科技型企业创新基金风险管理研究.docx

科技型企业创新基金风险管理研究摘要我国科技型中小企业已经发展到一个新阶段，机遇与挑战并存。科技型企业创新基金项目风险管理研究是提高基金利用效率、防备与化解基金项目风险的客观需要。对成长期科技型中小企业创新基金项目进行风险管理应将平衡计分卡和全面风险管理有效结合，找出风险源并提出可行的风险防备措施。关键词科技型企业；创新基金；风险管理一、我国科技型企业发展大概情况一我国科技型企业发展现状当前，我国经济正以较快的增长速度发展，提高我国自主创新的能力已成为当前乃至今后经济工作中的重要任务。国家不断出台相应鼓励创新的方针政策，鼓励企业、科研机构以及高等院校等相关部门进行科技创新。科技型中小企业作为一支重要的创新气力，具有建设投入较少、建设时间较短、运行体制灵敏、组织成本较低、能够适应市场多样性的需求等特点，十分是在创新机制和创新效率等方面具有较多的有利条件。科技型中小企业有利于将研发成果迅速运用到生产领域，能够有效提高创新效率，同时也是我国GDP上升的主要驱动力。近些年来科技型中小企业的发展历程证实，该类企业在质和量方面均已构成我国经济不可缺少的部分，拓宽中小企业的融资渠道对于其健康持续发展具有重要意义。美国、日本、德国等国家在中小企业融资环境、政策支持等方面出台了多项举措，使这类企业得到了快速发展。所以，根据我国科技型中小企业发展的实际情况和创新现状，构建政府主导的科技型中小企业创新基金成为了促进我国经济持续、稳定发展的一项重要措施。我国科技型中小企业创新基金于1999年在国务院的指导下成立，该项基金成立的宗旨是扶持科技型中小企业的发展。其扶持的方式主要是政府调拨资金帮助和指导该类企业的创新，加速将研发成果用于生产实践，以构成一批充满我国特点的中小企业，最终目的是提升我国总体创新水平，加强自主创新实力。用于支持科技型中小企业技术创新的政府专项基金，通过拨款赞助、贷款贴息和资本金投入等方式扶持和引导科技型中小企业的技术创新活动，促进科技成果的转化，培育一批具有中华特点的科技型中小企业，以加快高新技术产业化进程。二科技型中小企业创新基金的风险由于科技型中小企业创新基金项目并不是一种孤立存在的企业活动，而是会遭到本身以外很多因素的共同影响，这就带来了众多的不确定性，因而这其中必然会存在很多风险。当前，我国科技型中小企业创新基金项目的风险有：政策上的风险。国家政策的宏大变化会对基金项目的运行产生重大影响，有可能要将原先的投资计划做大范围调整；基金项目管理体制不完善的风险。这会导致管理工作中出现众多不规范的问题；项目资金利用不合理的风险。会使一些领导者个人挪用基金或者用做个人享乐；相关人才缺乏的风险。缺乏相关项目管理的人才很可能会使基金无法得到充分有效利用等等，这些风险都将会严重阻碍我国科技型中小企业的创新活动，而积极有效的风险管理能够有效地避免这些风险或者讲将这些风险程度降到最低。二、科技型企业创新基金运用的理论研究进入21世纪以来，我国科技型中小企业得到了全面、快速的发展，十分是党的十八大召开后，我国科技型中小企业的优势得到了有效发挥，作为以科技创新带动我国经济增长的一支主力军，科技型中小企业已成为我国经济增长中的一个新亮点和重要组成部分。随着我国科教兴国战略的施行，科技型中小企业的重要性将得到愈加充分的体现。因而，对科技型中小企业创新基金项目的风险管理研究从宏观角度上看，既有利于提高科技型中小企业的资金利用效率，同时也为科技型中小企业防备与控制创新基金项目风险提供良好的借鉴。进行科技型中小企业创新基金项目风险管理研究是提高基金利用效率、防备与化解基金项目风险的客观需要。从微观角度上讲，分析基金项目可能存在的风险有利于愈加深入准确地了解项目的全貌，理清各种计划的利与弊，增加项目组织的沟通和协调，使科技型中小企业在积极项目的运行经过中愈加主动，做好应急计划，在管理的经过中积累相关经历进而更好地为改善企业的项目管理工作服务。