尖峰集团：2018年年度报告.PDF

2018 年年度报告 1 / 186 公司代码：600668 公司简称：尖峰集团 浙江尖峰集团股份有限公司浙江尖峰集团股份有限公司 2012018 8 年年度报告年年度报告 2018 年年度报告 2 / 186 重要提示重要提示 一、一、 本公司董事会、 监事会及董事、 监事、 高级管理人员保证年度报告内容的真实、 准确、 完整，本公司董事会、 监事会及董事、 监事、 高级管理人员保证年度报告内容的真实、 准确、 完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。 二、二、 未出席董事情况未出席董事情况 未出席董事职务 未出席董事姓名 未出席董事的原因说明 被委托人姓名 董事 杜自弘 身体原因 蒋晓萌 ( (一一) ) 天健会计师事务所（特殊普通合伙）天健会计师事务所（特殊普通合伙）为本公司出具了为本公司出具了标准无保留意见标准无保留意见的审计报告。的审计报告。 三、三、 公司负责人公司负责人蒋晓萌蒋晓萌、主管会计工作负责人、主管会计工作负责人兰小龙兰小龙及会计机构负责人（会计主管人员）及会计机构负责人（会计主管人员）吴德富吴德富声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。 四、四、 经董事会审议的报告期利润分配预案或公积金转增股本预案经董事会审议的报告期利润分配预案或公积金转增股本预案 经天健会计师事务所（特殊普通合伙）审计，2018 年度公司合并报表归属于母公司股东的净利润为 588,502,101.59 元；母公司会计报表净利润 433,675,496.73 元。按母公司的本期净利润为基数， 提取 10%法定公积金 43,367,549.67 元， 加年初未分配利润 658,978,622.43 元， 减去 2017年度现金分红 34,408,382.80 元，本年度可供分配利润为 1,014,878,186.69 元。公司 2018 年度拟进行现金分配， 以 2018 年末股本 344,083,828 股为基数， 每 10 股派发现金红利 3.0 元 （含税） ，向股权登记日登记在册的全体股东派发现金股利总额为 103,225,148.40 元（含税）。 2018 年度不进行公积金转增股本。 五、五、 前瞻性陈述的风险声明前瞻性陈述的风险声明 适用 不适用 本报告中所涉及的未来计划、发展战略等前瞻性描述不构成公司对投资者的实质承诺，敬请投资者注意投资风险。 六、六、 是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况 否 七、七、 是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况？是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况？ 否 八、八、 重大风险提示重大风险提示 公司已在本报告中详细披露存在的风险，敬请查阅“第四节经营情况讨论与分析中公司关于未来发展的讨论与分析中可能面对的风险因素及对策”部分的内容。 九、九、 其他其他 适用 不适用 2018 年年度报告 3 / 186 目录目录 第一节第一节 释义释义 . 4 第二节第二节 公司简介和主要财务指标公司简介和主要财务指标 . 5 第三节第三节 公司业务概要公司业务概要 . 8 第四节第四节 经营情况讨论与分析经营情况讨论与分析 . 12 第五节第五节 重要事项重要事项 . 39 第六节第六节 普通股股份变动及股东情况普通股股份变动及股东情况 . 58 第七节第七节 优先股相关情况优先股相关情况 . 63 第八节第八节 董事、监事、高级管理人员和员工情董事、监事、高级管理人员和员工情况况 . 64 第九节第九节 公司治理公司治理 . 71 第十节第十节 公司债券相关情况公司债券相关情况 . 74 第十一节第十一节 财务报告财务报告 . 78 第十二节第十二节 备查文件目录备查文件目录 . 