类中逐渐平衡，并形成了为多领域客户提供综合性研发、生产及服务的能力。 公司产品用途非常广泛，按照下游应用领域可以划分为电力电子散热器、自动化设备及医疗设备精密部件、汽车轻量化部件。 1、电力电子散热器、电力电子散热器 公司电力电子散热器产品主要通过冶金挤压成型，机械结合成型，焊接成型，机械加工成型等不同成型工艺，成型后的材料再经CNC加工等精、深加工工序制作而成，满足了下游各种电力电子设备的散热需求。 2、自动化设备及医疗设备精密部件、自动化设备及医疗设备精密部件 公司自动化设备及医疗设备精密部件产品分为三个子类：精密铝合金电机外壳、自动化机械结构部件和医疗设备精密部件。 公司生产自动化设备及医疗设备精密部件具有较成熟的成型工艺、 优良的机械性能、良好的防腐蚀性能及散热性能。 （1）精密铝合金电机外壳 各类工业自动化设备专用电机往往需要持续长时间运转和变频调速，电机发热问题突出，精密铝合金电机外壳既可以保护机内元件，又可以满足散热需求，是保障电机稳定运行和使用寿命的重要构件。 （2）自动化机械结构部件 公司自动化机械结构部件包括纺织机械部件、激光切割机部件、机械手臂部件、仓储设备轨道及执行器结构件等产品。铝合金作为自动化机械结构材料，重量轻、抗拉伸强度好、密闭性好、耐腐蚀，不仅能够保障结构强度，也能够实现轻量化，以提高运动定位准确性和节能性。 （3）医疗设备精密构件 公司的医疗设备精密构件包括铝合金X光机侧轨、影像仪C型臂和导轨等产品。 3、汽车轻量化部件、汽车轻量化部件 公司汽车轻量化部件主要包括新能源汽车电池箱体、新能源汽车驱动水冷电机机座、新能源模组保护端板、汽车保险杠、汽车天窗结构件等产品，目前主要应用领域为传统汽车和新能源汽车的轻量化。 （二）公司主要经营模式（二）公司主要经营模式 天津锐新昌科技股份有限公司 2020 年年度报告全文 9 1、研发模式、研发模式 公司为客户提供定制化铝合金产品的模具设计、工艺研发和生产的全流程服务。公司销售部门在收到客户需求及委托信息后进行评估，并将包含产品使用要求、品质要求、环境要求、包装要求、运输要求等相关技术信息提交给技术中心评审，公司技术中心评估产品信息并与客户初步沟通后，进行铝合金部件产品的挤压模具、工装、加工工艺的设计及样品生产，客户试用后对样品提出试用反馈或修改意见，进行再次设计研发，直到达到最终应用产品要求标准。 2、生产模式、生产模式 （1）以柔性生产为主的生产组织形式 柔性生产形式是企业为适应客户的多样化需求而采取的生产方式，企业可通过改变生产组织及生产流程，改造生产设备、工装，并充分利用计算机及自动化技术以及加强生产现场环境和批量控制等方法实现柔性精益生产，提高生产效率和毛利率。公司的柔性生产线有效的解决了机械制造高自动化与高柔性化之间的矛盾。具体优点包括：设备利用率高、原材料积压少、生产稳定性好、产品应变能力强等。公司在采取此种生产模式中，积累了丰富的通用工装夹具的研发自制经验，常用的工装夹具有100多种，以适应超过1,000种产品的生产切换。公司通过自行研发适配公司柔性生产线的自动化生产设备，自行设计和改造流水线，使得各道生产工序能够紧密的衔接，提升了生产自动化程度和生产效率。对于部分重点客户，公司充分考虑客户产品需求稳定性、技术标准、生产工艺、物流模式等要素，在柔性生产基础上研究制定合理的生产计划，在该类产品半成品及成品的生产上，优化生产资源调配，减少模具、工装夹具及生产设备参数切换频率，形成若干条生产线平台，实现对该类产品的稳定批量生产和安全库存的维护。在平台化生产形式的辅助下，公司能够进一步深化客户合作，扩大业务规模，使得产能能够更充分地利用，生产效率进一步提高。 （2）“订单式生产”的模式 公司的产品全部为客户定制产品，公司生产方面主要采用“订单式生产”的模式，由于客户对深加工产品有规格、型号等要求，公司引入柔性的自动化生产线，以适应市场的快速变化和客户的个性化需求。