安道麦A：2021年半年度报告.PDF

安道麦股份有限公司 2021 年半年度报告全文 1 安道麦股份有限公司安道麦股份有限公司 2021 年年半半年年度报告度报告 作为全球植保行业的领军企业，安道麦股份有限公司为世界各地的农民提供除草、杀虫及杀菌解决方案。安道麦是全球拥有最广泛且多元化原药产品的企业之一，研发实力雄厚，生产设施与制剂工艺走在世界前列；在企业文化上倡导赋权增能，鼓励活跃在各个市场前沿的安道麦人倾心听取农民意见，在田间激发创想。安道麦凭借于此奠定了独特的市场定位，以丰富、独特的复配品种和制剂技术、以及高质量的差异化产品为基础，将解决方案交付给全球 100 多个国家的农民和客户，满足他们的多样需求。更多重点信息及详细内容请参见报告附件。更多重点信息及详细内容请参见报告附件。2021 年年 8 月月 安道麦股份有限公司 2021 年半年度报告全文 2 第一节第一节 重要提示、目录和释义重要提示、目录和释义 公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证半年度报告内容的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。公司负责人（总裁兼首席执行官、法定代表人）Ignacio Dominguez、主管会计工作负责人（首席财务官兼副首席执行官）及会计机构负责人 Aviram Lahav 声明：保证本半年度报告中财务报告的真实、准确、完整。公司所有董事均出席了审议本次半年报的的董事会会议。本报告中涉及的前瞻性陈述，譬如未来计划、发展战略、市场趋势及其影响因素等，不以任何形式构成公司对投资者的实质承诺，投资者及其他相关人士均应当对此保持足够的投资风险认识，并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异，请投资者注意投资风险。公司在第三节“十、公司面临的风险和应对措施”中描述了公司未来可能面临的风险，主要包括：各国货币兑美元的汇率波动；利率变化、以色列消费者价格指数（CPI）以及以色列谢克尔汇率的波动；原材料成本、销售价格及销售额的波动等。敬请投资者及相关人士充分注意投资风险。有关风险详情敬请查阅本报告相关章节“十、公司面临的风险和应对措施”。公司计划不派发现金红利，不送红股，不以公积金转增股本。本半年度报告及其摘要均分别以中、英文编制，如果对两个版本的理解存在任何差异，以中文版本为准。安道麦股份有限公司 2021 年半年度报告全文 3 目录目录 第一节第一节 重要提示、目录和释义重要提示、目录和释义.2 第二节第二节 公司简介和主要财务指标公司简介和主要财务指标.6 第三节第三节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析.9 第四节第四节 公司治理公司治理.25 第五节第五节 环境和社会责任环境和社会责任.26 第六节第六节 重要事项重要事项.30 第七节第七节 股份变动及股东情况股份变动及股东情况.37 第八节第八节 优先股相关情况优先股相关情况.41 第九节第九节 债券相关情况债券相关情况.42 第十节第十节 财务报告财务报告.43 安道麦股份有限公司 2021 年半年度报告全文 4 备备查查文件目录文件目录（一）载有公司负责人、主管会计工作负责人、会计机构负责人（会计主管人员）签名并盖章的财务报表。（二）报告期内在中国证监会指定信息披露媒体上公开披露过的所有公司文件的正本及公告原稿。安道麦股份有限公司 2021 年半年度报告全文 5 释义释义 释义项释义项 释义内容释义内容 公司、本公司 安道麦股份有限公司 Adama Solutions 安道麦农业解决方案有限公司（Adama Agricultural Solutions Ltd.），为本公司的全资子公司，是按照以色列法律成立的以色列公司。安邦 安道麦安邦（江苏）有限公司，为本公司的全资子公司，是按照中国法律成立的中国公司。董事会 本公司董事会 监事会 本公司监事会 集团、本集团、安道麦 除非另作说明，即本公司及其所有子公司 中国化工、中国化工集团 中国化工集团有限公司 中国化工-先正达交易 中国化工集团于 2017 年收购先正达公司 农化公司 中国化工农化有限公司，为本公司的间接控股股东，是中国化工集团的全资子公司。中国证监会 中国证券监督管理委员会 深交所 深圳证券交易所 国资委 国务院国有资产监督管理委员会 安道麦辉丰 安道麦辉丰（江苏）有限公司，为本公司拥有 51%股权的子公司，是按照中国法律成立的中国公司。