磷石膏公司工程项目投资估算（工程项目组织与管理）.docx

泓域咨询/磷石膏公司工程项目投资估算磷石膏公司工程项目投资估算xxx投资管理公司一、 现代工程咨询方法的特点现代工程咨询方法的特点是，定性分析和定量分析相结合，重视定量分析；静态分析与动态分析相结合，重视动态分析；统计分析与预测分析相结合，重视预测分析。定性分析与定量分析1定性分析定性分析是通过研究事物构成要素间的相互联系来揭示事物本质的方法，它是在逻辑分析、判断推理的基础上，对客观事物进行分析与综合，从而找出事物发展内在规律性，确定事物的本质。在工程咨询研究中，许多难以用计量表达的场合，定性分析方法可以发挥重要作用。2定量分析定量分析是依据统计数据，选择建立合适的数学模型，计算出分析对象的各项指标及其数值的一种方法。它是通过反映一定质的事物量的关系来揭示事物内在规律的方法，在数学、统计学、运筹学、计量学、计算机等学科基础之上，通过方程、数学图表和模型等方式来研究事物的本质。在工程咨询工作中采用定量分析的方法，对复杂事物进行数据处理，进行比较分析，可以使问题更为清晰，解决方案更精确。静态分析与动态分析1静态分析静态分析是观测和评价事物某一时点状态的一种方法。如项目评价中通过计算静态投资回收期、总投资收益率、资本金净利润率等指标，可以对项目的财务效益得出初步的判断。2动态分析在工程咨询服务的各个阶段，特别是在项目决策评价阶段，要树立动态观念，如考虑资金时间价值、市场供求变化、技术发展变化、社会经济环境的变化等。现代项目财务评价一般以动态分析为主，主要进行项目现金流量分析，计算财务净现值、内部收益率等指标，并进行风险概率分析等。统计分析与预测分析1统计分析统计分析是对分析对象过去和现在的信息进行收集、整理、统计和分析。在现代工程决策研究咨询中经常需要采取多种方法和渠道，收集大量的统计数据，包括行业、区域、市场、技术、企业等的统计资料和信息，从而分析、归纳和总结事物的发展规律，把握发展动向；在项目执行阶段，也需要对项目的执行情况进行监控，对投资、质量、进度等进行统计分析，并与计划进行比较，判断项目的进展情况，以便采取有针对性的应对措施，促进项目的顺利进行。2预测分析预测分析是依据分析对象过去和现在的信息，采用一定的方法，对事物未来发展趋势进行分析、推测、判断的方法。预测分析是现代工程咨询的重要方法，尤其是在投资前期决策阶段，预测分析是项目咨询的重要工作。投资项目决策是建立在对未来预测的基础上的，需要对未来的社会经济环境、产业政策走向、技术发展趋势、市场需求变化、原材料供应、配套条件约束、资金市场等进行预测。二、 项目名称及投资人（一）项目名称磷石膏公司工程项目（二）项目投资人xxx投资管理公司（三）建设地点本期项目选址位于xx（待定）。三、 结论分析（一）项目选址本期项目选址位于xx（待定），占地面积约69.00亩。（二）项目实施进度本期项目建设期限规划12个月。（三）投资估算本期项目总投资包括建设投资、建设期利息和流动资金。根据谨慎财务估算，项目总投资35664.46万元，其中：建设投资29399.84万元，占项目总投资的82.43%；建设期利息375.17万元，占项目总投资的1.05%；流动资金5889.45万元，占项目总投资的16.51%。（四）资金筹措项目总投资35664.46万元，根据资金筹措方案，xxx投资管理公司计划自筹资金（资本金）20351.45万元。根据谨慎财务测算，本期工程项目申请银行借款总额15313.01万元。（五）经济评价1、项目达产年预期营业收入（SP）：72700.00万元。2、年综合总成本费用（TC）：56181.35万元。