海航科技：海航科技股份有限公司2021年年度报告.PDF

2021 年年度报告 1 / 230 公司代码：600751 900938 公司简称：海航科技 海科 B 海航科技股份有限公司海航科技股份有限公司 20212021 年年度报告年年度报告 2021 年年度报告 2 / 230 重要提示重要提示 一、一、 本公司董事会、 监事会及董事、 监事、 高级管理人员保证年度报告内容的真实本公司董事会、 监事会及董事、 监事、 高级管理人员保证年度报告内容的真实性性、准确准确性性、完整、完整性性，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。的法律责任。 二、二、 公司公司全体董事出席全体董事出席董事会会议。董事会会议。 三、三、 普华永道中天会计师事务所（特殊普通合伙）普华永道中天会计师事务所（特殊普通合伙）为本公司出具了为本公司出具了保留意见保留意见的审计报的审计报告，本公司董事会、监事会对相关事项已有详细说明，请投资者注意阅读。告，本公司董事会、监事会对相关事项已有详细说明，请投资者注意阅读。 普华永道中天会计师事务所（特殊普通合伙）作为海航科技股份有限公司（以下简称“海航科技”、“公司”）2021 年度财务报告的审计机构，对公司 2021 年度财务报表进行审计，并出具了保留意见审计报告（普华永道中天审字(2022)第 10060 号）。本公司董事会、独立董事、监事会对相关事项已发表专项说明并出具意见，具体内容详见公司于同日在上海证券交易所网站披露的相关公告及上网文件。 四、四、 公司负责人公司负责人朱勇朱勇、主管会计工作负责人、主管会计工作负责人晏勋晏勋及会计机构负责人（会计主管人员）及会计机构负责人（会计主管人员）陈文陈文声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。 五、五、 董事会决议通过的本报告期利润分配预案或公积金转增股本预案董事会决议通过的本报告期利润分配预案或公积金转增股本预案 经审计，2021 年度公司实际归属于母公司所有者的净利润为 3,080,189 千元，加年初未分配利润后，2021 年度期末累计未分配利润为-6,187,180 千元。经公司第十届董事会第十六次会议审议通过，2021 年度拟不派发现金红利、不送红股、不以资本公积金转增股本。 六、六、 前瞻性陈述的风险声明前瞻性陈述的风险声明 适用 不适用 本报告中所涉及的未来计划、发展战略等前瞻性陈述，均不构成公司对投资者的实质承诺，敬请投资者注意投资风险。 七、七、 是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况 否否 八、八、 是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况 否 2021 年年度报告 3 / 230 九、九、 是否存在半数是否存在半数以上以上董事无法保证公司所披露年度报告的真实性、准确性和完整董事无法保证公司所披露年度报告的真实性、准确性和完整性性 否 十、十、 重大风险提示重大风险提示 本公司已在本报告中详细描述存在的风险因素，请查阅第三节“管理层讨论与分析”中“公司关于未来发展的讨论与分析”部分“可能面对的风险因素”。 公司经营管理层将审慎评估相关风险，科学合理决策，优化资源配置，全面加强公司的风险控制能力，将相关风险控制在合理范畴内，保证公司的平稳运行和健康可持续性发展。 十一、十一、 其他其他 适用 不适用 公司 2021 年度实现归属于上市公司股东的净利润为 3,080,189 千元，2020 年度实现归属于上市公司股东的净利润为-9,788,603 千元；归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润为 1,052,983 千元，2020 年度归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润为-9,563,587 千元。 于2020年12月9日，公司及子公司天海物流作为卖方、GCL IM与买方Imola Acquisition Corporation和Imola Merger Corporation签署 合并协议及计划 ( “交易协议”)。根据交易协议，天海物流拟将其下属子公司GCL IM与买方子公司Imola Merger Corporation根据美国法律进行合并，交易完成后GCL IM作为存续公司，并由买方持有其100%股权，天海物流将不再持有GCL IM股权。