先正达集团 先正达集团股份有限公司，自 2020 年 6 月 15 日起为本公司控股股东，是农化公司的全资子公司。本报告 2021 年半年度报告 报告期、当期 2021 年 1 月 1 日至 2021 年 6 月 30 日 2020 年年度报告 公司于 2021 年 3 月 31 日披露的2020 年年度报告 安道麦股份有限公司 2021 年半年度报告全文 6 第二节第二节 公司简介和主要财务指标公司简介和主要财务指标 一、公司一、公司简介简介 股票简称股票简称 安道麦 A（B）股票代码股票代码 000553（200553）股票上市证券交易所股票上市证券交易所 深圳证券交易所 公司的中文名称公司的中文名称 安道麦股份有限公司 公司的中文简称公司的中文简称 安道麦 公司的外文名称公司的外文名称 ADAMA Ltd.公司的外文名称缩写公司的外文名称缩写 ADAMA 公司的法定代表人公司的法定代表人 Ignacio Dominguez 二、联系人和联系方式二、联系人和联系方式 三、三、其他其他情况情况 1.公司联系方式公司联系方式 公司注册地址、公司办公地址及其邮政编码、公司网址、电子信箱在报告期是否变化 适用 不适用 公司注册地址、公司办公地址及其邮政编码、公司网址、电子信箱报告期内无变化，具体可参见 2020 年年报。2.信息披露及备置地点信息披露及备置地点 信息披露及备置地点在报告期是否变化 适用 不适用 公司选定的信息披露报纸的名称，登载半年度报告的中国证监会指定网站的网址，公司半年度报告备置地报告期无变化，具体可参见 2020 年年报。董事会秘书董事会秘书 证券事务代表证券事务代表 投资者关系经理投资者关系经理 姓名姓名 郭治 王竺君 联系地址联系地址 北京市朝阳区朝阳公园南路 10 号骏豪中央公园广场 A7 座 6 层 电话电话 010-56718110 010-56718110 传真传真 010-59246173 010-59246173 E-mail 安道麦股份有限公司 2021 年半年度报告全文 7 3.其他有关资料其他有关资料 其他有关资料在报告期是否变更情况 适用 不适用 四、四、主要会计数据和财务指标主要会计数据和财务指标 公司是否需追溯调整或重述以前年度会计数据 是 否 本报告期 上年同期 本报告期比上年同期增减 营业收入（千元）15,063,780 14,121,040 6.68%归属于上市公司股东的净利润（千元）367,036 204,649 79.35%归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润（千元）322,123 219,772 46.57%经营活动产生的现金流量净额（千元）1,491,293 1,234,531 20.80%基本每股收益（元/股）0.1575 0.0836 88.40%稀释每股收益（元/股）不适用 不适用 不适用 加权平均净资产收益率 1.71%0.91%0.80%本报告期末 上年度末 本报告期末比上年度末增减 总资产（千元）49,450,006 46,801,034 5.66%归属于上市公司股东的净资产（千元）21,432,352 21,353,752 0.37%五、五、境内外会计准则下会计数据差异境内外会计准则下会计数据差异 1.同时按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况同时按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 适用 不适用 公司报告期不存在按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。2.同时按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况同时按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 适用 不适用 公司报告期不存在按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。3.