2017年中国在线旅游度假行业研究报告.pdf

中国在线旅游行业年度监测报告2017年22017.7 iResearch Inc 摘要来源：艾瑞咨询研究院自主研究绘制。在线机票市场：在提直降代影响下，2016年四大航空公司代理费有效降至1.4%-2.0%之间；官网与旅行预订网站访问量由15年8.4:1降至5.0:1。在线住宿市场：非标准住宿市场兴起，2017年3月，主要非标准住宿在住宿预订网站中，访问量占比达19.4%，同比上升7.1个百分点。2016年在线旅游市场格局相对稳定，市场交易规模5934.6亿元，增长率34.0%，线上渗透率12.1%。在线度假游：出境游市场交易额占比53.3%，市场份额逐年增加；多家企业全球化布局，OTA如携程、途牛，航空公司如海航，住宿市场如途家。核心企业多通过整合上游旅游资源，扩大竞争优势；通过布局线下体验中心和门店等方式，增加获客渠道。SMS3中国在线旅游市场发展概况1中国在线机票市场发展现状及趋势2中国在线住宿市场发展现状及趋势3中国在线度假市场发展现状及趋势442017.7 iResearch Inc 中国在线旅游产业链图谱来源：根据公开资料及访谈内容整理而得。旅游产品组合及分销线下分销渠道旅游资源B2B平台OTA类B2C平台非OTA类B2C平台综合类集团单品类集团媒体及营销用户住宿交通景区直销在线营销自有人才数据库支付旅游金融支持服务其他UGC社交媒体移动应用其他搜索引擎签证/保险/WiFi等门户网站垂直平台综合平台UGC平台目的地服务出行信息服务2016年中国在线旅游行业产业链图谱52017.7 iResearch Inc 中国在线旅游市场生态格局2016年，一方面，核心企业整合上游旅游资源，如投资景区、收购目的地服务商（携程收购唐人接），以便提升自身竞争力。另一方面，在线旅游行业境外相关业务投资、并购事件频发，如，携程通过可转债方式投资印度旅游公司MakeMyTrip；海航投资海外航空公司（葡萄牙TAP、巴西Azul等）、海外航空维护服务提供商（瑞士SR Technics）等企业。核心企业整合上游资源，布局境外市场来源：根据公开资料内容整理而得，艾瑞咨询研究院自主研究绘制。度假唐人接智行火车票交通住宿携程金融住宿度假海外航空交通航班管家海航阿里2016年中国在线旅游生态格局图62017.7 iResearch Inc 中国在线旅游市场规模在线旅游持续渗透，市场规模稳定增长艾瑞数据显示，2016年中国在线旅游市场交易规模达5934.6亿元，增长率为34.0%，线上渗透率为12.1%，较去年相比提升1.4个百分比。艾瑞咨询认为，网民增长速度趋向平稳，人口红利带来的流量逐步消退，在线旅游市场进入稳定期。来源：综合上市公司财报、企业及专家访谈，根据艾瑞统计模型核算。617.6 948.9 1313.9 1689.5 2215.7 3153.2 4428.5 5934.6 7437.0 8875.2 10475.0 27.0%53.7%38.5%28.6%31.1%42.3%40.4%34.0%25.3%19.3%18.0%4.8%5.1%5.8%6.5%7.5%9.4%10.7%12.1%13.4%14.5%15.8%200920102011201220132014201520162017e2018e2019e2009-2019年中国在线旅游市场交易规模在线旅游市场交易规模（亿元）增长率（%）渗透率（%）72017.7 iResearch Inc 中国在线旅游市场发展概况2016年在线旅游市场交易格局在线度假市场占比持续上升中国在线旅游市场当中，度假交易额占比持续上升，2016年交易规模占比为16.2%，较2015年上升0.6个百分点。随着出境游、定制游的持续火热，在线度假占比将持续上涨。机票市场仍占据半壁江山，但整体呈下降趋势2016年机票占比58.8%，其占在线旅游行业的比重较为稳定。机票是在线旅游市场中发展最为成熟的板块，随着在线度假及其他品类业务的上升，机票交易比例出现下降趋势。住宿市场占比较为稳定，中高端酒店及民宿产品受青睐2016年中国在线住宿占比为20.1%，较2015年下降0.2个百分点。在消费升级和中产阶级崛起的背景下，人们对出游的品质逐步提高，对住宿的需求也呈现个性化，因而未来中高端酒店及民宿等产品将逐渐受到用户的青睐。来源：综合上市公司财报、企业及专家访谈，根据艾瑞统计模型核算。