22年证券经纪人历年真题解析6节.docx

22年证券经纪人历年真题解析6节22年证券经纪人历年真题解析6节 第1节 股票内在价值与价格的关系，下面表述正确的是( )。A股票的内在价值决定股票的市场价格，其市场价格完全等于其内在价值B股票的内在价值决定股票的市场价格，但市场价格又不完全等于其内在价值C股票的市场价格受供求关系以及其他许多因素的影响，所以股票的市场价格不反映股票的内在价值D股票的市场价格受供求关系以及其他许多因素的影响，但股票的市场价格总是围绕着股票的内在价值波动正确答案：BD答案 BD解析 考查股票内在价值与价格的关系。股票的内在价值即理论价值，也即股票未来收益的现值。股票的内在价值决定股票的市场价格，股票的市场价格总是围绕其内在价值波动。 销售产品时同时提供的其他服务或利益，也称附加产品或外延产品，包括运送安装、培训维修、售后服务等指的服务产品层次是（ ）。A第一层次B第二层次C第三层次D第四层次正确答案：C 证券公司办理经纪业务，接受客户的全权委托买卖证券的，最重可能受到( )处罚。A警告B没收违法所得C罚款D撤销业务许可正确答案：D答案 D解析 证券法第二百一十二条规定，证券公司办理经纪业务，接受客户的全权委托买卖证券的，或者证券公司对客户买卖证券的收益或者赔偿证券买卖的损失作出承诺的，责令改正，没收违法所得，并处以五万元以上二十万元以下的罚款，可以暂停或者撤销相关业务许可。 下列各项属于证券经纪业务中介性的表现的有( )。A按一定的要求和规则迅速、准确地执行指令并代办手续B证券经纪商充当证券买方和卖方的代理人C证券经纪商不承担交易中证券价格涨跌的风险D证券经纪商不能自作主张，擅自改变委托人的意愿正确答案：ABC答案 ABC解析 D项描述的是客户指令的权威性。 关于股票交易特别处理，正确的是( )。A股票实施特别处理后，涨跌幅限制均为10%，B股票实施特别处理后，涨跌幅限制均为5%C股票实施特别处理后，涨幅限制为5%，跌幅不限D股票实施特别处理后，涨幅不限，跌幅限制为5%正确答案：B答案 B解析 目前股票(含A、B股)、基金类证券的涨跌幅限制为10%；股票实施特别处理的股票，即ST股票的涨跌幅为5%。 以下选项中，属于有效市场细分的条件的有( )。A可度量性B差异性C可接近性D可行性正确答案：ABCD答案 ABCD解析 要使市场细分成为有效和可行的，必须具备以下几个条件：可度量性；有价值；可接近性；差异性和可行性。22年证券经纪人历年真题解析6节 第2节 有效投诉指由于客户自身原因导致客户利益受损或客户对证券公司产品及服务的误解而投诉，证券公司或证券公司营销人员没有任何责任。（ ）正确答案：× 对公司而言，发行不同种类的公司债券有不同的限制条件，其中( )要求公司债券不得随便增加，债券未清偿之前股东的分红要有限制等。A可转换公司债券B信用公司债券C保证公司债券D收益公司债券正确答案：B答案 B解析 信用公司债券的发行人实际上是将公司信誉作为担保。为了保护投资者的利益，可要求信用公司债券附有某些限制性条款，如公司债券不得随意增加，债券未清偿之前股东的分红要有限制等。 市场利率对股价的影响属于（ ）。A微观经济因素B宏观经济因素C政治因素D货币政策因素正确答案：B 发行人在确定债券期限时，要考虑多种因素的影响，主要有（ ）。A资金使用方向B市场利率变化C票面价值的币种D债券的变现能力正确答案：ABD 在证券发行市场中，联系发行人和投资者的专业性中介服务组织是（ ）。A证券公司B证券发行人C证券中介机构D证券交易所正确答案：C 欧洲债券的发行需要发行地官方主管机构的批准，但不受货币发行国有关法令的管制和约束。( )正确答案：×答案 ×解析 在发行法律方面，外国债券的发行受发行地所在国有关法规的管制和约束，并且必须经官方主管机构批准，而欧洲债券在法律上所受的限制比外国债券宽松得多，它不需要官方主管机构的批准，也不受货币发行国有关法令的管制和约束。22年证券经纪人历年真题解析6节 第3节 某股份公司发行1000万元的股票，每股面额为10元，则持有100股代表着公司净资产所有权的（ ）。A千万分之一B百万分之一C十万分之一D万分之一正确答案：D 在申报价格最小变动单位方面，以下符合上海证券交易所交易规则规定的有( )AA股、债券的申报价格最小变动单位为0.01元人民币B基金交易为0.001元人民币C权证交易为0.01元人民币D债券质押式回购交易为0.005元人民币正确答案：ABD答案 ABD解析 C项权证交易为0.001元人民币。 