商业银行资产负债管理资料7981.docx

关于对商业银行行实行资产负负债比例管理理的通知人民银行省、自自治区、直辖辖市分行、计计划单列市分分行，中国工工商银行，中中国农业银行行，中国银行行，中国人民民建设银行，交交通银行，其其他商业银行行：为了了适应新的金金融管理体制制，增强商业业银行自我约约束和自我发发展能力，改改进人民银行行宏观调控方方式，保证银银行业的稳定定发展，决定定从19944年开始，对对商业银行的的资金使用实实行比例管理理。现将商商业银行资产产负债比例管管理暂行监控控指标下达达给我们，请请遵照执行，并并就执行中的的有关事项通通知如下：一、商商业银行资产产负债比例管管理暂行监控控指标是根根据国际一般般惯例和我国国实际制定的的，鉴于实行行这项制度要要有一定的客客观条件，因因此，对比例例管理指标的的考核，实行行区别对待、逐逐步过渡的办办法。鉴鉴于各商业银银行的具体情情况，对存贷贷款比例指标标考核实行区区别对待：对交通银银行、中信实实业银行、光光大银行、华华夏银行和其其他商业银行行、中外合资资银行实行按按余额考核；对中国工商商银行、中国国农业银行、中中国银行、中中国人民建设设银行实行按按增量考核。鉴于提高资本充足率要有财税改革相配套，对商业银行资本充足率指标短期内难以达到的，可采取逐年提高的办法，由各商业银行根据自身情况制定分步实施计划，逐步达到，但最后期限不得超过1996年底。贷款质量指标是中央银行考核商业银行资产质量的监控指标，现在达不到监控指标的，由各行提出逐年提高的计划，由中央银行及商业银行监事会监督执行。其余各项指标必须认真执行。二、各商业银行要根据人民银行制定的监控指标，按照自身资金营运特点，制定符合各行特点的资产负债比例管理的实施办法，报人民银行同意后在本系统内组织实施。从1994年开始，各商业银行每年都要制定各行经营管理目标，并抄送人民银行备案。各行下达所属分行经营管理目标，必须抄送所辖分行所在地人民银行分行备案。三、各商业银行要将人民银行规定的监控指标分解到分支机构，并抄送分支机构所在地的人民银行作为其监控的依据。四、各商业银行要根据人民银行制定的比例要求，编制年度信贷收支计划，报人民银行纳入全社会信用规划，统一平衡后下达。其中固定资产贷款在1994年仍实行指令性指标控制。五、对商业银行执行资产负债比例管理监控指标的情况以法人为单位进行考核。人民银行总行直接负责对工商银行、农业银行、中国银行、建设银行、交通银行、中信实业银行、光大银行、华夏银行的考核；人民银行省、区、市（计划单列市）直接负责对辖区内具有法人资格的商业银行的考核，并负责对商业银行分支机构执行其总行下达指标情况的考核与监督，并将情况上报总行。六、对商业银行存贷款比例按月考核，对其余指标按季考核（考核办法另行下达）。对超过核定比例发放贷款或存款不稳定的商业银行，人民银行要下达贷款限额进行控制。七、各商业银行可成立由行长（总经理）任主任，计划、统计、信贷、财会、稽核等部门负责人参加的资产负债管理委员会，按季分析、考核资产负债比例管理监控指标的执行情况，提出改进资产负债管理的措施，并向中国人民银行报告。八、人民银行总行在有关司局分析各行资产负债比例管理监控指标执行情况，对各行加强资产负债管理提出要求的基础上，每半年召开一次行务会议，对各行资产负债管理进行全面考核。以上通知，希望各行认真执行。执行中出现的新情况、新问题，要及时研究解决，并向人民银行报告。附：商业银行资产负债比例管理暂行监控指标一、资本充足率指标资本总额与加权风险资产总额的比例不得低于8，其中核心资本不得低于4。附属资本不能超过核心资本的100。资本总额月末平均余额加权风险资产月末平均余额核心资本月末平均余额加权风险资产月末平均余额二、存贷款比例指标各项贷款与各项存款之比不超过75。1.对实行余额考核的商业银行各项贷款旬末平均余额各项存款旬末平均余额2.对实行增量考核的商业银行各项贷款旬末平均增加额各项存款旬末平均增加额三、中长期贷款比例指标一年期以上（含一年期）的中长期贷款与一年期以上的存款之比不得超过120。余期一年以上（含一年期）中长期贷款月末平均余额余期一年以上（含一年期）存款月末平均余额四、资产流动性比例指标流动性资产与各项流动性负债的比例不得低于25。