不干胶标贴纸公司工程项目投资估算（完整版）.docx

泓域咨询/不干胶标贴纸公司工程项目投资估算不干胶标贴纸公司工程项目投资估算xxx有限责任公司一、 SWOT分析法的基本步骤运用SWOT分析法大体上分成三个步骤：分析环境因素；构造SWOT矩阵；制定行动计划。（一）分析环境因素运用各种调查研究方法，分析出企业或组织所处的各种环境因素，即外部环境因素和内部能力因素。外部环境因素包括机会因素和威胁因素，它们是外部环境对企业或组织的发展直接有影响的有利和不利因素，属于客观因素，一般归属为经济、政治、社会、人口、产品和服务、技术、市场、竞争等不同范畴。内部环境因素包括优势因素和劣势因素，它们是企业或组织发展中自身存在的积极和消极因素，属主观因素，一般归类为管理、组织、财务、人力资源等不同范畴。在调查分析这些因素时，不仅要考虑到历史与现状，而且更要考虑未来发展问题（二）构造SWOT矩阵将调查得出的各种因素根据轻重缓急或影响程度等进行排序，构造SWOT矩阵。在此过程中，将那些对企业或组织发展有直接、重要、迫切、久远的影响因素优先排列出来，而将那些间接、次要、不急、短暂的影响因素排在后面。（三）制定行动计划在完成环境因素分析和SWOT矩阵的构造后，便可以制定出相应的行动计划。制定计划的基本思路是：发挥优势因素，克服劣势因素，利用机会因素，化解威胁因素；考虑过去，立足当前，着眼未来；运用系统分析的综合分析方法，将排列与考虑的各种环境因素相互匹配起来加以组合，得出一系列企业或组织未来发展的可选择对策。二、 分年投资计划表的编制估算出项目建设投资、建设期利息和流动资金后，应根据项目计划进度的安排，编制分年投资计划表。实际工作中往往将项目总投资估算表、分年投资计划表和资金筹措表合而为编制“项目总投资使用计划与资金筹措表”。总投资及构成一览表单位：万元序号项目指标占总投资比例1总投资20307.03100.00%1.1建设投资16561.9781.56%1.1.1工程费用14535.9371.58%1.1.1.1建筑工程费7231.9335.61%1.1.1.2设备购置费6941.3834.18%1.1.1.3安装工程费362.621.79%1.1.2工程建设其他费用1678.788.27%1.1.2.1土地出让金920.334.53%1.1.2.2其他前期费用758.453.73%1.2.3预备费347.261.71%1.2.3.1基本预备费191.140.94%1.2.3.2涨价预备费156.120.77%1.2建设期利息338.921.67%1.3流动资金3406.1416.77%项目投资计划与资金筹措一览表单位：万元序号项目数据指标占总投资比例1总投资20307.03100.00%1.1建设投资16561.9781.56%1.2建设期利息338.921.67%1.3流动资金3406.1416.77%2资金筹措20307.03100.00%2.1项目资本金13390.4265.94%2.1.1用于建设投资9645.3647.50%2.1.2用于建设期利息338.921.67%2.1.3用于流动资金3406.1416.77%2.2债务资金6916.6134.06%2.2.1用于建设投资6916.6134.06%2.2.2用于建设期利息2.2.3用于流动资金2.3其他资金三、 生产能力指数法该方法根据已建成的、性质类似的建设项目的生产能力和投资额与拟建项目的生产能力来估算拟建项目投资额。采用生产能力指数法，计算简单、速度快；但要求类似项目的资料可靠，条件基本相同，否则误差就会增大。对于建设内容复杂的项目，可行性研究中有时也用生产能力指数法进行分项装置（或生产线）的工程费用估算。四、 单位生产能力估算法该方法根据已建成的、性质类似的建设项目的单位生产能力投资（如元/吨、元/千瓦）乘以拟建项目的生产能力来估算拟建项目的投资额。该方法将项目的建设投资与其生产能力的关系视为简单的线性关系，估算简便迅速，但精确度较差。使用这种方法要求拟建项目与所选取的已建项目相类似，仅存在规模大小和时间上的差异。单位生产能力估算法一般仅用于投资机会研究阶段。固定资产投资估算表单位：万元序号项目建筑工程设备购置安装工程其他费用合计1工程费用7231.936941.38362.6214535.931.1建筑工程费7231.937231.931.2设备购置费6941.386941.381.3安装工程费362.62362.622其他费用758.45758.453预备费347.26347.263.1基本预备费191.14191.143.2涨价预备费156.12156.124建设期利息338.92338.925合计15980.56五、 项目名称及投资人（一）项目名称不干胶标贴纸公司工程项目（二）项目投资人xxx有限责任公司（三）建设地点本期项目选址位于xx（以最终选址方案为准）。六、 结论分析（一）项目选址本期项目选址位于xx（以最终选址方案为准），占地面积约47.00亩。（二）项目实施进度本期项目建设期限规划24个月。（三）投资估算本期项目总投资包括建设投资、建设期利息和流动资金。根据谨慎财务估算，项目总投资20307.03万元，其中：建设投资16561.97万元，占项目总投资的81.56%；建设期利息338.92万元，占项目总投资的1.67%；流动资金3406.14万元，占项目总投资的16.77%。（四）资金筹措项目总投资20307.03万元，根据资金筹措方案，xxx有限责任公司计划自筹资金（资本金）13390.42万元。根据谨慎财务测算，本期工程项目申请银行借款总额6916.61万元。（五）经济评价1、项目达产年预期营业收入（SP）：36900.00万元。2、年综合总成本费用（TC）：31060.23万元。3、项目达产年净利润（NP）：4258.66万元。4、财务内部收益率（FIRR）：14.29%。5、全部投资回收期（Pt）：6.74年（含建设期24个月）。