同时，结合平衡计分卡理论BSC与全面风险管理理论ERM对科技型中小企业创新基金项目风险管理问题进行分析研究，是项目风险管理理论的重要组成部分，能够补充、丰富、完善和发展项目风险管理理论，有利于拓展项目风险管理理论的相关研究，也是当前科技型中小企业发展和项目风险管理理论发展的必然趋势。纵观以往的风险管理，大多数是将工程建筑行业或者是涉及企业的各领域的项目管理作为研究对象，比方对有关工程风险的讨论等，很少有针对基金项目管理的专门研究，对基金项目风险管理的研究更是少之又少。因而，本文试图将风险管理理论应用到科技型中小企业的创新基金项目风险管理中，该项目的优势表如今投入少、建成的时间短、运行成本低、能够灵敏适应市场变化等多种特点，尤其在创新方面具有非常独特的长处。所以，进行这一领域的分析对我国具有特别重要的意义。三、成长期科技型中小企业创新基金项目风险分析一创新基金与成长期企业的界定1.创新基金创新基金图标以金钥匙、两片蓝叶和科技型中小企业技术创新基金简称“创新基金为组成部分。这两片蓝颜色的叶子组成了一个手掌状，手掌托起一个金色的钥匙。C、T、E三个字母位于该标志的上部并连为一体。这三个字母展现了该基金的目的：扶持科技型中小企业，促进成果的转化，并且展现了该类企业应当为资金、技术和创业人的组合CAPITAL、TECHNOLOGY、ENTERPRE-NEUR。由这三个字母构成的金色钥匙也表明该项基金是科技型中小企业走向成功大门的宏大援助。两片蓝色且细小的蓝色叶片寓意该类企业好比早春的幼苗，虽孱弱瘦小但生命力旺盛，也表明该类企业希望获得外界的扶持与赞助。该项基金将把扶持赞助的重心放在企业初创期、技能化较高、产品需求大、有一定风险、引入商业化资本条件还不够而必须由政府出面帮助的企业。所以该项基金的创立原则是创新和成果转化，以市场需求为方向，在加快成果转化、扶持该类企业发展的同时推进符合市场机制的新的投资体系。创新基金项目是由国家财政拨款，由中小企业申请并在规定的时间内利用这些基金实现企业成果转化，带动我国技术创新的经过。在我国，创新基金项目支持的重心体如今下面几方面：1扶持有关高技术产业中自主研发能力强、科技水平高、具备较强竞争能力、产品市场需求较大的科研项目，扶持、建立一批能够在将来经济转型中起到关键作用且具备本人专利技术权的研发成果的相关行业；加快研发成果转化，尤其是一些重要的行业化项目以及升级旧产业的项目。2扶持具备某种程度的科技水平、在世界市场中有一定竞争能力、以出口为主导的科研立项，尤其要扶持具备我国传统有利条件、参加世贸组织之后能够产生更多挑战的创新立项工程。3切实使该项基金起到赞助的作用，增加对那些具有发展潜力而现阶段又处于初期的中小企业的支持；增加对留学归来人才创业的基金扶持、建设一批发展前景好、科技含量高的科技型中小企业。2.成长期企业的界定美国管理学家伊查克爱迪思在1989年最早对企业生命周期理论进行了系统性阐述。他以为，企业和动植物一样，有着本人的生命周期：出生、成长、衰退、死亡。企业生命周期的每一阶段都有其特点，这也是我们划分企业生命周期的标志。爱迪思将企业生命周期划分为三个阶段十个时期，其中成长期企业是指企业在这一阶段发展较为迅速，已经生产出本人的主导产品，销售收入不断增加，资金支出大多数是用在研发、扩大生产规模、增加市场占有率等方面，详细包括孕育期、婴儿期、学步期和青春期。1孕育期。这一时期最大的特点就是创办人对于企业的将来发展具有很多设想和创意，他们以能够知足市场需求、博得市场认可和盈利为目的进行企业运行的初期设想，但是缺乏一些实际的市场调查，难免使得有些设想过于理想化，而且处于孕育期的企业机构由于设置不健全、员工还没有全部到位，所以某些工作无法进行。2婴儿期。顾名思义，这一时期的企业是非常脆弱的，要想进一步发展下去，企业就必须从外部环境中吸收大量的营养成分，主要包括充足的资金和企业创办人的全力付出。但现实情况是此时的企业规章制度不够完善、资金缺乏、企业往往是支出大于收入、企业的创始者要兼顾企业所有事宜、面对各种不利的环境，要继续经营企业，他们需要有足够的恒心与毅力。