64.4%62.2%61.7%61.5%61.3%58.5%58.8%25.4%24.3%23.6%22.4%20.1%20.3%20.1%7.9%10.4%12.5%13.8%14.3%15.6%16.2%2.4%3.0%2.2%2.3%4.3%5.7%4.8%20102011201220132014201520162010-2016年中国在线旅游行业市场结构机票交易住宿交易度假交易其他82017.7 iResearch Inc 中国在线旅游市场发展概况移动端访问流量占比6成，消费者习惯移动化艾瑞监测数据显示，一方面，整体来看移动端的访问次数远高于PC端，2017Q1移动端平均月度访问次数占比64.4%，高于2016年同比3.6个百分点。其中1月移动端占比较高为68.2%；3月占比较低为58.4%。另一方面，从网站与移动端结构变化来看，PC端更容易受到周期性影响，2017年1月、2月，其访问占比分别下降至31.8%和34.9%，3月略有回升。来源：艾瑞数据监测产品iUserTracker&mUserTracker，数据监测时间为2016年4月-2017年3月。41.6%33.2%44.0%42.9%43.6%42.0%42.1%40.9%38.1%35.7%36.8%34.0%31.8%34.9%41.6%58.4%66.8%56.0%57.1%56.4%58.0%57.9%59.1%61.9%64.3%63.2%66.0%68.2%65.1%58.4%0%20%40%60%80%100%2016.12016.32016.52016.72016.92016.112017.12017.3iUserTracker&mUserTracker-2016年1月-2017年3月中国在线旅游服务访问次数结构（PC/Mobile）PC在线旅游服务月度访问次数占比移动在线旅游服务月度访问次数占比9中国在线旅游市场发展概况1中国在线机票市场发展现状及趋势2中国在线住宿市场发展现状及趋势3中国在线度假市场发展现状及趋势4102017.7 iResearch Inc 中国在线机票市场产业链中国在线机票市场产业链图来源：根据公开资料内容整理而得，艾瑞咨询研究院自主研究绘制。2016年中国在线机票行业产业链图谱航空公司在线直销在线机票预订用户GDS代理商、零售商代理商分销线下机票产品用户OTA/OTP航空公司112017.7 iResearch Inc 中国在线机票市场规模中国在线机票渗透率已超70%，预计19年可超80%2016年中国在线机票交易规模达3492亿元，增长率为34.9%，渗透率74.4%，市场增速趋缓。艾瑞分析认为，当前中国在线机票市场增长速度趋缓。一方面，在直销和代理商成本下降的影响下，机票价格呈现下降趋势；另一方面，在线机票市场渗透率已达74.4%，线上流量红利逐渐消失；因此，在线机票市场规模增速将有所趋缓。来源：行业公开资料、企业访谈、企业财报、企业电话会议资料及参考其他第三方机构公开发布数据等，根据艾瑞统计模型核算。611.0 817.7 1042.0 1353.3 1925.2 2589.0 3492.0 4340.6 4930.9 5428.9 33.8%27.4%29.9%42.3%34.5%34.9%24.3%13.6%10.1%28.4%30.9%35.3%40.8%52.6%63.1%74.4%80.8%82.7%83.5%20102011201220132014201520162017e2018e2019e2010-2019年中国在线机票交易规模在线机票交易规模（亿元）增长率（%）渗透率（%）122017.7 iResearch Inc 中国在线机票市场竞争格局去携合并，携程市场份额大幅提升携程58.5%同程4.8%腾邦国际3.4%号百商旅2.6%艺龙0.8%125800.8%芒果网0.3%其他28.8%2016年中国在线机票市场份额（按交易规模划分，含平台部分）2016年中国在线机票市场中携程份额最大，占比58.5%，相比2015年上升24.9个点，其主要增长来源于自2015年12月3日起合并去哪儿网的财务业绩。携程机票的开放平台推出以来，凭借丰富的产品资源和优势的价格，持续占据OTA机票市场的首位。来源：行业公开资料、企业访谈、企业财报、企业电话会议资料及参考其他第三方机构公开发布数据等，根据艾瑞统计模型核算。