3、项目达产年净利润（NP）：12101.77万元。4、财务内部收益率（FIRR）：28.19%。5、全部投资回收期（Pt）：4.84年（含建设期12个月）。6、达产年盈亏平衡点（BEP）：23082.58万元（产值）。（六）主要经济技术指标主要经济指标一览表序号项目单位指标备注1占地面积46000.00约69.00亩1.1总建筑面积90663.65容积率1.971.2基底面积28520.00建筑系数62.00%1.3投资强度万元/亩407.732总投资万元35664.462.1建设投资万元29399.842.1.1工程费用万元25225.882.1.2工程建设其他费用万元3455.352.1.3预备费万元718.612.2建设期利息万元375.172.3流动资金万元5889.453资金筹措万元35664.463.1自筹资金万元20351.453.2银行贷款万元15313.014营业收入万元72700.00正常运营年份5总成本费用万元56181.35""6利润总额万元16135.70""7净利润万元12101.77""8所得税万元4033.93""9增值税万元3191.22""10税金及附加万元382.95""11纳税总额万元7608.10""12工业增加值万元25581.94""13盈亏平衡点万元23082.58产值14回收期年4.84含建设期12个月15财务内部收益率28.19%所得税后16财务净现值万元19528.40所得税后四、 系数估算法（一）朗格系数法该方法以设备购置费为基础，乘以适当系数来推算项目的建设投资。运用朗格系数法估算投资，方法比较简单，但由于没有考虑项目（或装置）规模大小、设备材质的影响以及不同地区自然、地理条件差异的影响，所以估算的准确度不高。（二）设备及厂房系数法该方法在拟建项目工艺设备投资和厂房土建投资估算的基础上，其他专业工程的投资参照类似项目的统计资料。与设备关系较大的按设备投资系数计算，与厂房土建关系较大的则按厂房土建投资系数计算，两类投资加起来，再加上拟建项目的其他有关费用，即为拟建项目的建设投资。五、 估算指标法估算指标法俗称扩大指标法。估算指标是一种比概算指标更为扩大的单项工程指标或单位工程指标，以单项工程或单位工程为对象，综合了项目建设中的各类成本和费用，具有较强的综合性和概括性。单项工程指标一般以单项工程生产能力单位投资表示，如工业窑炉砌筑以“元/立方米”表示；变配电站以“元/千伏安”表示；锅炉房以“元/蒸汽吨”表示。单位工程指标一般以如下方式表示：房屋区别不同结构形式以“元/平方米”表示；道路区别不同结构层、面层以“元/平方米”表示；管道区别不同材质、管径以“元/米”表示。估算指标在使用过程中应根据不同地区、不同时期的实际情况进行适当调整，因为地区、时期不同，设备、材料及人工的价格均有差异。估算指标法的精确度相对比概算指标低，主要适用于初步可行性研究阶段。项目可行性研究阶段也可采用，主要是针对建筑安装工程费以及公用和辅助工程等配套工程。实际上单位生产能力估算法也可算是一种最为粗略的扩大指标法，一般只适用于机会研究阶段。固定资产投资估算表单位：万元序号项目建筑工程设备购置安装工程其他费用合计1工程费用11598.2512857.87769.7625225.881.1建筑工程费11598.2511598.251.2设备购置费12857.8712857.871.3安装工程费769.76769.762其他费用1813.491813.493预备费718.61718.613.1基本预备费254.23254.233.2涨价预备费464.38464.384建设期利息375.17375.175合计28133.15六、 项目背景分析石膏板本身价值较低，其产品和原材料均存在运输半径，在副产石膏得到有效利用前，天然石膏的分布直接决定了企业的资源先发优势，国内市场份额最大的泰山石膏便是起源于山东。