中航电子：2018年年度报告.PDF

2018 年年度报告 1 / 175 公司代码：600372 公司简称：中航电子 中航航空电子系统股份有限公司中航航空电子系统股份有限公司 2012018 8 年年度报告年年度报告 2018 年年度报告 2 / 175 重要提示重要提示 一、一、 本公司董事会、 监事会及董事、 监事、 高级管理人员保证年度报告内容的真实、 准确、 完整，本公司董事会、 监事会及董事、 监事、 高级管理人员保证年度报告内容的真实、 准确、 完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。 二、二、 公司公司全体董事出席全体董事出席董事会会议。董事会会议。 三、三、 信永中和会计师事务所（特殊普通合伙）信永中和会计师事务所（特殊普通合伙）为本公司出具了为本公司出具了标准无保留意见标准无保留意见的审计报告。的审计报告。 四、四、 公司负责人公司负责人张昆辉张昆辉、 主管会计工作负责人、 主管会计工作负责人张力张力及会计机构负责人 （会计主管人员）及会计机构负责人 （会计主管人员） 张力张力声明：声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。 五、五、 经董事会审议的报告期利润分配预案或公积金转增股本预案经董事会审议的报告期利润分配预案或公积金转增股本预案 公司拟定 2018 年度利润分配方案为：以 2018 年 12 月 31 日公司总股本 1,759,182,006 股为基数，每 10 股派送现金股利为 0.50 元（含税），共计分配股利 87,959,100.30 元，剩余未分配利润转入下一年度。 六、六、 前瞻性陈述的风险声明前瞻性陈述的风险声明 适用 不适用 本报告中所涉及的未来计划、发展战略等前瞻性描述不构成公司对投资者的实质承诺，敬请投资者注意投资风险。 七、七、 是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况 否 八、八、 是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况？是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况？ 否 九、九、 重大风险提示重大风险提示 公司已在本报告中描述了可能存在的风险，敬请查阅第四节经营情况讨论与分析中可能面临的风险部分的内容。 十、十、 其他其他 适用 不适用 2018 年年度报告 3 / 175 目录目录 第一节第一节 释义释义 . 4 第二节第二节 公司简介和主要财务指标公司简介和主要财务指标 . 4 第三节第三节 公司业务概要公司业务概要 . 9 第四节第四节 经营情况讨论与分析经营情况讨论与分析 . 10 第五节第五节 重要事项重要事项 . 23 第六节第六节 普通股股份变动及股东情况普通股股份变动及股东情况 . 39 第七节第七节 优先股相关情况优先股相关情况 . 47 第八节第八节 董事、监事、高级管理人员和员工情董事、监事、高级管理人员和员工情况况 . 48 第九节第九节 公司治理公司治理 . 58 第十节第十节 公司债券相关情况公司债券相关情况 . 61 第十一节第十一节 财务报告财务报告 . 66 第十二节第十二节 备查文件目录备查文件目录 . 175 2018 年年度报告 4 / 175 第一节第一节 释义释义 一、一、 释义释义 在本报告书中，除非文义另有所指，下列词语具有如下含义： 常用词语释义 航空工业 指 中国航空工业集团有限公司 中航科工 指 中国航空科技工业股份有限公司 航电系统公司 指 中航航空电子系统有限责任公司 汉航集团 指 汉中航空工业（集团）有限公司 上航电器 指 上海航空电器有限公司 兰航机电 指 兰州万里航空机电有限责任公司 华燕仪表 指 陕西华燕航空仪表有限公司 千山航电 指 陕西千山航空电子有限责任公司 宝成仪表 指 陕西宝成航空仪表有限责任公司 太航仪表 指 太原航空仪表有限公司 凯天电子 指 成都凯天电子股份有限公司 兰州飞控 指 兰州飞行控制有限责任公司 青云仪表 指 北京青云航空仪表有限公司 东方仪表 指 陕西东方航空仪表有限责任公司 苏州长风 指 苏州长风航空电子有限公司 第二节第二节 公司简介和主要财务指标公司简介和主要财务指标 一、一、 公司信息公司信息 公司的中文名称 中航航空电子系统股份有限公司 公司的中文简称 中航电子 公司的外文名称 CHINA AVIONICS SYSTEMS CO.,LTD. 