亚康股份：2022年半年度报告.PDF

北京亚康万玮信息技术股份有限公司 2022 年半年度报告全文 1 证券代码：证券代码：301085 301085 证券简称：亚康股份证券简称：亚康股份 公告编号：公告编号：20222022- -056056 北京亚康万玮信息技术股份有限公司北京亚康万玮信息技术股份有限公司 20222022 年半年度报告年半年度报告 20222022 年年 8 8 月月 9 9 日日 北京亚康万玮信息技术股份有限公司 2022 年半年度报告全文 2 第一节第一节 重要提示、目录和释义重要提示、目录和释义 公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证半年度报告内容公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证半年度报告内容的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并承担的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。个别和连带的法律责任。 公司负责人徐江、主管会计工作负责人李武及会计机构负责人公司负责人徐江、主管会计工作负责人李武及会计机构负责人( (会计主管会计主管人员人员) )李武声明：保证本半年度报告中财务报告的真实、准确、完整。李武声明：保证本半年度报告中财务报告的真实、准确、完整。 所有董事均已出席了审议本报告的董事会会议。所有董事均已出席了审议本报告的董事会会议。 1 1、全球经济下行的风险：全球疫情在下半年仍有卷土重来的可能，全球、全球经济下行的风险：全球疫情在下半年仍有卷土重来的可能，全球经济下行的风险增大；经济下行的风险增大； 2 2、贸易摩擦风险：贸易摩擦持续，经济全球化受阻，贸易单边保护主义、贸易摩擦风险：贸易摩擦持续，经济全球化受阻，贸易单边保护主义抬头，北美市场可能会继续受到影响；抬头，北美市场可能会继续受到影响； 3 3、成本上升风险：我国正处于全面进入小康社会的关键阶段，社会工资、成本上升风险：我国正处于全面进入小康社会的关键阶段，社会工资水平呈上涨趋势，人工成本的上涨风险增加，可能导致毛利率下降；同时受水平呈上涨趋势，人工成本的上涨风险增加，可能导致毛利率下降；同时受国际政治局势及全球疫情影国际政治局势及全球疫情影响，供应链材料、物流成本上涨风险增加。响，供应链材料、物流成本上涨风险增加。 4 4、公司主要客户在互联网行业，互联网行业近年来受政策影响较大，存、公司主要客户在互联网行业，互联网行业近年来受政策影响较大，存在行业发展增幅不确定的风险。在行业发展增幅不确定的风险。 公司计划不派发现金红利，不送红股，不以公积金转增股本。公司计划不派发现金红利，不送红股，不以公积金转增股本。 北京亚康万玮信息技术股份有限公司 2022 年半年度报告全文 3 目录目录 第一节第一节 重要提示、目录和释义重要提示、目录和释义 . 2 第二节第二节 公司简介和主要财务指标公司简介和主要财务指标 . 6 第三节第三节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 . 9 第四节第四节 公司治理公司治理 . 36 第五节第五节 环境和社会责任环境和社会责任 . 38 第六节第六节 重要事项重要事项 . 40 第七节第七节 股份变动及股东情况股份变动及股东情况 . 44 第八节第八节 优先股相关情况优先股相关情况 . 49 第九节第九节 债券相关情况债券相关情况 . 50 第十节第十节 财务报告财务报告 . 51 北京亚康万玮信息技术股份有限公司 2022 年半年度报告全文 4 备查文件目录备查文件目录 一、载有公司负责人、主管会计工作负责人、会计机构负责人签名并盖章的财务报表。 二、报告期内公开披露过的所有公司文件的正本及公告的原稿。 三、载有公司法定代表人签名和公司盖章的 2022 年半年度报告文本原件。 四、其他有关资料。 以上备查文件的备置地点：公司董事会秘书办公室。 北京亚康万玮信息技术股份有限公司 2022 年半年度报告全文 5 释义释义 释义项 指 释义内容 亚康股份、亚康万玮 指 北京亚康万玮信息技术股份有限公司 数字经济 指 数字经济是继农业经济、工业经济之后的主要经济形态，是以数据资源为关键要素，以现代信息网络为主要载体，以信息通信技术融合应用、全要素数字化转型为重要推动力，促进公平与效率更加统一的新经济形态 算力 指 人类对数据的处理能力，如计算能力和存储能力 算力基础设施综合服务 指 通过线上系统服务与线下人工服务相结合的方式，为包含园区及机房环境、服务器、存储设备、网络设备、安全设备等在内提供 IT 运维服务、基础设施运维服务以及相应的综合管理服务，各项服务相互结合、形式多样、难以分割，统称为综合服务。