然而，中国天然石膏分布过于集中，优质资源占比较低，而且开采不规范，易破坏环境、发生安全事故，加上工业副产石膏大量堆存，磷石膏和脱硫石膏逐渐替代了天然石膏，成为石膏板的主要原材料。磷石膏主要源自磷肥厂，其在综合利用时存在与天然石膏类似的问题，即分布集中，远离消费市场，另外，其杂质难以去除，预处理的成本和技术要求都比较高，除日本外，世界各国的利用情况都不太好。目前中国磷石膏年均堆存量达5000万吨，但其综合利用率却不足40%，而且大部分用于制作水泥缓凝剂，在制作石膏板时无法完全替代天然石膏或者脱硫石膏，只能与其混用。磷石膏的综合应用领域涉及化学工程与技术、环境科学与技术、园艺学、农业资源利用、应用经济学、建筑学六大领域。目前，国内磷石膏的利用途径主要集中在建材行业、工业和农业。中国磷石膏资源主要集中在湖北、云南、贵州、山东、安徽五地。磷石膏是生产磷肥和磷酸过程中产生的一种大宗工业固体废弃物，平均每生产1t湿法磷酸就会产生4.5t-5.5t的磷石膏。2016年中国磷矿资源的基础储量为32.41亿吨，仅次于摩洛哥，位列世界第二位，但分布较为集中，湖北、云南、贵州、山东、安徽五省的磷矿保有储量约占全国总储量的77%，磷石膏的产量分布基本与其一致，北京、天津、上海、吉林、黑龙江、海南和西藏无磷石膏产出。中国磷石膏的综合利用率近6年在逐年增长，但是整体综合利用率仍处于较低的水平，目前磷石膏用于建材领域是中国除了堆存处置之外消纳磷石膏的主要途径。2018年中国磷石膏利用量为31Mt，利用率为39.7%。常用的磷石膏预处理方法有水洗、湿筛旋流工艺、浮选、石灰中和处理、闪烧、球磨、陈化等，其中，石灰中和处理是应用最为广泛的一种方法，即向磷石膏中加入生石膏等碱性物质，通过化学反应使可溶性磷和氟转化为惰性的无害物质，此方法工艺简单，无外排水，经济环保，在制作石膏板或者水泥缓凝剂时均有应用，但该方法无法消除有机质对胶结材性能的影响，且特别适用于品质稳定，有机质含量较低的磷石膏，对于品质相差较大的磷石膏还需进行预均化处理。国内磷肥企业分布主要在湖北、云南、贵州、四川、山东、安徽、江苏等省。纵观国内磷肥行业情况，各企业磷石膏堆放情况复杂。在目前磷石膏综合应用占比较大的是在建材方面的应用。随着社会的发展，行业的发展与资源、环境的矛盾愈显突出。磷石膏不断产生的增量和历史遗留的大量存量对磷肥行业的可持续发展提出了更大的挑战。国家对环境保护和生态文明建设的要求不断提高，政府与社会各层面关注度提高，磷石膏堆场存在的问题逐渐显现，磷石膏库建造成本因标准提高将呈现几何级增加，行业面临的压力越来越大。纵观磷石膏综合利用现状及进展，在磷石膏综合利用方面主要面临以下难题。七、 建设投资中的增值税、进项税额我国于2009年开始实施增值税转型改革，由生产型增值税转变为消费型增值税，允许从销项税额中抵扣部分固定资产增值税，同时该可抵扣固定资产进项税额不得计入固定资产原值。从2016年5月1日起，全面推行营业税改征增值税试点。根据国务院关于废止中华人民共和国营业税暂行条例和修改中华人民共和国增值税暂行条例的决定（国务院令第691号）、财政部、税务总局关于调整增值税税率的通知（财税201832号）和关于全面推开营业税改征增值税试点的通知（财税201636号）等规定，工程项目投资构成中的建筑安装工程费、设备购置费、工程建设其他费用中所含增值税进项税额，应根据国家增值税相关规定实施抵扣。