186 2018 年年度报告 4 / 186 第一节第一节 释义释义 一、一、 释义释义 在本报告书中，除非文义另有所指，下列词语具有如下含义： 常用词语释义 公司、本公司、尖峰集团 指 浙江尖峰集团股份有限公司 控股股东、通济国投 指 金华市通济国有资产投资有限公司 金华市国资委 指 金华市人民政府国有资产监督管理委员会 报告期 指 2018 年度 元、千元、万元 指 如无特别说明，为人民币 上交所 指 上海证券交易所 上市规则 指 上交所股票上市规则 中国证监会 指 中国证券监督管理委员会 CFDA 指 国家食品药品监督管理总局 尖峰水泥 指 浙江尖峰水泥有限公司 大冶尖峰 指 大冶尖峰水泥有限公司 云南尖峰 指 云南尖峰水泥有限公司 南方尖峰 指 浙江金华南方尖峰水泥有限公司 南方水泥 指 南方水泥有限公司 贵州铭川 指 贵州黄平谷陇铭川水泥有限公司 金发集团 指 浙江金发集团股份有限公司 尖峰药业 指 浙江尖峰药业有限公司 金华医药 指 金华市医药有限公司 尖峰大药房 指 金华市尖峰大药房连锁有限公司 天津尖峰 指 天津市尖峰天然产物研究开发有限公司 尖峰健康 指 浙江尖峰健康科技有限公司 尖峰亦恩 指 浙江尖峰亦恩生物科技有限公司 浙江尔婴 指 浙江尔婴药品有限公司 上海北卡 指 上海北卡医药技术有限公司 安徽北卡 指 安徽新北卡化学有限公司 尖峰北卡 指 安徽尖峰北卡药业有限公司 安徽众望 指 安徽众望制药有限公司 天士力集团 指 天士力控股集团有限公司 尖峰电缆 指 浙江尖峰通信电缆有限公司 尖峰国贸 指 浙江尖峰国际贸易有限公司 广西虎鹰 指 广西虎鹰水泥有限公司 浙江虎鹰 指 浙江虎鹰水泥有限公司 北慧生物 指 北京慧宝源生物技术股份有限公司 GMP 指 药品生产质量管理规范 GSP 指 药品经营质量管理规范 熟料 指 水泥生产过程中的半制成品 2018 年年度报告 5 / 186 第二节第二节 公司简介和主要财务指标公司简介和主要财务指标 一、一、 公司信息公司信息 公司的中文名称 浙江尖峰集团股份有限公司 公司的中文简称 尖峰集团 公司的外文名称 ZHE JIANG JIAN FENG GROUP CO.,LTD 公司的外文名称缩写 ZJJF 公司的法定代表人 蒋晓萌 二、二、 联系人和联系方式联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 朱坚卫 周恒斌 联系地址 浙江省金华市婺江东路88号 浙江省金华市婺江东路88号 电话 0579-82320582 0579-82324699 传真 0579-82320582 0579-82324699 电子信箱 三、三、 基本情况基本情况简介简介 公司注册地址 浙江省金华市婺江东路88号 公司注册地址的邮政编码 321000 公司办公地址 浙江省金华市婺江东路88号 公司办公地址的邮政编码 321000 公司网址 http:/ 电子信箱 四、四、 信息披露及备置地点信息披露及备置地点 公司选定的信息披露媒体名称 上海证券报、中国证券报 登载年度报告的中国证监会指定网站的网址 公司年度报告备置地点 浙江省金华市婺江东路88号 五、五、 公司股票简况公司股票简况 公司股票简况 股票种类 股票上市交易所 股票简称 股票代码 变更前股票简称 A股 上海证券交易所 尖峰集团 600668 - 六、六、 其他其他相相关资料关资料 公司聘请的会计师事务所（境内） 名称 天健会计师事务所（特殊普通合伙） 办公地址 浙江省杭州市钱江路 1366 号华润大厦 B 座 签字会计师姓名 黄元喜、吴学友 2018 年年度报告 6 / 186 七、七、 近三年主要会计数据和财务指标近三年主要会计数据和财务指标 (一一) 主要会计数据主要会计数据 单位：万元 币种：人民币 主要会计数据 2018年 2017年 本期比上年同期增减(%) 2016年 营业收入 336,221.53 282,656.72 18.95 237,912.59 归属于上市公司股东的净利润 58,850.21 34,849.43 68.87 28,522.95 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润 54,918.38 33,411.21 64.37 26,530.42 经营活动产生的现金流量净额 65,254.42 43,753.78 49.14 39,848.27 2018年末 2017年末 本期末比上年同期末增减（%） 2016年末 归属于上市公司股东的净资产 316,270.67 262,731.89 20.38 238,567.69 总资产 490,138.84 417,573.08 17.38 399,479.11 ( (二二) ) 主要财务指标主要财务指标 主要财务指标 2018年 2017年 本期比上年同期增减(%) 2016年 基本每股收益（元股） 1.7103 1.0128 68.87 0.8290 