公司的外文名称缩写 AVIC AVIONICS 公司的法定代表人 张昆辉 二、二、 联系人和联系方式联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 张力 刘婷婷 联系地址 北京市朝阳区曙光西里甲5号院20号楼 北京市朝阳区曙光西里甲5号院20号楼 电话 010-58355270 010-58355270 传真 010-58354844 010-58354844 电子信箱 2018 年年度报告 5 / 175 三、三、 基本情况基本情况简介简介 公司注册地址 北京经济技术开发区经海二路29号院8号楼 公司注册地址的邮政编码 101111 公司办公地址 北京市朝阳区曙光西里甲5号院20号楼 公司办公地址的邮政编码 100028 公司网址 电子信箱 四、四、 信息披露及备置地点信息披露及备置地点 公司选定的信息披露媒体名称 中国证券报、上海证券报、证券时报 登载年度报告的中国证监会指定网站的网址 公司年度报告备置地点 证券事务部/董事会办公室 五、五、 公司股票简况公司股票简况 公司股票简况 股票种类 股票上市交易所 股票简称 股票代码 变更前股票简称 A股 上海证券交易所 中航电子 600372 ST昌河 六、六、 其他其他相相关资料关资料 公司聘请的会计师事务所（境内） 名称 信永中和会计师事务所（特殊普通合伙） 办公地址 北京市东城区朝阳门北大街 8 号富华大厦 A座 9 层 签字会计师姓名 王重娟、刘宇 报告期内履行持续督导职责的保荐机构 名称 中信证券股份有限公司 中航证券有限公司 办公地址 广东省深圳市福田区中心三路8号卓越时代广场（二期）北座； 江西省南昌市红谷滩红谷中大道1619号南昌国际金融大厦A栋41层 签字的保荐代表人姓名 张明慧、孙鹏飞；杨滔、马伟 持续督导的期间 2018 年 1 月 15 日 - 2019 年 12 月 31 日 2018 年年度报告 6 / 175 七、七、 近三年主要会计数据和财务指标近三年主要会计数据和财务指标 (一一) 主要会计数据主要会计数据 单位：元 币种：人民币 主要会计数据 2018年 2017年 本期比上年同期增减(%) 2016年 营业收入 7,643,430,114.13 7,023,114,803.84 8.8% 6,958,678,292.47 归属于上市公司股东的净利润 479,328,638.42 542,439,509.66 -11.6% 460,413,630.85 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润 173,594,689.30 372,596,974.62 -53.4% 324,922,624.08 经营活动产生的现金流量净额 34,904,108.70 -101,142,545.03 134.5% -104,565,681.25 2018年末 2017年末 本期末比上年同期末增减 （%） 2016年末 归属于上市公司股东的净资产 7,561,647,044.18 7,100,400,255.40 6.5% 6,004,710,713.31 总资产 21,651,170,991.04 21,190,343,132.60 2.2% 17,531,747,138.73 ( (二二) ) 主要财务指标主要财务指标 主要财务指标 2018年 2017年 本期比上年同期增减(%) 2016年 基本每股收益（元股） 0.2743 0.3084 -11.1% 0.2617 稀释每股收益（元股） 0.2743 0.3079 -10.9% 0.2617 扣除非经常性损益后的基本每股收益（元股） 0.1005 0.2118 -52.5% 0.1847 加权平均净资产收益率（%） 6.62 8.57 减少1.95个百分点 7.86 扣除非经常性损益后的加权平均净资产收益率（%） 2.42 5.89 减少3.47个百分点 5.55 报告期末公司前三年主要会计数据和财务指标的说明 适用 不适用 八、八、 境内外会计准则下会计数据差异境内外会计准则下会计数据差异 (一一) 同时按照国际会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东同时按照国际会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东的净资产差异情况的净资产差异情况 适用 不适用 (二二) 