证劵从业( 旧 )历年真题和解答7节.docx

证劵从业( 旧 )历年真题和解答7节证劵从业( 旧 )历年真题和解答7节 第1节常见的关联交易有（）。A:关联购销B:资产租赁C:担保和共同投资D:托管经营答案：A,B,C,D解析：关联交易是指关联方直接转移资源、劳务或义务的行为，而不论是否收取价款。常见的关联交易有：关联购销、资产租赁、担保和共同投资、托管经营。我国发行企业债券始于()年。A:1983B:1985C:1980D:1987答案：A解析：我国发行企业债券始于1983年。本题正确答案为A选项。律师事务所，有（ ）名以上执业律师，其中（ ）名以上曾从事过证券法律 业务。A. 5 2 B. 20 5 C. 10 3 D. 15 2答案：B解析：律师事务所从事证券法律业务管理办法规定，鼓励具备下列条件的律师 事务所从事证券法律业务：内部管理规范，风险控制制度健全，执业水准高，社会信誉良好； 有20名以上执业律师，其中5名以上曾从事过证券法律业务；已经办理有效的执业责任保险； 最近两年未因违法执业行为受到行政处罚。久期又被称为()。A:剩余期限B:持续期C:修正久期D:凸性答案：B解析：久期也称持续期，是1938年由F.R.Macaulay提出的。上市公司最近（ ）年内募集资金的运用发生变更的，应在发行新股的招股说明书中列表披露历次变更情况，并披露募集资金的变更金额及占所募集资金净额的比例。A.2 B.3 C.4 D.5答案：D解析：答案为D。发行人最近5年内募集资金的运用发生变更的，应列表披露历次变更情况，并披露募集资金的变更金额及占所募集资金净额的比例；发行人募集资金所投资的项目被以资产置换等方式置换出公司的，应予以单独披露。证劵从业( 旧 )历年真题和解答7节 第2节集中性市场营销策略比差异性市场营销策略能更好地提升业绩。（）答案：错解析：证券公司采用差异性市场营销策略时，营销人员会选择多个潜在的客户群 作为目标市场，对每个细分市场设计独立的营销组合，并对不同的细分市场进行差异化的产品 销售或服务，从而能够更好地满足客户的需求。因此，差异性市场营销策略比集中性市场营销 策略能够更好地提升业绩。已经发行了境内上市外资股的公司申请再次募集境内上市外资股的，应报中国证监会审核的有关文件不包括()。A:本次增资发行的授权文件及附件，如股东大会决议等B:关于前一次股票发行的有关情况及其他材料C:简要招股说明材料D:批准设立股份有限公司的文件答案：D解析：已经发行了境内上市外资股的公司申请再次募集境内上市外资股的，应当按照境内上市外资股（B股）公司增资发行B股申报材料的标准格式，将有关文件报中国证监会审核。主要有：(1)地方政府或中央企业主管部门关于公司增资发行B股申请出具的文件；(2)本次增资发行B股的授权文件及附件，如股东大会决议等；(3)关于前一次股票发行的有关情况及其他材料；(4)资金运用的可行性说明材料；(5)简要招股说明材料；(6)其他附件。在时间数列的预测方法中，指数平滑法是由移动平均法演变而来。（）答案：对解析：最常见的时间数列预测方法有趋势外推法、移动平均预测法与指数平滑法等，其中指数平滑法是由移动平均法演变而来的。下列机构中，属于证券服务机构的是（ ）。A.资信评级机构 B.财务顾问机构C.会计师事务所 D.投资咨询机构答案：A,B,C,D解析：证券服务机构是指依法设立的从事证券服务业务的法人机构。证券服务机构包括投资咨询机构、财务顾问机构、资信评级机构、资产评估机构、证券金融公司、会计师事务所、律师事务所等从事证券服务业务的机构。比较金融现货交易和金融期货交易正确的是（）。A:金融现货交易的对象是某一具体形态的金融工具，而金融期货交易的对象是金融期货合约B:金融工具现货交易的首要目的是筹资或投资；金融期货交易是一种风险管理工具，风险厌恶者可以利用它进行套期保值、规避风险，喜好风险者则利用它承担更大的风险C:金融现货的交易价格是实时的成交价；而期货交易价格是对金融现货未来价格的预期D:金融现货交易和金融期货交易在交易方式上不同，但在结算方式上是相似的答案：A,B,C解析：金融现货交易和金融期货交易在结算方式上不同。证劵从业( 旧 )历年真题和解答7节 第3节公开发行公司债券募集的资金，必须用于核准的用途，不得用于非生产性支出，但可 用于弥补亏损。 （ ）答案：B解析：证券法第十六条规定，公开发行公司債券筹集的资金，必须用于核准的 用途，不得用于弥补亏损和非生产性支出。证券交易所会员在交易席位的使用过程中，未经证券交易所同意，严禁将交易席位（）。A:质押给其他投资机构B:出租给其他投资机构使用C:质押给个人D:出租给个人使用答案：A,B,C,D解析：证券交易所为了保证证券交易正常、有序的进行，要对会员取得的交易席位实施严格管理。