流动性资产旬末平均余额流动性负债旬末平均余额流动性资产指一个月内（含一个月）可变现的资产。包括库存现金、在人行存款、存放同业款、国库券、一个月内到期的同业净拆出款、一个月内到贷款、一个月内到期的银行承兑汇票、其他经中国人民银行核准的证券。流动性负债指一个月内（含一个月）到期的存款、同业净拆入款。五、备付金比例指标，具体由人民银行根据各行情况核定。（在人民银行备付金存款库存现金）日平均余额各项存款日平均余额六、单个贷款比例指标1.对同一借款客户的贷款余额与银行资本余额的比例不得超过15。对同一借款客户贷款余额资本总额同一借款客户指：任何一个自然人或任何一个法人。2.对最大十家客户发放的贷款总额不得超过银行资本总额的50。对最大十家客户发放的贷款总额各项资本总额七、拆措资金比例指标拆入资金余额与各项存款余额之比不得超过4；拆出资金余额与各项存扣除存款准备金、备付金、联行占款）余额之比不得超过8。拆入资金旬末平均余额各项存款旬末平均余额拆出资金旬末平均余额8八、对股东贷款比例向股东提供贷款余额不得超过该股东已缴纳股金的100；贷款条件不得优于其他客户的同类贷款。对股东贷款余额该股东已缴纳股金总额本条所称股东指：对银行股本（资本金）出资的单位和个人。第九条 贷款质量指标逾期贷款余额与各项贷款余额之比不得超过8，呆滞贷款不得超过5，呆帐贷款不得超过2。逾期贷款月末平均余额各项贷款月末平均余额呆滞贷款月末平均余额各项贷款月末平均余额呆帐贷款月末平均余额各项贷款月末平均余额附：关于资本成份和资产风险权数的暂行规定一、本规定中的资本、资产，系指银行开办人民币业务的金融资本、金融资产。二、本规定把资产划分不同种类，按风险程度设定风险权数，风险权数划分为0、10、20、50、100五类，根据风险权数计算的资产称为加权风险资产。三、资本成分（一）核心资本1.实收资本；2.资本公积；3.盈余公积；4.未分配利润。（二）附属资本贷款呆帐准备。（三）应从资本总额中扣除1.购买外汇资本金支出；2.不合并列帐的银行和财务附属公司资本中的投资；3.在其它银行和金融机构资本中的投资；4.呆帐损失尚未冲销部分。四、表内的资产和风险权数规定 风险权数（）（一）现金1.现钞 02.存放人民银行款项 03.存放同业 10（二）对中央政府和人民银行的授信1.对我国中央政府的债仅 02.对人民银行的债仅 0（三）对公共企业的债权（指邮电、水、电话、煤气、交通等基础部门）1.对国家投资的公共企业的债权 102.对省市政府投资的公共企业的债权 203.对市以下政府投资的公共企业的债数50（四）对一般企业和个人的贷款1.信用贷款、透支 1002.担保贷款（1）商业银行及政策性银行担保 10（2）其他银行担保 20（3）非银行金融机构担保 50（4）大型或特大型企业担保 50（5）其他企业担保 100（6）其他担保 1003.抵押贷款（1）国债低押 0（2）现汇抵押 10（3）金融债券抵押 10（4）商业银行及政策性银行承兑的汇票贴现 10（5）其他银行承兑汇票贴现 20（6）商业承兑汇票贴现 100（7）其他有价证券及可转让的权利 50（8）土地房屋产权证抵押 50（9）其他抵押 1004.融资租赁 100（五）同业拆放1.商业银行 02.其他银行 103.全国性金融公司 204.省市级金融公司 505.区县级金融公司 1006.中国境内注册的外资金融机构 50（六）居住楼抵押贷款本条所称居住楼抵押需符合以下四个条件，否则，风险权重为100：1.贷款人必须以个人名义；2.抵押贷款的数额不能超过买入价或市场估价的70，两者以较低者为准；3.住宅是借款人自住或出租用途；4.必须是第一担保，即抵押贷款的债权人必须是第一债权人。关于非银行金融融机构外汇资资产负债比例例管理的规定定为贯彻实施非非银行金融机机构外汇业务务管理规定，对对非银行金融融机构外汇业业务实行资产产负债比例管管理，防范外外汇资金风险险，提高外汇汇资产的安全全性和流动性性，促进外汇汇业务稳健发发展，根据非非银行金融机机构外汇业务务管理规定第第四十六条和和第四十七条条的规定，现现对非银行金金融机构外汇汇资产负债比比例作如下规规定：一、自有外外汇资金(包包括：实收外外汇资本金、外外汇准备金、未未分配外汇利利润)占外汇汇 风险资产总额的的比例不得低低于10%。