公司本报告所述 IT 运维服务即算力基础设施综合服务 系统集成 指 将软件、硬件与通信技术组合起来为用户解决信息处理问题的业务，集成的各个分离部分原本就是一个个独立的系统，集成后的整体的各部分之间能彼此有机地和协调地工作，以发挥整体效益，达到整体优化的目的 艾瑞咨询 指 上海艾瑞市场咨询股份有限公司 Gartner 指 Gartner Group，中文名为高德纳咨询公司，系美国一家专业从事 IT 研究与顾问咨询的公司 IDC 公司 指 IDC 国际数据公司，全球著名的信息技术等的咨询、顾问和活动服务专业提供商 IDC 指 互联网数据中心（Internet Data Center） SaaS 指 Software as a Service：软件即服务，SaaS 是一种通过 Internet 提供软件的模式，用户不用再购买软件，而改用向提供商租用基于 web 的软件，来管理企业经营活动，且无需对软件进行维护，服务提供商会全权管理和维护软件 交付 指 按照客户要求将产品或者服务交给客户 北京亚康万玮信息技术股份有限公司 2022 年半年度报告全文 6 第二节第二节 公司简介和主要财务指标公司简介和主要财务指标 一、公司简介一、公司简介 股票简称 亚康股份 股票代码 301085 股票上市证券交易所 深圳证券交易所 公司的中文名称 北京亚康万玮信息技术股份有限公司 公司的中文简称（如有） 亚康万玮 公司的外文名称（如有） Beijing Asiacom Information Technology Co.,Ltd 公司的外文名称缩写（如有） Asiacom 公司的法定代表人 徐江 二、联系人和联系方式二、联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 曹伟 董廷虎 联系地址 北京市海淀区丹棱街 18 号 805 室 北京市海淀区丹棱街 18 号 805 室 电话 01058834063 01058834063 传真 01058834066 01058834066 电子信箱 三、其他情况三、其他情况 1 1、公司联系方式、公司联系方式 公司注册地址，公司办公地址及其邮政编码，公司网址、电子信箱在报告期是否变化 适用 不适用 公司注册地址，公司办公地址及其邮政编码，公司网址、电子信箱报告期无变化，具体可参见 2021 年年报。 2 2、信息披露及备置地点、信息披露及备置地点 信息披露及备置地点在报告期是否变化 适用 不适用 公司选定的信息披露报纸的名称，登载半年度报告的中国证监会指定网站的网址，公司半年度报告备置地报告期无变化，具体可参见 2021 年年报。 3 3、注册变更情况、注册变更情况 注册情况在报告期是否变更情况 适用 不适用 公司注册情况在报告期无变化，具体可参见 2021 年年报。 北京亚康万玮信息技术股份有限公司 2022 年半年度报告全文 7 四、主要会计数据和财务指标四、主要会计数据和财务指标 公司是否需追溯调整或重述以前年度会计数据 是 否 本报告期 上年同期 本报告期比上年同期增减 营业收入（元） 724,904,106.75 499,601,754.17 45.10% 归属于上市公司股东的净利润（元） 46,477,291.15 44,000,346.13 5.63% 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益后的净利润（元） 45,201,925.03 43,200,090.26 4.63% 经营活动产生的现金流量净额（元） -130,378,817.00 -35,703,645.95 -265.17% 基本每股收益（元/股） 0.58 0.73 -20.55% 稀释每股收益（元/股） 0.58 0.73 -20.55% 加权平均净资产收益率 5.58% 11.78% -6.20% 本报告期末 上年度末 本报告期末比上年度末增减 总资产（元） 981,993,322.48 1,065,470,766.02 -7.83% 归属于上市公司股东的净资产（元） 741,009,988.75 790,613,777.84 -6.27% 五、境内外会计准则下会计数据差异五、境内外会计准则下会计数据差异 1 1、同时按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况、同时按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 适用 不适用 公司报告期不存在按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。 