境内外会计准则下会计数据差异原因情况说明境内外会计准则下会计数据差异原因情况说明 适用 不适用 六六、非经常性损益项目及金额非经常性损益项目及金额 适用 不适用 安道麦股份有限公司 2021 年半年度报告全文 8 单位：千元 项目 金额 说明 非流动资产处置损益（包括已计提资产减值准备的冲销部分）非流动资产处置损益（包括已计提资产减值准备的冲销部分）14,864 计入当期损益的政府补助（与企业业务密切相关，按照国家统一标准定额计入当期损益的政府补助（与企业业务密切相关，按照国家统一标准定额或定量享受的政府补助除外）或定量享受的政府补助除外）20,630 单独进行减值测试的应收款项、合同资产减值准备转回单独进行减值测试的应收款项、合同资产减值准备转回 12,474 除上述各项之外的其他营业外收入和支出除上述各项之外的其他营业外收入和支出 6,792 其他符合非经常性损益定义的损益项目其他符合非经常性损益定义的损益项目-44 减：所得税影响额减：所得税影响额 9,803 少数股东权益影响额（税后）少数股东权益影响额（税后）-合计合计 44,913 对公司根据公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号非经常性损益定义界定的非经常性损益项目，以及把公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号非经常性损益中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目，应说明原因。适用 不适用 公司报告期不存在将根据公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号非经常性损益定义、列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目的情形。安道麦股份有限公司 2021 年半年度报告全文 9 第三节第三节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 一、报告期内一、报告期内公司公司从事的主要业务从事的主要业务 本公司在中华人民共和国注册成立。集团主要从事非专利作物保护产品的开发、生产及销售，是全球领先的作物保护公司之一。集团通过其遍布全球各地的约60家子公司向大约100个国家的农民提供除草、杀虫及杀菌的解决方案。集团的业务模式整合了终端客户覆盖、登记法规经验以及全球研发和生产实力，从而为集团提供了显著的竞争优势，使得集团可以在全球各地的重点市场针对农民的需求引入新型差异化产品。集团的主要经营区域覆盖全球，分为欧洲区、北美区、拉美区、亚太区（包括中国），以及印度、中东与非洲地区。同时，集团利用自身专业优势对前述产品进行调整，针对非农业用途（消费者及专业解决方案）开发、生产和销售类似产品。此外，集团充分利用自身在农业及化工领域的核心实力开展其他若干非农领域业务（单独任一领域于集团整体而言规模均不重大）。此类业务统称为“精细化工产品”，主要包括：（1）生产和销售膳食补充剂、食用色素、口感及口味增强剂、及营养强化剂原料；（2）用于香水、化妆品、护肤品及清洁剂的香精产品；（3）工业类产品生产；以及（4）其他非重大业务。安道麦是先正达集团旗下的独特成员。作为世界农资行业的翘楚，先正达集团的业务囊括了植保、种子、化肥及其他农业与数字技术领域，同时在中国拥有先进的分销网络惠及广大农民。全球植保市场概况全球植保市场概况 2021年上半年，多数主要大宗农产品价格保持高位，推动世界多数区域的种植面积增加，激发了市场对植保产品的强劲需求。虽然美洲地区干旱少雨，其中以巴西及美国西部的旱情尤为突出，给这些地区的农民造成挑战，其它地区有利的天气条件也进一步支撑市场需求日趋旺盛。同时，在原材料价格高涨以及全球需求日益旺盛的作用下，中国市场供应的中间体和原药价格高于去年同期水平。在一些国家放宽新冠疫情的防疫管控措施之后，油价亦大幅上涨。上半年全球航运及物流成本大幅增加，港口业务继续受到新冠疫情干扰，而集装箱航运需求旺盛，导致集装箱出现短缺。内陆物流同样因国内供应线路受到防疫措施的限制而持续承压。各项限制措施压缩了航运及其它运输资源，并导致运输成本明显增加，对所有国际贸易相关行业造成广泛影响。公司继续积极管理采购与供应链运营，以便缓解上述采购与物流成本增加形成的压力。同时，为抵消成本增幅，公司力争在可能的情况下调整销售价格；但一些重点市场的激烈竞争对公司及时有效地调整价格造成制约。荆州基地荆州基地复产进展复产进展 荆州基地搬迁与升级项目完成之后，配置先进设施的荆州基地新厂区于近期恢复生产。目前产能恢复尚处于初始阶段，产量相对较低，公司预计产量将在今年逐步提高。随着生产的恢复，公司在停产期间为满足销售需求对外采购而承受的额外采购成本将逐渐减少，停工费用预计亦将随着未来产能利用率提升而逐渐减少。