同时按照境外会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和同时按照境外会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归归属于上市公司股东的属于上市公司股东的净资产差异情况净资产差异情况 适用 不适用 2018 年年度报告 7 / 175 (三三) 境内外会计准则差异的说明：境内外会计准则差异的说明： 适用 不适用 九、九、 2018 年分季度主要财务数据年分季度主要财务数据 单位：元 币种：人民币 第一季度 （1-3 月份） 第二季度 （4-6 月份） 第三季度 （7-9 月份） 第四季度 （10-12 月份） 营业收入 902,361,842.18 2,070,487,498.09 1,628,053,441.31 3,042,527,332.55 归属于上市公司股东的净利润 -59,559,715.24 207,914,126.42 99,184,298.97 231,789,928.27 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 -111,410,559.37 167,475,440.39 89,899,791.82 27,630,016.46 经营活动产生的现金流量净额 -275,514,331.33 -18,030,147.30 -269,029,724.64 597,478,311.97 季度数据与已披露定期报告数据差异说明 适用 不适用 十、十、 非经常性损益项目和金额非经常性损益项目和金额 适用 不适用 单位:元 币种:人民币 非经常性损益项目 2018 年金额 附注（如适用） 2017 年金额 2016 年金额 非流动资产处置损益 120,064,039.55 5,394,258.72 -738,070.88 越权审批，或无正式批准文件，或偶发性的税收返还、减免 计入当期损益的政府补助，但与公司正常经营业务密切相关，符合国家政策规定、按照一定标准定额或定量持续享受的政府补助除外 86,994,199.73 77,304,053.80 75,932,906.11 计入当期损益的对非金融企业收取的资金占用费 企业取得子公司、联营企业及合营企业的投资成本小于取得投资时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值产生的收益 非货币性资产交换损益 1,618,520.09 委托他人投资或管理资产的损益 2018 年年度报告 8 / 175 因不可抗力因素，如遭受自然灾害而计提的各项资产减值准备 债务重组损益 7,286,534.12 企业重组费用，如安置职工的支出、整合费用等 交易价格显失公允的交易产生的超过公允价值部分的损益 同一控制下企业合并产生的子公司期初至合并日的当期净损益 与公司正常经营业务无关的或有事项产生的损益 除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，持有交易性金融资产、交易性金融负债产生的公允价值变动损益，以及处置交易性金融资产、交易性金融负债和可供出售金融资产取得的投资收益 4,340,531.94 1,460,738.69 1,925,799.01 除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，持有交易性金融资产、交易性金融负债产生的公允价值变动损益，以及处置交易性金融资产、交易性金融负债和可供出售金融资产取得的投资收益 / 除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，持有交易性金融资产、衍生金融资产、交易性金融负债、衍生金融负债产生的公允价值变动损益，以及处置交易性金融资产、衍生金融资产、交易性金融负债、衍生金融负债和其他债权投资取得的投资收益 / / 单独进行减值测试的应收款项减值准备转回 单独进行减值测试的应收款项减值准备转回 / 单独进行减值测试的应收款项、合同资产减值准备转回 / / 对外委托贷款取得的损益 采用公允价值模式进行后续计 2018 年年度报告 9 / 175 量的投资性房地产公允价值变动产生的损益 根据税收、会计等法律、法规的要求对当期损益进行一次性调整对当期损益的影响 受托经营取得的托管费收入 87,787,924.49 99,405,660.38 84,283,018.87 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 