南宁百货：2019年年度报告（2020年5月修订）.PDF

1 / 156 公司代码：600712 公司简称：南宁百货 南宁百货大楼股份有限公司南宁百货大楼股份有限公司 20192019 年年度报告年年度报告 （20202020 年年 5 5 月修订）月修订） 2 / 156 重要提示重要提示 一、一、 本公司董事会、 监事会及董事、 监事、 高级管理人员保证年度报告内容的真实、 准确、 完整，本公司董事会、 监事会及董事、 监事、 高级管理人员保证年度报告内容的真实、 准确、 完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。 二、二、 公司公司全体董事出席全体董事出席董事会会议。董事会会议。 三、三、 四川华信（集团）会计师事务所（特殊普通合伙）四川华信（集团）会计师事务所（特殊普通合伙）为本公司出具了为本公司出具了标准无保留意见标准无保留意见的审计的审计报告。报告。 四、四、 公司负责人公司负责人黎军黎军、 主管会计工作负责人、 主管会计工作负责人覃耀杯覃耀杯及会计机构负责人 （会计主管人员）及会计机构负责人 （会计主管人员） 李玲李玲声明：声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。 五、五、 经董事会审议的报告经董事会审议的报告期利润分配预案期利润分配预案或公积金转增股本预案或公积金转增股本预案 2020年4月13日召开的公司第八届董事会2020年第一次正式会议， 审议通过了 关于2019年度利润分配的预案，拟以2019年度期末公司总股本544,655,360股为基数，向全体股东以每10股派现金0.03元（含税）进行利润分配。该事项尚需提交公司股东大会审议通过后实施。 六、六、 前瞻性陈述的风险声明前瞻性陈述的风险声明 适用 不适用 本年度报告涉及未来计划等前瞻性陈述，该等陈述不构成公司对投资者的实质承诺，敬请投资者注意投资风险。 七、七、 是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况 否 八、八、 是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况？是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况？ 否 九、九、 重大风险提示重大风险提示 公司已在本报告中详细描述可能存在的相关风险，敬请查阅第四节“经营情况讨论与分析”之“关于公司未来发展的讨论与分析”中“可能面对的风险”。 十、十、 其他其他 适用 不适用 3 / 156 目录目录 第一节第一节 释义释义 . 4 第二节第二节 公司简介和主要财务指标公司简介和主要财务指标 . 4 第三节第三节 公司业务概要公司业务概要 . 7 第四节第四节 经营情况讨论与分析经营情况讨论与分析 . 8 第五节第五节 重要事项重要事项 . 20 第六节第六节 普通股股份变动及股东情况普通股股份变动及股东情况 . 31 第七节第七节 优先股相关情况优先股相关情况 . 38 第八节第八节 董事、监事、高级管理人员和员工情况董事、监事、高级管理人员和员工情况 . 39 第九节第九节 公司治理公司治理 . 45 第十节第十节 公司债券相关情况公司债券相关情况 . 47 第十一节第十一节 财务报告财务报告 . 48 第十二节第十二节 备查文件目录备查文件目录 . 156 4 / 156 第一节第一节 释义释义 一、一、 释义释义 在本报告书中，除非文义另有所指，下列词语具有如下含义： 常用词语释义 南宁百货、公司 指 南宁百货大楼股份有限公司 南宁威宁集团 指 南宁威宁投资集团有限责任公司 南宁农工商 指 南宁农工商集团有限责任公司 南宁沛宁、沛宁公司 指 南宁沛宁资产经营有限责任公司 百通业沃 指 南宁市百通业沃商贸公司 南百竹木业 指 桂林南百竹木业发展有限公司 金湖时代 指 南宁金湖时代置业投资有公司 寰旺房地产 指 南宁寰旺房地产开发有限责任公司 南百超市 指 广西南百超市有限公司 职业学校 指 南宁市南百职业培训学校 南百电商 指 广西南百电子商务有限公司 南百汽车、汽车公司 指 广西南百汽车销售服务有限公司 新世界 指 广西新世界商业有限公司 南百物业 指 南宁南百物业服务有限公司 南宁医药、医药公司 指 南宁医药有限责任公司 前海人寿 指 前海人寿保险股份有限公司 南宁富天 指 南宁市富天投资有限公司 第二节第二节 公司简介和主要财务指标公司简介和主要财务指标 一、一、 公司信息公司信息 公司的中文名称 南宁百货大楼股份有限公司 公司的中文简称 南宁百货 公司的外文名称 Nanning Department Store Co.