植保产品植保产品 如公司2020年年度报告所述，集团的业务重点是开发、生产与营销非专利作物保护产品，产品种类大致分为除草剂、杀虫剂及杀菌剂，主要用于除草、杀虫及防病。自2020年年度报告发布以来，公司的业务重点未发生重大变化。详情请参见2020年年度报告。更多重要信息及详情请参见附件。更多重要信息及详情请参见附件。安道麦股份有限公司 2021 年半年度报告全文 10 二二、核心竞争力分析、核心竞争力分析 报告期内公司的核心竞争力未发生重大变化。三三、主营业务分析、主营业务分析 概述 是否与报告期内公司从事的主要业务披露相同 是 否 参见“一、报告期内公司从事的主要业务”相关内容。主要财务数据主要财务数据同比变动情况同比变动情况 二季度（千元人民币）上年同期（千元人民币）同比增减 二季度（千美元）上年同期（千美元）同比增减 营业收入营业收入 7,876,616 7,338,797 7.33%1,219,619 1,035,873 17.74%营业成本 5,579,320 5,147,057 8.40%863,906 726,512 18.91%销售费用 1,265,126 1,211,697 4.41%196,170 171,033 14.70%管理费用 305,094 227,957 33.84%46,972 32,176 45.98%研发投入 116,458 96,177 21.09%18,033 13,576 32.83%财务费用 263,858 431,172-38.80%40,837 60,872-32.91%利润总额利润总额 233,415 312,215-25.24%36,151 44,051-17.93%所得税费用 15,026 90,859-83.46%2,328 12,823-81.85%净利润净利润 218,252 221,356-1.40%33,803 31,228 8.25%息税及折旧摊销前利润息税及折旧摊销前利润(EBITDA)1,060,189 1,191,383-11.01%164,151 168,159-2.38%经营活动产生的现金流净额 2,329,066 1,619,239 43.84%360,650 228,566 57.79%投资活动产生的现金流净额(1,187,564)(442,286)168.51%(183,765)(62,439)194.31%筹资活动产生的现金流净额 (371,928)846,222-143.95%(57,706)119,445-148.31%现金及现金等价物净增加额 722,759 2,018,188-64.19%122,074 284,548-57.10%半年度(千元人民币)上年同期(千元人民币)同比增减 半年度(千美元)上年同期(千美元)同比增减 营业收入营业收入 15,063,780 14,121,040 6.68%2,328,523 2,008,404 15.94%营业成本 10,706,710 9,904,470 8.10%1,655,008 1,408,693 17.49%销售费用 2,506,436 2,468,568 1.53%387,417 351,260 10.29%管理费用 571,807 553,186 3.37%88,391 78,810 12.16%研发投入 226,940 188,185 20.59%35,080 26,769 31.05%财务费用 448,790 842,792-46.75%69,388 119,894-42.13%利润总额利润总额 420,314 448,847-6.36%64,976 63,652 2.08%所得税费用 51,081 244,198-79.08%7,890 34,811-77.33%净利润净利润 367,036 204,649 79.35%56,748 28,841 96.76%息税折旧及摊销前利润息税折旧及摊销前利润(EBITDA)1,952,421 2,119,271-7.87%301,820 301,217 0.20%经营活动产生的现金流净额 1,491,293 1,234,531 20.80%231,391 173,400 33.44%投资活动产生的现金流净额(1,892,047)(815,385)132.04%(292,460)(115,939)152.25%筹资活动产生的现金流净额 1,208,791 1,475,449-18.07%186,183 209,672-11.20%现金及现金等价物净增加额 780,137 1,936,200-59.71%126,656 264,458-52.11%安道麦股份有限公司 2021 年半年度报告全文 11 公司报告期利润构成或利润来源发生重大变动 适用 不适用 公司报告期利润构成或利润来源没有发生重大变动。