132017.7 iResearch Inc 2017.7 iResearch Inc 02000040000600002015.42015.82015.122016.42016.82016.12iUserTracker-2015年4月-2017年3月中国主要综合类旅行预订网站与航空公司官方网站月度总访问次数对比旅行预订网站（万次）航空公司（万次）4.3%3.7%4.4%4.6%2.4%3.0%3.1%3.6%1.4%1.7%1.9%2.0%国航东航南航海航2014-2016年中国四大航空公司代理费率2014（%）2015（%）2016（%）中国在线机票市场发展现状及趋势提直降代促进直销占比提升，有效降低代理费率2016年6月，民航6号文件宣布代理费改为按航段定额支付，取消后返佣金，结束了“前返+后返”的代理费模式。2014年，国航、南航、东航、海航首次调低代理费，将国内客票代理费从3%降至2%。在此背景下，一方面，提直降代有效降低了航空公司的代理费率，以国航代理费率为例，从2014年的4.3%下降到2016年的1.4%。另一方面，艾瑞通过对比综合类网站（飞猪、携程、途牛、同程）与四大航空公司月度访问人次，发现其比例已从2015年的8.4:1下降到2017年5:1，航空公司网站访问量正在提升。来源：企业财报、艾瑞研究院自主研究绘制。来源：艾瑞数据监测产品iUserTracker，数据监测时间为2015年4月-2017年3月8.4:15.0:16.2:1142017.7 iResearch Inc 中国在线机票市场发展现状及趋势航空公司加强互联网渠道建设力度，春秋航空流量喜人根据艾瑞iUserTracker数据统计，2016年下半年，春秋航空网站月度访问次数增长快速，10月访问量达到2935万次，2017年2月达到峰值4327.5万次。据春秋航空财报披露，在2016年，其通过销售特价机票优惠促销活动的发布，吸引大量旅客在官网预定机票，电子商务直销占比达到72%。艾瑞分析认为，在提直降代政策及市场竞争影下，航空公司将越来越注重互联网信息化的建设。这一策略的实施，不仅可以降低销售成本，还可以提升航空公司的品牌价值。来源：艾瑞数据监测产品iUserTracker，数据监测时间为2016年1月-2016年12月。2016.12016.32016.52016.72016.92016.112017.12017.3iUserTracker-2016年1月-2017年3月中国主要航空公司官网月度总访问次数南方航空（万次）国际航空（万次）春秋航空（万次）东方航空（万次）亚洲航空（万次）海南航空（万次）152017.7 iResearch Inc 中国在线机票市场发展现状及趋势1.提直降代引发机票市场产业链变革在提直降代政策和市场竞争的推动下，在线机票市场的产业链正在发生变革，其要体现在3个方面：1）中小机票代理商，新政下机票代理商的收益呈现持续性降低。同时，代理商获取授权的条件也在增多，如代理人需拥有旅行社、自营销售网站、固定企业客户渠道等条件。中小代理商为取得该类条件，又需投入更多的资金。最终，低收益与高投入相互作用，不断压缩中小代理商的生存空间。2）OTA/OTP等企业与航空公司的关系发生了变化，将形成合作共赢关系。未来企业不仅与航空公司在机票业务上保持合作，还会扩展到营销、品牌、目的地服务、会员积分服务、大数据等领域。3）更多的航空公司将直接面对消费者，直销比例进一步提升，如东航在2016年将更多的资金投入到了互联网营销（官网、微信、APP）。中小代理商：收益持续下降，资金投入增多。面临转型、退出市场等挑战。OTA/OTP等：合作共赢关系，除销售外，还将通过深入合作的方式，提升双方会员体系、品牌价值、营销等领域的融合度。航空公司：官网、微信、APP等直销渠道投资比例提升。2016年中国在线机票市场产业变化示意图相关案例：2016年南航发布关于优化中国境内分销渠道结构的通知要求，代理人需拥有旅行社、自营销售网站、固定企业客户、呼叫中心等自由销售渠道，方可申请南航授权。相关案例：春秋航空与阿里飞猪合作，在机票业务、会员与积分服务、大数据、支付等领域进行全面合作；在营销方面，也将通过微淘等渠道，通过直播、互动等方式进行产品宣传与推广。相关案例：2016年，东航直销比例超过四成，同比节省了代理费12.24亿元；在资金分配上，减少了对代理商的销售费用，转而将资金投入到互联网营销上。来源：根据公开资料内容整理而得，艾瑞咨询研究院自主研究绘制。