，Ltd. 公司的外文名称缩写 n.n.store 公司的法定代表人 黎军 公司热线服务电话 0771-2098888 二、二、 联系人和联系方式联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 周宁星 颜丰 联系地址 广西南宁市朝阳路39号 广西南宁市朝阳路39号 电话 0771-2610906，2098826 0771-2610906，2098826 传真 0771-2610906 0771-2610906 电子信箱 三、三、 基本情况基本情况简介简介 公司注册地址 广西南宁市朝阳路39、41、45号 公司注册地址的邮政编码 530012 公司办公地址 广西南宁市朝阳路39号 5 / 156 公司办公地址的邮政编码 530012 公司网址 http:/ 电子信箱 四、四、 信息披露及备置地点信息披露及备置地点 公司选定的信息披露媒体名称 上海证券报、证券日报 登载年度报告的中国证监会指定网站的网址 公司年度报告备置地点 公司董事会办公室 五、五、 公司股票简况公司股票简况 公司股票简况 股票种类 股票上市交易所 股票简称 股票代码 变更前股票简称 A股 上海证券交易所 南宁百货 600712 不适用 六、六、 其他其他相相关资料关资料 公司聘请的会计师事务所 （境内） 名称 四川华信 （集团） 会计师事务所 （特殊普通合伙） 办公地址 四川省成都市洗面桥街 18 号金茂礼都南 28 楼 签字会计师姓名 武兴田、黄磊 七、七、 近三年主要会计数据和财务指标近三年主要会计数据和财务指标 (一一) 主要会计数据主要会计数据 单位：元 币种：人民币 主要会计数据 2019年 2018年 本期比上年同期增减(%) 2017年 营业收入 1,857,804,073.80 2,129,457,581.44 -12.76 2,321,009,142.80 归属于上市公司股东的净利润 4,750,457.09 -44,864,886.54 110.59 1,770,811.55 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润 11,392,739.84 -39,503,142.97 128.84 -9,197,519.74 经营活动产生的现金流量净额 30,219,820.76 -56,475,489.13 153.51 -163,603,705.44 2019年末 2018年末 本期末比上年同期末增减（%） 2017年末 归属于上市公司股东的净资产 1,025,125,341.23 1,017,124,178.52 0.79 1,063,623,031.14 总资产 1,893,069,648.58 2,048,286,597.87 -7.58 2,237,802,076.34 ( (二二) ) 主要财务指标主要财务指标 主要财务指标 2019年 2018年 本期比上年同期增减(%) 2017年 基本每股收益（元股） 0.0087 -0.0824 110.56 0.0033 稀释每股收益（元股） 0.0087 -0.0824 110.56 0.0033 扣除非经常性损益后的基本每股收益（元股） 0.0209 -0.0725 128.83 -0.0169 加权平均净资产收益率（%） 0.47 -4.31 增加4.78个百分点 0.17 扣除非经常性损益后的加权平均净1.12 -3.80 增加4.92个百分点 -0.87 6 / 156 资产收益率（%） 报告期末公司前三年主要会计数据和财务指标的说明 适用 不适用 主要会计数据和财务指标的变动原因详见本报告“第四节经营情况讨论与分析”。 