于2021年7月2日（美国纽约时间），公司完成对子公司GCL IM的股权交割，此后不再持有GCL IM任何股权。此次对GCL IM股权处置交易对价总额为1,950,983千美元(折合人民币12,594,882千元)。截至2021年12月31日，公司已收取其中对价1,615,983千美元(折合人民币10,456,292千元)，未收取的对价335,000千美元(折合人民币2,135,860千元)包括被美国纽约州纽约郡最高法院发布临时限制令， 不得处分、 转让共管账户中的10,000千美元资金， 以及根据交易协议， 在达到交易协议约定的情形时， 交易对方应向天海物流支付合计不超过325,000千美元的额外支付对价（“额外支付对价”）。于2021年度，公司因上述处置股权交易，确认投资收益人民币324,173千元，确认的终止经营净利润为1,963,362千元。截至本报告披露日，本次交易协议已履行完毕，公司子公司已全部收到上述335,000千美元。 2021 年 10 月 31 日，海南省高级人民法院裁定批准海航集团有限公司等三百二十一家公司实质合并重整案重整计划，公司根据法院的裁定结果以及对各关联担保情况进行梳理并测算，基于在本报告披露前出现主要关联担保债权人确认相应重整计划信托份额的情况，根据企业会计准则第 22 号金融工具确认和计量的相关规定， 公司于2021 年度冲回以前年度计提的财务担保合同损失准备 1,709,995千元。 2021 年年度报告 4 / 230 目录目录 第一节第一节 释义释义 . 4 第二节第二节 公司简介和主要财务指标公司简介和主要财务指标 . 5 第三节第三节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析. 10 第四节第四节 公司治理公司治理. 27 第五节第五节 环境与社会责任环境与社会责任. 46 第六节第六节 重要事项重要事项. 48 第七节第七节 股份变动及股东情况股份变动及股东情况. 70 第八节第八节 优先股相关情况优先股相关情况. 78 第九节第九节 债券相关情况债券相关情况. 79 第十节第十节 财务报告财务报告. 79 备查文件目录 载有法定代表人、财务总监、会计机构负责人（会计主管人员）签名的会计报表 载有会计师事务所盖章、注册会计师签名并盖章的审计报告原件。? 报告期内在中国证监会指定报纸上公开披露过的所有公司文件的正本及公告的原稿。 2021 年年度报告 5 / 230 第一节第一节 释义释义 一、一、 释义释义 在本报告书中，除非文义另有所指，下列词语具有如下含义： 常用词语释义 公司、本公司、海航科技、本集团 指 海航科技股份有限公司，原名为“天津天海投资发展股份有限公司”、“天津市海运股份有限公司” 报告期 指 2021 年 1 月 1 日至 2021 年 12 月 31 日 海航科技集团 指 海航科技集团有限公司，原名为“海航物流集团有限公司” 慈航基金会 指 海南省慈航公益基金会 海航集团 指 海航集团有限公司 大新华物流、 大新华物流控股 指 大新华物流控股（集团）有限公司 普华永道 指 普华永道中天会计师事务所（特殊普通合伙） 中合担保 指 中合中小企业融资担保股份有限公司 亚洲之鹰 指 亚洲之鹰船务有限公司、ASIAN EAGLE SHIPPING LIMITED 天津宣照 指 天津宣照科技发展有限公司 际融供应链 指 上海际融供应链管理有限公司 上海德潼 指 上海德潼投资管理有限公司 上海标基 指 上海标基投资合伙企业(有限合伙) 天海物流、卖方 指 天津天海物流投资管理有限公司 天津芷儒 指 天津芷儒科技发展有限公司 海航北美 指 HNA Group North America LLC. 标的公司、 GCL IM、 GCL 指 GCL Investment Management, Inc. 英迈国际、英迈、IMI 指 Ingram Micro, Inc. 交易对方、买方、 Imola Acquisition 指 Imola Acquisition Corporation Imola Merger 指 Imola Merger Corporation GCL IH 指 GCL Investment Holdings, Inc. 重大资产重组、 重大资产出售交易、 本次交易 指 公司控股子公司天海物流的下属子公司 GCL IM 与交易对方新设子公司 Imola Merger 根据美国法律进行合并，合并完成后 GCL IM 作为存续公司，并由交易对方持有其 100%股权，Imola Merger 终止存续。