162017.7 iResearch Inc 中国在线机票市场发展现状及趋势2.NDC技术将带来产业变革，航空公司获益颇多NDC（New Distribution Capability）是IATA于2012年提出的一套基于XML的数据传输标准，通过航空公司、GDS、代理人等各方统一使用该技术标准，实现航司产品的服务更广、更实时、更精准的预订。该项准则的应用将直接提升航空公司竞争力，1）传统GDS分销模式下，航空公司无法直接对接客户需求，然而通过NDC技术用户可以即时且直接的向航空公司反馈需求，从而改善航空公司信息不对称的劣势；2）产品管理，在NDC标准下，机票相关的数据传输内容将统一标准，帮助航空公司打包销售全部产品组合（Wifi等）、个性化产品、实现动态定价等；3）订单管理，NDC技术可帮助航空公司管理所有客户订单、简化联运、降低收入完整性检验的需求、简化收入核算流程、掌控支付等。据IATA统计，截止2016年10月，我国共有9家航空公司已经部署实施了NDC技术。来源：IATA调查了179家航空公司，国际航协新分销能力（NDC）：进展动态及案例分析，艾瑞咨询整理所得。86702723计划实施NDC未知已经部署没有计划实施NDC2016年航空公司NDC采纳程度调查航空公司数量（个）大中国区及北亚地区共9家17中国在线旅游市场发展概况1中国在线机票市场发展现状及趋势2中国在线住宿市场发展现状及趋势3中国在线度假市场发展现状及趋势4182017.7 iResearch Inc 中国在线住宿市场产业链中国在线住宿产业链图代理商代理商在线住宿预订用户GDS独立移动应用团购其他电商平台搜索引擎其他媒体非标准住宿酒店来源：根据公开资料内容整理而得，艾瑞咨询研究院自主研究绘制。2016年中国在线住宿市场产业链192017.7 iResearch Inc 中国在线住宿市场规模2016年在线住宿市场总体规模达1192.2亿2016年中国在线住宿市场规模达1192.2亿，同比增长32.5%，占整体在线旅游市场份额的20.1%，比2015年降低0.2个百分点。艾瑞咨询认为，由于线上获取成本逐步升高，多家企业开始实施线下战略，在线住宿市场整体规模增长趋缓。然而，在共享经济的背景下，其细分领域的在线非标住宿市场逐步兴起，增速较快。240.9 319.3 398.2 494.0 632.5 900.1 1192.2 1400.8 1636.2 1914.3 32.5%24.7%24.1%28.0%42.3%32.5%17.5%16.8%17.0%20102011201220132014201520162017e2018e2019e2010-2019年中国在线住宿市场交易规模在线酒店交易规模（亿元）增长率（%）来源：行业公开资料、企业访谈、企业财报、企业电话会议资料及参考其他第三方机构公开发布数据等，根据艾瑞统计模型核算。202017.7 iResearch Inc 中国在线住宿市场竞争格局去携合并，携程份额大幅提升携程59.6%美团16.2%艺龙15.6%同程2.7%号百商旅2.2%航旅通0.5%125800.4%芒果网0.2%其它2.5%2016年中国在线住宿市场份额（按交易规模划分，含平台部分）2016年中国在线住宿企业中携程、美团和艺龙共占有91.4%的市场份额，市场高度集中。其中，携程2016年市场份额占比达到59.6%，较同期上涨19.4个百分点，主要原因为携程2016年财报合并了去哪网业务。来源：行业公开资料、企业访谈、企业财报、企业电话会议资料及参考其他第三方机构公开发布数据等，根据艾瑞统计模型核算。212017.7 iResearch Inc 中国在线住宿市场发展现状及趋势网站端访问次数增长趋缓，缘由移动化趋势根据艾瑞监测数据，整体来看，在线住宿行业受节假日影响，呈现周期性变化。同时，受消费者行为习惯移动化影响，网站端月度总访问次数增长趋缓。从单个企业来看，2016年艺龙月度总访问次数远超过其他专业在线住宿预订网站，其原因是机票、度假等旅游综合性产品线的拓展引入了大量用户。同年6月，艺龙战略布局微信酒店，因此随后几月网站总访问次数下滑，部分流量转由微信端。来源：艾瑞数据监测产品iUserTracker，数据监测时间为2016年1月-2016年12月。