稀释每股收益（元股） 1.7103 1.0128 68.87 0.8290 扣除非经常性损益后的基本每股收益（元股） 1.5961 0.9710 64.37 0.7711 加权平均净资产收益率（%） 20.34 13.94 增加6.40个百分点 12.56 扣除非经常性损益后的加权平均净资产收益率（%） 18.98 13.37 增加5.61个百分点 11.68 报告期末公司前三年主要会计数据和财务指标的说明 适用 不适用 八、八、 境内外会计准则下会计数据差异境内外会计准则下会计数据差异 (二二) 同时按照国际会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东同时按照国际会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东的净资产差异情况的净资产差异情况 适用 不适用 (三三) 同时按照境外会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和同时按照境外会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归归属于上市公司股东的属于上市公司股东的净资产差异情况净资产差异情况 适用 不适用 (四四) 境内外会计准则差异的说明：境内外会计准则差异的说明： 适用 不适用 九、九、 2018 年分季度主要财务数据年分季度主要财务数据 单位：万元 币种：人民币 第一季度 （1-3月份） 第二季度 （4-6 月份） 第三季度 （7-9 月份） 第四季度 （10-12 月份） 2018 年年度报告 7 / 186 营业收入 66,952.20 83,351.15 80,533.18 105,385.01 归属于上市公司股东的净利润 10,434.46 19,760.17 18,623.69 10,031.88 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 9,893.25 19,415.39 18,057.69 7,552.05 经营活动产生的现金流量净额 1,396.72 20,908.12 15,229.55 27,720.03 季度数据与已披露定期报告数据差异说明 适用 不适用 十、十、 非经常性损益项目和金额非经常性损益项目和金额 适用 不适用 单位:万元 币种:人民币 非经常性损益项目 2018 年金额 附注 （如适用） 2017 年金额 2016年金额 非流动资产处置损益 -133.31 -750.82 -28.16 越权审批，或无正式批准文件，或偶发性的税收返还、减免 150.64 199.62 274.66 计入当期损益的政府补助，但与公司正常经营业务密切相关，符合国家政策规定、按照一定标准定额或定量持续享受的政府补助除外 3,727.29 1,843.78 1,919.29 计入当期损益的对非金融企业收取的资金占用费 企业取得子公司、联营企业及合营企业的投资成本小于取得投资时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值产生的收益 非货币性资产交换损益 委托他人投资或管理资产的损益 368.78 230.54 因不可抗力因素，如遭受自然灾害而计提的各项资产减值准备 债务重组损益 企业重组费用，如安置职工的支出、整合费用等 交易价格显失公允的交易产生的超过公允价值部分的损益 同一控制下企业合并产生的子公司期初至合并日的当期净损益 与公司正常经营业务无关的或有事项产生的损益 除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外， 持有交易性金融资产、交易性金融负债产生的公允价值变动损益，以及处置交易性金融资产、交易性金融负债和可供出售金融资产取得的投资收益 单独进行减值测试的应收款项减值准备转回 对外委托贷款取得的损益 采用公允价值模式进行后续计量的投 2018 年年度报告 8 / 186 资性房地产公允价值变动产生的损益 根据税收、会计等法律、法规的要求对当期损益进行一次性调整对当期损益的影响 受托经营取得的托管费收入 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 513.34 -136.26 203.25 其他符合非经常性损益定义的损益项目 少数股东权益影响额 -96.33 91.19 -54.23 所得税影响额 -598.58 -39.83 -322.28 合计 3,931.83 1,438.22 1,992.53 十一、十一、 采用公允价值计量的项目采用公允价值计量的项目 适用 不适用 十二、十二、 其他其他 适用 不适用 第三节第三节 公司业务概要公司业务概要 一、一、 报告期内公司所从事的主要业务、经营模式及行业情况说明报告期内公司所从事的主要业务、经营模式及行业情况说明 （一）报告期公司从事的主要业务 报告期，公司主营业务结构未发生重大变化，公司的业务相对多元，仍以水泥和医药业务为主，以健康品、国际贸易、物流、电缆等业务为补充。