2 2、同时按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况、同时按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 适用 不适用 公司报告期不存在按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。 六、非经常性损益项目及金额六、非经常性损益项目及金额 适用 不适用 单位：元 项目 金额 说明 非流动资产处置损益（包括已计提资产减值准备的冲销部分） -1,492.42 主要为固定资产报废损失 计入当期损益的政府补助（与公司正常经营业务密切相关，符合国家政策规定、按照一定标准定额或定量持续享受的政府补助除外） 1,482,662.76 主要为海淀区政府给予的上市补贴及新加坡公司收到的雇佣补贴 减：所得税影响额 205,804.22 合计 1,275,366.12 其他符合非经常性损益定义的损益项目的具体情况： 北京亚康万玮信息技术股份有限公司 2022 年半年度报告全文 8 适用 不适用 公司不存在其他符合非经常性损益定义的损益项目的具体情况。 将公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号非经常性损益中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益项目的情况说明 适用 不适用 公司不存在将公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号非经常性损益中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目的情形。 北京亚康万玮信息技术股份有限公司 2022 年半年度报告全文 9 第三节第三节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 一、报告期内公司从事的主要业务一、报告期内公司从事的主要业务 2022 上半年在新冠疫情影响之下，全球经济增长放缓，国际经贸摩擦加剧，经济下行压力加大；国内方面，疫情时有爆发，北京、上海、深圳等地区受到当地疫情管控政策的影响，物流部分受阻、交通出行受到限制。面对市场和环境变化带来的不利影响，公司管理层积极应对，发挥公司在行业的先发优势、技术优势、规模优势，加大研发投入，降本增效，保障了订单的如期交付，实现了营业收入和净利润的增长。 2022 年上半年公司实现营业收入 72490.41 万元，同比增长 45.10%。公司营业收入的增长主要原因是：在算力设备销售业务方面，公司加强与供应商的合作，确保生产物料的稳定供应，如期向客户交付订单，同时也积极拓展新客户；在算力基础设施综合服务业务方面，公司在全国服务网络体系建设方面取得一定成果，扩大了对客户的服务能力，公司服务订单保持了继续增长。 2022 年上半年公司实现毛利额 9035.80 万元，同比增长 4.82%；毛利率 12.46%，较去年同期的 17.25%下降了 4.79个百分点。毛利率变化的主要原因是：虽然算力设备销售业务与算力基础设施综合服务业务的收入均取得了增长，但毛利率较低的算力设备销售业务增长幅度更大；算力基础设施综合服务业务因疫情带来的人员流动受限使服务交付效率下降。受此影响，综合毛利率下降。2022 年上半年公司实现归属于上市公司股东的净利润为 4647.73 万元，同比增长5.63%。归属于上市公司股东净利润上升的主要原因是：算力设备销售业务与算力基础设施综合服务业务的营业收入上升，使得毛利额上升，净利润增加。 展望未来，疫情仍将在一定期限内存在，挑战依旧。随着新基建、东数西算、政企数字化转型等国家政策及行业趋势的发展，公司将更加积极应对市场变化，加强内部管理，持续加强上、下游的深度合作，力争取得更好的业绩。 （一）、行业发展状况（一）、行业发展状况 1 1、ITIT 服务市场概况服务市场概况 （1 1）ITIT 服务总体市场概况服务总体市场概况 IT 服务一般可以划分为支持维护服务和专业服务两大类，其中支持维护服务包括软件和硬件的支持维护，专业服务包括 IT 咨询服务、系统集成服务、IT 培训服务、IT 外包服务等。 宏观上，受益于企业数字化转型的深入，以及中国产业互联网的发展，中国 IT 服务市场规模持续提升，在 2022 年末有望超万亿元，增速接近 12.6%；微观上，IT 服务行业类型主要集中在前端开发，以及后端的运维和集成，其中，以运维和开发为代表的 IT 服务，已占据 IT 服务 57.8%的市场份额，对促进 IT 服务市场增长贡献显著。未来，随着 IT 服务市场规模的进一步增长，IT 服务的市场发展空间进一步扩大。 北京亚康万玮信息技术股份有限公司 2022 年半年度报告全文 10 （2 2）数据中心市场概况）数据中心市场概况 数据中心是数据传输、计算和存储的中心，集中了各种软硬件资源和关键业务系统。数据中心包含支撑系统、计算机设备和信息服务三个逻辑部分，支撑系统是数据中心关键设备运行所需要的环境，包括供电系统、制冷系统、消防系统、监控设备等物理基础设施；计算机设备包括服务器、存储设备和网络设备；信息服务是依赖于数据中心底层支撑系统和计算机设备的服务能力。 根据中国信息通信研究院数据中心白皮书（2022 年）显示，全球数据中心总量增速有所放缓，我国保持较快增长，大型以上数据中心规模增长迅速。2021 年全球新增服务器总量保持稳定，数据中心总规模增速较之前有所减缓；北美、亚太、西欧三个地区 2021 年新增服务器规模占比超过 90%，亚太地区成为全球的重要增长极。截止到 2021 年底，我国在数据中心机架总规模将达到 520 万架，近五年年均复合增速超过 30%。在市场规模方面，全球市场平稳增长，我国维持较高增速。2021 年全球数据中心市场规模超过 679 亿美元，较 2020 年增长 9.8%。2021 年，我国数据中心市场收入达到 1,500 亿元左右，近三年符合增长率达到 30.69%，随着我国各地区、各行业数字化转型的深入推进，我国数据中心市场收入将保持持续增长态势。 （3 3）数据中心第三方运维服务市场概况）数据中心第三方运维服务市场概况 随着数据中心的不断扩张，企业算力设备数量持续增加，企业信息系统中的算力设备在种类和品牌上都呈现出多样化的特点。IT 基础设施复杂且标准不一的异构环境要求数据中心运维具有更高的专业性。数据中心运维已经不再满足于简单维护阶段，企业需要数据中心具备高可用性和可持续性，但其自身在运维人才和管理经验等方面都存在短板，因此出现了专业化的第三方运维服务市场。选择第三方运维服务是企业出于利润最大化考虑的选择结果，第三方运维服务商让企业可以省时省力地完成技术复杂、整合难度高的数据中心运维管理，从而专注于自身业务的发展和核心竞争力的构建。 由于原厂服务商所提供的运维服务受限于自身产品，其服务的对象和内容相对比较单一。首先，第三方运维服务商的服务能力可覆盖多设备厂商的不同产品类型，包括各种主流算力设备及相关的操作系统、中间件系统、数据库系统、容灾备份系统等，可以针对客户数据中心的各类软硬件产品提供一体化综合运维服务。随着 IT 架构复杂度和多样性不断提高，第三方运维服务商在降低管理成本、提高运营效率方面的优势日益凸显。其次，第三方运维服务商通常在特定地区或行业拥有与客户长期良好的合作关系，可以针对客户的个性化需求提供定制化服务。在运维服务的响应时间和承诺优先级方面，第三方运维服务商的本地化快速响应能力也优于原厂服务商。基于自身的运维服务网络，第三方服务商通常可以在更短的时间内到达客户现场，解决故障问题。第三，第三方运维服务商在服务价格上存在着明显的优势，对于价格敏感的客户来说第三方服务商更具竞争优势。 北京亚康万玮信息技术股份有限公司 2022 年半年度报告全文 11 随着 IT 基础架构运维市场规模的不断扩大以及第三方运维服务商市场认可度的逐步提高，2014-2019 年，我国 IT基础架构第三方运维服务市场规模从 444.9 亿元增长至 984.2 亿元，年均复合增长率达到 17.21%，呈现快速上升的态势。根据前瞻产业研究院数据，预计 2023 年我国算力基础设施综合服务市场规模将达到 3,210 亿元，2020 年至 2023 年复合增速为 6.07%，2025 年算力基础设施综合服务市场规模将达到 3,668 亿元。 过去大部分企业选择自建数据中心，这导致运维服务商的竞争格局非常分散，市场上存在着大量的中小型本地运维服务商。云计算时代的到来让中小企业开始转向公有云服务。