但是，为了满足筹资的需要，必须足额估算建设投资，为此建设投资估算应按含增值税进项税额的价格进行。同时要将可抵扣增值税单独列示，以便财务分析中正确计算各类资产原值和应纳增值税。八、 工程费用估算（一）建筑工程费估算1估算内容建筑工程费是指为建造永久性建筑物和构筑物所需要的费用，主要包括以下几部分内容：（1）各类房屋建筑工程和列入房屋建筑工程预算的供水、供暖、卫生、通风、煤气等设备费用及其装设、油饰工程的费用，列入建筑工程的各种管道、电力、电信和电缆导线敷设工程的费用。（2）设备基础、支柱、工作台、烟囱、水塔、水池、灰塔等建筑工程以及各利窑炉的砌筑工程和金属结构工程的费用。（3）建设场地的大型土石方工程、施工临时设施和完工后的场地清理等费用。（4）矿井开凿、井巷延伸、露天矿剥离，石油、天然气钻井，修建铁路、公路、桥梁、水库、堤坝、灌渠及防洪等工程的费用。2估算方法建筑工程费的估算方法有单位建筑工程投资估算法、单位实物工程量投资估算法和概算指标投资估算法。前两种方法比较简单，后一种方法要以较为详细的工程资料为基础，工作量较大，实际工作中可根据具体条件和要求选用。（1）单位建筑工程投资估算法单位建筑工程投资估算法，是以单位建筑工程量投资乘以建筑工程总量来估算建筑工程费的方法。一般工业与民用建筑以单位建筑面积（平方米）投资，工业窑炉砌筑以单位容积（立方米）投资，水库以水坝单位长度（米）投资，铁路路基以单位长度（公里）投资，矿山掘进以单位长度（米）投资，乘以相应的建筑工程总量计算建筑工程费。（2）单位实物工程量投资估算法单位实物工程量投资估算法，是以单位实物工程量投资乘以实物工程量总量来估算建筑工程费的方法。土石方工程按每立方米投资，矿井巷道衬砌工程按每延长米投资，路面铺设工程按每平方米投资，乘以相应的实物工程量总量计算建筑工程费。（3）概算指标投资估算法在估算建筑工程费时，对于没有前两种估算指标，或者建筑工程费占建设投资比例较大的项目，可采用概算指标估算法。建筑工程概算指标通常是以整个建筑物为对象，以建筑面积、体积等为计量单位来确定人工、材料和机械台班的消耗量标准和造价指标。建筑工程概算指标分别有一般土建工程概算指标、给排水工程概算指标、采暖工程概算指标、通信工程概算指标、电气照明工程概算指标等。采用栖算指标投资估算法需要较为详细的工程资料、建筑材料价格和工程费用指标，工作量较大。具体方法参照专门机构发布的概算编制办法。估算建筑工程费应编制建筑工程费估算表（二）设备购置费估算设备购置费指需要安装和不需要安装的全部设备、仪器、仪表等和必要的备品备件和工器具、生产家具购置费用，其中包括一次装人的填充物料、催化剂及化学药品等的购置费。设备购置费可按国内设备购置费、进口设备购置费、备品备件和工器具及生产家具购置费分类估算。1国内设备购置费估算国内设备购置费是指为建设项目购置或自制的达到固定资产标准的各种国产设备的购置费用。它由设备原价和设备运杂费构成。（1）国产标准设备原价国产标准设备是指按照主管部门颁布的标准图纸和技术要求，由国内设备生产厂批量生产的、符合国家质量检测标准的设备。国产标准设备原价一般指的是设备制造厂的交货价，即出厂价。设备的出厂价分两种情况，一是带有备件的出厂价，二是不带备件的出厂价。在计算设备原价时，一般应按带有备件的出厂价计算。如只有不带备件的出厂价，应按有关规定另加备品备件费用。如设备由设备成套公司供应，还应考虑设备成套费用。国产标准设备原价可通过查询相关价格目录或向设备生产厂家询价得到。（2）国产非标准设备原价国产非标准设备是指国家尚无定型标准，设备生产厂不可能采用批量生产，只能根据具体的设计图纸按订单制造的设备。