2016.12016.32016.52016.72016.92016.112017.12017.3iUserTracker-2016年1月-2017年3月中国主要住宿预订网站月度总访问次数艺龙（万次）如家（万次）华住（万次）Agoda（万次）洲际（万次）Airbnb（万次）222017.7 iResearch Inc 中国在线住宿市场发展现状及趋势非标准住宿访问量增幅明显，未来市场空间较大根据艾瑞数据统计，主要住宿预订网站中，非标准住宿比例增幅明显，2017年3月达到19.4%，同比增加7.1个百分点。艾瑞分析认为，非标准住宿市场正逐步兴起，伴随行业标准化政策出台、商旅市场的进一步打开，非标准住宿市场未来空间较大。注释：此次月度总访问次数统计主要包括两家企业，Airbnb和途家。来源：艾瑞数据监测产品iUserTracker，数据监测时间为2016年1月-2016年12月。408.3 611.9 670.1 673.2 684.9 919.9 763.8 657.4 559.6 509.8 615.9 657.4 914.1 997.5 10.0%12.3%12.7%12.4%13.6%16.3%13.0%11.6%12.8%13.0%13.9%16.8%19.6%19.4%-20.0%-15.0%-10.0%-5.0%0.0%5.0%10.0%15.0%20.0%0.0200.0400.0600.0800.01000.01200.01400.02016.22016.42016.62016.82016.102016.122017.2iUserTracker-2016年1月-2017年3月中国主要非标准住宿月度访问次数占主要住宿预订网站比例主要非标准住宿（万次）占比（%）232017.7 iResearch Inc 中国在线住宿市场发展现状及趋势传统酒店布局移动端入口，月度总访问次数持续增长2016年，传统酒店布局移动端入口，月度总访问人次在12月达到峰值共2944.45万次，相较同年1月，增长50%，增速较快。2017Q1受旅游淡季影响，移动端总访问次数呈现周期性下滑。来源：艾瑞数据监测产品iUserTracker&mUserTracker，数据监测时间为2016年1月-2016年12月。2016.12016.32016.52016.72016.92016112017.12017.3mUserTracker-2016年1月-2017年3月中国主要住宿APP月度总访问次数掌上如家（万次）华住酒店（万次）艺龙酒店（万次）格林豪泰（万次）242017.7 iResearch Inc 中国在线住宿市场发展现状及趋势1.大数据将成为改善酒店运营效率，提升效益的重要工具在人口、流量、资本红利逐渐消失的背景下，酒店获客成本不断提升，收益能力下降。而，大数据和AI技术的应用，将辅助公司制定精细化运营方案，解决相关问题。一方面，酒店需要从获客、激活、用户粘度、变现、产生推荐5个层面，进行数据的衡量、拆解、优化和调优。如对用户前期的行为进行分类、追踪和分析，以便将用户分层（高活跃用户、低活跃用户和流失用户），从而进行精准营销，提高网站或APP的转化率。另一方面，基于大数据和AI的收益管理能够辅助酒店制定动态价格。收益管理将综合参考PMS数据、价格、排名、点评、展会、航空、消费者搜索、浏览记录、人员流入流出数据，从而实现行程定价的完整监控和竞争圈的定位分析，最终提供最优的实时价格建议。降低获客成本：通过对用户行为追踪分析，数据挖掘，将用户分层，进而进行精准营销，提高网站或APP的转化率。提升收益：基于大数据和AI技术，构建消费者与酒店的动态模型，实时反馈市场信息，为酒店提供最优的动态价格。PMS价格排名点评航空行业数据等搜索浏览活跃时长购买预订消费者数据人员流入流出客流数据数据基础大数据提升酒店运营效率及收益能力示意图来源：根据公开资料内容整理而得，艾瑞咨询研究院自主研究绘制。252017.7 iResearch Inc 中国在线住宿市场发展现状及趋势2.非标准住宿企业业务扩张，进军商旅市场中国作为全球最大商旅市场，其目标人群具有鲜明的特点，多为25-39岁人群。该类人群具备高学历、高收入、高消费能力等特征，且对产品鉴别力强，在差旅时主要关注住宿的服务质量、性价比和便携程度。现阶段来看，非标准住宿还尚未对我国的标准住宿行业产生强烈冲击，主要原因有2点，1）非标准住宿服务标准化程度低，如入住快捷、打车、早餐、房间整理等服务内容的缺失，使得商旅人士更倾向酒店；2）管理能力较弱，无法进行统一订单等相关管理。非标准住宿公寓区域相对分散，因此较难与企业及商旅渠道商签订大批量的企业价格。