本次交易完成后，天海物流将不再持有 GCL IM 股权。 第二节第二节 公司简介和主要财务指标公司简介和主要财务指标 一、一、 公司信息公司信息 公司的中文名称 海航科技股份有限公司 2021 年年度报告 6 / 230 公司的中文简称 海航科技 公司的外文名称 HNA Technology Co.,Ltd. 公司的外文名称缩写 HNA Technology 公司的法定代表人 朱勇 二、二、 联系人和联系方式联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 姜涛 闫宏刚 联系地址 天津市和平区重庆道143号 天津市和平区重庆道143号 电话 022-58679088 022-58679088 传真 022-23160788 022-23160788 电子信箱 600751hna- 600751hna- 三、三、 基本情况基本情况简介简介 公司注册地址 天津自贸试验区（空港经济区）中心大道华盈大厦803 公司注册地址的历史变更情况 无 公司办公地址 天津市和平区重庆道143号 公司办公地址的邮政编码 300050 公司网址 www.hna- 电子信箱 600751hna- 四、四、 信息披露及备置地点信息披露及备置地点 公司披露年度报告的媒体名称及网址 中国证券报、上海证券报、证券日报、证券时报、大公报 公司披露年度报告的证券交易所网址 公司年度报告备置地点 公司董事会办公室 五、五、 公司股票简况公司股票简况 公司股票简况 股票种类 股票上市交易所 股票简称 股票代码 变更前股票简称 A股 上海证券交易所 海航科技 600751 天海投资、天津海运、S*ST天海、SST天海、S天海、*ST天海、ST天海 B股 上海证券交易所 海科B 900938 天海B、*ST天海B、ST天海B 六、六、 其他其他相相关资料关资料 公司聘请的会计师事务所（境内） 名称 普华永道中天会计师事务所（特殊普通合伙） 办公地址 上海市浦东新区东育路 588 号前滩中心 42 楼 2021 年年度报告 7 / 230 签字会计师姓名 段永强、陈如奕 报告期内履行持续督导职责的财务顾问 名称 中国国际金融股份有限公司 办公地址 北京市朝阳区建国门外大街 1 号国贸写字楼 2 座 27 及 28 层 签字的财务顾问主办人姓名 莫太平、赵佳琦 持续督导的期间 2021 年 7 月 7 日2022 年 12 月 31 日 七、七、 近三年主要会计数据和财务指标近三年主要会计数据和财务指标 ( (一一) ) 主要会计数据主要会计数据 单位：千元 币种：人民币 主要会计数据 2021年 2020年 本期比上年同期增减(%) 2019年 营业收入 171,661,718 336,693,938 -49.02 327,153,202 归属于上市公司股东的净利润 3,080,189 -9,788,603 不适用 521,918 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润 1,052,983 -9,563,587 不适用 119,142 经营活动产生的现金流量净额 -3,050,252 18,217,907 -116.74 3,803,943 2021年末 2020年末 本期末比上年同期末增减（%） 2019年末 归属于上市公司股东的净资产 6,924,691 3,835,385 80.55 13,871,360 总资产 12,337,755 121,656,052 -89.86 127,716,466 ( (二二) ) 主要财务指标主要财务指标 主要财务指标 2021年 2020年 本期比上年同期增减(%) 2019年 基本每股收益（元股） 1.06 -3.38 不适用 0.18 稀释每股收益（元股） 1.06 -3.38 不适用 0.18 扣除非经常性损益后的基本每股收益（元股） 0.36 -3.30 不适用 0.04 加权平均净资产收益率（%） 57.25 -110.56 增加167.81个百分点 3.81 2021 年年度报告 8 / 230 扣除非经常性损益后的加权平均净资产收益率（%） 19.57 -108.02 增加127.59个百分点 0.87 报告期末公司前三年主要会计数据和财务指标的说明 适用 不适用 八、八、 境内外会计准则下会计数据差异境内外会计准则下会计数据差异 (一一) 