2021山西证券从业资格考试考前冲刺卷（9）.docx

2021山西证券从业资格考试考前冲刺卷（9）本卷共分为2大题50小题，作答时间为180分钟，总分100分，60分及格。一、单项选择题（共25题，每题2分。每题的备选项中，只有一个最符合题意） 1.假定某公司在未来每期支付的每股股息为6元，必要收益率为10，当时股票价格为45元，每股股票净现值为15元，则该公司的股票内部收益率为。A：133B：15C：164D：158E：较严格的信息披露 2.下列关于当期收益率的说法错误的是。A：当期收益率度量的是债券年利息收益占购买价格的百分比B：当期收益率不仅反映每单位投资能够获得的债券年利息收益，而且反映每单位投资的资本损益C：当期收益率的优点在于简便易算，可以用于期限和发行人均较为接近的债券之间进行比较D：当期收益率的缺点是不同期限附息债券之间，不能仅仅因为当期收益高低而评判优劣E：较严格的信息披露 3.买入债券到卖出债券期间所获得的年平均收益称为。A：持有期收益率B：即期利率C：到期利率D：赎回利率E：较严格的信息披露 4.如果小李今天将1000元贷给别人5年，约定年利率为10，按复利计算到期可得元。A：1000B：1500C：161051D：1700E：较严格的信息披露 5.某公司可转换证券的面值为1000元，转换价格为80元，当前转换价格为1200元，则该证券的当前转换平价为元。A：20B：96C：168D：200E：较严格的信息披露 6.通常，金融期权的与时间价值存在同方向但非线性的影响。A：利率B：权利期间C：标的资产收益D：协议价格与市场价格E：较严格的信息披露 7.假定某投资者以940元的价格购买了面额为1000元、票面利率为10、剩余期限为6年的债券，那么该投资者的当期收益率是。A：13B：10C：8D：11E：较严格的信息披露 8.某公司的可转换证券，面值为1000元，转换价格为20元，当前转换价格为1500元，其标的股票市场价略为20元，则该证券的转换升水为元。A：250B：400C：500D：650E：较严格的信息披露 9.利率变化会引起金融期权标的物的的变化，从而引起期权的变化。A：内在价值；市场价格B：市场价格；内在价值C：机会成本；内在价值D：内在价值；机会成本E：较严格的信息披露 10.由于估值模型千差万别，相关变量和假设各不相同，听以有价证券的不具有唯一性。A：内在价值B：公允价值C：资本价值D：市场价格E：较严格的信息披露 11.下列债券收益率曲线中，表示期限越长的债券利率越低的曲线是。A：正向的利率曲线B：拱形约利率曲线C：反向的利率曲线D：平直的利率曲线E：较严格的信息披露 12.决定股票投资价值的重要基准是。A：股份分割方法B：公司净资产C：股利政策D：增资数量E：较严格的信息披露 13.现金流入的现值(正数)和现金流出的现值(负数)加在一起的结果称为。A：复利B：净现值C：贴现D：内在价值E：较严格的信息披露 14.2010年1月1日，中国人民银行发行1年期中央银行票据，每张面值为100元人民币，年贴现率为8，则理论价格是元。A：90.52B：9259C：94.15D：9638E：较严格的信息披露 15.将权证分为欧式权证和美式权证是按分类的。A：发行人的规模不同B：持有人权利行使性质不同C：结算方式不同D：持有人行权时间不同E：较严格的信息披露 16.国内生产总值(GDP)是指一个国家(或地区)所有在一定时期内生产活动的最终成果。A：本国居民B：国内居民C：常住居民D：常住居民但不包括外国人E：较严格的信息披露 17.关于国内生产总值(GDP)与国民生产总值(GNP)，以下说法正确的是。A：GDP=GNP-本国居民在国外的收入+外国居民在本国的收入B：GDP=GNP+本国居民在国外的收入-外国居民在本国的收入C：GNP=GDP-本国居民在国外的收入+外国居民在本国的收入D：GNP=C+I+G+(X-M)E：较严格的信息披露 18.劳动力人口是指年龄在具有劳动能力的人的全体。A：15岁以上B：16岁以上C：18岁以上D：以上都不正确E：较严格的信息披露 19.下列关于通货膨胀的说法，错误的是。