由于亚马逊、阿里云、腾讯云等大型云服务商往往更专注于自身的云产品，企业在运维管理方面的个性化需求往往不能得到满足，并且客户上云的发展趋势使 IT 基础设施运营维护的重要性不断提升。随着客户对 IT 基础设施运维市场需求的增加，云服务商与运维服务商的联系进一步加深。 行业内领先的第三方运维服务商抓住市场机遇，通过与云服务商积极合作，不断向云运维市场渗透，进而持续抢占中小运维厂商的市场空间，行业集中度进一步提升。 2 2、算力设备市场概况、算力设备市场概况 受益于全球经济的快速复苏，2021 年用户对数据中心基础设施的投资持续上涨，全球服务器市场出货量和销售额分别为 1,353.9 万台和 992.2 亿美元，同比增长 6.9%和 6.4%。中国市场表现尤为强劲，销售额达到 250.9 亿美元，同比增长 12.7%，持续领涨全球。 (1)(1)算力设备算力设备- -服务器中国市场概况服务器中国市场概况 数字化转型进一步推动算力基础设施的需求，前景广阔数字化转型进一步推动算力基础设施的需求，前景广阔 目前国内 IT 服务器下游行业主要包括互联网、金融、电信、政府、交通 和能源等信息化程度相对较高的行业。具体来看，根据前瞻产业研究院整理，互联网、政府、电信等是需求量最大的行业，分别占比 31%，12%，和 10%。 未来全球服务器市场将维持稳定的增速。根据 IDC 预测，2020 年-2025 年，中国整体服务器市场的年均复合增长率将达到 12.7%，2025 年中国整体服务器市场规模预计将达到 424.7 亿美元，其中 x86 服务器市场将达到 13%的年均复合增长率，2025 年 x86 服务器市场规模预计达到 414.2 亿美元。 数据中心建设加快、计算需求提升数据中心建设加快、计算需求提升 算力是推动数字经济发展的核心支撑力和驱动力。全球数字经济持续稳定增长，计算力作为数字经济时代的关键生产力要素，已经成为推动数字经济发展的核心支撑力和驱动力。报告表明，一个国家或地区增加对算力的投资可以带来经济的增长，且这种增长具有长期性和倍增效应。当一个国家的计算力指数达到 40 分以上时，计算力指数每提升 1 点，北京亚康万玮信息技术股份有限公司 2022 年半年度报告全文 12 对 GDP 增长的推动力将增加 1.5 倍，而当计算力指数值达到 60 分以上时，计算力指数每提升 1 点，对于 GDP 增长的推动力将提高到 3.0 倍。服务器是数字经济的发展最重要的工具之一。服务器为管理计算资源的基本工具，为 IT 基础设施建设的重要投资方向。 中国政府对数字经济的重视程度不断提高。从“促进成长”、“壮大”、“打造新优势” 到“促进发展”， 2022 年，数字经济 5 次写入政府工作报告，包括促进数字经济发展，加强数字中国建设整体布局，产业数字化转型，完善数字经济治理，释放数据要素潜力等。 大数据中心作为数字经济运行的底座，不仅能有效带动信息技术研发制造、通信网络、能源等上下游产业投资，还能促进经济社会全面数字化转型升级、区域协调发展，进一步畅通数据要素流通应用，对不断做强做优做大我国数字经济具有重要基础性作用。近期，国家发改委等四部委批复同意在内蒙古、贵州、甘肃、宁夏、京津冀、长三角、粤港 澳大湾区、成渝等 8 个地方启动建设国家算力枢纽节点，并规划了 10 个国家数据中心集群。 行业行业长期增长驱动因素不断长期增长驱动因素不断 人工智能对计算机性能、能耗、吞吐和延迟等方面要求较高，传统通用服务器的负载能力有限，无法承受高负载的人工智能应用。 据 OpenAI2019 年人工智能数据，自 2012 年起，人工智能训练任务中使用的算力呈现指数级增长，其目前速度为 3.5 个月翻一倍，服务器等硬件性能的持续提升是支撑人工智能算力的保障。 以人工智能为代表的新技术新应用对算力提出更高需求。根据 IDC 发布的 2020-2021 中国人工智能计算力发展评估报告，2020 年中国人工智能基础设施市场规模高达 39 亿美元，服务器是人工智能基础设施的核心，支出占比达 87%。从算力形态来看，人工智能计算和边缘计算成为市场增长重要力量，中国 AI 算力发展领跑全球，位列全球第一。报告显示，综合 15 个国家来看，AI 算力支出占总算 力支出从 2016 年的 9%增加到 12%，预计到 2025 年将达到 25%。其中中国的拉动作 用最为显著，AI 服务器支出规模同比大幅增长 44.5%。 边缘计算作为平台型技术，为 5G、物联网、 机器人、人工智能等新兴技术提供重要的承载能力，未来 5 年， 全球对边缘位置的算力投资增长速度将远快于核心位置，到 2025 年，全球边缘计算服务器支出占总体服务器比重将从 14.4%提升到 24.9%。