二、外汇负负债总额加外外汇担保余额额不得超过自自有外汇资金金的20倍。三、外汇流流动资产一一年期(含一一年期)以内内的外汇资产产不得低于于外汇流动负负债一年期期(含一年期期)以内的外外汇负债的的60%。四、外汇流流动资产不得得低于外汇总总资产的255%。五、三个月月以内可变现现的存放、拆拆放国内外同同业外汇资金金、购买可转转让外币有价价证券占款、存存放中央银行行外汇资金和和外币现钞之之和不得低于于总资产的110%。六、对一个个独立法人单单位的外汇放放款、投资、租租赁、担保(按担保余额额50%折算算)及其它外外汇融资之和和不得超过该该非银行金融融机构自有外外汇资金的330%。七、外汇股股本投资总额额(信托性质质的股本投资资除外)不得得超过该非银银行金融机构构自有外汇资资金与法定实实收外汇资本本金的差额。八、向任一一股东单位或或出资单位提提供的外汇放放款、租赁、担担保(按担保保余额的500%折算)及及其它外汇融融资之和不得得超过股东单单位或出资单单位持有该非非银行金融机机构的外汇股股份金额或出出资金额。九、净存放放、拆放一家家国内金融机机构的外汇资资金不得超过过该非银行金金融机构自有有外汇资金的的60%。十、净存放放、拆放境外外一家金融机机构或境外一一家外资、中中外合资金融融机构的外汇汇资金不得超超过该非银行行金融机构自自有外汇资金金的30%。十一、各类类外币有价证证券(蓝筹债债券和政府债债券除外)占占款不得超过过该非银行金金融机构(证证券公司除外外)外汇总资资产的25 %。十二、用于于房地产项目目的外汇融资资不得超过该该非银行金融融机构外汇总总资产的200%。农村信用合作社社资产负债比比例管理暂行行办法第一章总则则第一条为为了加强对农农村信用合作作社（以下简简称农村信用用社）的业务务监管，防范范信贷资产风风险，提高其其资产质量，增增强农村信用用社自我约束束、自我发展展的能力，根根据中华人人民共和国中中国人民银行行法，制定定本办法。第二条实实行资产负债债比例管理的的目的是保持持资产负债质质量的优化和和结构的合理理，防范和降降低信贷资产产风险，实现现信贷资产安安全性、流动动性和盈利性性的统一。第三条在在中华人民共共和国境内经经中国人民银银行批准设立立的农村信用用社适用本办办法。第二章资产负负债比例管理理指标第四条农农村信用社资资产负债比例例管理指标为为： （一一）资本充足足率指标资本本净额与加权权风险资产总总额的比率不不得低于8%。 （二二）贷款质量量指标逾期贷贷款比例不得得超过8%；呆滞贷款比比例不得超过过5%；呆帐帐贷款比例不不得超过2%。 （三三）单户贷款款指标1对最大的一一家客户贷款款余额不得超超过本社资本本总额的300%。11.对最大的的十家客户贷贷款余额不得得超过本社资资本总额的11.5倍。 （四）备备付金比例指指标备付金余余额与各项存存款余额的比比例不得低于于3%。 （五）拆借借资金比例指指标1拆入资金余余额与各项存存款余额的比比例不得高于于4%；2.拆出资资金余额与各各项存款余额额的比例不得得高于8%。 （六）存贷款比例指标各项贷款余额与各项存款余额的比例，年末比例不得高于80%，年度中间比例由各省级分行根据本地农村信用社情况核定。 （七）中长期贷款比例指标一年期以上中长期贷款余额与一年期以上存款余额的比例不得高于120%。 （八）贷款利息收回率指标贷款实收利息占贷款利息收入的比例不低于90%。 （九）资产利润率指标利润总额与全部资产的比例不低于05。第五条各各项指标均以以会计报表有有关科目的数数据进行归类类计算、填报报。第三章监督考考核第六条对对农村信用社社执行资产负负债比例管理理指标情况以以农村信用社社为单位进行行考核。第七条贷贷款质量指标标、备付金比比例指标、拆拆借资金比例例指标、存贷贷款比例指标标按月考核；核心资本充充足率、单户户贷款比例指指标、中长期期贷款比例指指标按季考核核；贷款利息息收回率、资资产利润率指指标每半年监监测一次。