A：通货膨胀有被预期和未被预期之分，从程度上则有温和的、严重的和恶性的三种B：温和的通货膨胀是指年通货膨胀率低于50的通货膨胀C：严重的通货膨胀是指两位数的通货膨胀D：恶性通货膨胀则是指三位数以上的通货膨胀E：较严格的信息披露 20.资本项目一般分为。A：有效资本和无效资本B：固定资本和长期资本C：本国资本和外国资本D：长期资本和短期资本E：较严格的信息披露 21.下列不属于经常项目的是。A：贸易收支B：劳务收支C：单方面转移D：资本流动E：较严格的信息披露 22.长期资本是指合同规定偿还期超过的资本或未定偿还期的资本。A：半年B：1年C：2年D：3年E：较严格的信息披露 23.居民储蓄存款是居民扣除消费支出以后形成的。A：总收入B：工资收入C：可支配收入D：税前收入E：较严格的信息披露 24.我国现行货币统计制度将货币供应量划分为三个层次，其中是指单位库存现金和居民手持现金之和。A：狭义货币供应量B：广义货币供应量C：流通中现金D：以上都不是E：较严格的信息披露 25.准货币是指。A：与的差额B：与的差额C：与的差额D：与的合计E：较严格的信息披露 二、多项选择题（共25题，每题2分。每题的备选项中，有多个符合题意） 1.ETF与LOF的区别有。A：申购、赎回的标的不同B：申购、赎回的场所不同C：对申购、赎回限制不同D：基金投资策略不同E：较严格的信息披露 2.保本基金的分析指标包括。A：保本期B：赎回费C：安全垫D：投资收益率E：较严格的信息披露 3.下列关于QDII的说法正确的有。A：是经中国证券监督管理委员会批准可以在境外募集资金进行境内证券投资的机构B：是在我国人民币没有实现可自由兑换、资本项目尚未开放的情况下，有限度地允许境内投资者投资境外证券市场的一项过渡性的制度安排C：目前除了基金管理公司和证券公司外，商业银行等其他金融机构也可以发行代客境外理财产品D：QDII基金只可以人民币为计价货币募集E：较严格的信息披露 4.除中国证券监督管理委员会另有规定外，QDII基金可投资于等金融产品或工具。A：银行存款、可转让存单、银行承兑汇票、银行票据、商业票据、回购协议、短期政府债券等货币市场工具B：政府债券、公司债券、可转换债券、住房按揭支持证券、资产支持证券等及经中国证券监督管理委员会认可的国际金融组织发行的证券C：与固定收益、股权、信用、商品指数、基金等标的物挂钩的结构性投资产品D：远期合约、互换及经中国证券监督管理委员会认可的境外交易所上市交易的权证、期权、期货等金融衍生产品E：较严格的信息披露 5.对从业人员的基本要求有。A：掌握各种不同类型基金的概念B：认识主要基金类型的风险收益特征与分析方法C：维护基金业的公平竞争D：满足投资者所有的需要E：较严格的信息披露 6.不同的投资目标决定了基金的，以适应不同投资者的投资需要。A：基本规模B：基本投向C：基本结构D：基本的投资策略E：较严格的信息披露 7.与公募基金相比，私募基金不能进行公开的发售和宣传推广，投资金额要求高，投资者的常常受到严格的限制。A：人数B：资格C：资金实力D：投资经验E：较严格的信息披露 8.以下关于交易型开放式指数基金(ETF)的说法正确的有。A：又称为交易所交易基金B：基金份额可变C：最早产生于美国D：具有指数基金的特点E：较严格的信息披露 9.LOF所具有的制度安排，使LDF不会出现封闭式基金的大幅折价交易现象。A：赎回时是换回一篮子股票B：转托管机制C：在交易所二级市场买卖D：可以在交易所进行申购、赎回E：较严格的信息披露 10.以下关于ETF申购、赎回和场内交易的说法，正确的有。A：ETF与投资者交换的是基金份额与一篮子股票B：ETF的申购、赎回通过交易所进行C：只有资金在一定规模以上的投资者(基金份额通常要求在50万份以上)才能参与ETF的申购、赎回交易D：ETF通常采用完全被动式管理方法，以拟合某一指数为目标E：较严格的信息披露 11.以下关于LOF申购、赎回和场内交易的说法，正确的有。A：LOF的申购、赎回是基金份额与现金的对价B：LOF的申购、赎回既可以在代销网点进行也可以在交易所进行C：LOF是普通的开放式基金增加了交易所的交易方式，它可以是指数型基金，也可以是主动管理型基金D：LOF的净值报价频率要比ETF低通常1天只提供1次或几次基金净值报价E：较严格的信息披露 12.