2017年基金从业基金法律法规基础讲解二.docx

2019年基金从业基金法律法规基础讲解(二)内部控制机制的含义内部控制机制，简称内控机制，是指公司的内部组织结构及其相互之间的运作制约关系。基金管理人内部控制机制一般包括四个层次：一是员工自律;二是各部门主管(包括监察稽核)的检查监督;三是公司管理层对人员和业务的监督控制;四是董事会或者其领导下的专门委员会的检查、监督、控制和指导。一般来说，基金管理人内部控制机制建设应在以下四个方面加强：1.在设置内部控制机构上，不能重眼前商业利润、不注重专职内部控制机构建立的偏向2.在建立内部控制制度上，不能重内部管理制度建立、不注重内部核心部门“防火墙”制度建立的偏向3.在执行内部控制制度上，不能重非经常性发生事项控制、不注重经常性发生事项控制的偏向4.在监督内部控制上，不能重程序监督、不注重对“内部人”监督的偏向首先，要加强对基金管理人的内部控制监督，建立基金管理人重大决策集体审批等制度，以杜绝业务管理层负责人独断专行其次，要加强对基金管理人部门管理的控制监督，建立部门之间相互牵制的制度，以杜绝部门权力过大或集体徇私舞弊再次，要加强对关键岗位管理人员的控制监督，建立关键岗位轮岗和定期稽查制度，以杜绝基金管理人中层经理人员以权谋私或串通作案，从而建立健全企业内部控制监督机制【例题·单选题】下列选项不属于基金管理人内部控制机制四个层次的是( )。A.员工自律B.各部门主管的检查监督C.公司管理层对人员和业务的监督控制D.证监会对业务的监督管理【答案】D【解析】本题考查基金管理人内部控制的层次。【知识点二】内部控制的基本要素(一)控制环境控制环境构成公司内部控制的基础，控制环境包括经营理念和内控文化、公司治理结构、组织结构、员工道德素质等内容。(二)风险评估基金管理人应当建立科学严密的风险评估体系，对公司内外部风险进行识别、评估和分析，及时防范和化解风险。(三)控制活动基金管理人应通过授权控制来控制业务活动的运作。授权控制应当贯穿于公司经营活动的始终。(四)信息沟通基金管理人应当维护信息沟通渠道的畅通，建立清晰的报告系统。公司应定期与员工沟通，以保证他们及时知悉公司的战略方向、经营方针、近期和长期目标等。在公司管理和基金运作中各部门应保持各自独立向管理层的报告渠道。(五)内部监控基金管理人应当建立有效的内部监控制度，设置督察长和独立的监察稽核部门，对公司内部控制制度的执行情况进行持续的监督，保证内部控制制度落实。【例题·单选题】基金管理人应当建立清晰的报告系统，体现了内部控制中( )的重要性。A.控制环境B.内部控制C.控制活动D.信息沟通【答案】D【解析】本题考查内部控制基本要素。总结：内部控制风险管理5要素5原则8要素（一）控制环境（二）风险评估（三）控制活动（四）信息沟通（五）内部监控（一）健全性原则（二）有效性原则（三）独立性原则（四）相互制约原则（五）成本效益原则内部环境、目标设定、事项识别、风险评估、风险应对、控制活动、信息与沟通以及行为监控内部控制的目标和原则【知识点一】基金管理人内部控制的重要性2019年9月，我国第一只开放式基金华安创新诞生，标志着证券投资基金业的发展向规范运作转变。2019年2月，证券投资基金管理公司内部控制指导意见正式出台。开放式基金的推出对公募基金的发展提供了巨大的历史机遇。自2019年首例“证券投资基金业从业人员利用未公开信息交易行为”被发现以来，加强基金管理人内部控制、保护基金持有人利益的要求不断加强。【例题·单选题】2019年9月，我国第一只开放式基金( )诞生，标志着中国证券投资基金业的发展向规范运作转变。A.华安创新B.华夏回报C.博时价值增长D.南方绩优成长【答案】A【解析】本题考查历史事件。【知识点二】内部控制的基本概念及其含义(一)内部控制基金管理人的内部控制是指公司为防范和化解风险，保证经营运作符合公司的发展规划，在充分考虑内外部环境的基础上，通过建立组织机制、运用管理方法、实施操作程序与控制措施而形成的系统。基金管理人的内部控制要求部门设置体现权责明确、相互制约的原则。(二)风险管理企业风险管理基本框架包括八个方面内容：内部环境、目标设定、事项识别、风险评估、风险应对、控制活动、信息与沟通以及行为监控八个要素构成。1.内部环境基金管理人的内部环境是其他所有风险管理要素的基础，为其他要素提供规则和结构，其中特别重要的是经理层的风险偏好。内部环境的要素包括：全体员工的诚信、道德价值观和胜任能力;管理层的理念和经营风格;管理层分配权力和划分责任，组织和开发其员工的方式，以及董事会给予的关注和指导。2.目标设定基金管理人的风险管理就是提供给企业管理层一个适当的过程，将目标与企业的任务或预期联系在一起，保证制定的目标与企业的风险偏好相一致。