第八条农农村信用社要要在报告期末末向当地中国国人民银行的的分支机构和和县（市）联联社报送月计计表或业务状状况表及资产产负债比例管管理指标报表表，每半年报报送指标执行行情况分析及及改进工作意意见的书面报报告。第九条农农村信用社联联合社要根据据本办法的的监控指标和和本地农村信信用社的现状状，逐社制定定年度指标，由由当地人民银银行分支机构构和农村信用用社联合社进进行考核。第十条中中国人民银行行各级分支机机构有权对管管辖范围内违违反本办法的的农村信用社社依照有关规规定进行处理理。第十一条鉴于部分农农村信用社短短期内难以达达到办法规规定的全部指指标，各地可可由农村信用用社联合社根根据本地农村村信用社的现现状和办法法的要求，制制定分年实施施计划，逐步步达到办法法规定的全全部指标。其其中，备付金金比例、拆借借资金比例、中中长期贷款比比例要在一年年内达到规定定比例；单户户贷款比例、存存贷款比例要要在三年内达达到规定比例例；资本充足足率、呆滞、呆呆帐贷款比例例要在五年内内达到规定比比例。第四章附则则第十二条本办法由中中国人民银行行解释。第十三条本办法自11998年11月1日起执执行，以前有有关规定与本本办法相抵触触的，以本办办法为准。资产负债比例管管理指标计算算公式1.资本充足率率资本净额额加权风险资资产总额×100%资资本净额所所有者权益贷贷方余额-所所有者权益借借方余额-入入股联社资金金加权风险资资产总额为各各种金融资产产分别乘以相相应的风险权权数后相加之之和。22.贷款质量量比例 （11）逾期贷款款比例逾期期贷款各项贷贷款/余额××100% （2）呆滞滞贷款比例呆滞贷款各各项贷款/余余额×100% （3）呆帐帐贷款比例呆帐贷款各各项贷款/余余额×100%33单户贷款比比例： （11）对最大一一户借款客户户贷款比例对最大一户户借款客户贷贷款余额/资资本总额×100% （2）对最最大十户借款款客户贷款比比例对最大大十户借款客客户贷款余额额/资本总额额×100%资本总额所有者权益益贷方余额4.备付付金比例备备付金余额/各项存款余余额×100%备付金包括括：现金、业业务周转金、存存放中央银行行款项、存放放农业银行款款项、存放其其他同业款项项、存放联社社款项。5.拆借资资金比例 （1）拆入入资金比例拆入资金余余额/各项存存款余额×100%拆拆入资金包括括：银行业拆拆入、金融性性公司拆入。 （2）拆出资金比例拆出资金余额/各项存款余额×100%拆出资金包括：拆放银行业、拆放金融性公司。6.存贷款比例各项贷款余额/各项存款余额×100%7.中长期贷款比例一年期以上中长期贷款余额一年期以上存款余额×100%8.贷款利息收回率本期贷款利息收入-本期应收利息增加额/本期贷款利息收入×100%9.资产利润率利润总额/全部资产期末余额×100%农村信用社金融融资产风险权权数一、风险权权数为0%的的资产：现金、业务务周转金、存存放中央银行行款项、缴存存中央银行存存款准备金、存存放中央银行行特种存款、存存放农业银行行款项、存放放农业银行约约期存款、存存放联社款项项、委托及代代理资产业务务、长期投资资。二、风险权权数为10%的资产：存放放其他同业款款项、调出调调剂资金、拆拆放银行业。三、风险权权数为50%的资产：拆放金融融性公司、抵抵押农业贷款款、抵押乡镇镇企业贷款、抵抵押其他贷款款。四、风险权权数为1000%的资产：除抵押押农业贷款、抵抵押乡镇企业业贷款、抵押押其他贷款以以外的其他各各种贷款和贴贴现、应收利利息、短期投投资。附录：现代商业银行的的资产与负债债管理现代商业银行资资产与负债管管理，就其理理论和实践的的发展来看，经经历了从单独独的资产管理理和负债管理理到资产负债债一体化管理理的过程，后后者适应了现现代商业银行行新的外部环环境和内在变变动，成为当当前西方各大大商业银行普普遍采用、行行之有效的一一种管理机制制。 商业银行资资产管理理论论和方法 本世纪60年代以前前，由于资金金来源渠道比比较固定和狭狭窄（大多是是吸收的活期期存款），工工商企业资金金需求比较单单一，加之金金融市场发达达程度的限制制，银行经营营管理的重点点主要放在资资产方面，即即通过对资产产结构的恰当当安排来满足足银行安全性性、流动性和和盈利性的需需要。它产生生于银行经营营管理目标即即利润最大化化和资产流动动性的相互矛矛盾性。