客户根据自身需求向公司下达采购订单，或采取书面需求预测和订单相结合的形式，公司业务经理将客户需求信息交予生产计划负责人，生产计划负责人会同生产、物料、质量、工艺等部门进行订单评审，评审通过后告知业务经理并由销售部负责人审批签字，反馈客户。评审通过同时告知物料部，由其采购和准备包装材料。随后，生产部门根据评审要求的工艺流程组织生产，产成品经检验合格后包装入库，物流部门根据客户要求的交期或者中转库约定安排发货。少数特殊情况考虑到挤压机和深加工设备运行的规模经济批量，公司针对部分客户，根据其具体订单和需求预测采取适当库存备货的生产方式。该种情形下，库存有备货时可直接发货。 （3）自主生产与委托加工相结合 公司目前设有挤压及深加工生产线，承担模具制造、挤压、时效、锯切、深加工等关系到最终成品品质的核心生产加工环节，除了上述核心生产环节，为了提高效率、降低成本和更好的利用产业链的专业化分工，公司将回棒、表面处理及其他因公司自行生产无法实现规模经济的非核心加工环节委托外部厂商负责加工生产。 外协厂商为公司重点供应商，在新委外加工关系建立前需要进行现场评审。现场评审通常由采购部、技术中心、生产部、质量部等组成评审小组对外协厂商的经营管理、资质、生产工艺、交货期等因素进行打分，采购部及质量部经理根据评审结果决定是否将该外协厂商纳入公司合格供应商。 为了明确与外协加工厂商的质量责任，公司会在需外协的产品入库之前进行检验，确保发往外协厂商的产品不存在因公司责任的质量问题。同时，公司会在与外协厂商签订的协议中约定，外协厂商有责任对公司发来的产品进行必要检验。外协加工完成并运抵公司指定地点后，公司对产品进行再次检验。通常，天津锐新昌科技股份有限公司 2020 年年度报告全文 10 公司会在协议中明确外协厂商批量加工的产品合格率须在95%-100%之间。 3、采购模式、采购模式 公司总体采取“订单式生产”“以产定购”的方式。公司目前采购流程是：销售部门下达生产指令单，生产部门根据销售部门的指令单安排生产计划，同时下达采购需求计划给采购部，采购部根据原料需求计划与供应商签订采购合同（或下达订单），供应商根据订货合同（或订单）规定的交付时间将采购货物发给公司或由公司上门提取。 公司收到采购货物后由仓库检验人员在规定时间之内检验， 如采购货物符合标准，则予以入库， 如采购货物不符合标准则通知采购部退换货， 同时由采购部负责向供应商提出相关索赔条件，或转向其他供应商下达订单。 公司采购的最主要原材料为铝棒，公司每年会与多个规模较大、交货及时、加工费优惠的铝棒供应商签订采购框架合同。在与供应商签订采购框架合同时，公司首先确定质量标准，并将该质量标准作为进货检验依据，框架协议中还会大致约定供货期等要素。实际采购时，公司会向供应商发送订单，规定采购数量和价格等具体要求。其他原材料，如型材以及五金品、钣金件、刀具等辅料及消耗品，公司则采取比较灵活的方式，如按照各批次签署采购合同或采购订单。 公司在采购铝棒及型材时，双方通常按照“基准铝价+铝棒加价”的方式确定价格，铝棒加价通常包括运费、加工费、均质费等费用。为了控制铝价大幅波动对供需双方造成的影响，公司会与主要铝棒供应商在框架协议中约定调整机制，当市场铝价发生大幅波动时，双方可以提前就铝棒价格调整进行协商，协商一致后双方按照新的铝棒价格执行合同。 4、销售模式、销售模式 （1）业务拓展模式 客户集团内部业务拓展方式 公司下游各大跨国公司在挑选供应商时有严格的考核认证体系，成为合格供应商后还有定期的评价机制，这一系列供应商管理认证体系通常都会被这些跨国公司全球分支机构所认可。因此，通过高层间的互访、技术交流、内部推介、全球供应商大会等途径，公司以各大跨国集团某一分支机构为基础，然后逐步向客户其他分支机构拓展同类业务。目前，公司大部分海外业务通过该种模式获取。 