经济周期循环对股价的影响属于（ ）。A公司经营状况因素B宏观经济因素C微观经济因素D心理因素正确答案：B 分红派息公告内容包括( )。A红利派送规则B分红派息比例C分红派息对象D红利发放日正确答案：BCD答案 BCD解析 分红派息公告时间为股权登记日3个工作日前。其内容有：分红派息比例、股权登记日、除权除息日、红利发放日、分红派息对象及其他事宜。 上市公司要设立( )，负责股东大会和董事会会议的筹备、记录、文件保管以及公司股权管理，办理信息披露事务。A监事会助理B监事会秘书C董事会秘书D独立董事正确答案：C答案 C解析 公司法第一百二十四条规定，上市公司设董事会秘书，负责公司股东大会和董事会会议的筹备、文件保管以及公司股东资料的管理，办理信息披露事务等事宜。 证券市场按交易活动是否在固定场所进行，可以分为( )。A货币市场和资本市场B发行市场和流通市场C场内市场和场外市场D国内市场和国际市场正确答案：C答案 C解析 按交易活动是否在固定场所进行，证券市场可分为有形市场(场内市场或集中市场)和无形市场(场外市场)。前者是指有固定场所的证券交易所市场；后者是指没有固定交易场所的市场。目前场内市场与场外市场之间的截然划分已经不复存在，出现了多层次的证券市场结构。22年证券经纪人历年真题解析6节 第4节 货币证券是指本身能使持券人或第三者取得货币索取权的有价证券。下列属于货币证券的有( )。A商业汇票B商业本票C银行汇票D支票正确答案：ABCD答案 ABCD解析 货币证券是指可以用来代替货币使用的有价证券，是商业信用工具。货币证券在范围和功能上与商业票据基本相同，即货币证券的范围主要包括期票、汇票、支票和本票等。 下列因素中，与认股权证价值成反比例的有( )。A普通股的市价B剩余有效期限C换股比例D认股价格正确答案：D答案 D解析 影响认股权证价值的因素包括：普通股的市价，市价高于认购价格越多，认股权证的价值越大；市价波动幅度越大，认股相对说来的价值就越大；剩余有效期间，认股权证的剩余有效期间越长，市价高于认购价格的可能性越大，认股权证的价值就越大；换股比例，认股权证的换股比例越高，其价值越大；反之，则越小；认股价格，认股价格越低，认股权证的持有者为换股而付出的代价就越小，而普通股市价高于认股价格的机会就越大，因而认股权证的价值也就越大。 对于境内居民个人投资B股，( )是不允许使用的资金。A现汇存款B外币现钞存款C从境外汇入的外汇资金D外币现钞正确答案：D答案 D解析 对于境内居民个人投资B股，有关制度规定，允许使用其存入境内商业银行的现汇存款和外币现钞存款以及从境外汇入的外汇资金，不允许使用外币现钞。 证券经纪业务营销人员可以采用正当的手段，进入其他证券公司营业场所招揽客户。( )正确答案：×答案 ×解析 证券经纪业务营销人员招揽客户应当在适当的地点、采用正当的手段进行。直接进入其他证券公司营业场所劝导客户是一种违法行为，不仅妨碍了竞争对手正常的经营活动与合法权益，也扰乱了市场秩序。 不同的国家对债券的发行有不同的发行制度，( )的核心是公开管理制度。A核准制B注册制C审批制D会员制正确答案：B答案 B解析 证券发行制度包括核准制和注册制。其中，注册制的核心是公开管理制度，核准制的核心是实质管理制度。 尚未在证券交易所上市交易的股份是（ ）。A有限售条件股份B法人股份C未上市流通股份D已上市流通股份正确答案：C22年证券经纪人历年真题解析6节 第5节 金融衍生工具可以分为风险管理型创新、增强流动型创新、信用创造型创新和股权创造型创新四种，其划分依据是( )。A基础工具种类B产品形态和交易场所C金融创新工具的功能D自身交易的方法及特点正确答案：C答案 C解析 ABD三项是金融衍生工具的分类标准。 证券经纪人违反证券公司监督管理条例的规定，有下列( )情形之一的，责令改正，给予警告，没收违法所得，并处以违法所得1倍以上5倍以下的罚款；没有违法所得或者违法所得不足3万元的，处以3万元以下的罚款；情节严重的，撤销任职资格或者证券从业资格。