根据中国证监会上市公司行业分类指引规定，公司归属于非金属矿物制品业（C30）。 公司主要产品为水泥、药品两大类，水泥产品主要用于建筑行业；药品已形成抗生素类、心脑血管类、抗抑郁类三大产品线，并逐步向抗肿瘤药物、婴幼儿用药方向发展，主要产品有注射用盐酸头孢甲肟、 门冬氨酸氨氯地平片、 盐酸帕罗西汀片、 醋氯芬酸缓释片、 玻璃酸钠滴眼液等。 （二）报告期主要业务的经营模式 公司根据相对多元化的产业布局，以战略管控为主导，通过运营管控、战略管控、财务管控相结合的管控模式，确保下属子公司平稳、有序、安全地运行。公司总部作为战略决策和投资决策中心，追求总体战略控制和协同效应的培育，通过科学有效的公司治理，实现战略资源的优化配置；同时按照业务、区域的不同分别设立子公司，由子公司负责各业务板块的运营。 公司的水泥业务主要分布在湖北、云南、浙江、广西。大冶尖峰、云南尖峰两家控股子公司各自拥有一条新型干法水泥生产线，开展水泥、熟料、骨料的生产和销售；另外公司参股的企业还有南方尖峰、南方水泥、广西虎鹰等水泥企业。报告期，公司积极拓展水泥板块新项目，收购贵州铭川 100%股权，并将继续投资完成其日产 4500 吨水泥熟料新型干法水泥生产线异地技改项目 （带余热发电） 的建设。 公司水泥产品的销售采取直销和代理两种模式。 公司坚持“成本领先”2018 年年度报告 9 / 186 战略，通过不断推进管理创新、工艺革新以提升劳动生产率，控制生产成本，同时积极应对市场变化，针对各自区域市场特点制订竞争策略，积极开拓水泥销售市场。 公司的医药业务包括医药工业和医药商业，主要由尖峰药业及其子公司来组织运营。尖峰药业在浙江金华拥有金西、秋滨、临江三个医药制造基地，药品生产都严格按照 GMP 的要求进行，从原料采购、设备管理、生产过程控制、质量监督检验等方面，严格执行国家相关规定；在药品的整个制造过程中，对原料、辅料、包装材料、中间产品、成品进行全程检测及监控，确保产品质量安全。报告期，尖峰药业控股了上海北卡，并通过上海北卡收购了安徽众望，推动尖峰药业在安徽东至建立化学原料药基地的总体布局。公司医药工业产品主要采取总经销、代理招商、终端直销、推广外包等销售模式，通过代理商、各级经销商等销售渠道和公司终端推广队伍实现对全国众多医院终端的覆盖。公司医药商业包括医药批发业务和零售业务，主要集中在浙江省内，销售收入主要来自金华医药和尖峰大药房，区域内的各级医院、基层医疗机构和广大患者是其主要客户群。上海北卡的医药中间体直接销售给国内外制药企业。 公司的健康品业务主要有天然植物提取物、中药饮片、膳食补充剂、保健食品等，由尖峰健康和天津尖峰两家子公司组织运营。天津尖峰位于天津滨海新区，主要产品有葡萄籽提取物、人参提取物、 苹果提取物、 花青素类产品等； 公司的质量体系完善， 取得了食品生产许可证 （SC 证） 、出口食品备案证明；通过了第三方机构的 GMP、ISO9001、BRC（英国零售商协会）、HACCP（危害分析与关键控制点体系）、NOP（美国有机）、EC（欧盟有机）、HALAL（清真）、KOSHER（犹太洁食）等认证。产品从原料的采购和检验、生产过程的质量控制到成品的检验都进行严格管控，确保产品质量。天然植物提取物主要为国内外的食品、保健品和化妆品行业的广大用户提供原料产品。中药饮片（中药材）除了尖峰药业的商业销售渠道外也积极寻求更多的对外合作机会，保健食品采用门店终端、招商代理和电商销售等模式。 （三）报告期公司业绩驱动因素 报告期，我国水泥行业整体向好，利润创历史新高，主要受益于国家供给侧结构性改革不断推进，环保整治、错峰生产等措施取得阶段性成果，水泥行业市场供需矛盾得到了改善，公司水泥、熟料等产品价格同比涨幅较大。同时，公司继续坚持“成本领先”战略，不断推进管理创新和工艺革新，以加强管理、技术改造为抓手来控制成本，针对各自区域市场的特点及时调整营销机制，积极应对市场变化，巩固和提高核心市场份额，取得了较好的效果，公司业绩大幅提升。 