然而，随着非标准住宿管理能力、服务能力的提升，其个性化、性价比高的优势逐渐凸显；同时，随着企业的差旅制度更加弹性化，非标准住宿将受到部分商旅人士首选，成为商旅细分领域中的重要一员。2014年与差旅管理平台Concur签订合作协议，消费者通过Concur预订Airbnb产品；同年推出Business Travel on Aribnb；2015年11月，正式推出定制房屋产品Business Travel Ready；2016年7月，与三大TMC巨头签订了战略协议。2016年3月，途家与雅诗阁共同创立途家盛捷，为商旅住客提供公寓居住体验。至今，在上海、北京、重庆、厦门、海口等地管理储备超过1700套服务公寓单元。2017年4月，小猪短租正式进军商旅业务，主要覆盖深圳、北京、上海、广州、成都、杭州等20个重点城市，并建立商旅服务体系。预计2017年底，小猪平台将开通8万套“商旅优选”房，覆盖50个以上的城市。非标准住宿商旅市场扩张案例展示来源：根据公开资料内容整理而得，艾瑞咨询研究院自主研究绘制。262017.7 iResearch Inc 中国在线住宿市场发展现状及趋势3.会员体系发展迅速，提升酒店复住率和入住率目前，我国住宿市场竞争日趋激烈，酒店不仅要面对业内竞争，还要面对来自OTA与非标准住宿的压力。此背景下，酒店会员制，正从单一储值功能向多场景、个性化演变，将有效提升酒店品牌形象、强化信任、提高复住率与入住率。高端酒店的会员体系构建，主要集中在为高级会员提供餐饮、健身、免费Wifi等服务，以提升酒店复住率为目的。经济型酒店的会员体系构建，针对价格敏感性人群，集中在折扣提供、延迟退房服务上，以提升入住率为目的。酒店会员等级示意图来源：长江证券，网络公开资料，艾瑞咨询研究院自主研究绘制。会员等级蓝会籍精英银会籍精英金会籍精英钻石会籍申请条件免费一年内住宿4次，住满10晚每年25次入住，或超过50晚一年内30次入住，60晚或超过120000积分主要权益享受，积分速度随等级提升加快延迟退房、快速退房无其它第五晚免费除以上外，免费健身房、免费上网除以上外，免费健身房、免费上网会员等级星会员银会员金会员铂金会员申请条件官网或APP免费注册39元购买，或累计入住3晚单次储值2000元，1年内本人入住5晚1年内本人入住5晚主要权益享受，积分速度随等级提升加快，时租减20元，新店折扣8折，预订保留，延迟退房房费95折房费92折房费88折房费85折272017.7 iResearch Inc 中国在线住宿市场案例分析途家：布局住宿分享生态链企业简介：途家网于2011年12月正式上线，定位于全球公寓民宿预订平台。途家的产品与服务同时面向房客和房东，针对房客，途家致力于满足“多人、多天、个性化和高覆盖”的出行住宿需求；针对房东，其致力于提供高收益且有保障的闲置房屋分享平台。目前，途家房源遍布国内外各地，境内目的地覆盖335个，覆盖国内主要城市和旅游地；境外覆盖1018个目的地，主要分布在东南亚、日韩等地。运营数据：2016年途家在线部分收入同比增长300%，日成交间夜量峰值达到5.6万；其中途家自有平台流量占比70%（APP与网站比例为7:3）；携程、去哪流量导入占比15%；其它渠道占比15%。住宿生态链：途家通过投资、并购、合资、合作开发等形式，渗透到住宿市场的上下游环节及周边环节；其中，上下游环节主要包括房源、服务、平台及商户；周边环节包括度假、伴手礼（途礼）等。平台：途家于2016年整合线上流量资源，通过并购携程去哪儿非标准住宿业务，收购蚂蚁短租整合非标住宿流量入口；2017年，途家将继续与芝麻信用、微信酒店等流量入口合作，打通移动端流量入口。服务层：途家致力于建立行业服务标准，通过为房东提供统一布草保洁、治安消防对接等服务，建立行业卫生、安全标准。房源层：途家房源主要来自一级市场、二级市场、三级市场和零级市场。途家房源共45万套，其中商户共40万套，自营3万套，个人2万套，同时途家与和远大合作开发乡村旅游度假居住产品，布局乡村度假市场。平台层服务层房源层途家住宿生态链示意图来源：根据公开资料及访谈内容整理而得，艾瑞咨询研究员自主研究绘制。28中国在线旅游市场发展概况1中国在线机票市场发展现状及趋势2中国在线住宿市场发展现状及趋势3中国在线度假市场发展现状及趋势4292017.7 iResearch Inc 中国在线旅游度假产业链在线旅游度假行业产业链来源：根据公开资料及访谈内容整理而得。