同时按照国际会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上同时按照国际会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东的净资产差异情况市公司股东的净资产差异情况 适用 不适用 (二二) 同时按照境外同时按照境外会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归归属于上属于上市公司股东的净资产差异情况市公司股东的净资产差异情况 适用 不适用 (三三) 境内外会计准则差异的说明：境内外会计准则差异的说明： 适用 不适用 九、九、 2021 年分季度主要财务数据年分季度主要财务数据 单位：千元 币种：人民币 第一季度 （1-3 月份） 第二季度 （4-6 月份） 第三季度 （7-9 月份） 第四季度 （10-12 月份） 营业收入 85,096,906 82,823,453 3,699,614 41,745 归属于上市公司股东的净利润 403,612 579,575 -965,617 3,062,619 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 215,556 748,392 -4,467 93,502 经营活动产生的现金流量净额 -6,277,325 93,532 17,068,275 -13,934,734 季度数据与已披露定期报告数据差异说明 适用 不适用 十、十、 非经常性损益项目和金额非经常性损益项目和金额 适用 不适用 单位:千元 币种:人民币 非经常性损益项目 2021 年金额 附注（如适用） 2020 年金额 2019 年金额 财务合同担保减值转回 1,709,995 子公司处置收益 324,173 非流动资产处置损益 -2,697 -2,280 -3,275 越权审批，或无正式批准文件，或 2021 年年度报告 9 / 230 偶发性的税收返还、减免 计入当期损益的政府补助，但与公司正常经营业务密切相关，符合国家政策规定、按照一定标准定额或定量持续享受的政府补助除外 11 1,024 2,270 计入当期损益的对非金融企业收取的资金占用费 企业取得子公司、联营企业及合营企业的投资成本小于取得投资时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值产生的收益 非货币性资产交换损益 委托他人投资或管理资产的损益 因不可抗力因素，如遭受自然灾害而计提的各项资产减值准备 债务重组损益 企业重组费用，如安置职工的支出、整合费用等 -21,683 -136,829 -367,189 交易价格显失公允的交易产生的超过公允价值部分的损益 同一控制下企业合并产生的子公司期初至合并日的当期净损益 与公司正常经营业务无关的或有事项产生的损益 除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，持有交易性金融资产、衍生金融资产、交易性金融负债、衍生金融负债产生的公允价值变动损益，以及处置交易性金融资产、衍生金融资产、交易性金融负债、衍生金融负债和其他债权投资取得的投资收益 256,116 -456,393 654,764 单独进行减值测试的应收款项、合同资产减值准备转回 20,224 对外委托贷款取得的损益 采用公允价值模式进行后续计量的投资性房地产公允价值变动产生的损益 根据税收、会计等法律、法规的要求对当期损益进行一次性调整对当期损益的影响 0 400,505 受托经营取得的托管费收入 除上述各项之外的其他营业外收入2,896 -13,025 -37,735 2021 年年度报告 10 / 230 和支出 其他符合非经常性损益定义的损益项目 减：所得税影响额 62,617 -146,952 61,641 少数股东权益影响额（税后） 199,212 -235,535 184,923 合计 2,027,206 -225,016 402,776 将公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号非经常性损益中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益项目的情况说明 适用 不适用 十一、十一、 采用公允价值计量的项目采用公允价值计量的项目 适用 不适用 单位：千元 币种：人民币 项目名称 期初余额 期末余额 当期变动 对当期利润的影响金额 以公允价值计量的外汇远期合约净值 -603,925 0 