在医药业务方面，公司积极应对医药行业的政策与市场变化，进一步完善医药工业、商业双轮驱动的发展格局。 报告期， 子公司尖峰药业通过收购， 推进医药中间体、 原料药生产基地建设，夯实发展基础。此外，公司坚持合作创新的战略方针，准确把握医药行业的市场竞争变化，不断进行营销模式变革和管理创新，积极调整产品策略和结构布局，提高营销能力，努力拓展市场份额。 （四）报告期主要业务的行业情况 2018 年年度报告 10 / 186 根据国家统计局数据，2018 年全国规模以上水泥企业实现水泥总产量 22.1 亿吨，同比下降5.3%；国家工信部统计，2018 年全国水泥主营业务收入 8823 亿元，同比增长 25%；利润 1546 亿元，同比增长 114%。2018 年国家坚持以供给侧结构性改革为主线，污染防治攻坚战在全国范围内不断发力， 在节能减排、 错峰生产、 矿山综合整治等环保政策的实施与推动下， 水泥行业去产能、错峰生产效果显著。在水泥需求方面，2018 年房地产新开工迅猛和扶贫攻坚的农村需求对冲了基建投资下滑的影响， 水泥需求总量仍保持 “平台期” 的稳定状态。 受益于水泥市场供求关系改善，2018 年多数地区水泥库存水平整体处于低位，行业总体效益得到大幅增长，但产能过剩的总体局面仍未得到根本性改变，区域间的不平衡依然存在，行业复苏的持续性存疑。 2018 年，我国医药制造业实现营业收入 24264.7 亿元，同比增长 12.4%；利润总额 3094.2亿元，同比增长 9.5%（数据来源：国家统计局）。医药制造业是关系国计民生的基础性、战略性产业，同时也是国家重点监管的行业之一，政策驱动特征明显。未来，随着人民生活水平日益提高、人口老龄化趋势日益明显、医疗保健意识逐渐加强，对医药的需求将持续增长。近年来，国家不断深化医药产业改革，相关产业政策加速落地执行，未来医药市场将逐渐向创新药、高质量仿制药领域集中。另一方面，一致性评价、两票制、4+7 城市带量采购等政策的相继出台，环保、安全等监管持续倒逼，医药行业进入到优胜劣汰的关键时期，医药企业的分化将进一步加剧。 二、二、 报告期内公司主要资产发生重大变化情况的说明报告期内公司主要资产发生重大变化情况的说明 适用 不适用 详见第四节经营情况讨论与分析第二小节报告期主要经营情况中的资产、 负债情况相关说明。 其中：境外资产 0（单位：元 币种：人民币），占总资产的比例为 0%。 三、三、 报告期内核心竞争力分析报告期内核心竞争力分析 适用 不适用 （一）周期互补型双主业结构优势 报告期内，公司坚持水泥和医药双主业的经营架构，同时积极培育健康品、物流等其他业务板块，这种周期性和非周期性行业相结合，适度多元化的业务结构有较为明显的周期互补优势，有效地保持了公司经营业绩的持续性和稳定性，增强了公司发展韧劲。 （二）水泥行业的竞争优势 1、品牌和质量优势 公司是国家重点支持水泥工业结构调整 60 家大型企业之一的上市公司， 是浙江省第二批“三名”培育试点企业。报告期，公司荣获“2018 年中国水泥熟料产能 50 强企业”、“2018 中国建材企业 100 强”称号。“尖峰”牌水泥是浙江省、湖北省、云南省名牌产品，公司凭借在水泥行业六十年的经营经验，以高质量的产品和良好的口碑来赢得客户，在布点区域内享有较高的知名度和认同度。 2、技术及装备优势 2018 年年度报告 11 / 186 公司一直以来坚持并持续不断地对水泥生产工艺、先进技术进行研究、探索和运用，以确保工艺和技术装备的先进性。公司的水泥企业已全面采用先进的新型干法生产工艺，相比于传统水泥生产技术具有质优、高效的优势，同时配备了纯低温余热发电系统、脱硫脱硝系统等实现节能清洁排放。云南尖峰运用褐煤燃烧技术，有效地控制了水泥的生产成本。 3、 管理优势 公司已经在水泥行业耕耘六十年，拥有较为丰富的水泥企业经营管理经验，公司还通过加强全面预算管理和标杆管理，开展以降成本、降费用、降用工；提高工作效率、提高营销能力、提高创新能力为核心的“三降三提高”活动，优化资源配置能力，不断提高决策能力和对市场运作体系的反应速度。 （三）医药行业的竞争优势 1、 品牌优势 尖峰药业为浙江省医药工业十强企业，并获得“2018 年度最具品牌价值医药企业”荣誉。在商标注册用商品和服务国际分类第 5 类人用药、化学原料药、化学医药制剂商品上的“尖峰”注册商标被认定为驰名商标，进一步提高了尖峰药业产品的知名度和美誉度。 