旅行社批发商代理商分销商移动应用其他搜索引擎门户网站社交媒体UGC上游资源供应中游产品组合及分销下游产品营销线下用户航空公司铁路总公司酒店供应商景区供应商其他产品供应商在线分销线上用户在线直销2016年中国在线旅游度假行业产业链302017.7 iResearch Inc 中国在线旅游度假市场规模2016年在线度假市场规模达962.9亿元艾瑞数据显示，2016年中国在线旅游度假市场交易规模为962.9亿元，较去年增长39.8%。艾瑞咨询认为，在线旅游市场中，在线度假市场发展最为迅速，其占在线旅游行业比重从2009年的5.8%，增长至2016年的16.2%。整体而言，在线度假市场前景广阔，预计未来几年增长率将保持在25%以上来源：综合上市公司财报、企业及专家访谈，根据艾瑞统计模型核算。35.9 74.6 136.9 211.9 303.0 448.8 688.9 962.9 1271.1 1601.5 2001.9 107.8%83.5%54.8%43.0%48.1%53.5%39.8%32.0%26.0%25.0%200920102011201220132014201520162017e2018e2019e2009-2019年中国在线度假市场交易规模在线度假市场交易规模（亿元）增长率（%）312017.7 iResearch Inc 中国在线度假市场竞争格局在线旅游度假市场格局稳定，途牛、携程双雄并立艾瑞数据显示，2016年中国在线旅游度假市场格局稳定，其中途牛、携程、同程依旧保持前三位置，市场份额分别为19.4%、19.2%和10.0%。艾瑞分析认为，2016年在线旅游度假行业投资并购事件频出，市场竞争加剧，规模较小的企业份额被压缩。此外，飞猪、美团等平台发展也较为快速，推动平台模式市场交易规模占比提升。途牛19.4%携程19.2%同程10.0%驴妈妈8.2%遨游2.0%春秋旅游1.0%芒果0.4%其他39.7%2016年中国在线旅游度假市场份额（按交易规模，含平台部分）注释：1.中国在线旅游度假市场指通过PC或Mobile方式预订相应旅游产品出游的市场，企业交易额按签约口径核算，其中包含跟团游、自助游、单品门票、WiFi等旅游产品的全部交易额；2.携程仅统计中国大陆地区在线度假产生的交易额；3.2016年企业交易规模数据根据艾瑞核算模型预估而得；4.图表中出现企业名称为企业简称。来源：艾瑞行业积累、行业公开资料、企业访谈、企业财报、企业电话会议资料及参考其他第三方机构公开发布数据等。322017.7 iResearch Inc 中国在线度假市场发展现状携程月度覆盖人数领先，“双11”带动飞猪流量大增艾瑞监测数据显示，2016年中国在线旅游度假PC端主要网站月度覆盖人数整体较去年有所回落。除飞猪外的各主要网站月度覆盖人数变化基本趋势相似，在上半年波动增长，在Q3达到全年峰值，Q4流量呈下降趋势。飞猪流量波动较大，2月跌至全年最低值，11月份受“双11”影响，流量达到全年最高值。来源：艾瑞数据监测产品iUserTracker，数据监测时间为2016年1-12月。2016.12016.22016.32016.42016.52016.62016.72016.82016.92016.102016.112016.12iUserTracker-2016年1-12月中国在线旅游服务月度覆盖人数携程度假（万人）飞猪（万人）去哪儿（万人）途牛旅游（万人）蚂蜂窝（万人）同程旅游（万人）驴妈妈旅游（万人）艺龙（万人）携程月度覆盖人数领先，“双11”带动飞猪流量大增332017.7 iResearch Inc 中国在线度假市场发展现状出境游占据在线度假半壁江山艾瑞数据显示，2016年中国在线旅游度假市场出境游占据半壁江山，交易额占比为53.3%，较去年上升了0.7个百分点；国内游占比24.0%；周边游占比为22.7%。随着我国护照“含金量”的持续上升和出境航班的增多，选择出境旅游的人群规模逐年上涨。国家旅游局数据显示，2016年我国出境游人数达1.2亿人次，增长4.3%。艾瑞分析认为，未来三年内，出境游市场将保持稳定增长，出境游市场占比将持续稳定提高。注释：1.门票及其相关产品交易额核算在周边游当中；2.艾瑞已根据企业财报、行业访谈等资料对历史数据进行修正。来源：艾瑞行业积累、行业公开资料、企业访谈、企业财报、企业电话会议资料及参考其他第三方机构公开发布数据等。