财务财务数据数据分析分析（1）营业收入）营业收入 在销售量同比有力增长15%的驱动之下，二季度销售额达12.2亿美元，以美元计算同比增长18%，以人民币计算同比增长7%。第二季度，在中国及太平洋地区表现强劲的带动下，公司在亚太地区实现了显著增长。在北美，消费者与专业解决方案业务持续增长；植保业务自一季度的不利境况中复苏，表现稳健。拉美地区尽管遭遇连续干旱，但仍然实现了令人欣喜的增长。印度、中东及非洲区整体天气条件良好，印度的季风季节如期而至，因此实现了强劲增长。欧洲区近期持续的高温天气在大多数国家造成病虫害发生压力加大，销售额同比增长。二季度销售增长步伐加快，助推上半年销售额创历史新高，达到23.29亿美元，以美元计算同比增长16%，以人民币计算同比增长7%。单位：千元 2021 年上半年年上半年 2020 年上半年年上半年 同比增减同比增减 金额金额 占营业收入比重占营业收入比重 金额金额 占营业收入比重占营业收入比重 营业收入合计 15,063,780 100.00%14,121,040 100.00%6.7%分行业分行业 化工原料及产品制造业 15,063,780 100.00%14,121,040 100.00%6.7%分产品分产品 除草剂 6,141,269 40.77%6,230,425 44.12%-1.4%杀菌剂 2,943,265 19.54%2,879,888 20.39%2.2%杀虫剂 4,569,132 30.33%3,724,051 26.37%22.7%精细化工产品（非农）1,410,114 9.36%1,286,676 9.11%9.6%分地区分地区 欧洲 3,915,671 25.99%4,275,020 30.27%-8.4%北美 2,880,327 19.12%2,622,636 18.57%9.8%拉美 2,895,965 19.22%2,669,490 18.90%8.5%亚太 3,124,576 20.75%2,456,818 17.40%27.2%印度、中东与非洲 2,247,241 14.92%2,097,076 14.85%7.2%注：按产品类别划分销售额是为了方便读者了解更多公司信息，公司不按此分类进行管理或做出经营决策。区域区域销售额销售额(以美元计算以美元计算)2021年年二季度二季度(百万美元百万美元)2020年年二季度二季度(百万美元百万美元)同比变动同比变动 2021年年上半年上半年(百万美元百万美元)2020年上半年年上半年(百万美元百万美元)同比变动同比变动 欧洲 261 252 3.4%605 609-0.6%北美 256 205 25.2%445 373 19.4%拉美 271 220 22.9%448 379 18.1%亚太 242 191 26.4%483 349 38.3%其中：中国 135 99 36.0%259 168 54.6%印度、中东与非洲 190 167 13.5%347 298 16.6%总计总计 1,220 1,036 17.7%2,329 2,008 15.9%安道麦股份有限公司 2021 年半年度报告全文 12 注：下述区域销售业绩分析以美元金额为基础。欧洲：欧洲：按固定汇率计算，二季度欧洲区销售额与去年同期持平，但上半年与去年同期相比下降2.3%。二季度欧洲销售业务受益于整个区域近期普遍出现的高温天气；此前欧洲区低温天气延长，热浪来袭后病虫害发生压力增大。东欧各国得益于重点作物种植条件有利，销售业绩尤为引人瞩目。意大利与希腊亦表现出色，公司在希腊新近完成的收购项目也贡献不俗。上述积极因素虽然超越了西欧部分国家销售疲软的不利影响，但由于欧洲区定价环境普遍提振乏力，相应正向贡献被大幅抵消。按美元计算，欧洲区二季度销售额相比去年同期增长3.4%，但上半年相比去年同期下降0.6%，反映出欧洲区货币在2020年新冠疫情爆发后兑美元走弱而今年走强的变化影响。北美：北美：按固定汇率计算，北美区二季度销售额同比增长24%，上半年销售额同比增长18.5%。消费者和专业解决方案业务在二季度持续强劲增长的同时扩大了关键细分市场的份额；植保业务也有稳健表现，摆脱一季度的不利境况走向复苏。以美元计算，北美区销售额二季度同比增长25.2%，上半年销售额同比增长19.4%，反映了加拿大元兑美元升值的影响。