82,388,313.36 6,194,567 7,841,456.09 其他符合非经常性损益定义的损益项目 23,742,548.97 少数股东权益影响额 -15,892,785.38 -1,693,874.36 -1,553,794.15 所得税影响额 -67,234,808.69 -41,965,418.16 -33,818,828.37 合计 305,733,949.12 169,842,535.04 135,491,006.77 十一、十一、 采用公允价值计量的项目采用公允价值计量的项目 适用 不适用 单位：元 币种：人民币 项目名称 期初余额 期末余额 当期变动 对当期利润的影响金额 可供出售金融资产 258,007,931.20 210,419,315.00 -47,588,616.20 合计 258,007,931.20 210,419,315.00 -47,588,616.20 十二、十二、 其他其他 适用 不适用 第三节第三节 公司业务概要公司业务概要 一、一、 报告期内公司所从事的主要业务、经营模式及行业情况说明报告期内公司所从事的主要业务、经营模式及行业情况说明 1. 主要业务 公司致力于为客户提供综合化的航空电子系统整体解决方案，产品谱系覆盖飞行控制系统、惯性导航系统、飞行航姿系统、飞机参数采集系统、大气数据系统、航空照明系统、控制板组件与调光系统、飞行告警系统、电驱动与控制系统、飞行指示仪表、电气控制、传感器、敏感元器件等航空电子相关领域。 同时， 公司立足航空主业， 积极拓展非航空防务及民用市场， 面向航天、兵器、船舶等大防务大安全业务领域，以及电子信息、智能系统、机电自动化、基础器件等工业制造业务领域提供相关配套系统解决方案、产品及服务。 2经营模式 公司总部对航空产业采取运营管控，对非航空产业采取战略管控和财务管控，各子公司负责具体科研生产经营。 2018 年年度报告 10 / 175 3行业情况说明 公司在航空电子装备制造领域具有多年的优势与积累，在行业内享有较高的美誉度。随着军民融合政策的实施，行业竞争环境越来越激烈，公司将巩固并利用现有的航空技术优势，推进供给侧结构性改革，落实中央经济工作会议“巩固、增强、提升、畅通”八字方针，以自主创新为动力，以深化改革为手段，建立与市场经济和现代企业制度相适应的、具有国际竞争力的创新驱动型航空电子产业发展新机制，构建满足整机需求的航电系统发展体系，大力拓展军民融合技术延展空间，抢抓发展机遇，研判竞争态势，创新市场策略，补齐短板和不足，加快航空电子产业转型升级。 二、二、 报告期内公司主要资产发生重大变化情况的说明报告期内公司主要资产发生重大变化情况的说明 适用 不适用 三、三、 报告期内核心竞争力分析报告期内核心竞争力分析 适用 不适用 1. 公司主营业务是航空电子系统产品，拥有较为完整的航空电子产业链，产品谱系全面，应用领域广泛，具有较高的行业美誉度。 2. 在航空电子系统相关专业领域已基本形成仿真设计、自主研发、产品制造、试验验证、维修服务的全价值链、全产业链业务发展能力，拥有完整科研生产、质量管理和服务保障体系。 3. 在航空电子系统主要领域具备较强的新产品、 新技术自主研发与创新能力， 突破并掌握一批核心关键技术，成功研制出一批具有国内领先水平的新产品。 4. 公司在大气系统、飞参设备、机内外照明设备等专业领域在国内保持技术领先、市场占有率高的竞争优势，盈利能力较强，客户关系良好。 5公司产品涉及航空、非航空防务和非航空民品三大领域，军民融合协同发展，业务结构日趋合理，在建立多种盈利渠道的同时分散经营风险，具备较强抗风险能力。 6. 通过制定发展规划，并进行回顾、评估与调整的规划闭环管理，确保公司聚焦战略目标，合理配置资源，实现快速稳定发展。 7. 通过培养和引进一批经验丰富的经营管理、 产品研发和市场开拓人才， 高素质的人才队伍逐步形成，为公司未来发展储备了强有力的人才资源。 8. 具有优秀的企业文化，坚守“航空报国、航空强国”初心使命，以协同创新发展战略聚焦价值创造、商业成功和股东回报，致力于成为让股东获利、员工满意、客户信赖、诚实守信的优秀上市公司。 第四节第四节 经营情况讨论与分析经营情况讨论与分析 一、一、经营情况经营情况讨论与分析讨论与分析 2018 年度，公司聚焦强军首责，航空军品科研生产任务圆满完成；建体系育能力，民用航空产业呈现良好发展态势；坚持“三同”、“三高”发展，非航空产业拓展取得实效，企业发展质量效益稳步提升。 