603,925 217,665 以公允价值计量的交易性基金投资 467,920 0 -467,920 38,451 以公允价值计量的补充养老计划 -467,920 0 467,920 0 企业合并产生的或有负债 -55,651 0 55,651 0 合计 -659,576 0 659,576 256,116 十二、十二、 其他其他 适用 不适用 第三节第三节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 一、一、经营情况经营情况讨论与分析讨论与分析 报告期内，面对复杂严峻的全球政治经济形势和持续反复的新冠疫情，公司董事会和管理层全力应对， 顺利完成英迈国际项目出售及交割， 回流现金并清偿大量债务，有效降低公司债务风险。在本报告期内，公司完成两艘干散货船舶资产注入，并成立专业船舶运营团队，通过精细化运营管理获得了良好经营效益。同时，公司积极探索未来业务转型，增强上市公司持续经营能力。 （一）生产经营扭亏为盈 公司 2021 年营业收入 1,716.62 亿元，同比下降 49.02%；归属于上市公司股东的净利润 30.80 亿元，同比扭亏为盈；归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润为 10.53 亿元，同比扭亏为盈。截至 2021 年 12 月 31 日，公司总资产为123.38 亿元，同比去年下降 89.86%；归属于上市公司的净资产为 69.25 亿元，同比增加 80.55%。 2021 年年度报告 11 / 230 （二）顺利完成英迈国际出售及交割，回流资金谋求长远发展 2020年12月9日， 公司及子公司天海物流作为卖方、 GCL与买方Imola Acquisition Corporation和Imola Merger Corporation签署合并协议及计划(以下简称“交易协议”)。根据交易协议，天海物流拟将其下属子公司GCL IM与买方子公司Imola Merger Corporation根据美国法律进行合并，交易完成后GCL IM作为存续公司，并由买方持有其100%股权，天海物流将不再持有GCL IM股权。于2021年7月2日（美国纽约时间），公司完成对子公司GCL IM的股权交割，此后不再持有GCL IM任何股权。此次对GCL IM股权处置交易对价总额为1,950,983千美元(合计人民币12,594,882千元)。 公司出售 GCL IM 及英迈国际 100%股权，可实现相关债务的偿付并回流资金，一方面降低债务风险，另一方面可集中资源进行战略和业务转型，有利于维持并增强上市公司的持续经营能力。 （三）完成两艘干散货船舶资产注入，积极探索发展转型 公司控股子公司 ASIAN EAGLE SHIPPING LIMITED 通过设立子公司 ASIAN PROSPERITY SHIPPING LIMITED、ASIAN STAR MARINE LIMITED，购买好望角型干散货船丰收轮（BULK HARVEST）及好望角型干散货船喜悦轮(BULK JOYANCE)，交易价格为每艘船人民币 14,551.01 万元或交割日等值外币。 2021 年 4 月， 两艘船交割完成并投入运营。总运力 35 余万载重吨，主要经营全球干散货航线运输，长期从事澳洲、巴西、 美国、 加拿大及印尼的干散货运输，主要运输货物为铁矿石、煤炭、粮食、钢材、铝矾土等。 （四）积极参与参股公司治理，保障公司利益 公司重要参股企业中合担保是国务院利用外资设立担保公司的试点项目， 于 2012年 7 月由国家发改委根据国务院关于进一步做好利用外资工作的若干意见推动成立。2012 年至 2021 年，联合资信等国内主流评级机构连续 8 年授予中合担保 AAA 级主体信用等级。公司高度重视重要资产的管理，积极行使股东权利，合法合规参与中合担保经营决策，保障公司利益。 （五）其他业务情况 公司积极盘活存量物业资产，不断拓展房产租赁渠道，用以提升资产利用效率，增加公司收入。 （六）完善公司治理结构，规范公司运作 报告期内，公司严格按照法律法规的规定以及监管机构的要求，进一步完善公司治理结构，规范公司运作。2021 年 1 月，为配合公司业务发展，经公司 2020 年第一次临时股东大会审议通过，海航科技对公司章程的关于营业范围相关内容进行了修订，同时完成了工商变更登记手续；2021 年 5 月，为进一步规范公司的内幕信息管理，加强内幕信息保密工作，海航科技召开第十届董事会第二次临时会议，审议通过了修订的议案。 （七）强化组织建设，完成党建入章工作 2021 年 12 月 31 日，公司第十届董事会第十三次会议审议通过了关于修订的议案 。 新修订的章程更为充分地体现党对公司的领导和从严治党的要求，标志着公司完善法人治理结构迈出重要步伐，将党建与公司经营发展和改革创新的具体工作相结合，引领公司更好发展。 二、二、报告期内公司所处行业情况报告期内公司所处行业情况 （一）国际干散货航运市场 2021 年年度报告 12 / 230 2021 年全球经济稳步复苏， 世界供应链重塑导致贸易格局出现明显变化， 随着海外疫情对经济的影响减弱、欧美央行量化宽松尚未退出的背景下，欧美、日韩、印度等主要经济体大宗原材料海运需求释放，推动大宗商品市场全面上扬，商品价格高位运行为贸易活跃提供支持，海运运费和船舶资产作为大宗商品的重要中游环节，呈现水涨船高的局面。国际干散货航运市场大幅走高，据克拉克森统计，2021 年全年干散货运输各船型平均 TCE 收入达到 26,887 美元/天，同比增长 185%，波罗的海干散货指数(BDI)在 10 月上旬达到 12 年以来最高的 5650 点。 大宗商品价格一路上扬，下游补库积极性高涨，加上全球港口压港严重，市场可用运力不时出现阶段性紧张局面。根据世界主要经纪咨询公司对 2021 年散杂货货运量增长统计,2021 年全球海运货运量同比 2020 年增长达到 3.5%左右，其中大宗干散货运量增长 3.7%， 约 53.79 亿吨； 预计 2022 年-2023 年全球海运货运量仍将以 3%-4%速度继续增长，其中大宗干散货运量增长 2%左右，海运需求稳中有升。从波罗的海干散货运价指数（BDI）来看，2021 年全年 BDI 指数均值为 2944 点，较 2020 年全年均值 1066 点出现明显上升，同比涨幅 176.2%。不同吨位散货船船型的租金运价水平交替接力增长，带动 BDI 指数走高，干散货航运公司普遍实现盈利。 展望 2022 年， 国家层面出台一系列政策， 如允许适度超前进行基础设施建设 （以杭州亚运会配套基建和大湾区深中通道为代表）和促进钢铁工业高质量发展的指导意见 等， 向市场传递积极信号，提振了航运企业信心。此外，受国际压载水公约生效的豁免期到期影响，大量 10 年船龄左右船舶需要进坞，会进一步弱化干散货船的运力供给；集装箱船运费长期居高不下，船厂订单被集装箱船占据，散货船新造船订单被挤压，同样会扭转干散货船在未来的供需；上述因素都会对 2022 年度及未来的干散货船租金运价形成一定支撑。 （二）IT 产品分销 报告期内英迈国际从事的 IT 产品分销业务作为传统业务，是供应链的重要组成部分，具有鲜明的行业特点。近年来，IT 制造商为了控制成本进军流通领域，IT 渠道市场已形成分销渠道、 企业直达渠道和电商渠道三足鼎立的局面， IT 产品分销商的利润空间进一步受到上下游的同时挤压。 目前， IT 分销业务越来越朝着两个方向发展：一方面，专业性和标准化的大型 IT 分销商凭借规模和资金优势成为分销主力军；另一方面，很多中小型分销商面临越来越紧迫的生存困境和越来越大的竞争压力，不得已寻求各自的转型之路。 （三）云服务 报告期内英迈国际从事的云服务业务快速发展。Canalys 发布的最新报告显示，2021 年全球云基础设施服务支出总额增长 35%，达到 1917 亿美元，远高于 2020 年的1420 亿美元。 特定行业的应用继续推动云基础设施服务的使用多样化， 特别是在医疗保健和公共部门。另外，受新冠疫情影响，远程工作和学习、电子商务、游戏和内容流媒体仍然是重要的贡献者。新基建推进加速推动了云、人工智能、大数据、物联网技术与工业、 金融等行业的融合。 面对客户多样化需求， 云服务供应商推出了公有云、本地云、托管云等多种模式。随着相关技术的不断成熟，市场对云服务的接受度日益增加，其主要客户正由中小企业开始向大型企业、政府机构、金融机构延伸。企业级应用市场成为云服务发展的新蓝海，云服务正在从游戏、电商、视频等领域向政务、金融、制造、教育、医疗等领域拓展。 三、三、报告期内公司从事的业务情况报告期内公司从事的业务情况 （一）全球干散货航线运输 2021 年年度报告 13 / 230 公司从事的干散货船业务是国际航运业的一个重要的细分市场，报告期内公司主要经营全球干散货航线运输，与国内外多家大型货主企业建立了合作关系，长期从事澳洲、巴西、美国、加拿大及印尼的干散货运输，主要运输货物为铁矿石、煤炭、粮食、钢材和铝矾土等。 公司现役运力包括好望角型散货船舶 2 艘，总运力 35 余万载重吨。