2、 技术及研发优势 公司一直以来注重科研平台的建设和发展，尖峰药业及其子公司拥有一个省级药物研究院、三个院士专家工作站、四个博士后流动工作站，这些科研平台是尖峰药业科技创新、新产品开发的坚强后盾。 尖峰药业及其子公司现拥有专利 101 项， 其中发明专利 83 项， 实用新型专利 18 项，其中，抗肿瘤新药 DPT（去氧鬼臼毒素）取得 CFDA 颁发的临床试验批件并申报获得多项相关发明专利。此外，尖峰药业多次获评国家重点高新技术企业、国家知识产权示范企业，浙江省创新型示范企业、浙江省专利示范企业。尖峰健康研发中心被浙江省科学技术厅认定为浙江省农业科技研发中心。 3、 产品优势 尖峰药业现已形成抗生素类、心脑血管类、抗抑郁类用药三大产品线，在生产的主要产品包括注射用盐酸头孢甲肟、盐酸帕罗西汀片、门冬氨酸氨氯地平片、玻璃酸钠滴眼液等。目前，公司还有多个新药分别处于临床前、临床、生产前研究或申报生产审评的各个阶段，为公司医药板块的持续发展提供了产品保障。 4、质量管理优势 尖峰药业始终坚持“立尖峰志，追求卓越品质；做精品药，造福人类社会”的质量方针，不断完善公司质量管理体系，强化生产经营过程控制，提高全员质量意识水平，为产品质量的安全性和有效性提供了根本保障，为业绩的稳健增长提供了坚实的质量保证。 2018 年年度报告 12 / 186 第四节第四节 经营情况讨论与分析经营情况讨论与分析 一、一、经营情况经营情况讨论与分析讨论与分析 2018 年，我国经济发展保持总体平稳、稳中有进的总体态势，经济增长速度保持在合理区间运行，经济结构进一步优化。全年国内生产总值达 90.03 万亿元，同比增长 6.6%（数据来源：国家统计局）。报告期，公司围绕“锐意变革，深化管理，推进企业全方位高质量发展”的工作总方针，对外紧抓经济结构优化和产业升级所带来的机遇，对内不断进行资源整合，强化内部管理体系建设，提高企业运行效率。2018 年，公司年度经营业绩再创历史新高，向公司创业 60 周年献上了一份厚礼。 随着国家供给侧结构性改革不断深入，水泥去产能的效果凸显，2018 年全国大部分地区供求关系得到较好的改善，行业整体盈利水平得到大幅度提升。报告期内，公司下属各水泥子公司坚持“成本领先”战略，通过不断优化组织结构、加强技术改造，有效控制了生产成本，提高了劳动生产率。大冶尖峰不断强化质量管理体系建设，强化工艺技术的先进性，完成了窑尾预热器技改、生料磨技改、窑尾脱硫技改等多个技术改进项目，取得了较好的成效；经过科学编排、落实计划，销量与价格双提高。云南尖峰紧紧抓住重点工程和景洪市场，以优质的服务和良好的信誉赢得了重点工程的优选，在销量增长的同时，确保了价格持续在高位运行。2018 年底公司作出了收购了贵州黄平谷陇铭川水泥有限公司的全部股权的决定， 并将继续推进其日产 4500 吨熟料新型干法水泥生产线异地技改项目（带余热发电）的建设，进一步扩大了公司主业规模，增强核心竞争力。 2018 年，受医保控费、招标降价、4+7 城市药品带量采购等政策影响，医药行业增速放缓，但随着社会老龄化程度的提高、人们保健意识的增强，药品市场需求旺盛。报告期，尖峰药业围绕公司战略规划，进行了广泛考察调研和项目洽谈，取得了一定的成效，尖峰药业完成了对上海北卡的控股及增资，并通过上海北卡全资收购了安徽众望，为尖峰药业打造原料药制造基地奠定了基础，进一步完善了公司医药业务产业链；报告期，尖峰药业金西生产基地年产 20 亿片固体制剂项目（国际化项目）正式启动，规划设计、设备选型、产品筛选等工作正有序推进；安徽尖峰北卡药业小分子靶向药物研究院成立，将进一步提升公司抗肿瘤药的研究水平。报告期内，公司加大了药品研发投入，尖峰药业抗肿瘤新药 DPT 的临床实验稳步推进；尖峰亦恩抗肿瘤药物JFAN-1001 临床前研究进展顺利，目前已全面开展临床前毒理、药效、药代动力学研究，顺利完成美国、加拿大、日本、欧洲、澳大利亚和国内的专利申请。尖峰药业还有多项新药分别处于研发的各个阶段，完成了甲磺酸伊马替尼片的药学研究，取得 BE 备案；完成了琥珀酸去甲文拉法辛缓释片的药学研究，通过伦理审查。“一致性评价”工作取得新进展，完成了盐酸帕罗西汀片工艺、质量研究和生物等效性试验，已上报国家药审中心。此外，面对“两票制”、“4+7 城市药品带量采购”等政策带来的市场变化，公司积极制订差异化的销售政策，整合区域资源，为营销转型进行有益尝试。 2018 年年度报告 13 / 186 报告期，公司其他业务板块也较好地完成了经营目标，尖峰健康持续推进终端与电商共同发展，通过网络平台、展会、媒介等方式开展招商，根据市场变化改进营销模式。