2018 年年度报告 11 / 175 军用航空领域，公司全面完成 2018 年度重点任务，核心产品市场占位进一步巩固优势地位，多项关键技术实现突破，军品科研生产能力稳步提升。 民用航空领域， 公司有效保障 AG600 水上首飞成功， MA700 相关项目全面完成关键设计评审，作为 C919 项目系统级与关键设备供应商，相关项目开展适航取证评审。公司照明、飞参等民机产品研发能力得到进一步增强，在 AC313 系列等民机项目上，圆满完成相关产品配套任务，进一步巩固国内民机航空电子领域重要供应商的地位。 非航空产业领域，按照“技术同源、产业同根、价值同向”原则推进核心技术转化，面向“高端装备项目规模化、高新技术项目产业部、高附加值项目服务化”方向实现产业拓展。上航电器“国画”系列高端工程模拟投影产品进入量产，在国产自主品牌中销售额和影响力排名前三，实现了 16000 流明高亮度、4K 高清分辨率的技术突破，双色激光产品研制成功；东方仪表 GZBD 系列扭矩扳手完成研制，实现批量交付，成为打入铁路行业市场的突破点；千山航电防爆多媒体播放器完成小批量试制，即将实现量产；兰州飞控“新型轻量化高强度铸造铝合金产业化项目”荣获第七届中国创新创业大赛军转民大赛一等奖。 在国民经济结构调整不断深化，国企改革、供给侧结构性改革持续推进的背景下，公司聚焦主业，提质增效，主营业务占比持续提高，主业盈利能力进一步增强。 二、二、报告期内主要经营情况报告期内主要经营情况 报告期内，公司收入 76.43 亿元，同比增加 8.8%；归属于母公司净利润 4.79 亿元，同比下降 11.6%。 ( (一一) ) 主营业务分析主营业务分析 1.1. 利润表及现金流量表相关科目变动分析表利润表及现金流量表相关科目变动分析表 单位:元 币种:人民币 科目 本期数 上年同期数 变动比例（%） 营业收入 7,643,430,114.13 7,023,114,803.84 8.8% 营业成本 5,374,893,191.78 4,757,267,783.21 13.0% 销售费用 121,011,596.46 109,370,372.93 10.6% 管理费用 934,137,949.80 883,360,221.35 5.7% 研发费用 446,676,532.51 389,689,687.42 14.6% 财务费用 304,663,275.88 241,345,082.28 26.2% 经营活动产生的现金流量净额 34,904,108.70 -101,142,545.03 134.5% 投资活动产生的现金流量净额 -982,558,585.75 -464,857,689.69 -111.4% 筹资活动产生的现金流量净额 -781,596,563.94 2,737,316,193.67 -128.6% 2.2. 收入和成本分析收入和成本分析 适用 不适用 具体情况分析如下： 2018 年年度报告 12 / 175 (1).(1). 主营业务主营业务分分行业行业、分、分产品产品、分地区情况、分地区情况 单位:元 币种:人民币 主营业务分行业情况 分行业 营业收入 营业成本 毛利率 （%） 营业收入比上年增减 （%） 营业成本比上年增减 （%） 毛利率比上年增减（%） 飞机制造业(航电) 6,188,350,524.21 4,328,213,044.17 30.06 6.26 12.09 减少 3.64 个百分点 主营业务分产品情况 分产品 营业收入 营业成本 毛利率 （%） 营业收入比上年增减 （%） 营业成本比上年增减 （%） 毛利率比上年增减（%） 航空产品 6,015,654,694.73 4,237,122,813.56 29.57 5.88 13.30 减少 4.61 个百分点 非航空防务 495,678,714.32 360,938,415.35 27.18 21.46 12.14 增加 6.05 个百分点 非航空民品 767,771,032.11 596,841,044.42 22.26 15.79 10.50 增加 3.72 个百分点 主营业务分地区情况 分地区 营业收入 营业成本 毛利率 （%） 营业收入比上年增减 （%） 营业成本比上年增减 （%） 毛利率比上年增减（%） 国内 7,562,764,288.98 5,300,527,915.37 29.91 8.90 12.86 减少 2.46 个百分点 国外 80,665,825.15 74,365,276.41 7.81 2.59 22.70 减少 15.11 个百分点 主营业务分行业、分产品、分地区情况的说明 适用 不适用 (2).