根据 IDC 的报告，到 2026 年，中国加速计算服务器市场将达到 103.4 亿美元。 元宇宙的发展拓宽了互联网的场景。一是由实向虚，将物理世界的人、 物、事向虚拟世界进行数字化投射；再者是由虚向实，即虚拟世界的基础承载和未来呈现。而这些都需要利用云计算、人工智能、AR/VR、物联网等先进技术，消弭物理世界与数字世界的边界，带来“数实融合”的沉浸式场景体验。 要构建高度拟真的数字世界并实现数亿用户的实时交互的“元宇宙”，当前面临着场景规模大、场景复杂度高，以及多设计师和多部门协作、极高逼真数字元素制作，实时渲染、仿真和交互等诸多挑战，并对支撑元宇宙构建和运转的核心源动力算力提出更高的要求。这种要求不仅仅是高性能、低延迟、 易扩展的硬件平台，还有端到端、生态丰富、高易用的软件栈。 北京亚康万玮信息技术股份有限公司 2022 年半年度报告全文 13 数据来源：IDC 公司算力设备销售业务主要算力设备为 x86 服务器，根据 IDC 预测，2020 年-2025 年，中国整体服务器市场的年均复合增长率将达到 12.7%，2025 年中国整体服务器市场规模预计将达到 424.7 亿美元，其中 x86 服务器市场将达到 13%的年均复合增长率，2025 年 x86 服务器市场规模预计达到 414.2 亿美元。 3 3、数据中心产业链情况、数据中心产业链情况 IDC 产业链主要由上游基础设施提供商，中游 IDC 专业服务及相关解决方案提供商，下游最终用户构成。 （1）IDC 产业链上游包括算力设备供应商和基础设施服务商，算力设备主要包括服务器、路由器、交换机、光模块262.04330.43317.75343.93110.97171.89176.84208.2305010015020025030035040020172018201920202017-2020年中国x86服务器市场规模出货量（万台）销售额（亿美元）基础设施IT设备（服务器、路由器、交换机、光模块等）华为、戴尔、浪潮、中科曙光、联想、中兴通讯、新华三、星网锐捷、深信服、富士康等电源设备（ups、变压器、交直流转化设备等）华为、艾默生、施耐德、科华恒盛、科士达等宽带服务电信、移动、联通其他土地、散热、监控、精密空调（制冷）、油机等IDC整体服务第三方机构运营数据中心万国数据世纪互联光环新网宝信软件鹏博士网宿科技数据港奥飞数据通信运营商数据中心电信联通移动定制化IDC集成/运维通信运营商电信、联通、移动零售型数据中心服务商奥飞数据、光环新网、数据港、世纪互联、鹏博士等IAAS服务商阿里云、华为云、腾讯云、金山云、京东云、AWS、优刻得等IT外包服务商/系统集成商天玑科技、银信科技、宇信科技等最终客户应用厂商互联网阿里巴巴、腾讯、百度、字节跳动、美团、滴滴、网易、新浪等金融工商银行、中国银行、中信证券、中国平安、中国人寿等制造及软件行业美的集团、格力集团、海尔集团等政府机关与央企招商局、工商行政管理局、交通局传统行业中国石油、中国石化等数据中心服务转售数据中心服务Internet接入服务转售数据中心服务互联网数据中心增值服务云服务解决方案IT设备集成销售及运维服务数据中心服务数据中心服务上游中游：IDC专业服务及相关解决方案下游数据中心产业链北京亚康万玮信息技术股份有限公司 2022 年半年度报告全文 14 等计算机和通讯设备；基础设施包括电源设备、空调设备、监控设备、宽带接入以及土地、厂房等。 （2）IDC 产业链中游包括：以中国电信、中国联通为主的基础电信运营商；以奥飞数据、世纪互联、光环新网、网宿科技、数据港、万国数据等为代表的第三方 IDC 服务商；以阿里云、腾讯云、金山云、优刻得等为代表的 IAAS 服务商；以天玑科技、银信科技以及发行人为代表的系统集成商和第三方 IT 外包服务商。发行人在数据中心产业链中位于中游，隶属于 IDC 专业服务中“IT 外包服务商”。 （3）IDC 产业链下游是最终用户，即所有需要将业务运行在数据中心的企事业单位，主要包括互联网公司、生产制造企业、政府部门等。 一般情形下，中游基础电信运营商或第三方 IDC 运营商负责基础设施建设，并向最终用户提供机房托管服务；下游用户向上游算力设备商采购服务器、交换机等算力设备，向中游算力基础设施综合服务采购运维服务。同时，部分第三方 IDC 服务商也提供算力基础设施综合等增值服务，但一般无法满足大型互联网公司、云计算厂商的运维需求。各方交易关系如下图所示，此外，由于 IDC 运营和建设不同，也会导致各方交易关系发生变化。 