八、八、 境内外会计准则下会计数据差异境内外会计准则下会计数据差异 (一一) 同时按照国际会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东同时按照国际会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东的净资产差异情况的净资产差异情况 适用 不适用 (二二) 同时按照境外会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和同时按照境外会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归归属于上市公司股东的属于上市公司股东的净资产差异情况净资产差异情况 适用 不适用 (三三) 境内外会计准则差异的说明：境内外会计准则差异的说明： 适用 不适用 九、九、 2019 年分季度主要财务数据年分季度主要财务数据 单位：元 币种：人民币 第一季度 （1-3 月份） 第二季度 （4-6 月份） 第三季度 （7-9 月份） 第四季度 （10-12 月份） 营业收入 477,299,242.02 452,925,153.03 420,317,805.29 507,261,873.46 归属于上市公司股东的净利润 131,265.30 854,346.92 5,021,019.95 -1,256,175.08 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 29,221.36 598,618.79 4,302,609.29 6,462,290.39 经营活动产生的现金流量净额 -23,071,125.70 6,827,477.56 38,482,318.33 7,981,150.57 季度数据与已披露定期报告数据差异说明 适用 不适用 十、十、 非经常性损益项目和金额非经常性损益项目和金额 适用 不适用 单位:元 币种:人民币 非经常性损益项目 2019 年金额 附注（如适用） 2018 年金额 2017 年金额 非流动资产处置损益 -126,854.65 详见 “资产处置收益” 62,952.97 9,388,779.84 计入当期损益的政府补助， 但与公司正常经营业务密切相关， 符合国家政策规定、 按照一定标准定额或定量持续享受的政府补助除外 537,437.82 详见 “政府补助” 926,759.15 3,721,290.22 计入当期损益的对非金融企业收取的资金占用费 受托经营取得的托管费收入 除上述各项之外的其他营业外收-7,070,338.98 -7,264,363.10 -335,670.86 7 / 156 入和支出 少数股东权益影响额 所得税影响额 17,473.06 912,907.41 -1,806,067.91 合计 -6,642,282.75 -5,361,743.57 10,968,331.29 十一、十一、 采用公允价值计量的项目采用公允价值计量的项目 适用 不适用 十二、十二、 其他其他 适用 不适用 第三节第三节 公司业务概要公司业务概要 一、一、 报告期内公司所从事的主要业务、经营模式及行业情况说明报告期内公司所从事的主要业务、经营模式及行业情况说明 （一）公司主要业务（一）公司主要业务 南宁百货位于广西壮族自治区首府南宁市，主要业务和实体店分布在南宁市、贺州市等广西各市县。公司从事商业零售业务，是荣获国家商务部评选的“中华老字号商店”、“全国金鼎百货店”双荣誉称号的商业企业。主营业态涉及百货、超市、家电、汽车、电子商务。经营范围为：国内贸易，进出口贸易；卷烟、雪茄烟的零售；进口、国产瓶装酒的零售；预包装食品、散装食品的批发兼零售；保健食品零售；道路普通货物运输；停车场服务；餐饮；理发、生活美容；电子游艺机；公开发行国内版书刊的零售；自有房屋租赁；钟表维修，珠宝首饰维修；再生资源回收；汽车销售；室内娱乐活动。 （二）公司经营模式（二）公司经营模式 公司经营模式包括自营模式、联营模式、租赁模式，以联营模式为主。 （三）公司行业情况说明（三）公司行业情况说明 目前，南宁百货涵盖了百货、家电、超市、汽车、电商五大业态，在南宁、贺州、梧州、百色、天等、龙州等地开设有 15 家直营门店，经营面积约 26 万平米方，现有在岗员工约 1000 人，综合实力位列广西商业龙头，荣获“2019 年广西企业 100 强”、“2019 广西服务企业 50 强”称号及商超零售行业“年度影响力品牌”及“放心消费口碑品牌”两项大奖。 二、二、 报告期内公司主要资产发生重大变化情况的说明报告期内公司主要资产发生重大变化情况的说明 适用 不适用 三、三、 报告期内核心竞争力分析报告期内核心竞争力分析 适用 不适用 1.1.老字号品牌优势老字号品牌优势 公司有着 60 多年的诚信经营， 是国家商务部评选的“中华老字号商店”、 “全国金鼎百货店”双荣誉称号的商业企业。