(2). 产销量情况产销量情况分析表分析表 适用 不适用 产销量情况说明 单位：亿元 币种：人民币 主要产品 2018 年销量 2017 年销量 销售量比上年增减（%） 2018 年年度报告 13 / 175 航空产品 60.16 56.81 5.9% 非航空防务 4.96 4.08 21.6% 非航空民品 7.68 6.63 15.8% 服务业 3.64 2.71 34.3% (3).(3). 成本分析表成本分析表 单位：元 分行业情况 分行业 成本构成项目 本期金额 本期占总成本比例(%) 上年同期金额 上年同期占总成本比例(%) 本期金额较上年同期变动比例(%) 情况 说明 飞机制造业 ( 航电) 材料费 （采购成本） 2,341,854,915.18 54.11 2,055,034,800.59 53.22 13.96 人工成本 684,573,801.74 15.82 683,781,816.41 17.71 0.12 制造费用 826,915,187.78 19.11 740,797,180.84 19.18 11.63 折旧费 294,460,302.75 6.80 222,493,650.77 5.76 32.35 专项费用 180,408,836.72 4.17 159,266,533.16 4.12 13.27 分产品情况 分产品 成本构成项目 本期金额 本期占总成本比例(%) 上年同期金额 上年同期占总成本比例(%) 本期金额较上年同期变动比例(%) 情况 说明 航空产品 材料费 （采购成本） 2,292,568,962.27 54.11 1,982,126,447.92 53.00 15.66 人工成本 691,218,758.13 16.31 691,313,231.34 18.49 -0.01 制造费用 809,512,186.96 19.11 705,499,934.39 18.87 14.74 折旧费 267,210,897.95 6.31 203,539,133.13 5.44 31.28 专项费用 176,612,008.25 4.17 157,234,073.72 4.20 12.32 非航空防务 材料费 （采购成本） 154,532,806.12 42.81 149,040,278.89 46.31 3.69 人工成本 51,798,045.92 14.35 48,604,681.27 15.10 6.57 制造费用 111,131,539.56 30.79 90,203,425.53 28.03 23.20 折旧费 24,054,241.62 6.66 18,733,385.48 5.82 28.40 专项费用 19,421,782.13 5.38 15,273,783.92 4.75 27.16 非航空材料费 （采购326,291,851.85 54.67 296,792,739.52 54.95 9.94 2018 年年度报告 14 / 175 民品 成本） 人工成本 118,235,714.31 19.81 112,697,841.55 20.87 4.91 制造费用 85,035,283.74 14.25 70,639,165.39 13.08 20.38 折旧费 46,304,789.69 7.76 37,331,413.13 6.91 24.04 专项费用 20,973,404.83 3.51 22,661,131.59 4.20 -7.45 成本分析其他情况说明 适用 不适用 (4).(4). 主要销售客户及主要供应商情况主要销售客户及主要供应商情况 适用 不适用 前五名客户销售额 263,343 万元，占年度销售总额 35.18%；其中前五名客户销售额中关联方销售额 263,343 万元，占年度销售总额 35.18 %。 前五名供应商采购额 65,788 万元，占年度采购总额 15.69%；其中前五名供应商采购额中关联方采购额 413,398 万元，占年度采购总额 9.86%。 3.3. 费用费用 适用 不适用 1.本期利息费用 3.32 亿元，同比增加 9,535 万元，增幅 40.3%，主要是可转债计提的利息费用。 2.本期利息收入 3,843 万元，同比增加 2,194 万元，增幅 133.0%，主要是上半年可转债资金产生的利息收入。 3.本期资产减值损失 1.63 亿元，同比增加 7,391 万元，增幅 82.5%,主要是子公司宝成仪表往来款项计提的坏账损失。 4.本期投资收益 1.23 亿元，同比增加 1.1 亿元，增幅 804.4%，主要是子公司成都凯天出售赛维航电的投资收益。 