全新客户集团的拓展方式 公司不断提高自身研发能力、工艺管理水平，加强质量控制，提高准交率，长期为全球知名企业提供产品服务， 提升了公司品牌效应， 并在市场上树立起良好的口碑。 行业内的部分企业主动与公司进行接洽，同时现有客户向其合作伙伴推荐本公司，公司与新拓展的客户逐步建立起业务关系，并将持续深入发展。对于拟切入的重点领域及对公司具有重要意义的客户，公司积极采用主动营销手段，通过工艺技术交流的方式，让客户更好的了解公司实力，并最终达成业务合作。此种拓展方式适用于全新的客户集团业务关系的建立。 （2）产品销售模式 在主营业务方面，公司销售模式为直销，且主要面对终端客户，按是否报关分为内销和外销。 公司的销售订单类型包括深加工制品订单、型材订单、开模订单、来料加工订单，其中深加工制品订单和型材订单总金额占据主营业务收入的绝大部分。开模订单指公司按照客户对型材断面、材料和力学性能的要求，为该客户设计和加工模具的订单；来料加工订单指客户向公司提供半成品，公司根据该客户要求完成后续某道工序的订单。 对于深加工制品和型材，公司通常会与长期合作的大客户签订产品销售的框架协议，协议中会约定销售价格的确认方式、产品技术参数、库存备货要求等方面。大客户在实际采购时向公司下达订单，约定产天津锐新昌科技股份有限公司 2020 年年度报告全文 11 品具体数量、品质、交期、结算方式等。 基于公司与各大跨国企业客户境内机构的业务往来积累下来的良好口碑，通过客户内部推介，公司能够顺利与客户境外分支机构开展业务。同一客户集团境外分支机构通常认可境内机构采用的合格供应商的认定和评价标准，境内外机构通常也都适用同一份框架协议。 （3）销售定价方式 公司深加工及型材产品的销售价格主要根据“基准铝价+加工费”的定价原则确定。 （三）行业发展概况（三）行业发展概况 1、工业精密铝合金部件制造的概念、工业精密铝合金部件制造的概念 公司的工业精密铝合金部件基于铝合金挤压工艺。铝合金挤压加工过程首先将加热变软后的铝棒装入盛锭筒内，然后对盛锭筒的铝棒施加压力，加热软化的铝棒在挤压杆压力及模具的反作用力同时作用下逐渐变形，最终从模具的成型孔挤出，形成型材。工业精密铝合金部件在用途上区别于建筑铝合金及日用铝合金制品，主要应用于工业装备生产领域，产品通常作为某种工业装备的零部件，在功能上及结构上满足特定的要求。在加工工艺上区别于工业普通铝合金部件，工业精密铝合金部件制造采用了对设备、工装、模具、工艺要求相当严格的加工方法，以满足下游客户对产品特殊精度的要求。 2、精密铝合金部件在工业领域的应用优势、精密铝合金部件在工业领域的应用优势 （1）铝合金在部分工业产品上比其他常用金属材料更具性价比 作为散热材料，铝合金与铜都具有优良的散热性能，但是由于铜材价格的原因，在散热器选材上铝合金逐渐成为了更具性价比的材料。并且铝合金材料易于加工成各种复杂的形状，从而增大表面积，提升散热效率。因此精密铝合金散热器也得到了越来越广泛的应用。 作为轻量化材料，铝合金广泛应用于各种自动化机械设备，如工业机器人，以及交通运输设备，如高铁、飞机及汽车等。自动化机械设备中采用铝合金材料的部件，有助于减少运动惯性，提高运动控制精度和降低能耗。汽车轻量化就是在保证汽车安全性能的前提下，尽可能地降低汽车的整备质量，从而提高汽车的动力，减少燃料消耗，降低尾气污染。随着国内外油耗法规日趋严格，各车企越来越关注轻量化材料的应用， 以降低整车重量。 铝合金材料价格较低且更易于加工， 因此也更适合汽车轻量化领域大批量生产。 （2）铝合金产品具有安全和耐用的特点 铝合金材料耐腐蚀性能好，不会像铜和钢铁材料在潮湿环境下易发生腐蚀。因此，精密铝合金部件在一定条件下更稳定、更耐用，且不需要频繁进行防锈蚀处理。 铝合金在经过一定的热处理之后，结合一定的设计所形成的精密结构部件，能够具备优良的抗压和防撞性能。