拉美：拉美：按固定汇率计算，拉美区二季度销售额与去年同期相比增长21.5%，上半年销售额同比增长21.7%。尽管久旱少雨影响了巴西的玉米种植，但得益于农产品价格坚挺走高的势头，销售业务增加，公司在巴西的销售额实现令人欣喜的增长。拉美地区其它国家销售额亦同比增长。以美元计算，二季度拉美区的销售额同比增长22.9%，反映了该区域各国货币当季与2020年同期相比兑美元走强；上半年销售额同比增长18.1%，反映出今年一季度该区域货币兑美元的平均汇率相比2020年同期仍处于贬值水平（各国货币对美元贬值主要发生在2020年一季度后期新冠疫情爆发之后）。亚太：亚太：按固定汇率计算，亚太区销售额二季度与去年同期相比增长14.4%；上半年销售额同比增长25.7%。在中国和太平洋地区国家销售业绩表现突出的带动下，二季度公司在亚太区整体实现了强劲增长。公司在中国增长势头强劲，一方面是因为品牌制剂系列产品持续增长；另一方面也是得益于2020年底完成了对江苏辉丰生物农业股份有限公司国内商务业务的收购。同样产生积极贡献的因素还有精细化工产品市场需求旺盛，价格上涨，推动销售额增长。此外，公司也进一步受益于2021年5月底对江苏辉丰生物农业股份有限公司相关运营资产的收购。太平洋地区因季节性条件持续有利而增长强劲。二季度公司在亚太其它地区的销售额继续同比增长，印度尼西亚、韩国和澳大利亚的销售表现尤为突出，抵消了东南亚其它地区遭遇的不利天气条件以及新冠疫情继续对该区域农民造成的影响。按美元计算，二季度亚太地区销售额同比增长26.4%，上半年销售额同比增长38.3%，反映了该区域以人民币和澳元为代表的区域各国货币兑美元升值的影响。安道麦股份有限公司 2021 年半年度报告全文 13 印度、中东及非洲：印度、中东及非洲：按固定汇率计算，二季度销售额相比去年同期增长9.7%，上半年同比增长15.5%。印度引领了二季度的强劲增长，其天气条件良好，季风季节开局得力，成就了理想的种植条件。按美元计算，印度、中东及非洲区二季度销售额同比增长13.5%，上半年销售额同比增长16.6%，主要反映了以色列谢克尔等区域各国货币兑美元走强的影响。（2）营业成本营业成本 二季度营业成本为8.64亿美元（占销售额的70.8%），去年同期为7.27亿美元（占销售额的70.1%）；上半年营业成本为16.55亿美元（占销售额的71.1%），去年同期为14.09亿美元（占销售额的70.1%）。公司营业成本中计入非常规性成本，主要与中国区搬迁和升级项目相关，二季度总计约为1600万美元（2020年同期为900万美元）；上半年约为2500万美元（2020年同期为1800万美元）。上述成本主要包括：公司为继续满足市场对公司产品的需求，保护市场地位，以加高的成本从第三方采购替代产品，导致采购量与采购成本同时增加。如剔除上述非常规性成本的影响，公司2021年二季度和上半年营业成本高于去年同期的主要原因是采购与物流成本增加，以及本地货币兑美元升值。尽管销售额增长势头非常强劲，但公司毛利率继续承压，反映出物流与采购成本增加，以及人民币与以色列谢克尔兑美元走强对生产成本的影响。（3）营业费用营业费用 营业费用包含销售费用、管理费用以及研发投入。二季度营业费用总额为2.61亿美元（人民币16.87亿元，占销售额21.4%），去年同期为2.17亿美元（人民币15.36亿元，占销售额20.9%）；上半年营业费用总额为5.11亿美元（人民币33.05亿元，占销售额21.9%），去年同期为4.57亿美元（人民币32.1亿元，占销售额22.7%）。公司的列报营业费用计入多项非经营性事项（多为非现金性），主要包括：与与2017年中国化工集团收购先正达相关的转移资产账面价值增加部分的摊销（非现金年中国化工集团收购先正达相关的转移资产账面价值增加部分的摊销（非现金性性）：公司剥离数款作物保护产品（此项剥离与此前欧盟委员会批准中国化工集团收购先正达事宜相关）而获得的实收款项扣除税款及交易相关费用后的净额支付给先正达，以换取先正达在欧洲具有近似特质及经济价值的一系列产品。由于从先正达收购的产品与剥离产品具有近似的特质和经济价值净额，本次产品剥离与转移从经营层面而言不会对公司构成影响。此摊销费用将逐年减少，直至2032年摊销完毕；但摊销规模主要于2028年之前产生影响。