南宁百货品牌、形象在广西区内具有较高的知名度和影响力，为区域市场消费者所熟知和认可，拥有较为稳定的消费客群。 2.2.多业态联动的集团化优势多业态联动的集团化优势 公司百货、超市、家电、电商、汽车等五大业态互相依托、协同联动、融合发展，已在广西区内部分市县开设多家门店，初步构建区域性零售集团化体系，对当地市场具有较大的影响力，全方位满足区域市场消费需求。 3.3.自有优质物业自有优质物业 公司朝阳店、新世界店等主力门店均为自有物业，位于城市商圈的核心地段，位置优越，不仅能够确保经营的稳定性，且具备一定的成本优势，抗风险性强。 4.4.区域优势区域优势 公司地处广西南宁市，南宁市是华南经济圈、西南经济圈和中国东盟经济圈的交汇点，是衔接“一带一路”的重要枢纽城市、广西北部湾经济区的核心城市，目前正在加快建设区域性国际城市和广西“首善之区”，辐射能力持续提升，区域经济有望保持快速增长态势，公司将受益于区域经济的快速发展。 8 / 156 第四节第四节 经营情况讨论与分析经营情况讨论与分析 一、一、经营情况经营情况讨论与分析讨论与分析 2019 年，中国经济稳中求进、稳中有忧，经济下行的压力有所上升，尤其是在中美经贸摩擦的背景下，中国经济所面临的外部环境严峻。从需求侧来看，零售行业受消费增速持续疲软、收入端增长乏力、行业竞争激烈、经营成本刚性上涨等多重影响，景气度持续低位运行。在经济整体下行的大环境下，公司上下共同努力，围绕全年的目标任务，全力以赴稳增长、抓改革、推创新、促转型、降成本、防风险，多措并举，大力推进各项工作提质增效，公司经营总体平稳，发展质量稳步提升，整体实现扭亏为盈。报告期内，公司经营管理突出抓好以下工作： 1.1. 全力以赴抓主业稳增长，主营业务发展质量稳步提升全力以赴抓主业稳增长，主营业务发展质量稳步提升 一是一是百货业态：百货各门店顺应消费升级趋势，实施“一店一策”，“因店施策”的经营策略，进一步明确转型方向，持续升级改造，调整布局、改造形象和结构、升级品类、增加体验，门店聚客能力不断增强；建立品牌商等级评价机制，稳步推进品牌更新升级计划；积极开展各类特色文化促销活动，持续推行优质服务主题活动，门店服务质量继续提升。 二是二是家电业态：大力开展各项主题促销活动，持续加大营销力度，试点开展家电品类全员营销带单奖励，强化包销机、高毛利机的推广力度；加快网点布局拓展步伐，南百家电市场占有率进一步提升； 跨界营销创新合作方向逐步清晰， 新增建材市场、 物业公司、 新建楼盘等异业联盟，加速培育新的效益增长点。 三是三是超市业态： 持续推进供应链优化， 扩大商品品类， 推动商品源头化合作， 引进网红商品、新奇特商品，丰富经营品种，有效提升各品类毛利率；持续优化线上销售渠道，完成全门店铺开外卖平台线上业务；加强市场化体制机制改革，探索推动合伙人机制落地实施；完善优化网点布局，关闭桂平店；抓好抓细门店精细化管理，实行线上刷脸支付、无人自助收银，门店服务水平、商品陈列、卖场环境及经营质量显著提升。 四是四是新零售：主动适应市场变化，加快推进线上线下融合发展步伐，全年开展领券、积分兑换、拼团等活动超过 300 次。加大品类调整，强化优势品类，在朝阳店、文化宫店分别开设了进口美妆、进口母婴专业店，初步建立了跨境品类专业店运营模式。 五是五是汽车业态：着重抓好吉利品牌销售，对吉利 4S 店店面进行了升级，不断提升售后服务业务。同时，为进一步适应新能源汽车发展趋势，促进南百汽车新能源网点布局，汽车事业部与吉利公司合作，在新世界店一楼建设吉利新能源汽车城市展厅，目前各项工作正在稳步推进中。 2.2.毫不动摇抓创新促转型，高质量发展新动能加速激活毫不动摇抓创新促转型，高质量发展新动能加速激活 （1）朝阳店转型调整取得积极进展。以消费者为核心，定位打造具有较强辐射力的综合性体验式购物休闲目的地，围绕“时尚零售+餐饮休闲+场景体验”的全新业态组合，对所有品类楼层进行了重新规划，以差异化的商品和购物环境作为破局关键。 （2）商品管理能力继续提升。持续推进与品牌商的合作，不断拓宽合作领域，提升核心竞争力，为终端转型与发展提供资源保障。 （3）营销活动创新能力持续提升。发挥百货、家电、超市、线上电商平台、汽车等五大业态联动优势，着重抓好节点营销，大力推广文化营销和体验营销。 （4）会员提升计划稳步推进。以南百庞大的会员基数为基础，通过互联网、大数据、物流、支付等手段，线上线下收集顾客数据，扩大会员权益，深化会员服务，全力满足顾客需求。 3.3. 集中力量推项目攻坚，重点任务取得关键性进展集中力量推项目攻坚，重点任务取得关键性进展 门店运营能力稳步提升。