以汽车保险杠为例，汽车发生碰撞时，铝合金汽车保险杠通过塑性形变吸收撞击能量，比钢制横梁具有更优良的吸能效果，能够更好的保护驾乘人员。另外，精密铝合金部件的使用在汽车领域中能够降低整车质量，从而降低整车惯性，减少刹车制动距离，从而更有效的保护驾乘人员和减小对行人的伤害。 （3）铝合金塑性形变性好，易于加工成不同结构的产品 铝合金在一定条件下，受到外力作用可得到各种形状、规格尺寸和组织性能的型材。半成品经过热处理后，可以获得各种力学性能，并可用于后续加工制成各种深加工产品。铝合金加工过程比其他常用金属更加简单、高效。因此，铝合金广泛应用于工业生产和建筑领域。 （4）铝合金可回收性强，有助于社会资源的可持续利用。 铝合金可回收利用性强，可重复循环使用。使用再生铝与原铝制造出来的产品相比，性能没有太大差异，但铝合金每次循环利用可节约95%左右的资源，并减少相应的二氧化碳排放量。从可持续发展的观点来看，铝合金是一种有利于节能减排的可循环利用的材料，对发展低碳经济有着巨大的意义。 铝合金产品在生产过程中会产生铝下角和报废品，这部分产品可以重新熔铸成铝棒，因此仍具有一定天津锐新昌科技股份有限公司 2020 年年度报告全文 12 的价值。铝合金制品加工企业通常也会回收这部分产品并集中处理，避免造成原料的浪费。 3、行业在国内外的发展趋势、行业在国内外的发展趋势 （1）行业在全球的发展趋势 铝是全球产量和用量仅次于钢铁的有色金属，具有轻便性、高导电性、高导热性、耐腐蚀性等优良特性。随着技术进步，铝及铝合金已可以逐渐取代木材、钢铁、塑料等多种材料。2013-2020年，全球铜、铝、锌、铅的需求复合增速2.3%、3.8%、0.7%、0.9%，铝是基本金属中需求增速最快的品种。由于铝的性能优异，下游应用领域广泛，国内铝需求增速保持快速增长，2013-2020年中国铝需求复合增速7.5%。在新兴产业领域，如汽车轻量化和新能源车的结构升级、光伏、风能电站、5G基站、特高压、轨道交通等，新的消费增长不断出现。铝制品日益成为新兴产业领域的主要材料，行业供需呈现紧平衡的格局，未来预计铝消费将随着新兴产业的快速发展持续保持较快增长，预计2021-2025年新能源汽车和光伏两大产业将新增用铝需求263万吨，行业供需格局将发生扭转，行业长期发展更趋健康，具有资源和成本优势的产能将受益于良好的行业前景。 （2）行业在国内的发展趋势 中国是全球最大的铝生产和消费国。根据安泰科统计2020年我国电解铝总产量3730万吨，比上年增长3.8%，消费量3835万吨，比上年增长4.7%。随着中国供给侧结构性改革的推进，汽车产业轻量化和新能源车的结构升级都将进一步拉升用铝需求，铝在新基建领域如5G基站、特高压、轨道交通等领域应用广泛，新的消费增长点不断出现，铝材的消费需求不断增长。随着“碳达峰、碳中和”的助力，将优化铝加工行业长期发展格局。2016年，国务院发布关于营造良好市场环境促进有色金属工业调结构促转型增效益的指导意见，明确提出要加强企业自主研发能力，大力发展铝精深加工产品，铝加工业朝着精深加工方向的发展有了政策保障。随着国内挤压技术的不断发展、工装夹具的不断改进，挤压产品精度得到了大幅提高，基于铝材深加工后制成的精密铝合金制品应用领域越来越广，专注于精密工业铝合金深加工制品的企业越来越多。在政策和技术的推动下，国内铝加工行业正向着精密、高效、自动化、节能及环保的方向发展。 随着我国工业生产企业越来越重视产品的性能及环保，铝材在许多领域已逐步开始替代钢、铜等传统金属及木材等其他材料。以铝材为基础进行深加工的工业精密铝合金部件产品也在各工业领域确立了更重要的地位。 4、行业技术水平及技术特点、行业技术水平及技术特点 （1）自动化生产技术广泛运用，提高精密加工的自动化程度 深加工的技术发展特点体现为自动化， 一方面工业机器人逐渐得到广泛运用， 提高了物料流转的效率，减少了因人为失误带来的额外生产成本，另一方面在流水线布局上，深加工流水线围绕着产品进行设计，形成多个不同的类似产品单元， 使得类似产品可以在同一单元内进行深加工， 工序之间衔接变得更加高效。