2021年二季度对列报业绩影响为4300万元人民币（700万美元），2020年同期为5300万元人民币（800万美元）；上半年为9400万元人民币（1500万美元），2020年同期为1.07亿元人民币（1500万美元）；收购交易收购交易的收购的收购价格分摊价格分摊产生的无形资产产生的无形资产摊销摊销（非现金性，不影响被收购公司的营运业绩）（非现金性，不影响被收购公司的营运业绩）及其它及其它收购相关成本（非现金），收购相关成本（非现金），2021年二季度对列报业绩影响为2400万元人民币（400万美元），2020年同期为1800万元人民币（300万美元）；上半年为4900万元人民币（800万美元），2020年同期为3800万元人民币（500万美元）；与荆州基地生产设施搬迁相关的停工损失，与荆州基地生产设施搬迁相关的停工损失，2021年二季度对列报业绩影响为5500万元人民币（900万美元），2020年同期为1500万元人民币（200万美元）；上半年为9700万元人民币（1500万美元），2020年同期为8800万元人民币（1300万美元，荆州基地2020年一季度系因新冠疫情临时性停产产生停工损失）。2020年二季度及上半年公司非经营性事项费用较高的原因还包括：2011年收购Adama Agricultural 安道麦股份有限公司 2021 年半年度报告全文 14 Solutions遗留的收购价格分摊的摊销在2020年二季度及上半年的金额分别为人民币8100万元（1100万美元）和人民币1.6亿元（2300万美元）（非现金，目前基本摊销完毕），以及员工提前退休费用在2020年二季度及上半年的金额分别为人民币600万元（100万美元）和人民币6600万元（900万美元）。非经营性事项费用的详细信息请参阅公司同期发布的半年度报告附件。如剔除上述非经营性费用的影响，二季度和上半年营业费用同比增加的主要原因包括：为驱动和支撑销售强劲增长的势头，公司在增长的区域市场扩大销售与市场营销队伍；海运费用上涨、运输量加大，导致运输和物流成本增加；以及计入公司新近完成收购项目的费用。除上述因素之外，二季度营业费用还受到各国货币兑美元升值的影响。（4）财务费用财务费用 财务费用主要包含公司债券与贷款利息、以及公司未开展套期时债券及其它货币性资产与负债受汇率影响产生的汇兑损益。2021 年上半年套保前财务费用的影响金额为 4.49 亿元人民币（6900 万美元），2020年同期为 8.43 亿元人民币（1.2 亿美元）。鉴于集团的经营活动及资产/负债构成分布全球，集团在日常经营中长期利用外币衍生工具（一般为远期合同和期权）针对现有货币性资产和负债可能受汇率波动影响而产生的现金流量风险开展套期。针对上述资产负债表敞口进行套期产生的损益净额记入公允价值变动损益公允价值变动损益，并在处置时由该科目转入投资收益投资收益。2021 年上半年公允价值变动损益公允价值变动损益与与投资收益投资收益的合计影响为 1.4 亿元人民币（2200 万美元）净损失，去年同期为 3.03 亿元人民币净收益（4300 万美元）。因此，财务费用、公允价值变动损益和投资收益财务费用、公允价值变动损益和投资收益三项科目加总（以下简称“财务费用财务费用与与投资收益净额投资收益净额”），可更为全面地反映公司支持主营业务和保护货币性资产/负债所承担的财务成本。2021 年上半年财务费用与投资收益净额总计 5.89 亿元人民币（9100 万美元），2020 年同期总计为 5.4 亿元人民币（7700 万美元）。今年二季度与上半年财务费用与投资收益同比增加的主要原因是与以色列消费者价格指数（CPI）挂钩、以以色列谢克尔发行的公司债券相关财务成本因CPI升高而同比增加。相比去年同期CPI一路走低，2021年二季度 CPI上行趋势极为明显；经历疫情管控关停之后，全球各国经济渐次重启，多国通货膨胀率随之抬头，CPI也呈现类似趋势。（5）税项费用）税项费用 公司在二季度和上半年的税项费用同比减少，主要原因是巴西雷亚尔当期兑美元走强，非货币性资产的计价本位币（美元）和税务货币（当地货币）金额之间的差额产生税项收益（非现金性）。而2020年二季度和上半年税项费用偏高主要是受彼时巴西雷亚尔兑美元大幅贬值产生的相反影响。（6）归属于上市公司股东的归属于上市公司股东的净利润净利润 上半年的净利润实现改善，主要原因是息税前利润增加以及税项费用减少，而财务费用增加部分抵消了上述两项因素的积极贡献。（7）现金流现金流 经营活动产生（经营活动产生（消耗消耗）的净现金流：的净现金流：二季度公司创造经营活动现金流 3.61 亿美元（23.29 亿元人民币），上半年创造 2.31 亿美元（14.91 亿元人民币）；2020 年同期分别创造 2.29 亿美元（16.19 亿元人民币）和1.73 亿美元（12.35 亿元人民币）。二季度和上半年经营活动现金流增加，反映了今年营业利润高于去年以及二季度回款改善的积极影响。