4.4. 研发投入研发投入 研发研发投入投入情况表情况表 适用 不适用 单位：元 本期费用化研发投入 446,676,532.51 本期资本化研发投入 研发投入合计 446,676,532.51 研发投入总额占营业收入比例（%） 5.84% 公司研发人员的数量 3,950 研发人员数量占公司总人数的比例 （%） 28.56 研发投入资本化的比重（%） 情况说明情况说明 2018 年年度报告 15 / 175 适用 不适用 5.5. 现金流现金流 适用 不适用 1.经营活动现金流量净额为 3,490 万元，比上年同期-1.01 亿元增加 1.36 亿元，主要是收到的其他与经营活动有关的现金增加及采购支出下降。 2.投资活动产生的现金流量净额为-9.83 亿元，比上年同期-4.65 亿元减少 5.18 亿元，主要是本期购建固定资产支出增加以及支付“三供一业”款项。 3.筹资活动产生的现金流量净额为-7.82 亿元，比上年同期减少 35.18 亿元，主要是去年收到可转债资金，本年无此项目。 ( (二二) ) 非主营业务导致利润重大变化的说明非主营业务导致利润重大变化的说明 适用 不适用 ( (三三) ) 资产、负债情况分析资产、负债情况分析 适用 不适用 1.1. 资产资产及及负债负债状状况况 单位：元 项目名称 本期期末数 本期期末数占总资产的比例（%） 上期期末数 上期期末数占总资产的比例（%） 本期期末金额较上期期末变动比例（%） 情况说明 流动资产： 货币资金 2,535,890,577.42 11.7% 4,274,995,606.86 20.2% -40.7% 结算备付金 拆出资金 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产 衍生金融资产 应收票据及应收账款 8,751,540,979.21 40.4% 7,501,748,487.78 35.4% 16.7% 其中：应收票据 2,205,637,907.03 10.2% 1,695,971,740.72 8.0% 30.1% 应收账款 6,545,903,072.18 30.2% 5,805,776,747.06 27.4% 12.7% 预付款项 249,937,450.89 1.2% 239,345,729.99 1.1% 4.4% 应收保费 应收分保账款 应收分保合同准备金 其他应收款 319,099,786.42 1.5% 273,174,498.23 1.3% 16.8% 其中：应收利息 应收股利 25,000.00 0.0% 25,000.00 0.0% 0.0% 2018 年年度报告 16 / 175 买入返售金融资产 存货 3,724,502,320.82 17.2% 3,263,803,642.29 15.4% 14.1% 持有待售资产 一年内到期的非流动资产 其他流动资产 286,721,564.15 1.3% 257,467,437.60 1.2% 11.4% 流动资产合计 15,867,692,678.91 73.3% 15,810,535,402.75 74.6% 0.4% 非流动资产： 发放贷款和垫款 可供出售金融资产 244,920,225.23 1.1% 301,587,841.39 1.4% -18.8% 持有至到期投资 长期应收款 长期股权投资 40,052,443.28 0.2% 37,691,957.06 0.2% 6.3% 投资性房地产 244,494,499.01 1.1% 160,398,964.54 0.8% 52.4% 固定资产 3,141,748,643.03 14.5% 3,083,562,806.63 14.6% 1.9% 在建工程 1,153,820,379.38 5.3% 858,743,538.57 4.1% 34.4% 生产性生物资产 油气资产 无形资产 723,048,416.80 3.3% 721,602,183.34 3.4% 0.2% 开发支出 商誉 长期待摊费用 8,028,049.98 0.0% 4,438,336.07 0.0% 80.9% 递延所得税资产 69,579,044.01 0.3% 62,327,143.08 0.3% 11.6% 其他非流动资产 157,786,611.41 0.7% 149,454,959.17 0.7% 5.6% 非流动资产合计 5,783,478,312.13 26.7% 5,379,807,729.85 25.4% 7.5% 