非标准设备原价有多种不同的计算方法，无论采用哪种方法都应使非标准设备计价接近实际出厂价，并且计算方法要简便。实践中也可以采用有关单位公布的参考价格，根据设备类型、材质、规格等要求选用。（3）设备运杂费设备运杂费通常由运输费、装卸费、运输包装费、供销手续费和仓库保管费等各项费用构成。一般按设备原价乘以设备运杂费费率计算。设备运杂费费率按部门、行业或省、市的规定执行。估算国内设备购置费应编制国内设备购置费估算表。2，进口设备购置费估算进口设备购置费由进口设备货价、进口从属费用及国内运杂费组成（1）进口设备的货价进口设备货价按其包含的费用内容不同，可分为离岸价（FOB）与到岸价（CIF）等，通常多指离岸价。离岸价（FOB）是货物成本价，指出口货物运抵达出口国口岸（船上）交货的价格；到岸价（CIF）是指货物成本+国外运费+国外运输保险费的价格，从包含的费用内容看，是进口货物抵达进口国口岸的价格，即包括进口货物的离岸价、国外运费和国外运输保险费。进口设备货价可依据向有关生产厂商的询价、生产厂商的报价以及订货合同价等研究确定。（2）进口从属费用进口从属费用包括国外运费、国外运输保险费、进口关税、进口环节消费税、进口环节增值税、外贸手续费和银行财务费等。1）国外运费。即从装运港（站）到达我国抵达港（站）的运费。2）国外运输保险费。是被保险人根据与保险人（保险公司）订立的保险契约，为获得保险人对货物在运输过程中发生的损失给予经济补偿而支付的费用。3）进口关税。4）进口环节消费税。进口适用消费税的设备（如汽车），应按规定计算进口环节消费税。按照相关规定，进口的应税消费品实行从价定率办法计算应纳消费税税额的，按照组成计税价格计算纳税。5）进口环节增值税。6）外贸手续费。7）银行财务费。按进口设备货价计取。（3）国内运杂费国内运杂费通常由运输费、运输保险费、装卸费、包装费和仓库保管费等费用构成。3工器具及生产家具购置费估算工器具及生产家具购置费是指按照有关规定，为保证新建或扩建项目初期正常生产必须购置的第一套工卡模具、器具及生产家具的购置费用。一般以国内设备原价和进口设备离岸价为计算基数，按照部门或行业规定的工器具及生产家具费费率计算。4备品备件购置费估算在大多数情况下，设备购置费采用带备件的原价估算，不必另行估算备品备件费用；在无法采用带备件的原价、需要另行估算备品备件购置费时，应按设备原价及有关专业概算指标（费率）估算。（三）安装工程费估算1估算内容安装工程费一般包括：（1）生产、动力、起重、运输、传动和医疗、实验等各种需要安装的机电设备、专用设备、仪器仪表等设备的安装费。（2）工艺、供热、供电、给排水、通风空调、净化及除尘、自控、电讯等管道、管线、电缆等的材料费和安装费。（3）设备和管道的保温、绝缘、防腐，设备内部的填充物等的材料费和安装费。2估算方法投资估算中安装工程费通常是根据行业或专门机构发布的安装工程定额、取费标准进行估算。具体计算可按安装费费率、每吨设备安装费指标或每单位安装实物工程量费用指标进行估算。建设投资估算表单位：万元序号项目建筑工程设备购置安装工程其他费用合计1工程费用11598.2512857.87769.7625225.881.1建筑工程费11598.2511598.251.2设备购置费12857.8712857.871.3安装工程费769.76769.762其他费用3455.353455.352.1土地出让金1641.861641.863预备费718.61718.613.1基本预备费254.23254.233.2涨价预备费464.38464.384投资合计29399.84