6、达产年盈亏平衡点（BEP）：15645.41万元（产值）。（六）主要经济技术指标主要经济指标一览表序号项目单位指标备注1占地面积31333.00约47.00亩1.1总建筑面积55369.87容积率1.771.2基底面积20366.45建筑系数65.00%1.3投资强度万元/亩340.012总投资万元20307.032.1建设投资万元16561.972.1.1工程费用万元14535.932.1.2工程建设其他费用万元1678.782.1.3预备费万元347.262.2建设期利息万元338.922.3流动资金万元3406.143资金筹措万元20307.033.1自筹资金万元13390.423.2银行贷款万元6916.614营业收入万元36900.00正常运营年份5总成本费用万元31060.23""6利润总额万元5678.22""7净利润万元4258.66""8所得税万元1419.56""9增值税万元1346.22""10税金及附加万元161.55""11纳税总额万元2927.33""12工业增加值万元10370.11""13盈亏平衡点万元15645.41产值14回收期年6.74含建设期24个月15财务内部收益率14.29%所得税后16财务净现值万元211.51所得税后七、 分项详细估算法分项详细估算法虽然工作量较大，但是准确度较高，一般项目在可行性研究阶段应采用分项详细估算法。分项详细估算法是对流动资产和流动负债主要构成要素，即存货、现金、应收账款、预付账款、应付账款、预收账款等项内容分项进行估算，最后得出项目所需的流动资金数额。流动资金估算的具体步骤是首先确定各分项的最低周转天数，计算出各分项的年周转次数，然后再分项估算占用资金额。（一）各项流动资产和流动负债最低周转天数的确定采用分项详细估算法估算流动资金，其准确度取决于各项流动资产和流动负债的最低周转天数取值的合理性。在确定最低周转天数时要根据项目的实际情况，并考虑一定的保险系数。如：存货中的外购原材料、燃料的最低周转天数应根据不同来源，考虑运输方式和运输距离等因素分别确定。在产品的最低周转天数应根据产品生产的实际情况确定。（二）年周转次数计算各类流动资产和流动负债的最低周转天数参照同类企业的平均周转天数并结合项目特点确定，或按部门（行业）规定执行。（三）流动资产估算流动资产是指可以在1年或者超过1年的一个营业周期内变现或耗用的资产，主要包括货币资金、短期投资、应收及预付款项、存货等。为简化计算，项目评价中仅考虑存货、应收账款和现金三项，可能发生预付账款的某些项目，还可包括预付账款。1存货估算存货是指企业在日常生产经营过程中持有以备出售，或者仍然处在生产过程，或者在生产或提供劳务过程中将消耗的材料或物料等，包括各类材料、商品、在产品、半成品、产成品等。为简化计算，项目评价中仅考虑外购原材料、外购燃料、在产品和产成品，对外购原材料和外购燃料通常需要分品种分项进行计算。2应收账款估算应收账款的计算也可用营业收入替代经营成本。考虑到实际占用企业流动资金的主要是经营成本范畴的费用，因此选择经营成本有其合理性。3现金估算项目评价中的现金是指货币资金，即为维持日常生产运营所必须预留的货币资金，包括库存现金和银行存款。4预付账款估算预付账款是指企业为购买各类原材料、燃料或服务所预先支付的款项。（四）流动负债估算流动负债是指将在1年（含1年）或者超过1年的一个营业周期内偿还的债务，包括短期借款、应付账款、预收账款、应付工资、应付福利费、应交税金、应付股利、预提费用等。为简化计算，项目评价中仅考虑应付账款，将发生预收账款的某些项目，还可包括预收账款。1应付账款估算应付账款是因购买材料、商品或接受劳务等而发生的债务，是买卖双方在购销活动中由于取得物资与支付货款在时间上不一致而产生的负债。2预收账款估算预收账款是买卖双方协议商定，由购买方预先支付一部分货款给销售方，从而形成销售方的负债。估算流动资金应编制流动资金估算表。八、 流动资金估算应注意的问题1投入物和产出物采用不含增值税销项税额和进项税额的价格时，流动资金估算中应注意将销项税额和进项税额分别包含在相应的收入和成本支出中。2技术改造项目采用有无对比法进行财务分析或经济分析时，其增量流动资金可能出现负值的情况。当增量流动资金出现负值时，对不同方案之间的效益比选应体现出流动资金的变化，以客观公正反映各方案的相对效益，而对选定的上报方案而言，其增量流动资金只能取零。3项目投产初期所需流动资金在实际工作中应在项目投产前筹措。为简化计算，项目评价中流动资金可从投产第一年开始安排，运营负荷增长，流动资金也随之增加，但采用分项详细估算法估算流动资金时，运营期各年的流动资金数额应按照上述计算公式分别进行估算，不能简单地按100%运营负荷下的流动资金乘以投产期运营负荷估算。流动资金估算表单位：万元序号项目第1年第2年第3年第4年第5年1流动资产0.0020555.2923295.9927407.051.1应收账款0.009249.8810483.1912333.171.2存货0.007194.358153.609592.471.2.1原辅材料0.002158.302446.082877.741.2.2燃料动力0.00107.92122.31143.891.2.3在产品0.003309.403750.664412.541.2.4产成品0.001618.731834.562158.311.3现金0.001644.421863.682192.561.4预付账款0.002466.642795.523288.852流动负债0.0018000.6820400.7724000.912.1应付账款0.006480.257344.288640.332.2预收账款0.0011520.4313056.4915360.583流动资金0.002554.612895.223406.144流动资金增加0.002554.61340.61510.925铺底流动资金0.006166.586988.798222.11