船舶运营航线十余条， 均为公司随船引入的业务团队在过去数十年中了解和熟悉的细分货品市场，主要有：澳洲-中国/东南亚、南美-中国/东南亚航线的铁矿运输；南美-中国、美湾/美西-中国航线的粮食运输； 澳洲-中国/东南亚、 澳洲-印度、 印尼-中国航线和加拿大-中国的煤炭运输。 此外，公司通过比较各个航线和细分货品市场经营回报水平，积极寻找新的客户及航线，成功开拓并顺利执行了新的印尼-中国航线铝矾土运输航次，为公司后续业务的开展提供了多样化选择。 （二）IT 产品分销及技术解决方案 报告期内子公司英迈国际拥有完善的全球 IT 供应链网络及渠道优势，丰富的产业链上下游资源，运作于全球 59 个国家，拥有 189 个物流及维修服务中心。通过发挥需求挖掘、市场营销、渠道拓展、订单执行、专业服务等五大核心竞争力，提供全球 IT 供应链综合性解决方案服务。该业务为英迈国际从事情况，报告期内，公司已对英迈国际完成出售，出售后公司不再从事该业务。 （三）商业/产品生命周期服务 报告期内子公司英迈国际为移动设备及消费性电子设备提供终端到终端的全生命周期服务，主要业务包括正向物流、逆向物流、IT 资产设备处置解决方案等。该业务为英迈国际从事情况，报告期内，公司已对英迈国际完成出售，出售后公司不再从事该业务。 四、四、报告期内核心竞争力分析报告期内核心竞争力分析 适用 不适用 （一）丰富的航运业务运营历史经验和海运业务资源 公司前身为天津市海运股份有限公司，自成立之初便立足航运，主营业务为国际近洋集装箱班轮运输、国内沿海集装箱班轮运输及船务代理和货运代理等。在天津市乃至全国都属较早布局航运市场的企业之一，直到 2016 年收购英迈国际并向科技物流业务转型，才完全剥离海运业务，拥有超过 25 年的业务运营历史经验；另外公司主要管理团队拥有丰富的海运业务相关经历或物流集团管理背景，具备专业的海运业务运营和管理能力；除此，公司还具有优秀的营运水平和船舶管理长期安全记录，赢得了国内外大货主的信任，并以长期合作协议、包运合同、中短期期租等方式与淡水河谷、宝钢、首钢、中钢、中粮、ADM、CARGILL、FMG、BHPB 等主要客户保持着友好合作关系。 （二）第四方物流管理能力 第四方物流是为供给方、需求方和第三方物流企业提供物流规划、咨询、物流信息系统、供应链管理等活动的供应链集成商。报告期内子公司英迈国际具有较强的第四方物流管理能力，能以轻资产方式将物流环节中的运输公司、仓储公司、报关公司等整合和管理起来，共享仓储物流、提高物流工作效率，为客户提供个性化、一体化的物流增值服务。 （三）完善的全球 IT 供应链网络及渠道优势，丰富的产业链上下游资源 2021 年年度报告 14 / 230 报告期内英迈国际在全球拥有 189 个物流中心和服务中心，仓储面积超过 2,000万平方英尺，年发货量超过 15 亿件。目前英迈国际已与全球 2,000 多家厂商建立了合作关系，并为世界范围内 250,000+家经销商提供解决方案和服务。 五、五、报告期内主要经营情况报告期内主要经营情况 报告期内，公司总资产为 123.38 亿元，较上年同期减少 89.86%；归属于上市公司股东的净资产为 69.25 亿元，较上年同期增加 80.55%；实现营业收入 1,716.62 亿元，较上年同期减少 49.02%；实现归属于母公司股东的净利润 30.80 亿元，同比扭亏为盈。 ( (一一) ) 主营业务分析主营业务分析 1.1. 利润表及现金流量表相关科目变动分析表利润表及现金流量表相关科目变动分析表 单位：千元 币种：人民币 科目 本期数 上年同期数 变动比例（%） 营业收入 171,661,718 336,693,938 -49.02 营业成本 158,690,871 311,166,664 -49.00 销售费用 2,071,881 3,865,036 -46.39 管理费用 7,028,650 14,122,702 -50.23 财务费用 1,227,824 2,220,727 -44.71 研发费用 经营活动产生的现金流量净额 -3,050,252 18,217,907 -116.74 投资活动产生的现金流量净额 -2,455,422 -824,738 不适用 筹资活动产生的现金流量净额 3,000,781 -12,098,127 不适用 营业收入变动原因说明：主要系 2021 年 7 月 2 日本集团完成子公司英迈股权交割，处置日之后不再合并英迈收入所致； 营业成本变动原因说明：主要系 2021 年 7 月 2 日本集团完成子公司英迈股权交割，处置日之后不再合并英迈成本所致； 