商业业银行的资产产基本上可以以分为四种：现金资产、证证券资产、贷贷款和固定资资产。银行的的资产管理主主要指对上述述前三种资产产的管理，具具体包括：流流动性管理、准准备金管理、投投资管理和贷贷款管理。商商业银行资产产管理的方法法主要有：  1.资金集中中法。银行的的资金来源是是多种多新的的，有活期存存款、定期存存款、储蓄存存款、自有资资本，这些资资金来源自身身有不同的特特性。资金集集中法则不管管这些特性，而而将所有资金金集中起来，再再按银行投资资贷款的需要要放到不同资资产上去，只只要这种配置置符合银行的的总体管理目目标就行。这这种方法要求求银行首先确确定其流动性性和盈利性目目标，然后将将资金配置到到最能满足这这个目标的资资产上去。由由于流动性和和盈利性是相相互矛盾的，流流动性高的资资产（如第一一准备）收益益低，甚至完完全没有收益益（如现金），因因此，配置资资金时要有优优先顺序。优优先权按一定定比例分配到到第一准备、第第二准备、贷贷款、证券投投资上。在土土地、建筑物物及其他固定定资产上的投投资通常另行行考虑。银行行资金管理的的目标，要使使其流动性、盈盈利性和安全全性三者有机机结合，虽然然三者同时达达到是很困难难的。 2.资产配置置法。又叫资资金转换法，认认为一家银行行所需的流动动性资金数量量与其获得的的资金来源有有关。资金集集中法过分强强调对资产流流动性的管理理，而没有区区分活期存款款、储蓄存款款、定期存款款和资本金等等不同资金来来源对流动性性的不同要求求，这种缺陷陷引起商业银银行利润的极极大流失。660年代以来来，储蓄存款款和定期存款款比活期存款款增长要快，而而前二者对流流动的要求比比后者要低。因因而，资产配配置法就被用用来弥补这种种缺陷。资产产配置法试图图根据资金来来源的流动速速度或周转量量和对法定准准备金的不同同要求，来区区分不同资金金来源。比如如，活期存款款比储蓄存款款、定期存款款有更高的流流动速度或周周转率，要缴缴纳更多的法法定准备金。所所以，每单位位活期存款中中，应有更大大比例放在第第一、第二准准备金上，而而放在贷款或或长期债券上上的比例则要要小些。具体体运用这种方方法时，常在在一家银行内内设立几个“流动性利利润性中心”来分配它所所获得的各种种资金，因此此，就可能有有“活期存款银银行”、“资本金银行行”等存在于商商业银行之中中。一旦确立立了这些中心心，管理人员员就每一中心心所获资金的的配置问题制制定出政策。如如活期存款中中心就应把中中心吸收资金金的较大比率率放在第一准准备上，然后后，剩下的大大量资金大量量资金主要投投在短期政府府证券上作为为第二准备，而而把相当小的的一部分放到到贷款上，而而且主要是放放在短期商业业贷款上。资资产配置法的的主要优点是是减少了流动动资产，把剩剩余的资金配配置到贷款和和投资上，这这就增加了利利润。利润性性的改善是由由于消除了定定期储蓄存款款和资本金帐帐户上的超额额流动性而获获得的。 3.线性规划划法。线性规规划法从700年代开始用用于银行资产产管理，主要要是通过建立立线性规划模模型来解决银银行的资产分分配。在运用用这种方法时时，一般采取取三个步骤：第一步：建建立目标函数数。商业银行行通常把利润润作为该模型型的目标，然然后根据资产产的收益率来来选择不同的的资产组合，以以实现利润目目标的最大值值。设立目标标因变量P，可供选择择的各种资产产额分别是XX1（现金）、XX2（短期政政府证券）、X3（长期证券）、X4（短期贷款）、X5（中长期贷款）、X6（消费贷款），则目标函数为：P=aX1+bX2+cX3+dX4+eX5+fX6，其中：a、b、c、d、e、f分别表示各种资产的收益。第二步：加上约束条件。在建立目标函数的基础上，附加下列约束条件，主要是（1）政策法规的约束；（2）流动性约束；（3）安全性约束；（4）其他方面的约束，如银行章程的有关规定、贷款需求的不确定因素等等。第三步：求解各种资产的具体数值。在利润最大的前提下，根据各种资产约束条件的具体限制便可找出一组最佳的资产组合。与资金总库法、资产分配法相比，线性规划法具有很多优点，这是商业银行使用得最多的方法。如可以使银行确定具体的经营目标，比较分析各种决策的结果，并根据约束条件的变动来调动资金的分配，从而使资产流动性管理更趋向科学化。 