资产总计 21,651,170,991.04 100.0% 21,190,343,132.60 100.0% 2.2% 流动负债： 短期借款 3,087,737,374.60 14.3% 3,526,017,207.23 16.6% -12.4% 向中央银行借款 吸收存款及同业存放 拆入资金 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债 衍生金融负债 应付票据及应付账款 5,636,355,009.04 26.0% 4,616,218,971.24 21.8% 22.1% 预收款项 91,839,683.92 0.4% 57,462,350.11 0.3% 59.8% 卖出回购金融资产款 应付手续费及佣金 应付职工薪酬 230,273,088.46 1.1% 193,701,974.46 0.9% 18.9% 应交税费 149,087,083.97 0.7% 202,797,412.62 1.0% -26.5% 其他应付款 437,142,201.70 2.0% 915,443,400.34 4.3% -52.2% 其中：应付利息 7,743,014.75 0.0% 13,750,737.86 0.1% -43.7% 应付股利 12,261,503.08 0.1% 20,719,165.90 0.1% -40.8% 应付分保账款 2018 年年度报告 17 / 175 保险合同准备金 代理买卖证券款 代理承销证券款 持有待售负债 一年内到期的非流动负债 1,319,170,675.80 6.1% 103,844,366.84 0.5% 1,170.3% 其他流动负债 流动负债合计 10,951,605,117.49 50.6% 9,615,485,682.84 45.4% 13.9% 非流动负债： 长期借款 305,388,615.14 1.4% 1,645,954,427.57 7.8% -81.4% 应付债券 2,034,830,968.04 9.4% 1,935,088,354.81 9.1% 5.2% 其中：优先股 永续债 长期应付款 -190,727,063.17 -0.9% -87,671,336.70 -0.4% 117.5% 长期应付职工薪酬 68,313,780.05 0.3% 58,028,690.19 0.3% 17.7% 预计负债 1,998,455.04 0.0% 1,998,455.04 0.0% 0.0% 递延收益 471,544,061.61 2.2% 479,174,168.16 2.3% -1.6% 递延所得税负债 6,490,015.36 0.0% 18,069,264.89 0.1% -64.1% 其他非流动负债 88,254,901.99 0.4% 85,078,261.75 0.4% 3.7% 非流动负债合计 2,786,093,734.06 12.9% 4,135,720,285.71 19.5% -32.6% 负债合计 13,737,698,851.55 63.5% 13,751,205,968.55 64.9% -0.1% 所有者权益 （或股东权益） ： 实收资本（或股本） 1,759,182,006.00 8.1% 1,759,162,938.00 8.3% 0.0% 其他权益工具 445,352,853.20 2.1% 445,402,645.19 2.1% 0.0% 其中：优先股 永续债 资本公积 1,590,547,930.21 7.3% 1,399,669,128.93 6.6% 13.6% 减：库存股 其他综合收益 -171,953,517.97 -0.8% -99,149,528.13 -0.5% 73.4% 专项储备 138,790,441.18 0.6% 118,013,293.30 0.6% 17.6% 盈余公积 435,876,797.35 2.0% 416,071,787.10 2.0% 4.8% 一般风险准备 未分配利润 3,363,850,534.21 15.5% 3,061,229,991.01 14.4% 9.9% 归属于母公司所有者权益合计 7,561,647,044.18 34.9% 7,100,400,255.40 33.5% 6.5% 少数股东权益 351,825,095.31 1.6% 338,736,908.65 1.6% 3.9% 所有者权益（或股东权益）合计 7,913,472,139.49 36.5% 7,439,137,164.05 35.1