在整个行业范围内，自动化生产技术的运用已经成为生产企业缓解人力成本上升压力，提高生产效率，降低生产成本的有效技术手段。 （2）模具技术是行业实现精密化加工的基础，越来越多的业内企业开始运用先进的计算机技术进行模具设计，以提高模具精密度和使用寿命 模具作为一种精密工具，其形状复杂，承受坯料的胀力，并对结构强度、刚度、表面硬度、表面粗糙度和加工精度都有较高要求，而精密铝挤压产品的成品质量主要取决于设备、模具和合金材料以及相应的工艺参数、模具结构参数和设备参数。因此，模具设计制造水平和使用寿命对精密铝合金挤压产品的品质起着关键影响。目前，计算机辅助技术已广泛应用于模具设计，实现对各零件设置触发事件和动作参数，动态的展示开、 合模原理和方法以及模具各零件的装配关系和步骤， 优化了模具结构， 提高了模具精密度。 （3）开发和运用高效率和高精度的挤压成形设备，推动行业朝着精密化加工的方向发展 天津锐新昌科技股份有限公司 2020 年年度报告全文 13 挤压装备是实现挤压部件高效精确成形的关键因素，也是实现后续深加工环节加工精度、成材率、可靠性的基础，发展方向是拓宽设备的适应性，研究大吨位和系列化成形装备，研发新型合锁模机构，采用先进的控制技术等。设备的设计水平、技术参数、性能指标等都提高后，能加大产品精度，减少表面粗糙度，提高平均无故障运行时间，进而提高精密铝合金部件的生产效率和产品质量稳定性，为行业不断走向精密化深加工提供有力保障。 （4）下游客户产品需求多样，质量和技术要求变化频繁，企业需要保持与下游客户的沟通互动，并不断改进自身研发体系 铝合金的广泛应用决定了本行业目标下游市场行业众多，且工业精密铝合金部件需求企业多处于产业链下游，对产品质量、精度等品质要求高，技术和产品种类也在不断变化，这就需要本行业企业不断保持对目标下游市场技术发展的敏感性和前瞻性， 同时拓展产品领域和品类， 以保证目标市场的占有率。 因此，行业内越来越多的生产企业重视建立和完善自身研发体系，积极切入到下游客户的研发领域，寻求与下游客户合作研发新产品，探索新工艺和新技术，为下游客户开发定制化的工业精密铝合金部件产品。下游客户对于产品的反馈，也有利于业内企业改进产品性能和生产工艺，因此本行业企业与下游客户形成“技术对技术”的沟通交流模式成为了行业发展的一个重要特点。 （四）公司在行业中的竞争地位（四）公司在行业中的竞争地位 公司行业竞争地位的根本决定因素是公司的核心竞争力：首先，公司具有丰富的模具设计制造经验，公司具备全流程的生产体系，配备了齐全的能够适用多种产品工艺的生产装备，因此具备较强的为不同领域客户设计产品并落实量产的能力；第二，公司通过自行打造柔性自动化生产线，大幅提升了生产效率，使得公司可以保持成本优势并实现规模的扩张。 公司电力电子散热器产品具备较强的国际竞争力，使得公司能够持续扩大电力电子散热器下游市场占有率。公司电力电子散热器产品客户主要是ABB、施耐德、西门子、通用电气及台达等国际知名变频器制造商，公司能够凭借自身的优势在下游领域长期持续拓展业务。凭借在业界长期积累的良好口碑，公司于2016年入选中国铝工业百强企业名单。 报告期内公司所从事的主要业务、主要产品及其用途、经营模式、主要的业绩驱动因素等未发生重大变化。 二、主要资产重大变化情况二、主要资产重大变化情况 1、主要资产重大变化情况、主要资产重大变化情况 主要资产 重大变化说明 股权资产 无重大变化。 固定资产 固定资产本期末较期初增长 29.19%，主要是本期子公司募投项目转固所致。 无形资产 无重大变化。 在建工程 在建工程本期末较期初下降 95.52%，主要是本期子公司募投项目转固所致。 