商业银行负债管理理论和方法 商业银行的负债管理出现于60年代初期，它是指商业银行以借入资金的方式来保持银行流动性，从而增加资产，增加银行的收益。在负债管理出现之前，只要银行的借款市场扩大，它的流动性就有一定的保证。这就没有必要保持大量高流动性资产，而应将它们投入高盈利的贷款或投资中。在必要时，银行甚至可以通过借款来支持贷款规模的扩大。50-60年代，大额可转让存单的出现、银行竞争的激烈和利率管制严格化等变化，构成了负债管理出现的客观条件。 商业银行的负债管理一般有两大类型： 一类是以短期借入款来弥补提取的存款，这样，在负债方一增一减，正好轧平。第二类是以借入款来付增加的借款需求，这样，负债和资产都增加，而由于以扩大负债来扩大盈利资产，也就带来了额外利润。但这种做法有两方面的风险：其一是费用方面的风险，借入款的利率必须低于放出款的利率，银行才能获利；其二是关于借入款的可借量，当市场的资金需求大于供给时，借入款即不易取得，特别是个别银行的情况不佳时。 负债管理的积极意义在于：第一，找到了保持银行流动性的新方式，由单纯依靠吸收存款的被动型负债方式，发展成为向外借款的主动型负债方式，在流动性管理上变单一的资产调整为资产和负债两方面结合。第二，为扩大银行资产规模、增加贷款投放创造了条件。现在，由于可对负债进行主动管理，就可根据资产的需要发放贷款，即使没有存款也没关系，可以通过发放大额定期存单和组织各种借款来保证。但负债管理也有缺陷：首先是提高了银行成本。在美国，实施负债管理主要通过发行大额可转让定期存单、向中央银行贴现窗口借款、向联储资金市场借款、根据回购协议借款和向欧洲美元市场借款等方式。通过这些方式筹借的款项，均必须支付高于一般存款的利息，而这类负债的增加必然导致银行负债成本的提高。第二、增加了商业银行的经营风险。如果市场上资金普遍趋紧就会提高流动性风险，使银行陷入困境，甚至带来倒闭风险。同时，负债成本的提高必然促使银行把资产投放在效益更高的放款和投资上，造成信用风险和流动性风险的增大。第三，负债管理易使银行不注重补充自有资本，使自有资本占银行资金来源总额的比重日益下降。 银行负债管理的方法主要有： 1.储备头寸负债管理。是用增加短期负债向银行有计划地提供流动性资金的管理方式，它购入资金以补充银行的流动性资金需要。例如在美国，储备头寸负债管理的主要工具是购买期限为一天的联储资金，或使用回购协议。这样，当一家银行的储备由于存款人提款或增加了对有收益的资产投放而暂时不足时，购买联储资金来补充；而当储备有暂时盈余时，就售出联储资金。从这一点来说，这种负债管理方法提高了资金的运用效率，也减缓了银行体系由于储备的突然减少带来的震动性影响。但切不可把这种短期借入作为长期资金来源，因为一旦这些银行管理上出现问题并被公众知道时，它们就不可能在联储资金市场上再借到资金，结果面临破产。 2.贷款头寸负债管理。这种方法首先是通过不同利率来取得购入资金，以扩大银行贷款；其次，通过增加银行负债的平均期限，减少存款的可变性，从而降低银行负债的不确定性。银行发行大额可转让定期存单就是使用此种管理方法。贷款头寸负债管理可以看出是由两部分组成：一是计划部分，这一部分是银行有计划的经营安排，即增加负债，扩大贷款，获取利润；二是灵活反应的部分，这是银行经理人员用于抵销外部干扰对资产负债所造成的不良影响而采用的平衡法码。 商业银行资产一负债管理理论和方法 商业银行的资产负债管理产生于70年代中期。这种理论认为：单靠资产管理或单靠负债管理都难以形成商业银行安全性、流动性和盈利性的均衡，只有根据经济金融情况的变化，通过资产结构和负债结构的共同调整，才能达到银行经营管理的目标要求。资产负债管理的目标就是要在股东、金融管制等条件约束下，使银行利差最大化（从而收益最大）、其波动幅度（风险）最小，即保持利差高水平的稳定。为实现这一目标，银行管理者采取两种手段：一是根据预测利率的变化积极调整银行的资产负债结构，即运用利率敏感性差额管理法；二是运用金融市场上转移利率风险的工具，如期限管理法、金融期货、期权、利率调换等保值工具，作为差额管理法的补充。 