各业态、各门店以全面预算为统领，从供应商管理、费用管控、营销推广等关键环节入手，着力提升门店现场管理规范化水平。 组织开展全资子公司及门店绩效评估工作。 制定门店增长增效计划， 建立完善门店退出机制，通过引进合作商等方式积极稳妥处置长期亏损的门店，止住出血点。 4.4.全面深化市场化改革，高质量发展活力日益增强全面深化市场化改革，高质量发展活力日益增强 一是在家电事业部试点开展家电品类全员带单销售奖励；二是以超市为试点，大力推进员工参与合伙人机制探索。三是推进人才市场化选聘。 5.5. 持之以恒控风险强管控，高质量发展支撑更加有力持之以恒控风险强管控，高质量发展支撑更加有力 （1）管控创效能力进一步加强。积极挖潜增效，通过加强利润及费用管控，积极从内部管理降成本增效益。 9 / 156 （2）积极稳妥抓好风险防控。严格投资计划管理，细化投资模板，完善投资决策流程；加强法律风险防范， 加大诉讼及涉诉案件处置力度； 组织实施经济责任审计， 持续完善内控体系建设。 二、二、报告期内主要经营情况报告期内主要经营情况 报告期内， 公司实现营业收入 18.58 亿元， 同比下降 12.76%， 实现利润总额 1,006.24 万元，同比增加 121.83 %；实现归属于上市公司股东的净利润 475.05 万元，同比增长 110.59%。 ( (一一) ) 主营业务分析主营业务分析 1.1. 利润表及现金流量表相关科目变动分析表利润表及现金流量表相关科目变动分析表 单位:元 币种:人民币 科目 本期数 上年同期数 变动比例（%） 营业收入 1,857,804,073.80 2,129,457,581.44 -12.76 营业成本 1,506,839,015.97 1,771,791,311.79 -14.95 销售费用 102,714,039.36 117,036,749.35 -12.24 管理费用 188,735,071.17 194,052,574.76 -2.74 财务费用 17,887,765.22 20,607,865.57 -13.20 经营活动产生的现金流量净额 30,219,820.76 -56,475,489.13 153.51 投资活动产生的现金流量净额 -686,193.31 -2,984,697.29 77.01 筹资活动产生的现金流量净额 -64,976,400.63 32,635,929.04 -299.09 营业利润 16,911,816.80 -39,437,453.32 142.88 利润总额 10,062,377.82 -46,104,316.42 121.83 净利润 4,750,457.09 -44,864,886.54 110.59 营业外收入 1,200,222.29 840,118.94 42.86 所得税费用 5,311,920.73 -1,239,429.88 528.58 基本每股收益/稀释每股收益 0.01 -0.08 112.50 （1）营业利润、利润总额、净利润变动原因说明：主要系上年公司计提资产减值损失、预计负债及大额坏账准备等影响了同期业绩；且本期公司严控各项费用，商品综合毛利率较上年有所提升所致。 （2）营业外收入变动原因：主要系本期收到靖西店诉讼违约金赔偿收入所致。 （3） 所得税费用变动原因： 主要系母公司利润总额同比增长， 应交企业所得税也随之增长所致。 （4）基本每股收益 /稀释每股收益变动原因：主要系公司净利润较上年同期增长所致。 2.2. 收入和成本分析收入和成本分析 适用 不适用 （1）营业收入变动原因说明：主要系本期贵港店百货业态撤场、停止水产品批发业务、文化宫店部分直营改为对外租赁经营后销售规模出现缩减以及除超市外的其他业态整体销售下滑所致。 （2）营业成本变动原因说明：主要系营业收入下降致营业成本随之下降所致。 3.3. 