尖峰国贸完成了新建仓库（电商物流园）项目的建设，引进了安能物流与中通快运入园运营。 二、二、报告期内主要经营情况报告期内主要经营情况 报告期，公司全年实现营业收入 33.62 亿元，同比增长 18.95%；实现归属于母公司所有者净利润 58850.21 万元，同比增长 68.87%，取得了尖峰 60 年发展历程中的最好经营业绩；截止 2018年末公司总资产为 49.01 亿元，同比增长 17.38%，净资产为 31.63 亿元，同比增长 20.38 %。 ( (一一) ) 主营业务分析主营业务分析 1.1. 利润表及现金流量表相关科目变动分析表利润表及现金流量表相关科目变动分析表 单位:万元 币种:人民币 科目 本期数 上年同期数 变动比例（%） 营业收入 336,221.53 282,656.72 18.95 营业成本 195,526.32 186,342.32 4.93 销售费用 47,631.07 33,464.22 42.33 管理费用 16,592.74 12,747.64 30.16 研发费用 6,940.54 3,575.41 94.12 财务费用 2,987.75 3,989.20 -25.10 经营活动产生的现金流量净额 65,254.42 43,753.78 49.14 投资活动产生的现金流量净额 -31,660.34 -8,542.87 筹资活动产生的现金流量净额 -26,897.37 -30,259.84 2.2. 收入和成本分析收入和成本分析 适用 不适用 收入和成本分析如下： (1).(1). 主营业务主营业务分分行业行业、分、分产品产品、分地区情况、分地区情况 单位:万元 币种:人民币 主营业务分行业情况 分行业 营业收入 营业成本 毛利率（%） 营业收入比上年增减（%） 营业成本比上年增减（%） 毛利率比上年增减（%） 建材行业 160,003.79 87,224.40 45.49 25.67 9.92 增加 7.81个百分点 医药行业 133,749.61 77,483.37 42.07 12.20 -3.34 增加 9.32个百分点 健康品行业 17,759.49 12,430.48 30.01 7.70 10.81 减少 1.96个百分点 其它行业 18,428.92 16,236.56 11.90 10.73 12.41 减少 1.31个百分点 2018 年年度报告 14 / 186 合计 329,941.81 193,374.81 41.39 17.98 4.43 增加 7.61个百分点 主营业务分产品情况 分产品 营业收入 营业成本 毛利率（%） 营业收入比上年增减（%） 营业成本比上年增减（%） 毛利率比上年增减（%） 水泥 160,003.79 87,224.40 45.49 25.67 9.92 增加 7.81个百分点 医药工业产品 73,827.24 22,568.29 69.43 69.67 144.70 减少 9.37个百分点 医药商业产品 59,922.37 54,915.08 8.36 -20.83 -22.59 增加 2.08个百分点 健康品 17,759.49 12,430.48 30.01 7.70 10.81 减少 1.96个百分点 其它 18,428.92 16,236.56 11.90 10.73 12.41 减少 1.31个百分点 合计 329,941.81 193,374.81 41.39 17.98 4.43 增加 7.61个百分点 主营业务分地区情况 分地区 营业收入 营业成本 毛利率（%） 营业收入比上年增减（%） 营业成本比上年增减（%） 毛利率比上年增减（%） 浙江地区 140,486.63 83,268.74 40.73 2.28 -13.30 增加 10.65个百分点 湖北地区 91,561.29 50,591.47 44.75 37.16 9.62 增加 13.89个百分点 天津地区 15,497.51 10,450.87 32.56 3.44 6.82 减少 2.14个百分点 云南地区 68,442.50 36,632.93 46.48 13.01 10.35 增加 1.29个百分点 上海地区 13,953.88 12,430.80 10.92 100.00 100.00 合计 329,941.81 193,374.81 41.39 17.98 4.43 增加 7.61个百分点 主营业务分行业、分产品、分地区情况的说明 适用 不适用 公司主营业务分地区新增了上海地区，系公司本报告期新增的合并子公司上海北卡医药技术有限公司主营业务收入。 (2).(2). 产销量情况产销量情况分析表分析表 适用 不适用 主要产品 生产量 销售量 库存量 生产量比上年增减（%） 销售量比上年增减（%） 库存量比上年增减（%） 水泥 （万吨） 478.77 479.58 3.96 1.75 1.98 -16.97 葡萄籽提取物(kg) 140,250.00 140,307.39 35,132.61 41.37 32.73 -0.16 盐酸帕罗西汀（万盒）397.26 378.45 49.09 16.88 8.36 71.28 2018 年年度报告 15 / 186 折 12 粒/盒 注射用盐酸头 胞 甲 肟（万克） 511.65 470.36 60.71 12.35 8.39 181.85 人参提取物（kg） 62,367.00 54,855.00 12,605.00 -5.93 -15.59 147.50 产销量情况说明 注射用盐酸头胞甲肟和盐酸帕罗西汀报告期库存量比上年增长较大，主要是因为报告期企业生产量加大，且上年末库存基数较低所致。 (3).(3). 成本分析表成本分析表 单位：万元 分行业情况 分行业 成本构成项目 本期金额 本期占总成本比例(%) 上年同期金额 上年同期占总成本比例(%) 本期金额较上年同期变动比例(%) 情况 说明 建材 行业 原材料 24,414.53 12.57 20,341.34 10.93 20.02 燃料和动力 47,206.66 24.31 43,581.14 23.42 8.32 折旧 6,005.71 3.09 6,140.59 3.30 -2.20 人工及其他 11,038.06 5.69 8,769.17 4.71 25.87 小计 88,664.96 45.66 78,832.24 42.36 12.47 医药 行业 原材料 70,739.51 36.43 77,396.68 41.60 -8.60 人工 1,640.10 0.84 1,181.98 0.64 38.76 制造费用 3,550.46 1.83 2,434.58 1.31 45.83 小计 75,930.07 39.10 81,013.24 43.55 -6.27 健康品 行业 原材料 9,563.60 4.93 8,518.93 4.58 12.26 人工 997.53 0.51 830.37 0.45 20.13 制造费用 2,586.19 1.33 2,278.38 1.22 13.51 小计 13,147.32 6.77 11,627.68 6.25 13.07 其它 行业 原材料 15,995.57 8.24 14,251.31 7.65 12.24 人工 131.69 0.07 103.12 0.06 27.71 制造费用 304.88 0.16 239.79 0.13 27.14 小计 16,432.14 8.47 14,594.22 7.84 12.59 分产品情况 分产品 成本构成项目 本期金额 本期占总成本比例(%) 上年同期金额 上年同期占总成本比例(%) 本期金额较上年同期变动比例(%) 情况 说明 水泥 产品 原材料 24,414.53 12.57 20,341.34 10.93 20.02 燃料和动力 47,206.66 24.31 43,581.14 23.42 8.32 折旧 6,005.71 3.09 6,140.59 3.30 -2.20 人工及其他 11,038.06 5.69 8,769.17 4.71 25.87 小计 88,664.96 45.66 78,832.24 42.36 12.47 药业 工业 原材料 12,420.07 6.40 5,409.35 2.91 129.60 人工 1,640.10 0.84 1,181.98 0.64 38.76 制造费用 3,550.46 1.83 2,434.58 1.31 45.83 小计 17,610.63 9.07 9,025.91 4.86 95.11 2018 年年度报告 16 / 186 药业 商业 原材料 58,319.44 30.03 71,987.33 38.69 -18.99 小计 58,319.44 30.03 71,987.33 38.69 -18.99 健康品 行业 原材料 9,563.60 4.93 8,518.93 4.58 12.26 人工 997.53 0.51 830.37 0.45 20.13 制造费用 2,586.19 1.