根据 IDC 权属，IDC 可分为基础电信运营商 IDC、第三方 IDC 服务商 IDC 和大型互联网公司自建 IDC。除互联网公司自建 IDC 外，一般情况下，能源设备、电气设备等基础设施属于 IDC 运营方，IDC 机房内的算力设备产权属于最终用户。此外，为提供增值服务，部分基础电信运营商或第三方 IDC 服务商会自主采购算力设备。但对于规模化互联网公司而言，一般均自主采购算力设备。 在数据中心产业链中，报告期内，公司属于位于 IDC 中游的“IT 外包服务商”，不参与 IDC 建设和运营，在 IDC 场景下的各类资产产权权属均不属于公司。 4 4、行、行业发展趋势业发展趋势 （1 1）数据中心建设及运维服务市场保持高速发展）数据中心建设及运维服务市场保持高速发展 自设立以来，公司致力于成为服务于互联网行业数据中心的专业服务商，公司业务发展与数据中心和相关算力设备的发展密切相关。 由于 IDC 是数据计算、存储及交互的必要基础，数据流量的增长将带动 IDC 的长期需求提升。过去 5 年，电商、视频、云计算等互联网垂直行业快速崛起，京东、字节跳动、快手科技等公司业务规模的持续发展，海量数据流量已经致使 IDC 需求呈现爆发式增长，规模增速远高于全球平均水平。根据科智咨询统计，2021 年，中国整体 IDC 业务市场总体规模突破 3000 亿元，达到 3012.7 亿元，同比增长 34.6%，我国 IDC 市场规模不断扩大，逐步向成熟阶段发展，同比增北京亚康万玮信息技术股份有限公司 2022 年半年度报告全文 15 速有所放缓，但未来依旧将保持 20%以上的增长。 数据来源：科智咨询 目前，我国数据中心的发展已经由以建设为主的阶段逐步过渡到建设和运维服务并重的新阶段。加强数据中心运维服务，提升 IT 系统的稳定性、可靠性和安全性，已成为国家在信息化发展中重点关注的方向。 （2 2）数据中心第三方运维服务的占比逐年提升）数据中心第三方运维服务的占比逐年提升 自 2012 年起，数据中心第三方运维服务市场的比重持续增加，2017 年行业市场规模达到 792.2 亿元，占 IT 数据中心运维服务市场的 45.7%。随着数据中心运维服务由硬件运维向软件运维迈进，原厂服务商和第三方服务商产生分化，“去 IOE”架构下第三方服务商的综合能力更有吸引力，企业对第三方运维服务商的认可程度越来越高。 数据来源：智研咨询 根据前瞻产业研究院数据，预计 2023 年我国算力基础设施综合服务市场规模将达到 3,210 亿元，2020 年至 2023 年复合增速为 6.07%，2025 年算力基础设施综合服务市场规模将达到 3,668 亿元。其中，对于第三方运维服务市场，随着946.112281562.52238.73012.73921.14972.76122.529.80%27.24%43.28%34.57%30.15%26.82%23.12%00.050.10.150.20.250.30.350.40.450.5010002000300040005000600070002017年2018年2019年2020年2021年2022年E2023年E2024年E2017-2024年中国整体IDC业务市场规模及预测（亿元）665.8792.2931.41088.312741500.218.74%18.98%17.57%16.85%17.06%17.76%15.50%16.00%16.50%17.00%17.50%18.00%18.50%19.00%19.50%020040060080010001200140016002016201720182019202020212016-2021年中国IT数据中心第三方运维服务市场规模北京亚康万玮信息技术股份有限公司 2022 年半年度报告全文 16 IT 架构复杂性和多样性的不断提高，第三方运维服务商在降低运维成本、提升经营效率等方面优势日益明显，市场规模不断扩大，增速亦保持较高水平。根据艾瑞咨询数据，预计 2023 年我国 IT 基础架构第三方运维服务市场规模将达到1,694.10 亿元，2020 年至 2023 年复合增速达 14.32%，增速快于算力基础设施综合市场整体增速。 (3)(3)互联网、云计算数据中心建设仍快速发展互联网、云计算数据中心建设仍快速发展 互联网互联网 我国数据中心的建设经历了由运营商主导到互联网公司和云厂商自建的过程，在主要由运营商主导数据中心建设的模式下，主要资源掌握在运营商手中，数据中心的主要用户，互联网公司和云厂商需要从运营商租赁机柜，才能部署自身发展所需的云 IT 资源。