3.事项识别事项识别的基础是对事项相关因素进行分析并加以分类，从而区分事项可能带来的风险与机会。4.风险评估风险评估的过程根据不同的情况，可采用定性和定量相结合的方法。5.风险应对基金管理人要对每一个重要的风险及其对应的回报进行评价和平衡，采取包括回避、接受、共担或降低这些风险等措施，风险应对是企业风险管理的整体重要组成部分。6.控制活动控制活动包括在公司内部使用的审核、批准、授权、确认以及对经营绩效考核、资产安全管理、不相容职务分离等方法。7.信息与沟通员工的风险信息交流意识是风险管理的重要组成部分，应鼓励员工就其意识到的重要风险与公司管理层进行交流，管理层应当重视员工的意见。8.行为监控行为监控以日常经营中发生的事件和交易为对象，包括基金管理人的经理层和监控人员的活动。【例题1·单选题】下列属于企业风险管理基本框架内容的是( )。.外部环境.事项识别.风险评估.控制活动.风险应对A.、B.、C.、D.、【答案】B【解析】本题考查内部控制的目标和原则。【例题2·单选题】企业风险管理基本框架中，( )是其他所有风险管理要素的基础。A.事项识别B.内部环境C.目标设定D.风险评估【答案】B【解析】本题考查风险管理八个内容。【例题3·单选题】关于风险管理八要素，以下表述错误的是( )。A.基金管理人要对每一个重要的风险采取包括回避、接受、共担或降低这些风险等措施进行风险应对B.风险评估的基础是对事项和相关因素进行分析并加以分类，从而识别事项可能带来的风险与机会C.风险评估的过程可以采取定性和定量的方法D.员工的风险信息交流意识是风险管理的重要组成部分【答案】B【解析】本题考查风险管理八个内容。【知识点三】内部控制的三目标(一)保证公司经营运作严格遵守国家有关法律法规和行业监管规则，自觉形成守法经营、规范运作的经营思想和经营理念。(二)防范和化解经营风险，提高经营管理效益，确保经营业务的稳健运行和受托资产的安全完整，实现公司的持续、稳定、健康发展。风险有外部风险和内部风险外部风险主要包括法律法规、经济、社会、文化与自然等方面。内部风险主要来自决策失误、执行不力、操作风险等。(三)确保基金和基金管理人的财务和其他信息真实、准确、完整、及时。基金及其管理人的财务信息真实、完整既是基金管理人内部控制的基本目标，又是企业内部控制基本的、非常重要的手段。【例题·单选题】下列关于基金公司内部控制目标的说法错误的是( )。A.保证公司经营运作严格遵守国家有关法律法规和行业监管规则B.防范和化解经营风险，提高经营管理效益C.确保基金和基金管理人的财务和其他信息真实、准确、完整、及时D.避免经营风险是基金管理人内部控制的基本目标【答案】D【解析】本题考查内部控制的目标。【知识点四】内部控制的五原则(一)健全性原则健全性指内部控制应当包括公司的各项业务、各个部门(或机构)和各级人员，并涵盖到决策、执行、监督、反馈等各个环节。(二)有效性原则内部控制的有效性是指内部控制必须讲求效率和效果，所有的控制制度必须得到贯彻执行。一是指基金管理人所实施的内部控制政策与措施能否适应基金监管的法律法规要求;二是指在基金管理的运作过程中，能够得到持续的贯彻执行并发挥作用，为实现提高公司经营效率、财务信息的可靠性和法律法规的遵守提供合理保证。(三)独立性原则独立性指基金管理人各机构、部门和岗位职责应当保持相对独立，基金资产、自有资产、其他资产的运作应当分离。(四)相互制约原则相互制约指基金管理人内部部门和岗位的设置应当权责分明、相互制衡。从横向关系来讲，完成某个环节的工作需有来自彼此独立的两个部门或人员协调运作、相互监督、相互制约、相互证明；(管销售-管合规)从纵向关系来讲，完成某个工作需经过互不隶属的两个或两个以上的岗位和环节，以使下级受上级监督，上级受下级牵制(五)成本效益原则成本效益指基金管理人运用科学化的经营管理方法降低运作成本，提高经济效益，以合理的控制成本达到最佳的内部控制效果。【例题1·单选题】下列不属于基金公司内部控制原则的是( )。A.健全性原则B.及时性原则C.独立性原则D.成本效益原则【答案】B【解析】本题考查内部控制的五原则。【例题2·单选题】( )是指内部控制必须讲求效率和效果，所有的控制制度必须得到贯彻执行。A.健全性原则B.有效性原则C.独立性原则D.成本效益原则【答案】B【解析】本题考查内部控制的五原则。【例题3·单选题】某基金管理公司在新股申购过程中因未遵守市场申购的原则而导致申购失败，事后进行原因分析时发现公司新股申购在法规发生变化后未及时更新，该事件反映该公司在内部控制方面违背了( )原则。A.有效性B.健全性C.独立性D.相互制约性【答案】A【解析】本题考查内部控制的基本原则。（本文来自东奥会计在线）第 12 页