而且这一时期的企业还存在着制度管理不完善或不合理等问题。3学步期。爱迪思以为，孕育期的企业最大的特点在于进行创业设想，婴儿期的企业将创业设想变成创办企业的现实行动。而在学步期，企业的前期准备已经行之有效了，企业已经改变了过去资金缺乏的不利局面，企业的产品或服务也开场适应市场需求，销售额也逐步上升。企业不但不像从前那样举步维艰，而且显示出勃勃生机。然而，企业很可能以为其本身已克制重重困难，今后的发展再也不会有大的阻力了，因而，学步期的企业可能就会做出一些“拍脑袋的决策。这些决策很大程度上不合适企业将来的发展方向，同时，在人事资源配置方面也极易出现因人员变动频繁进而导致管理混乱的问题。所以，这一时期的企业必须在一边发展的同时一边进行考虑。4青春期。这一时期的企业最明显的行为特点是不和和谐缺乏持续性，诸如企业新员工与老员工存在摩擦、企业的战略导向前后不一致、最初承诺员工的各项福利缺乏持续性等等。这种企业往往容易出现的问题是部分创业人员离开企业，企业领导层变动较大；企业内部员工工作变动明显，企业管理出现混乱；员工之间协调力下降，各部门搞小团体主义等等。爱迪思以为，导致这些问题的原因是职权分配、领导者领导风格的变化以及企业目的的转变。二成长期企业创新基金项目风险的定义创新基金项目是一种典型的创造性活动。一个创新基金项目从最初的立项到施行，再到项目结束，在此经过中，充足的项目资金、高科技的知识技能、科研队伍的高水平创新能力、当代化的管理理念等是整个创新基金项目成功与否的核心因素。作为一种不断尝试性的探索活动，创新基金项目还会遭到外部环境的影响，因而，政府的政策和市场环境同样是影响创新基金项目风险的重要因素。我们通常以为，成长期企业创新基金项目风险是指处于成长期的中小企业的创新项目因其所处的环境的不确定性以及项目委托方、受托方或其它的有关利益方本身无法预测或掌控的因素，导致整个创新基金项目最后结果偏离了当事人的最初期望，进而给当事人带来损失或机遇的可能性。四、科技型企业创新基金风险管理的实践研究怎样能有效地控制和利用风险进而更好地提升企业价值一直是各企业关注的重点问题。我国政府的监管机构对风险管理高度重视，国有资产管理委员会在2006年公布了（中央企业全面风险管理指引），文件要求我国国有企业以战略目的为准绳，建立科学、合理、有效的全面风险管理体系，以为实现战略目的提供可靠保证。在企业传统风险管理实践中，风险管理一直被看作是一项单独孤立的活动，缺少一整套完善、规范的管理系统，企业也很少采用系统的风险发现、评估，以及风险处理方法。这种一般的风险管理手段易造成企业割裂各种风险之间的互相作用关系，风险识别工作也狭隘地局限在经营经过中，而全面风险管理则强调了系统、连续的风险管理。最值得关注的是，全面风险管理指出风险管理是应该施行到企业活动的每个阶段和领域，应包括企业每一项业务的事前准备阶段、施行阶段以及业务完成后的全经过。在这样的环境下，全面风险管理ERM理论就变得尤其重要。平衡计分卡BSC的价值在于它能有效地增加企业价值，最终到达企业所要实现的战略目的。只要存在影响企业价值增加的有益的或者有害的因子，平衡计分卡均要对这些风险因子进行平衡。平衡计分卡把企业的愿景作为本人的目的，从财务、客户、内部流程和学习成长四个角度拆分企业的目的，并在把握全局的基础上通过实际行动顺利实现企业的愿景。因而，平衡计分卡和全面风险管理在奋斗目的上是共通的，均以实现企业战略目的为导向，这也是本文将二者联络起来研究成长期中小企业创新基金风险管理最重要的原因。从全面风险管理的战略角度来讲，企业需要一个能够帮助其实现财务目的的实务操作平台，同时平衡计分卡有平衡收益和风险的内在需要，这就是二者结合的客观要求。因而，我们将平衡计分卡和全面风险管理有效地结合起来，把全面风险管理所要实现的目的融入到平衡计分卡的四个维度中进行分析研究，运用平衡计分卡的评价体系进行定量的分析，找出风险源并提出可行的风险应对措施，使风险管理变成一项系统性的工作,进而实现项目风险管理的最终目的。