主营业务主营业务分分行业行业、分、分产品产品、分地区情况、分地区情况 单位:元 币种:人民币 主营业务分行业情况 分行业 营业收入 营业成本 毛利率（%） 营业收入比上年增减（%） 营业成本比上年增减（%） 毛利率比上年增减（%） 商品零售 1,765,184,939.64 1,504,810,897.23 14.75 -13.48 -14.96 增加 1.48个百分点 主营业务分产品情况 分产品 营业收入 营业成本 毛利率营业收营业成毛利率比 10 / 156 （%） 入比上年增减（%） 本比上年增减（%） 上年增减（%） 百货（含家百货（含家电、团购）电、团购） 1,444,181,327.351,444,181,327.35 1,224,213,210.741,224,213,210.74 15.2315.23 - -15.0915.09 - -16.3516.35 增加增加 1.281.28个百分点个百分点 超市超市 204,676,051.76204,676,051.76 175,012,419.16175,012,419.16 14.4914.49 1.141.14 - -1.891.89 增加增加 2.652.65个百分点个百分点 汽车汽车 104,334,938.21104,334,938.21 94,269,872.7594,269,872.75 9.659.65 - -11.9111.91 - -14.4314.43 增加增加 2.662.66个百分点个百分点 电子商务、电子商务、（含跨境体（含跨境体验店）验店） 11,992,622.3211,992,622.32 11,315,394.5811,315,394.58 5.655.65 - -35.3735.37 - -34.9334.93 减少减少 0.640.64个百分点个百分点 主营业务分地区情况 分地区 营业收入 营业成本 毛利率（%） 营业收入比上年增减（%） 营业成本比上年增减（%） 毛利率比上年增减（%） 广西 1,765,184,939.64 1,504,810,897.23 14.75 -13.48 -14.96 增加 1.48个百分点 主营业务分行业、分产品、分地区情况的说明 报告期内，公司主营业务收入占总营业收入的 95.01 %，租赁收入占总营业收入的 2.00 %；其中各业态营业收入占比结构中，百货业态收入占比 46.66 %、家电业态收入占比 34.52 %、超市业态收入占比 11.29 %、汽车业态收入占比 5.72 %、其他占比 1.81 %。 4.4. 产销量情况产销量情况分析表分析表 适用 不适用 5.5. 成本分析表成本分析表 单位：元 分行业情况 分行业 成本构成项目 本期金额 本期占总成本比例(%) 上年同期金额 上年同期占总成本比例(%) 本期金额较上年同期变动比例(%) 情况 说明 商品零售 采购成本 1,504,810,897.23 99.87 1,769,513,516.66 99.87 14.96 分产品情况 分产品 成本构成项目 本期金额 本期占总成本比例(%) 上年同期金额 上年同期占总成本比例(%) 本期金额较上年同期变动比例(%) 情况 说明 商品零售 采购成本 1,504,810,897.23 99.87 1,769,513,516.66 99.87 14.96 成本分析其他情况说明 无 6.6. 主要销售客户及主要供应商情况主要销售客户及主要供应商情况 适用 不适用 前五名客户销售额 2,471.58 万元，占年度销售总额 1.40%；其中前五名客户销售额中关联方销售额 0.00 万元，占年度销售总额 0.00 %。 11 / 156 前五名供应商采购额 24,165.34 万元，占年度采购总额 16.06%；其中前五名供应商采购额中关联方采购额 0.00 万元，占年度采购总额 0.00%。 其他说明 无 费用费用 适用 不适用 科目 本期数 上期数 变动比例（%） 销售费用 102,714,039.36 117,036,749.35 -12.24 管理费用 188,735,071.17 194,052,574.76 -2.74 财务费用 17,887,765.22 20,607,865.57 -13.20 （1）销售费用变动原因说明：主要系公司本期严控费用开支，广告费、促销费下降所致。 （2）管理费用变动原因说明：主要系贵港店百货、超市业态撤场以及关闭平南店后，本期租赁费、水电费下降所致。 （3） 财务费用变动原因说明： 主要系公司平均贷款总额减少后贷款利息支出相应减少； 同时，因销售下降致银联卡、微信、支付宝平台的消费手续费随之下降所致。 研发投入研发投入 (1). (1). 研发研发投入投入情况表情况表 适用 不适用 (2). (2). 情况说明情况说明 适用 不适用 现金流现金流 适用 不适用 科目 本期数 上期数 变动比例（%） 经营活动产生的现金流量净额 30,219,820.76 -56,475,489.13 153.51 投资活动产生的现金流量净额 -686,193.31 -2,984,697.29 77.01 筹资活动产生的现金流量净额 -64,976,400.63 32,635,929.04 -299.09 （1） 经营活动产生的现金流量净额变动原因说明： 主要系本期购进商品支付供货商的货款同比减少所致。 （2） 投资活动产生的现金流量净额变动原因说明： 主要是本期购买固定资产和无形资产所支付的现金同比减少所致。 （3） 筹资活动产生的现金流量净额变动原因说明： 主要是本期收到的银行贷款总额同比减少所致。 ( (二二) ) 非主营业务导致利润重大变化的说明非主营业务导致利润重大变化的说明 适用 不适用 （2） 资产、负债情况分析资产、负债情况分析 适用 不适用 1.1. 资产资产及及负债负债状状况况 单位：元 12 / 156 项目名称 本期期末数 本期期末数占总资产的比例（%） 上期期末数 上期期末数占总资产的比例（%） 本期期末金额较上期期末变动比例（%） 情况 说明 其他流动资产 11,396,476.89 0.60 17,628,398.32 0.86 -35.35 注 1 递延所得税资产 11,281,527.67 0.60 8,876,149.08 0.43 27.10 注 2 短期借款 220,000,000.00 11.62 300,000,000.00 14.65 -26.67 注 3 应付职工薪酬 9,371,732.07 0.50 4,777,337.5 0.23 96.17 注 4 应交税费 7,749,227.69 0.41 16,369,011.84 0.80 -52.66 注 5 预计负债 13,625,603.65 0.72 6,548,786.77 0.32 108.06 注 6 其他说明 注 1其他流动资产变动原因：主要系未抵扣进项税和银联卡消费款减少所致。 注 2递延所得税资产变动原因：主要系计提了信用减值损失和资产减值损失的递延所得税资产所致。 注 3短期借款变动原因：主要系偿还了到期的银行贷款所致。 注 4应付职工薪酬变动原因：主要是本期计提了绩效工资所致。 注 5应交税费变动原因：主要系营业收入下降及房产税、土地税调整纳税期所致。 注 6 预计负责变动原因： 主要系根据与南宁市标特步房地产开发有限公司共管账户诉讼案、广西伟茂商贸有限责任公司合作经营诉讼案法院一审判决结果计提预计负债所致。 2.2. 截至报告期末主要资产受限情截至报告期末主要资产受限情况况 适用 不适用 项目 期末账面价值 受限原因 货币资金 49,436,472.35 用于开具银行承兑汇票保证金。 固定资产 17,895,331.06 朝阳店北楼 3 层、8 层商场房产，用于农信社、交通银行抵押借款。 固定资产 40,499,286.30 金湖广场地下 2 层商场房产，用于水产品诉讼案保全资产担保。 无形资产 3,084,597.31 朝阳店北楼 3 层、8 层商场房产，用于农信社、交通银行抵押借款。 合计 110,915,687.02 3.3. 其他说明其他说明 适用 不适用 （3） 行业经营性信息分析行业经营性信息分析 适用 不适用 2019 年，中国国民经济继续保持了总体平稳、稳中有进的发展态势。但受当前世界经济贸易增长放缓，动荡源和风险点增多，国内结构性体制性周期性问题交织，中国零售行业增速同步放缓、经济下压力较大，实体零售行业依然处于低迷状态。 国家统计局数据显示：2019 年全年社会消费品零售总额 41 万亿元，比上年增长 8%，增速比上年回落 1 个百分点。全年全国网上零售额 10.6 万亿元，比上年增长 16.5%。其中，实物商品网上零售额 8.5 万亿元，增长 19.5%，占社会消费品零售总额的比重为 20.7%，比上年提高 2.3 个百分点。 实体零售和业依然面临成本和利润挑战， 持续上涨的房租和人工费用造成企业经营成本高， 利润空间被进一步压缩。根据中华全国商业信息中心统计，2019 年全国百家重点大型零售企业零售额同比下降 0.3%。其中，化妆品类、粮油食品类、日用品类商品零售额实现正增长，且增速快于上年。服装类、金银珠宝类、家用电器类商品零售不及上年同期。 13 / 156 公司地处广西省会城市南宁市，主要从事商业零售业务。根据广西统计局公布的数据，2019 年广西社会消费品零售总额比上年增长 7.0%，增速比上年同期下降 2.3 个百分点。按消费类型分，餐饮收入比上年增长 8.3%，商品零售增长 6.9%。 公司商业零售业务主导区域是南宁市，是华南经济圈、西南经济圈和中国东盟经济圈的交汇点，是“一带一路”有机衔接的重要门户，也是中国东盟博览会的永久会址地，具有近海、近边、沿江的区位优势。