货币资金 货币资金本期末较期初增长 218.19%，主要是本期子公司正式投产流动资金增加所致。 交易性金融资产 交易性金融资产本期末较期初增长，主要是本期购买银行理财产品增加所致。 天津锐新昌科技股份有限公司 2020 年年度报告全文 14 应收票据 应收票据本期末较期初增长，主要是本期公司收取商业承兑汇票所致。 预付款项 预付款项本期末较期初下降 91.93%，主要是前期预付的设备款本期送货安装，以及本期公司将购买长期资产的预付款项重分类计入其他非流动资产所致。 其他流动资产 其他流动资产本期末较期初下降 37.45%， 主要是本期公司将购买的银行理财产品重分类计入交易性金融资产所致。 递延所得税资产 递延所得税资产本期末较期初增长 108.38%，主要是本期子公司收到政府补助，形成可抵扣暂时性差异增加所致。 其他非流动资产 其他非流动资产本期末较期初增长，主要是本期公司将购买长期资产的预付款项重分类计入其他非流动资产所致。 2、主要境外资产情况、主要境外资产情况 适用 不适用 三、核心竞争力分析三、核心竞争力分析 1、多元化高端客户优势 公司拥有多元化、 长期稳定的高端客户资源。 公司通过在工业精密铝合金部件制造行业十余年的耕耘，具备了较强的质量保证及客户服务能力，能够为客户提供系统化、个性化的精密铝合金产品解决方案，因此公司先后成为下游电力电子设备、工业自动化及机器设备、医疗设备、汽车轨道交通等领域多家大型企业的全球关键供应商。由于下游客户对潜在供应商考核期较长，需投入高昂的供应商认证成本，一旦确定供应商后不会轻易变动，具有业务关系稳定及需求稳定的特点。公司多元化、稳定的高端客户结构是现有及未来产品需求的保障。 2、加工制造优势 （1）生产自动化、柔性化与产品定制化的结合 工业精密铝合金部件的深加工具有流程长、工序复杂、生产设备投入大等特点，同时产品大部分为下游客户专门定制，产品型号及功能需求变化频繁，单一产品的生产规模有限，研发成本、模具成本、机器设备折旧等固定成本难以有效的分摊，导致了产品的单位成本较高。因此，既要满足客户多品种定制化需求，又要实现经济批量的工业化生产，同时也要保证生产的高精度、高质量和高稳定性，是工业精密铝合金部件加工制造企业面临的最大难题，也是企业最重要的核心竞争力体现。 为了攻克上述难题，公司自主打造了多条灵活的柔性生产线，满足了上千种产品及客户各种各样的产品生产的需求。柔性生产线的建立不是自动化设备和传送带的简单拼凑，更不是大量人工投入的手工化生产，其核心在于生产设备和工装夹具的非标准化定制和改良。公司在实践过程中积累了丰富的工装夹具设计和改进的经验。 通过自行改进的工装夹具， 可以实现多种产品共线生产， 减少工装夹具切换时间和次数，提高了生产效率。 同时，公司为柔性生产线配备了工业机器人，有效的解决了深加工产品在不同工序间高效切换、物料搬运、码放等程序的效率问题，极大减少了核心加工环节的用工数量，同时机器自动化运行也极大减少了出错概率，提高了生产效率。 经过多年的生产经验积累，在充分掌握现有可外购的生产设备的性能及缺陷的基础上，为了改善在生产工艺部分环节的低效和浪费，公司自主研发和改进了部分生产设备，并为部分生产设备相关的工装夹具申请了专利。 公司自行设计研发的关键生产设备使生产效率得到了改善，自动化生产程度得到了提升。自行研发的生产设备在相应生产环节上为公司减少了大量人力投入，有效的节省了公司人力开支。通过以上措施，公天津锐新昌科技股份有限公司 2020 年年度报告全文 15 司有效实现了生产自动化、柔性化与产品定制化的有机结合，显著提升了公司生产效率。生产效率不断提高也是公司产品具备高性价比、具备较强市场竞争力的关键所在。 （2）全流程生产 目前公司可以为客户提供从产品辅助设计开始，到加工过程中的产品制造工艺研发、模具设计、工装夹具设计等设计研发服务，具备为客户提供