出境游53.3%国内游24.0%周边游22.7%2016年中国在线旅游度假市场结构预估（按交易规模，从周边/国内/出境维度）342017.7 iResearch Inc 中国在线度假市场发展现状出境游群雄逐鹿，市场份额逐步集中艾瑞数据显示，2016年中国在线周边游市场，驴妈妈、携程和同程位列前三，市场份额分别为16.1%、15.9%和15.3%，受美团等交易平台快速崛起的影响，三甲市场份额均被压缩；在线国内游市场，携程、途牛和同程分别占据前三席位，市场份额分别为23.0%、19.3%和5.9%；在线出境游市场，途牛、携程和同程斩获前三，市场份额分别为24.2%、19.2%和9.3%，三甲企业市场份额高达52.7%，出境游市场份额逐步向核心企业集中。注释：1.门票及其相关产品交易额核算在周边游当中；2.艾瑞已根据企业财报、行业访谈等资料对历史数据进行修正。来源：艾瑞行业积累、行业公开资料、企业访谈、企业财报、企业电话会议资料及参考其他第三方机构公开发布数据等。驴妈妈16.1%同程15.9%携程15.3%途牛8.0%遨游0.5%芒果0.3%春秋旅游0.1%其他43.8%2016年中国在线周边游市场份额（按交易规模划分）携程23.0%途牛19.3%同程5.9%驴妈妈4.5%春秋旅游1.9%遨游1.3%芒果0.5%其他43.6%2016年中国在线国内游市场份额（按交易规模划分）途牛24.2%携程19.2%同程9.3%驴妈妈6.6%遨游3.0%春秋旅游1.0%芒果0.4%其他36.3%2016年中国在线出境游市场份额（按交易规模划分）352017.7 iResearch Inc 中国在线度假市场发展现状旅游个性化需求增长，自助游份额持续上涨艾瑞数据显示，2016年中国在线度假市场结构同去年变化较小，在线自助游占比为56.2%，较去年上升了0.7个百分点；在线跟团游占比为43.8%，较去年下降了0.7个百分点。艾瑞分析认为，随着经济的发展和国民物质水平的提升，居民的旅游需求呈现多元化和个性化，而跟团游行程相对固定，不能满足人们日益增长的多元化和个性化的旅游需求，因此在线跟团游份额被小幅压缩。注释：1.在线跟团游主要指游客通过在线方式向旅行社报名签约参加固定团期的旅行团（散客拼团或独立成团），并必须参与到旅行社安排的旅游行程中的全部过程，食住行游购娱全部由旅行社安排，并且全程有领队及导游陪同，跟团游期间游客不得擅自脱团，旅行社应对跟团游行程中游客的整个过程中的安全问题负责。考虑到半跟团和半自助游的形态与跟团游有较大区别，故统一核算为自助游；2.艾瑞已根据企业财报、行业访谈等资料对历史数据进行修正。来源：艾瑞行业积累、行业公开资料、企业访谈、企业财报、企业电话会议资料及参考其他第三方机构公开发布数据等。自助游 56.2%跟团游 43.8%2016年中国在线旅游度假市场结构预估（按交易规模，从自助游/跟团游维度划分）362017.7 iResearch Inc 中国在线度假市场发展现状途牛、携程分别领跑跟团和自助游市场艾瑞数据显示，2016年中国在线旅游度假跟团游市场中，途牛市场份额居于首位，为28.3%，携程占比19.7%，为第二，驴妈妈以7.5%的市场份额占据第三；自助游市场中，携程市场份额第一，为18.8%，途牛市场份额为12.4%，位居第二，同程以12.0%的市场份额占据第三。注释：1.在线跟团游主要指游客通过在线方式向旅行社报名签约参加固定团期的旅行团（散客拼团或独立成团），并必须参与到旅行社安排的旅游行程中的全部过程，食住行游购娱全部由旅行社安排，并且全程有领队及导游陪同，跟团游期间游客不得擅自脱团，旅行社应对跟团游行程中游客的整个过程中的安全问题负责。考虑到半跟团和半自助游的形态与跟团游有较大区别，故统一核算为自助游；2.企业交易额按签约口径核算；3.携程仅统计中国大陆地区在线度假产生的交易额。来源：艾瑞行业积累、行业公开资料、企业访谈、企业财报、企业电话会议资料及参考其他第三方机构公开发布数据等。途牛28.3%携程19.7%驴妈妈7.5%同程7.4%遨游2.9%春秋旅游1.0%芒果0.4%其他32.7%2016年中国在线旅游度假跟团游市场份额（按交易规模划分，含平台部分）携程18.8%途牛12.4%同程12.0%驴妈妈8.8%遨游1.3%春秋旅游1.0%芒果0.5%其他45.2%2016年中国在线度假自助游市场份额（按交易规模划分，含平台部分）372017.7 iResearch Inc 中国在线旅游度假市场发展环境2016年传统旅行社达2.8万家公开数据显示，截止2016年底，中国传统旅行社共计28097家，增长