南宁目前正在加快建设区域性国际城市和广西“首善之区” ，有望保持经济持续增长的态势。经过多年的发展，百货零售业已较为成熟，但受传统零售行业环境不景气，南宁市内区域竞争加剧，商品同质化严重，且随着轨道交通的完善，区域稳定客流被分散以及各种“互联网+”智慧零售等新业态的层出不穷，行业竞争进一步加剧。 14 / 156 零售行业经营性信息分析零售行业经营性信息分析 1.1. 报告期末已开业门店分布情况报告期末已开业门店分布情况 适用 不适用 地区 经营业态 自有物业门店 租赁物业门店 门店数量 建筑面积 (万平米) 门店数量 建筑面积 (万平米) 广西 百货 2 10.22 1 2.14 广西 家电 4 2.78 5 1.11 广西 超市 3 1.30 5 2.12 广西 电商 2 0.03 2 0.81 广西 租赁 0 0 1 3.06 广西 汽车 0 0 1 3.33 2.2. 其他其他说明说明 适用 不适用 店名 地址 建筑面积 (万平米) 经营 业态 物业 权属 开业时间 租赁物业 租赁期 坪效 （万元/） 备注 朝阳店 南宁市朝阳路 39、41、45 号 6.46 百货 家电 超市 自有 1956 年 1.66 新世界店 南宁市大学路 98号 5.24 百货 家电 超市 自有 2013 年 3 月 0.39 文化 宫店 南宁市民主路 20号 4.30 租赁 电商 超市 租赁 2016 年 4 月 20 年 0.09 金湖店 南宁市民族大道98-3 号 1.07 家电 自有/租赁 2009 年 9 月 0.65 武鸣店 南宁市武鸣区兴武大道 167 号 1.53 家电 超市 自有 2015 年 6 月 0.21 邕宁店 邕宁新兴商业文化街 180 号 0.25 超市 租赁 2004 年 9 月 15 年 0.83 贵港店 贵港市中山路路与金港大道交汇处中环商业广场 0.38 家电 租赁 2008 年 1 月 15 年 0.35 贺州店 贺州市八步区城东街道灵峰社区灵峰南路 8 号 2.14 百货 租赁 2012 年 11 月 15 年 0.42 桂平店 桂平市桂南中路 0.43 家电 超市 租赁 2003 年 11 月 16 年 0.54 2019.12.10因租赁到期闭店， 并拟于 2020年另觅新址开设家电卖场 天等店 崇左市天等县天宝南路 002 号 0.47 家电 超市 租赁 2017 年 12 月 5 年 0.66 15 / 156 龙州店 龙州县龙州镇龙夏路 2 号龙州商业广场二楼 0.64 超市 租赁 2011 年 10 月 5 年 0.57 百色店 百色市右江区大旺路1-3号A区02座 3.33 汽车 租赁 2013 年 4 月 15 年 0.32 平南店 平南县大安镇育才路 108 号天利和中心广场一层 0.22 家电 租赁 2017 年 1 月 8 年 0.02 2019.02. 因经营调整闭店 梧州店 梧州市龙圩区龙圩镇龙湖一路 66号龙湖国际商业城 B 幢二层商铺 0.15 家电 租赁 2018 年 2 月 20 年 0.50 江南店 南宁市江南区五一中路 3 号 0.28 家电 租赁 2018 年 5 月 5 年 0.32 南大门店 南宁市良庆区银海大道 1219 号南大门跨境电商保税直购中心 0.01 电商 租赁 2018 年 12 月 一年一签 0.26 注：以上建筑面积包含办公用房面积及非经营用房面积。 3. 公司经营模式包括自营模式、联营模式公司经营模式包括自营模式、联营模式 经营模式 2019 年（单位：元） 2018 年（单位：元） 营业收入 营业成本 毛利率% 营业收入 营业成本 毛利率% 主营 联营 1,021,233,605.52 874,098,683.80 14.41 1,107,488,856.48 943,377,992.16 14.81 自营 743,951,334.12 630,712,213.43 15.22 932,690,800.86 826,135,524.50 11.42 其他 联营 自营 92,619,134.16 2,028,118.74 97.81 89,277,924.10 2,277,795.13 97.44 (1)联营模式下，公司和供应商签订联营合同，约定扣率及费用承担方式，公司每日以实际收到的营业款确认收入，月末系统根据零售价和合同扣率计算营业成本，同时做结转成本处理，供应商在提供增值税票后于合同约定的结算日进行结算。 (2)自营模式下