商业银行的资产负债管理是银行经营方式上的一次重大变革，它对商业银行、金融界和经济运行都产生了深远影响。对商业银行本身来讲，它增加了银行抵御外界经济动荡的能力。资产负债管理运用现代化的管理方法及技术手段，从资产负债的总体上协调资产与负债的矛盾，并围绕解决这一矛盾关键因素利率，建立了一整套的防御体系，形成了一个“安全网”，使得银行在调整资产负债结构方面具有极大的灵活性和应变力，从而增加了银行对抗风险的能力。资产负债管理有助于减轻银行“借短放长”的矛盾。利率自由化引起筹资成本的提高，迫使商业银行减少冒险性、放弃性进攻性的放款和投资策略，采取更为谨慎的态度对待放款和投资。对国民经济而言，为顾客提供日益多样化的金融工具、服务与融资方式，通过提高放款利率，以保持存贷款合理的利差，这在一定程度上能缓和通货膨胀的压力。 资产负债管理也存在一些缺陷，主要表现在：资产负债管理促使竞争更加剧烈，银行倒闭数量增加。不利于货币监督机构对银行的监控。金融放松管制、技术进步促成新金融工具的涌现，使得银行业务日益多样化、复杂化。尤其是表外业务的迅速发展，使得货币监督机构在风险测定方面面临更多的困难。这一切都增大了货币监督机构的管理难度，提高了社会管理成本。商业银行存款利率自由化而引起的放款利率提高，使企业的投资成本提高，阻碍经济的全面高涨。 商业银行资产负债管理的方法主要有： 1.资产负债利差管理法。它主要从理论上分析银行的利差及影响利差的因素，从而为银行实施资产负债管理、降低风险、提高收益创造条件。利差又称净利息收入，是银行利息收入与利息支出的差额。利差有两种表示方法：绝对数利差和相对数利差（即利差率）。绝对利差能帮助银行估价净利息收入能否抵销其他开支，估计银行的盈利状况；利差率用于银行估计利差的变化与发展趋势，也用于银行间经营的比较。利差是银行利润的主要来源，而利差的敏感性或波动性，则构成了银行的风险，利差的大小及其变化决定了银行的风险，利差的大小及其变化决定了银行总的风险一收益状况。利差受内、外部因素的共同影响和制约，内部因素包括银行资产负债的结构、贷款的质量及偿还期、吸收存款及借入款的成本和偿还期，等等。外部因素指总的经济情况，市场利率水平、区域和全国范围内金融机构的竞争状况，等等。西方银行运用利差的“差异分析法”（即分别分析利率、资产负债总量及其组合对利差的影响程度的方法）分析利率、资产负债总量及其组合对银行利差的影响。具体分析时，首先要假设其中两个因素不变，改变第三个因素，然后观察第三个因素对利差的影响，依此类推。除此之外，利率周期也对利差产生周期性的影响。银行的得率管理就是要根据利率的周期性变化，不断地调整资产风债结构，从而使利差最大化并保持相对稳定。 2.资产负债差额管理法。是指银行管理者根据利率变化预测，积极调整资产负债结构，扩大或缩小利率敏感性差额，从而保证银行收益的稳定或增长。银行调整资产负债结构所运用的工具主要是银行在短期内在主动控制权的资产和负债，如联储资金、回购协议、大额定期存单、可变利率放款等。差额管理法诞生于70年代，是目前商业银行资产负债管理中了广泛的管理利率风险的方法之一。差额管理法分两种：（1）保守型的，即努力使银行的利率敏感性资产和利率敏感性负债的差额接近于零，从而把利率风险降至最低限，保持银行收益的稳定。（2）主动型的，即银行根据利率预测，在利率的周期性变化中积极调整资产负债结构，扩大或缩小利率敏感性差额，从而获得更高的收益。主动型差额管理的结果不仅取决于利率变化的方向，同时也取决于未来利率的不确定程度。 差额管理法不同于其它的管理方法，它认为决定资产负债内在联系的关键因素是利率，主张把管理的重点放在根据不同利率特点确定的差额上，并根据利率周期的变化，及时地调整各种利率类型的资产和负债的规模组合，从而使差额管理具有更大的灵活性和应变力。从这个角度讲，差额管理可谓是银行经营管理领域内的一场变革。它的难点和缺陷在于：（1）在确定利率敏感性资产和负债的时间标准问题时，银行选取多长时间作为规定利率敏感性的标准，这在银行实际业务经营中十分重要，但也很难确定。（2）银行能否预测利率变化的方向、大小及时间，值得不怀疑。（3）银行能否灵活地调整资产负债结构，这受许多因素（如市场、制度因素等）的限制。