销售费用变动原因说明：主要系 2021 年 7 月 2 日本集团完成子公司英迈股权交割，处置日之后不再合并英迈销售费用所致； 管理费用变动原因说明：主要系 2021 年 7 月 2 日本集团完成子公司英迈股权交割，处置日之后不再合并英迈管理费用所致； 财务费用变动原因说明：主要系 2021 年 7 月 2 日本集团完成子公司英迈股权交割，处置日之后不再支付并购贷款利息所致； 研发费用变动原因说明：无 经营活动产生的现金流量净额变动原因说明：主要系 2021 年 7 月 2 日本集团完成子公司英迈股权交割，处置日之后合并英迈经营活动所致； 投资活动产生的现金流量净额变动原因说明：主要系 2021 年度处置子公司英迈所致； 筹资活动产生的现金流量净额变动原因说明：主要系 2021 年上半年度，子公司英迈增加银行借款所致； 2021 年年度报告 15 / 230 本期公司业务类型、利润构成或利润来源发生重大变动的详细说明 适用 不适用 2.2. 收入和成本分析收入和成本分析 适用 不适用 无 (1).(1). 主营业务主营业务分分行业行业、分、分产品产品、分地区、分销售模式情况、分地区、分销售模式情况 单位:千元 币种:人民币 主营业务分行业情况 分行业 营业收入 营业成本 毛利率（%） 营业收入比上年增减（%） 营业成本比上年增减（%） 毛利率比上年增减（%） 电 子 分销 171,515,848 158,602,495 7.53 -49.06 -49.03 减少0.05个百分点 船 舶 运输 144,959 88,112 39.22 100.00 100.00 增加100.00个 百 分点 (2).(2). 产销量情况产销量情况分析表分析表 适用 不适用 (3).(3). 重大采购合同、重大销售合同的履行情况重大采购合同、重大销售合同的履行情况 适用 不适用 已签订的重大销售合同截至本报告期的履行情况 适用 不适用 已签订的重大采购合同截至本报告期的履行情况 适用 不适用 单位:千元 币种:人民币 合同标的 对方当事人 合同总金额 合计已履行金额 本报告期履行金额 待履行金额 是否正常履行 合同未正常履行的说明 船舶 GCSL BULK AOO1 LIMITED 145,510 145,510 145,510 0 是 船舶 BULK HARVEST 145,510 145,510 145,510 0 是 2021 年年度报告 16 / 230 SHIPPING S.A. (4).(4). 成本分析表成本分析表 币种：人民币 单位：千元 分行业情况 分行业 成本构成项目 本期金额 本期占总成本比例(%) 上年同期金额 上年同期占总成本比例(%) 本期金额较上年同期变动比例(%) 情况 说明 电 子 分销 158,602,495 99.94 311,166,138 100 -0.06 船 舶 运输 88,112 0.06 0 0 100.00 本期新增船舶运输业务 其 他 业务 264 0.00 526 0 0.00 成本分析其他情况说明 无 (5).(5). 报告期主要子公司股权变动导致合并范围变化报告期主要子公司股权变动导致合并范围变化 适用 不适用 2020 年 12 月 9 日，公司、天海物流、GCL IM、英迈国际、Imola Acquisition及 Imola Merger 签署合并协议及计划。根据交易协议，公司控股子公司天海物流拟将其下属子公司 GCL IM 与交易对方新设子公司 Imola Merger 根据美国法律进行合并，合并完成后 GCL IM 作为存续公司，并由交易对方持有其 100%股权，Imola Merger 终止存续。本次交易完成后，天海物流将不再持有 GCL IM 股权。 2021 年 7 月 2 日上午 8 时 46 分（纽约时间），GCL IM 向特拉华州州务卿公司部提交合并证书。在该等合并证书提交时（以下简称“合并生效时间”），GCL IM与 Imola Merger 合并，GCL IM 作为存续公司，本次合并生效。于本次合并生效时间，GCL IM 及 Imola Merger 的所有资产、财产、权利、特权、权力及特许经营权均归属于存续公司 GCL IM，GCL IM 及 Imola Merger 的所有债务、责任和义务均变更为存续公司 GCL IM 的债务、责任和义务。于本次合并生效时间后，天海物流不再拥有 GCL IM 任何股份，Imola Acquisition 持有 GCL IM 的所有股份。 公司分别于 2020 年 12 月 9 日召开第十届董事会