防冻液工程项目投资组合分析（工程项目管理）.docx

泓域咨询/防冻液工程项目投资组合分析防冻液工程项目投资组合分析xx有限公司一、 波士顿矩阵（一）基本原理波士顿矩阵（BCGMatrix）是波士顿咨询公司1960年在进行咨询业务时提出来的，也称成长一份额矩阵，是以企业经营的全部产品或服务的组合为研究对象，分析企业相关经营业务之间现金流量的平衡问题，寻求企业资源的最佳组合。横坐标表示企业相对市场份额，是指企业的某项产品或服务的市场份额与最大竞争对手市场份额的比率，以1.0位接线划分为高低两个区域。纵坐标表示企业所在行业的增长率，表示该行业过去2年和今后2年的平均市场销售增长速度，通常以10%的增长速度为限划分为两个区域。这样。波士顿矩阵将企业的业务划分为“明星”业务、“金牛”业务、“问题”业务和“瘦狗”业务四种类型。（二）波士顿矩阵的应用1不同业务对应的战略应用波士顿矩阵将企业的不同业务组合到一个矩阵中，可以简单地分析企业在不同业务中的地位，从而针对不同业务制定有效策略，集中企业资源，提高企业在有限领域的竞争能力。2，战略组合应用波士顿矩阵将企业的不同业务组合到一个矩阵中，可以简单地分析企业在不同业务中的地位，从而针对企业的不同业务制定有效策略，集中企业资源，提高企业在有限领域的竞争力。企业可以采取三种不同的策略：发展策略：目的是扩大产品的相对市场份额，甚至不惜放弃近期利润。这一策略特别适用于“问题”业务，如果他们要成为“明星”业务，其市场份额必然有较大的增长。发展策略也适用于“明星”业务。稳定策略：目的是为了保持产品的相对市场份额，增加短期现金投入。这一策略适合“金牛”业务，因为这类产品可为企业挣得大量的现金。稳定策略也适用于“问题”业务和“瘦狗”业务。撤退策略：目的在于出售或者清理某些业务，以便把资源转移到更有潜力的领域。它适用于“问题”业务和“瘦狗”业务，这些业务常常是亏损的。应用波士顿矩阵，产品组合的发展战略应采取正确的战略协调，避免失败。二、 通用矩阵（一）基本概念通用矩阵是美国通用电气公司和麦肯锡咨询公司在进行工程咨询时为克服波士顿矩阵的局限性而提出来的改良分析矩阵，也称为GE/麦肯锡矩阵或者行业吸引力一企业实力矩阵。该矩阵在理论上与波士顿矩阵类似，但它考虑了更多的因素，对不同的业务进行比较。通用矩阵的纵坐标用行业吸引力代替了行业成长速度，横坐标用企业实力代替了相对市场份额。同时，通用矩阵针对波士顿矩阵坐标尺度过粗的缺陷增加了中间等级。建立通用矩阵，需要找出内部和外部因素，然后对各因素进行加权，得出衡量内部因素和行业吸引力外部因素的标准。可以采用行业吸引力分析方法和企业内部评价矩阵，对行业吸引力和企业实力进行评价。行业吸引力分析，影响行业吸引力的主要因素包括行业发展潜力、盈利水平和行业竞争结构等，行业吸引力可以采用加权评分表来进行评价。（二）通用矩阵图通用矩阵的实质是把企业外部环境与企业内部实力归纳在一个矩阵内。（三）通用矩阵的应用根据业务单元在市场上实力与所在地的市场吸引力，通用矩阵可以用来对这些/务单元进行评估，评价一个业务单元组合的强弱，并以之为基础进行战略规划，通用矩阵可以划分为3个部分，9个方格。右下角的3个格子的产品吸引力相对较低，企业因此采用利用或退出的战略，迅速获利，收回投资，放弃该业务。右上角到左下角对角线的三个格子的产品吸引力中等，企业可采取区别对待战略，适当盈利策略。左上角的三个格子的产品最具发展前途，企业应采取积极的投资发展战略、选择重点投资发展战略，扩大生产，增加盈利能力。通用矩阵对于不同行业，往往可以根据行业特点来选取不同的影响因素，同时对各因素按重要性不同赋予不同的权重，而且对两个坐标强、中、弱，大、中、小的档次界限规定也不尽相同，但基本的思路与做法是一致的。通用矩阵在战略选择实践中得到较为广泛的应用，其内容也得到不断的丰富和发展。三、 项目背景分析我国近年来随着汽车市场的迅猛发展,为汽车配套的各种材料消耗品也逐年增加,品质也在不断提高。其中车用防冻液得到广泛的应用,防冻液在低温时起到了很好的水箱防冻功能,同时还有耐腐蚀、防沸等功能。车用防冻液的市场总需求将随着汽车保有量的增加而增加,而目前市场总体处于供大于求的状态,市场竞争激烈。防冻液由水、防冻剂和各种添加剂组成。通常防冻液按照防冻剂的不同进行分类,分为乙二醇防冻液和丙二醇防冻液。其中乙二醇具有优异的降低冰点的效果,同时具有沸点高、黏度适中、成本较低等特点,是目前应用最为广泛的防冻剂。添加剂主要由缓蚀剂、防垢剂、消泡剂和着色剂等组成。目前市场上的防冻液产品可谓良莠不齐,一些生产厂家为了降低成本不惜以牺牲品质为代价。拿乙二醇型防冻液来说,合格的产品原料是去离子水、乙二醇和添加剂,而一些厂家为了降低成本,一是不采用去离子水、不加添加剂,这必然会造成对水箱和冷却系统金属件的腐蚀,导致水箱等机件的过早损坏。二是通过添加甲醇等其它低价原料来降低冰点,添加甲醇的防冻液由于甲醇有较强的挥发性,使用一段时间后冰点会达不到要求,将对冷却系统造成损坏。这些低质的防冻液以低价入市,但是其对车辆造成的损坏让很多消费者大受其害。四、 项目名称及投资人（一）项目名称防冻液工程项目（二）项目投资人xx有限公司（三）建设地点本期项目选址位于xx（待定）。五、 结论分析（一）项目选址本期项目选址位于xx（待定），占地面积约61.00亩。