二季度用于投资活动的净现金流用于投资活动的净现金流为 1.84 亿美元（11.88 亿元人民币），上半年为 2.92 亿美元（18.92 亿元人民币）；2020 年同期分别为 6200 万美元（4.42 亿元人民币）和 1.16 亿美元（8.15 亿元人民币）。当期用于投资活动的现金流增加，主要体现了：公司的固定资产投资同比增加（主要与中国区生产及搬迁及以安道麦股份有限公司 2021 年半年度报告全文 15 色列生产设施升级改造相关）；以及为收购江苏辉丰生物农业股份有限公司国内植保商务业务及其运营资产的多数股权支付交易款。二季度公司创造自由现金流自由现金流 1.32 亿美元（8.54 亿元人民币），上半年消耗自由现金流 1.16 亿美元（7.52亿元人民币）；去年同期分别创造自由现金流 1.27 亿美元（9 亿元人民币）和 1200 万美元（9500 万元人民币），主要体现了前述经营活动现金流及投资活动现金流的变化影响。二季度筹资活动产生的筹资活动产生的净净现金流现金流为-5800 万美元（-3.72 亿元人民币），上半年为 1.86 亿美元（12.09 亿元人民币）；去年同期分别为 1.19 亿美元（8.46 亿元人民币）和 2.1 亿美元（14.75 亿元人民币）。今年二季度与上半年筹资活动产生的现金流减少，原因是在 2020 年二季度，公司鉴于新冠疫情形势，充分利用授信额度并扩大了在以色列发行的系列债券产品规模，以便提升公司流动性；而在 2021 年，受益于应收账款回款顺畅，公司归还部分短期贷款。两相对比，公司在 2021 年实现资金流入，原因是以以色列谢克尔计价的公司债券的对冲头寸在谢克尔兑美元走强的趋势下产生收益。占公司营业收入或营业利润 10%以上的行业、产品或地区情况 单位：千元 营业收入 营业成本 毛利率 营业收入比上年同期增减 营业成本比上年同期增减 毛利率比上年同期增减 分行业 化工原料及产品制造业 15,063,780 10,706,710 28.9%6.7%8.1%3.3%分产品 作物保护产品 13,653,666 9,635,518 29.4%6.4%8.8%1.0%精细化工产品 1,410,114 1,071,192 24.0%9.6%2.1%42.5%分地区 -公司主营业务数据统计口径在报告期发生调整的情况下，公司最近 1 期按报告期末口径调整后的主营业务数据 适用 不适用 相关数据同比发生变动 30%以上的原因说明 适用 不适用 四四、非主营业务分析、非主营业务分析 适用 不适用 单位：千元 金额金额 占利润总额比例占利润总额比例 形成原因说明形成原因说明 是否具有可持续性是否具有可持续性 投资收益 527,756 125.56%主要来自于处置衍生品。否 公允价值变动损益(664,582)-158.12%主要反映了衍生品公允价值变动。详细解释请参见财务费用相关内容。否 资产减值损失 29,403 7.00%-否 资产处置收益 14,799 3.52%-否 营业外收入 33,032 7.86%-否 营业外支出 15,429 3.67%否 安道麦股份有限公司 2021 年半年度报告全文 16 五五、资产及负债状况、资产及负债状况 1.资产构成重大变动情况资产构成重大变动情况 单位：千元 本报告期末 上年末 比重增减 重大变动说明 金额 占总资产比例 金额 占总资产比例 货币资金 4,633,440 9.37%3,863,886 8.26%1.11%应收账款 9,295,611 18.80%8,766,869 18.73%0.07%存货 11,280,638 22.81%10,338,273 22.09%0.72%投资性房地产 3,186 0.01%4,364 0.01%0.00%长期股权投资 15,847 0.03%14,081 0.03%0.00%固定资产 7,695,471 15.56%6,576,116 14.05%1.51%在建工程 1,812,323 3.66%1,405,328 3.00%0.66%使用权资产 505,895 1.02%483,618 1.03%-0.01%短期借款 1,209,421 2.45%1,205,498 2.58%-0.13%合同负债 1,260,942 2.55%1,092,253 2.33%0.22%长期借款 3,271,544 6.62%2,387,628 5.10%1.52%租赁负债 394,531 0.80%379,190 0.81%-0.01%衍生金融资产 376,746 0.7