资源的限制，如小的区域性银行，其资金来源有限，因而不具备灵活调节的条件。差额管理与顾客心理的矛盾。因为银行和顾客对利率预期的心理是完全相反的。调节差额必须有足够的时间，如果利率周期短，那么银行就无法改变差额。（4）银行的利率风险与信用风险很难权衡，利率风险的降低可能招致更大的信用风险。（5）差额管理法忽略了利率变化对固定利率资产和负债价值的影响。一般认为，利率风险有两方面：一是改变再投资利率，二是改变现有资产负债的价值（价格）。差额管理法只集中分析资金流量的变化，强调了再投资风险，而未注意到利率变化对银行长期固定利率资产和负债价值的影响，忽略了利率变化对银行净值（股东产权）的影响，因而具有极大的片面性。（6）差额管理法使得银行成本提高。 综上所述，差额管理法虽非十全十美，但却更接近商业银行资产负债结构的实际，它能够抓住沟通资产与负债之间联系的关键因素利率，以部分带动全体，根据，市场情况的变化，采取积极有效的经营措施，使差额管理法更富有灵活性、准备性和严密性。 3.资产负债期限管理法。这是近年来商业银行资产负债管理中运用的降低利率风险的又一种方法，它期限差额管理和期限搭配法。“期限”是近年来金融市场上对债券保值时常用的一个概念。它是指一种有价证券的寿命或距到期日（重新订价日）的实际时间，是衡量利率风险的指标即金融资产的现值对利率变化的敏感性反映。“期限”的概念可用于商业银行的资产负债管理中，因为银行是信用中介机构，包含了一系列的现金流入和流出，构成了银行的负债和资产。银行的净值为某资产现值与负债现值之差。由于期限能直接反映市场利率变化对银行资产和负债价值的影响程度，同时包括了价格风险和再投资风险，因此，许多专家主张在进行差额管理时，不应以资产负债的到期日作尺度，而应以资产而负债的期限作为标准，此时的差额即期限差额应等于资产的加权平均期限减去负债的加权平均。各处室就是根据预测利率的变化，不断调整银行的资产和负债的期限，以期达到理想目标。如当资产期限比负债期限长时，利率上升将导致银行净值下降，此时应缩短银行资产的期限，扩大负债的期限。期限差额管理法的原理类似于利率敏感性差额法，只是两者在具体计算上略有差异。期限差额管理法比利率敏感性差额法能够提供更多的产品，满足顾客的需要。然而，它也遇到利率敏感性差额管理的同样难题。同时，期限差额随市场利率的变化而不断变化，因而难以掌握。正因为如此，管理者往往只运用其中的一部分，即期限搭配法来消除一部分利率风险。 期限搭配法又称风险免除法，是金融市场上消除利率风险常用的一种方法。它是指持有这样一组有价证券，使投资者在持有这组有价证券的时期内，在再投资率和证券价格变化的情况下，投资期满时实际获得的年收益率不低于设计时的预期收益率。即如果这组证券的期限等于持有期，则此组证券就消除了利率风险。商业银行的资产负债管理同样可用期限搭配法部分地消除资产负债表中的风险。即令部分存款及资产的期限相等，则此部分资产负表消除了利率风险，从而可以固定住某一特定的资产负债的利差。比如，15年期固定利率抵押放款，若期限为4年，则银行中发行4年期贴水大额定期存单（中间无利息支付）。这样，这部分资产和负债就不受利率变化的影响，为银行管理者进行其他决策创造了方便条件。 期限管理法的真正价值在于它把投资负债管理的重点集中在更加广泛的利率风险上，使银行管理者同时注重利率风险的两个方面：再投资风险和价格风险，并能准确估计利率变化对银行资产负债价值及银行净值的影响程度。因此，它比利率敏感性差额管理法在管理利率方面更具有精确性。此外，期限管理法能使不同利率特点的各种金融工具进行比较，从而提供计算上的便利，降低成本。因此，以期限为基础的期限差额管理法确定了资产负债管理的发展趋势。 尽管期限管理法更具优越性，但它也明显地存在许多缺欠，主要表现在：（1）需要银行信息系统提供大量的有关现金流量的数据，预测银行未来所有的现金流量。然而，现金流量信息对大多数银行是有限的，期限差额管理法目前仍不是银行的常规决策。（2）期限概念上的错误同样不容忽视。因为期限的假设前提是：当利率变化时，收益曲线平等移动，在食用风险一定的条件下，不同期限的利率发生同种程度的变化。而研究表明，收益曲线的平行移动是罕见的。