A从事业务未向客户出示证券经纪人证书B同时接受多家证券公司的委托，进行客户招揽、客户服务等活动C接受客户的委托，为客户办理证券认购、交易等事项D未按照规定指定专门部门处理客户投诉正确答案：D答案 D解析 对于ABC三项的情形，应当没收违法所得，并处以违法所得等值罚款。 收益公司债券( )。A是根据公司赢利比例分红的债券B是有固定到期日的债券C在清偿时债权顺序与股票相同D只有在公司赢利时才支付利息正确答案：BD答案 BD解析 收益公司债券是一种具有特殊性质的债券，它与一般债券相似，有固定到期日，清偿时债权排列顺序先于股票。但另一方面它又与一般债券不同，其利息只在公司有盈利时才支付，即发行公司的利润扣除各项固定支出后的余额用作债券利息的来源。如果余额不足支付，未付利息可以累加，待公司收益增加后再补发。所有应付利息付清后，公司才可对股东分红。 证券公司客户的交易结算资金必须全额存入制定的( )，单独立户管理。A金融机构B证券公司C保险公司D商业银行正确答案：D答案 D解析 客户交易结算资金管理办法规定，证券营业部必须将客户交易结算资金全额存入具有从事证券交易结算资金存管业务资格的商业银行，单独立户管理。 金融债券的发行主体是（ ）。A银行B非银行的金融机构C公司D企业正确答案：AB 普通股票股东是否具有优先认股权，取决于( )。A认购时间与股权登记日的关系B股权登记日C认购时间D持有股票时间的长短正确答案：A答案 A解析 股份公司在提供优先认股权时会设定一个股权登记日，在此日期前认购普通股票的，该股东享有优先认股权；在此日期后认购普通股票的，该股东不享有优先认股权。22年证券经纪人历年真题解析6节 第6节 理财顾问服务中，证券公司提供投资建议，如果客户接受建议并实施，那么风险由客户承担，收益由证券公司和客户分享。( )正确答案：×答案 ×解析 在理财顾问服务中，证券公司只提供投资建议，最终决策权在客户。如果客户接受建议并实施，由此产生的所有证券投资的风险由客户承担，当然由此产生的收益也属于客户。 企业法人或具有法人资格的事业单位和社会团体作为发起人在认购股份时，可以( )。A由行政划拨B由国家授权C用货币出资D用经过评估后的其他形式资产出资正确答案：CD答案 CD解析 我国公司法第二十七条规定，股东可以用货币出资，也可以用实物、知识产权、土地使用权等可以用货币估价并可以依法转让的非货币财产作价出资。 假设某基金持有的某三种股票的数量分别为20万股、50万股和100万股，每股的收盘价分别为50元、20元和10元，银行存款为2000万元，对托管人或管理人应付未付的报酬为500万元，应付税金为500万元，已售出的基金单位为2000万。运用一般的会计原则，计算出单位净值为( )元。A1.3B1.5C2.0D1.8正确答案：C答案 C解析 根据基金资产净值的计算公式，基金单位资产净值=(基金总资产-基金总负债)/已售出的基金单位总数，计算可得：基金份额净值=(20×50+50×20+100×10+2000)-500-500/2000=2(元)。 孙某是某国有证券交易所经理，一日，其朋友赵某向他借钱，做个小买卖，孙某身上没带钱，就让公司会计从公司拿出3000元给赵某，第二天孙某即将钱补上。对此，下列说法正确的是( )。A孙某的行为构成挪用公款罪B孙某的行为构成挪用资金罪C孙某在第二天就把钱补上，未超过三个月的期限，不构成挪用公款罪D孙某挪用资金数额较小，不构成挪用公款罪正确答案：D答案 D解析 孙某是国家工作人员，不符合挪用资金罪的主体要件；根据刑法规定，如果国家工作人员挪用本单位资金借给他人进行营利活动的，数额较大，即使未超过二个月未还，也构成挪用公款罪。本题中孙某之所以不构成挪用公款罪，并非是因为未超过三个月，而是因为孙某挪用资金数额较小。 证券公司在对客户账户内的资金进行审查时，如果发现客户资金账户内的资金不足的，应当通知客户追加资金，在追加资金前，证券公司可以先行买入委托，再由客户弥补资金。( )正确答案：×答案 ×解析 证券公司从事证券经纪业务，应当对客户账户内的资金进行审查。客户资金账户内的资金不足的，不得接受其买入委托。 下列不属于证券法调整范围的是( )。A中国企业在美国发行上市B美国公司在中国发行上市C我国政府债券的上市交易D证券投资基金份额的上市交易正确答案：A答案 A解析 证券法的调整范围涵盖了在中国境内的股票、公司债券和国务院依法认定的其他证券的发行、交易和监管，其核心旨在保护投资者的合法权益，维护社会经济秩序和社会公共利益。