由于运营商数据中心建设周期较长，大多需要 2-3 年，极大地限制了我国数据中心的扩张速度。从 2017 年初开始，我国主要的互联网公司和云厂商开始自建数据中心，使得我国的数据中心的建设模式发生较大变化。由于互联网公司和云厂商对效率的追求和成本的控制，把数据中心的建设周期压缩到 12 个月以内，大大提高了数据中心的建设速度。 随着运营商投资的回落，中国将进入一个互联网公司和云厂商驱动 IDC 投资为主的新时代，届时互联网公司和云厂商资本支出有望超过运营商的资本支出。互联网公司和云厂商 IDC 建设龙头主要包括阿里巴巴、腾讯，同时，今日头条和抖音的火爆也为字节跳动在数据中心建设方面提供了高速追赶的动力和资源。 我国数据中心建设的快速发展将直接推动 IDC 综合服务商的业务增长。随着大型和超大型数据中心的建设，随之而来的是数据中心所要面对运行管理压力，突发的系统中断、宕机等问题时有发生，能效、安全、可扩展等一系列问题也接踵而至，直接拉动数据中心 IT 服务需求。 云计算云计算 随着云计算在各行各业的落地应用，企业陆续将传统的 IOE 架构向国产化和开源架构转型，IT 架构的变化也使得 IT系统的复杂程度增加，异构的网络环境和多设备并行的情况为运维工作带来挑战。传统的算力基础设施综合模式遇到瓶颈，进而出现通过云管理平台进行运维的新模式。云运维模式不仅解决了传统运维中人工干预、实时性差等痛点，更将以往的被动式运维转变为主动式服务，加速运维管理向 ITOM 的进程。 随着移动互联、云计算、物联网等技术快速发展，全球数据呈现爆发增长、海量集聚的特点。根据 IDC 的监测数据显示，2013 年全球大数据储量为 4.3ZB（相当于 47.24 亿个 1TB 容量的移动硬盘），全球大数据储量的增速每年都保持在 40%，2016 年甚至达到了 87.21%的增长率。2016 年和 2017 年全球大数据储量分别为 16.1ZB 和 21.6ZB。根据Statista 的数据统计，2020 年，全球大数据储量约为 47ZB。与此同时，大数据时代下语言记录、音频、图片和视频等非结构化数据量急剧增长，对数据加工的复杂度和速度提出了更高的要求，传统的数据管理已经无法适应当下企业对数据管理的需求。数据资产管理通过集中整合企业内外部数据，建立标准化的数据管理体系，并面向业务运营提供数据服务能力作为支撑，既降低了企业数据使用的成本，又提高了以数据指导管理决策的效率。同时，数据资产管理的深化为整个大数据产业的良性发展奠定了基础。数据资产成为企业的核心战略资产，为数据交易市场提供了广阔的发展空间，高质量的数据又反过来促进大数据应用及后续商业价值的实现。 行业利润水平有望提升行业利润水平有望提升 信息产业是与国民经济发展息息相关的战略性、支柱性产业，云计算、大数据、移动互联网等新业态的出现驱动信息产业迈向新的阶段，IT 服务业发展为引领科技创新、驱动经济社会转型发展的核心力量。2019 年，中国 IT 服务市场规模达到 7,681.3 亿元，同比增长 11.9%，2014-2019 年的年均复合增长率为 13.3%。相比软硬件产品，国内的 IT 服务商在渠道建设、行业理解、服务响应等方面具有优势，在此契机下强化自身品牌化建设，推动 IT 服务领域国内厂商的比例进一步提高。预计中国 IT 服务市场与欧美等发达国家的差距将加速缩小，行业利润水平有望进一步提升。 5 5、行业的经营模式和特征、行业的经营模式和特征 （1 1）数）数字经济持续增长，带动市场规模快速扩张字经济持续增长，带动市场规模快速扩张 近年来，受益于新基建、数字经济等国家战略指引、电子商务、视频及游戏等移动互联网的需求稳定增长以及产业互联网的逐步兴起，我国 IDC 行业市场规模连续高速增长。未来，5G 技术普及，产业互联网需求爆发，市场需求将急剧北京亚康万玮信息技术股份有限公司 2022 年半年度报告全文 17 增加，市场又将迎来新一轮的快速增长。2021 年中国 IDC 市场规模将接近 1200 亿元，新增机柜数超过 30 万架。 （2 2）政策引导，数据中心开启多层次、一体化的产业布局）政策引导，数据中心开启多层次、一体化的产业布局 发改委等四部门联合发布全国一体化大数据中心协同创新体系算力枢纽实施方案，布局建设全国一体化算力网络国家枢纽节点，包括京津冀、长三角、粤港澳大湾区、成渝，贵州、内蒙古、甘肃及宁夏八个地区。京津冀、长三角、粤港澳大湾区、成渝等地，用户规模大，应用需求强烈，已经成为了全国的算力中心；贵州、内蒙古、甘肃、宁夏地区可再生能源丰富、气候适宜，