（二）项目实施进度本期项目建设期限规划24个月。（三）投资估算本期项目总投资包括建设投资、建设期利息和流动资金。根据谨慎财务估算，项目总投资27519.90万元，其中：建设投资21192.97万元，占项目总投资的77.01%；建设期利息434.33万元，占项目总投资的1.58%；流动资金5892.60万元，占项目总投资的21.41%。（四）资金筹措项目总投资27519.90万元，根据资金筹措方案，xx有限公司计划自筹资金（资本金）18655.99万元。根据谨慎财务测算，本期工程项目申请银行借款总额8863.91万元。（五）经济评价1、项目达产年预期营业收入（SP）：51200.00万元。2、年综合总成本费用（TC）：41240.32万元。3、项目达产年净利润（NP）：7282.21万元。4、财务内部收益率（FIRR）：18.43%。5、全部投资回收期（Pt）：6.29年（含建设期24个月）。6、达产年盈亏平衡点（BEP）：19982.54万元（产值）。（六）主要经济技术指标主要经济指标一览表序号项目单位指标备注1占地面积40667.00约61.00亩1.1总建筑面积64632.48容积率1.591.2基底面积25213.54建筑系数62.00%1.3投资强度万元/亩325.072总投资万元27519.902.1建设投资万元21192.972.1.1工程费用万元17662.772.1.2工程建设其他费用万元3028.112.1.3预备费万元502.092.2建设期利息万元434.332.3流动资金万元5892.603资金筹措万元27519.903.1自筹资金万元18655.993.2银行贷款万元8863.914营业收入万元51200.00正常运营年份5总成本费用万元41240.32""6利润总额万元9709.61""7净利润万元7282.21""8所得税万元2427.40""9增值税万元2083.91""10税金及附加万元250.07""11纳税总额万元4761.38""12工业增加值万元15935.44""13盈亏平衡点万元19982.54产值14回收期年6.29含建设期24个月15财务内部收益率18.43%所得税后16财务净现值万元5650.27所得税后六、 逻辑框架法的概念及模式（一）LFA的基本概念LFA是一种概念化论述项目的方法，即用一张简单的框图来清晰地分析一个复杂项目的内涵和各种逻辑关系，以便给人们一个整体的框架概念。LFA是将几个内容相关、必须同步考虑的动态因素组合在一起，通过分析各种要素之间的逻辑关系，从设计策划到目标实现等方面来评价一项活动或工作。LFA为项目策划者和评价者提供一种分析框架，用以确定工作的范围和任务，并对项目目标和达到目标所需的手段进行逻辑关系分析。LFA的核心是项目的各种要素之间的因果关系，即“如果”提供了某种条件，“那么”就会产生某种结果。这些条件包括事物内在的因素及其所需要的各种外部条件。（二）LFA的基本模式逻辑框架分析方法的结果是要形成一个逻辑框架表。由于该表能够充分体现表内包含的各项内容之间的逻辑关系，而且这种逻辑关系构成了一个矩阵式框架结构，因此，逻辑框架表又称为逻辑框架矩阵表。LFA的模式是一张4X4的矩阵。1目标层次逻辑框架表汇总了项目实施活动的全部要素，并按宏观目标、具体目标、产出成果和投入的层次归纳了投资项目的目标及其因果关系。（1）宏观目标。项目的宏观目标即宏观计划、规划、政策和方针等所指向的目标，该目标可通过几个方面的因素来实现。宏观目标一般超越了项目的范畴，是指国家、地区、部门或投资组织的整体目标。这个层次目标的确定和指标的选择一般由国家或行业部门选定，一般要与国家发展目标相联系，并符合国家产业政策、行业规划等的要求。（2）具体目标。具体目标也叫直接目标，是指项目的直接效果，是项目立项的重要依据。一般应考虑项目为受益目标群体带来的效果，主要是社会和经济方面的成果和作用。这个层次的目标由项目实施机构和独立的评价机构来确定，目标的实现由项目本身的因素来确定。（3）产出。这里的“产出”是指项目“干了些什么”，即项目的建设内容或投人的产出物。一般要提供可计量的直接结果，要直截了当地指出项目所完成的实际工程（如港口、铁路、输变电设施、气井、城市服务设施等），或改善机构制度、政策法规等。在分析中应注意，在产出中，项目可能会提供的一些服务和就业机会，往往不是产出而是项目的目的或目标。（4）投入和活动。该层次是指项目的实施过程及内容，主要包括资源和时间等的投入。2客观验证指标逻辑框架垂直各层次目标，应有相对应的客观且可度量的验证指标，包括数量、质量、时间及人员等，来说明层次目标的结果，验证每一个目标的实现程度，这种指标的确立应该是客观的，不能凭主观臆断，同时又是可以被验证的。3客观验证方法在逻辑框架水平逻辑层次上，对应验证指标的是验证方法。验证方法就是主要资料来源和验证所采用的方法。主要资料来源（监测和监督）和验证方法可按照数据收集的类型、信息的来源渠道和收集方法进行划分。4重要的假定条件在逻辑框架的4个目标层次之间有一些重要的限制条件，称为假定条件，即必要的外部条件或风险。重要的假定条件主要是指可能对项目的进展或成果产生影响，而项目管理者又无法控制的外部条件，即不可控风险或限制条件。