以下关于一篮子股票组合的股票基金的说法，正确的有。A：每一交易日股票基金不只有一个价格B：股票基金份额净值不会由于买卖数最或申购、赎回数量的多少而受影响C：对股票基金份额净值高低进行合理与否的判断是没有意义的D：投资风险低于单一股票的投资风险E：较严格的信息披露 13.基金分红是基金对基金投资收益的派现，其大小会受到的影响，不能全面反映基金的实际表现。A：税收B：基金分红政策C：已实现收益D：留存收益E：较严格的信息披露 14.久期综合考虑了，可以用以反映利率的微小变动对债券价格的影响，因此是一个较好的债券利率风险衡量指标。A：债券的票面利率B：到期时间C：债券现金流D：市场利率对债券价格的影响E：较严格的信息披露 15.以下关于货币市场工具说法正确的有。A：到期日不足1年B：也称为现金投资工具C：是短期金融工具D：通常由政府、金融机构以及信誉卓著的大型工商企业发行E：较严格的信息披露 16.固定比例投资组合保险策略是一种通过比较投资组合_，从而动态调整投资组合中风险资产与保本资产的比例，以兼顾保本与增值目标的保本策略。下列选项中错误的有A：现时净值与价值底线B：现时市值与价值底线C：现值与安全垫D：现时净值与价格底线E：较严格的信息披露 17.用于分析ETF的收益指标包括。A：折(溢)价率B：二级市场价格收益率C：基金净值收益率D：跟踪偏离度E：较严格的信息披露 18.用于分析ETF运作效率的指标主要有。A：折(溢)价率B：周转率C：费用率D：跟踪偏离度E：较严格的信息披露 19.以下关于折(溢)价率的说法，正确的有。A：大于一定幅度时会引发套利交易B：反映ETF交易效率的指标C：反映ETF市场流动性强弱的指标D：等于ETF二级市场成交量与ETF总份额之比E：较严格的信息披露 20.跟踪偏离度等于考察期内跟踪误差的_。下列选项中哪些不正确A：平均值B：加权平均值C：标准差D：协方差E：较严格的信息披露 21.除中国证券监督管理委员会另有规定外，QDII基金不得有下列行为。A：购买不动产B：购买贵重金属或代表贵重金属的凭证C：购买房地产抵押按揭D：购买实物商品E：较严格的信息披露 22.关于QDII基金的投资风险，下列说法正确的有。A：国际市场投资会面临国内基金所没有的汇率风险B：国际市场投资将会面临国别风险、新兴市场风险等特别投资风险C：尽管进行国际市场投资有可能降低组合投资风险，但并不能排除市场风险D：QDII基金申购、赎回的时间要长于国内其他基金E：较严格的信息披露 23.是指在一只基金内部结构化的设计或安排，将普通基金份额拆分为具有不同预期收益与风险的两类(级)或多类(级)份额并可上市交易的一种产品。A：结构型基金B：可分离交易基金C：分级基金D：基金中的基金E：较严格的信息披露 24.根据中国证券监督管理委员会2010年10月26日公布的关于保本基金的指导意见，现阶段我国保本基金的保本保障机制包括。A：由基金管理人对基金份额持有人的投资本金承担保本清偿义务，同时基金管理人与符合条件的担保人签订保证合同，由担保人和基金管理人对投资人承担连带责任B：基金管理人与符合条件的保本义务人签订风险买断合同，约定由基金管理人向保本义务人支付费用，保本义务人在保本基金到期出现亏损时，负责向基金份额持有人偿付相应损失C：保本义务人在向基金份额持有人偿付损失后，放弃向基金管理人追偿的权利D：经中国证券监督管理委员会认可的其他保本保障机制E：较严格的信息披露 25.基金评价就是通过一些定量指标或定性指标，对基金的风险、收益、风格、成本、业绩来源以及基金管理人的投资能力进行的分析与评判，其目的在于帮助投资者更好地了解投资对象的，方便投资者进行基金之间的比较与选择。A：背景材料B：风险收益特征C：业绩表现D：损失概率E：较严格的信息披露第20页 共20页第 20 页 共 20 页第 20 页 共 20 页第 20 页 共 20 页第 20 页 共 20 页第 20 页 共 20 页第 20 页 共 20 页第 20 页 共 20 页第 20 页 共 20 页第 20 页 共 20 页第 20 页 共 20 页