证券交易所会员不得共有席位，席位也不得退回证券交易所未经证券交易所同意，会员不得将席位出租、质押，或将席位所属权益以其他任何方式转给他人旗形和楔形均属持续整理形态。()答案：对解析：旗形和楔形是两个著名的持续整理形态。旗形和楔形都是一个趋势的中途休整过程，休整之后；还要保持原来的趋势方向。它们都有明确的形态方向，如向下或向上，并且形态方向与原有的趋势方向相反。记名证券的存管和过户是我国证券登记结算公司业务范围和职能之一。 （ ）答案：对解析：证券登记结算机构应履行下列职能：证券账户、结算账户的设立和管理； 证券的存管和过户；证券持有人名册登记及权益登记；证券和资金的清算交收及相关管 理；受发行人的委托派发证券权益；依法提供与证券登记结算业务有关的查询、信息、咨 询和培训服务；中国证监会批准的其他业务。已知一个风险证券组合A期望收益率为18%，无风险证券F的收益率为4%，并且证券市场允许卖空，如果你将持7000元本金投资于风险证券组合A和无风险证券F，并期望获得24%的投资收益率，那么()。A:你购买风险证券组合A所需的资金总额为10000元B:你在风险证券组合A上的投资比例为七分之十C:你的愿望无法实现D:你应当用3000元自有资金购买无风险证券F答案：A,B解析：两种证券组合投资的收益：rp=XA*rA+XB*rB。本题，设证券组合A的投资比例为XA，无风险证券F的投资比例为XF，则：XA+XF=1;24%=18%*XA+4%*XF。解得：XA=10/7；XF=-3/7，因此对于无风险证券进行卖空。B项，7000*-3/7=-3000（元），应当卖空无风险证券3000元；C项，经计算可知，愿望可以实现；D项，购买无风险证券组合A所需的资金总额为7000*-3/7=-3000（元）。证劵从业( 旧 )历年真题和解答7节 第4节.分离交易的可转换公司债券的期限( )。A.最短为1年，无最长期限限制 B.最短为1年，最长期限为6年C.最短为2年，无最长期限限制 D.最短为2年，最长期限为6年答案：A解析：答案为A。分离交易的可转换公司债券的期限最短为1年，无最长期限 限制。( )是商业银行为补充附属资本发行的、清偿顺序位于股权资本之前但列在一般债务之后、期限在15年以上的债券。A:商业银行次级债券B:混合资本债券C:金融债券D:银行股票答案：B解析：混合资本债券是指商业银行为补充附属资本发行的、清偿顺序位于股权资本之前但列在一般债务和次级债务之后、期限在15年以上、发行之日起10年内不可赎回的债券。下列关于买断式回购业务履约金归属判定规则的说法，正确的有()。A:融资方履约，融券方申报不履约或无力履约的，保证金归融资方B:融资方履约，融券方申报不履约或无力履约的，保证金归融券方C:融资方申报不履约，融券方无力履约的，保证金归风险基金D:双方均申报不履约的，保证金退还双方答案：A,C解析：固定收益平台交易中，采取询价交易方式时，交易商可以匿名或实名方式申报。()答案：错解析：固定收益平台交易采用报价交易和询价交易两种方式。报价交易中，交易商可以匿名或实名方式申报；询价交易中，交易商须以实名方式申报。根据中国证券业协会的有关规定，下列各项中，属于证券公司申请从事代办股份转让主办券商业务资格条件的有()。A:具有健全的内部控制制度和风险防范机制B:净资本不低于人民币2亿元C:有20家以上的营业部，且布局合理D:最近2年内不存在重大违法、违规行为答案：A,C,D解析：B项，证券公司从事代办股份转让主办券商业务资格管理办法（试行）规定，净资本不低于人民币5亿元。证劵从业( 旧 )历年真题和解答7节 第5节下列关于几种特殊类型基金的说法中正确的有()。A:QDII基金是指在一国境内设立，经该国有关部门批准从事境外证券市场的股票、债券等有价证券投资的基金B:分级基金又被称为“结构型基金”、“可分离交易基金”C:ETF最大的特点是实物申购、赎回机制D:LOF会出现封闭式基金大幅度折价交易的现象答案：A,B,C解析：D项，LOF所具有可以在场内外申购、赎回，以及场内外转托管的制度安排，使LOF不会出现封闭式基金大幅度折价交易的现象。在证券经纪业务营销活动中，客户招揽包括（）。A:客户关系建立B:目标市场选择C:营销渠道选择D:客户促成答案：A,B,C,D解析：客户招揽即证券经纪业务营销人员通过营销渠道，采取多种促销方式，与客户建立关系并促成交易的过程客户招揽包括目标市场选择、营销渠道选择、客户关系建立和客户促成等内容。持有公司5%以上股份的股东属于内幕信息的知情人。 （ ）答案：对解析：证券交易内幕信息的知情人为：（1）发行 人的董事、监事、高级管理人员；（2）持有公司5%以上股份的股东及其董事、监事、高级管理人员，公司的实际控制人及其董事、监事、高级管理人员；（3）发行人控股的公司及其董事、监事、高级管理人员；（4）由于所任公司职务可以获取公司有关内幕信息的人员；(5)证券监督管理机构工作人员以及由于法定职责对证券的发行、交易进行管理的其他人员；（6）保荐机构、承销的证券公司、证券交易所、证券登记结算机构、证券服务机构的有关人员；(7)国务院证券监督管理机构规定的其他人。债券回购到期日，融资方只能将相应的质押券申报转回原证券账户，不可以申报继续用于债券回购交易。 （ ）答案：错解析：债券回购到期日，融资方可以通过证券交易所交易系统，将相应的质押券申报转回原证券账户，也可以申报继续用于债券回购交易。下列关于我国的开放式基金的认购费率和收费模式的说法不正确的是()。A:基金管理人会针对不同的基金类型、不同的认购金额设置不同的认购费率B:开放式基金的认购费率不得超过认购金额的2.5%C:货币市场基金一般不收取认购费D:基金份额的认购通常采用前端收费和后端收费两种模式答案：B解析：证券投资基金销售管理办法规定，开放式基金的认购费率不得超过认购金额的5%。在具体实践中，基金管理人会针对不同的基金类型、不同的认购金额设置不同的认购费率。我国股票基金的认购费率大多在1%1.5%之间，债券基金的认购费率通常在1%以下，货币市场基金一般不收取认购费。基金份额的认购通常采用前端收费和后端收费两种模式。前端收费是指在认购基金份额时就支付认购费用的付费模式；后端收费是指在认购基金份额时不收费，在赎回基金份额时才支付认购费用的收费模式。后端收费模式设计的目的是为了鼓励投资者能长期持有基金，所以后端收费的认购费率一般设计为随着基金份额持有时间的延长而递减，持有至一定时间后费率可降为零。证劵从业( 旧 )历年真题和解答7节 第6节证券公司应向（ ）报送年度报告。A.中国证监会B.公司住所地的中国证监会派出机构C.中国证券业协会D.中国证券登记结算公司答案：A,B,C,D解析：中国证监会的非现场检查的第一项是证券公司的年度报告。证券公司应 向中国证监会，沪、深证券交易所，公司住所地的中国证监会派出机构，中国证券登记结算公 司和中国证券业协会报送年度报告。债券是社会各类经济主体为筹集资金而向债权投资者出具的、承诺按一定利率定期支付利息并到期偿还本金的所有权凭证。()答案：错解析：债券是债权债务凭证，股票是所有权凭证。上市公司在其股票暂停上市期间，可以不履行上市公司的有关义务。()答案：错解析：股票暂停上市期间，仍要履行上市公司的有关义务。股票所载有权利的有效性是始终不变的，因为它是一种无限期的法律凭证。股票的有效期与公司的存续期相联系，两者是并存的关系。这是指股票的()特征。A:永久性B:持续性C:参与性D:收益性答案：A解析：股票的永久性是指股票所记载的权利的有效性是始终不变的，这是股票与债券的区别之一。关于影响公司变现能力的因素，以下说法中，错误的是（ ）。A.银行已同意、公司未办理贷款手续的银行贷款限额，可以随时增加公司的现金,提高支付能力B.由于某种原因，公司可以将一些长期资产很快出售变为现金，增强短期偿债能力C.我国企业会计准则规定，或有负债都应在会计报表中予以反映，这将减弱公司的变现 能力D.公司有可能为他人向金融机构借款提供担保，为他人购物担保或为他人履行有关经济 责任提供担保等。这种担保有可能成为公司的负债，增加偿债负担答案：C解析：或有负债都应在会计报表附注中予以反映。证劵从业( 旧 )历年真题和解答7节 第7节股份公司在提供优先认股权时会设定一个（ ），在此日期前认购普通股票的，该股东享有优先认股权。 A.股权交易日 B.股权登记日C.股权发行日 D.股权认购日答案：B解析：普通股票股东是否具有优先认股权，取决于认购时间与股权登记日的关系。股份公司在提供优先认股权时会设定一个股权登记日，在此曰期前认购普通股票的，该股东享有优先认股权；在此日期后认购普通股票的，该股东不享有优先认股权。股份有限公司申请其股票在交易所上市，公司最近（ ）应无重大违规行为。A:3年B:2年C:4年D:1年答案：A解析：根据证券法及交易所上市的规定，股份有限公司申请其股票上市必须符合的条件：第一，股票经中国证监会核准已公开发行；第二，公司股本总额不少于人民币5000万元；第三，公开发行的股份达公司股份总额的25%以上；公司股本总额超人民币4亿元的，公开发行股份的比例为10%以上；第四，公司最近3年无重大违法行为，财务会计报告无虚假记载：第五，交交易所要求的其他条件。证券法第十六条规定，发行可转换为股票的公司债券的上市公司，股份有限公司的净资产不低于人民币()万元，有限责任公司的净资产不低于人民币()万元。A:3000,5000B:3000,6000C:5000,3000D:5000,6000答案：B解析：证券法第十六条规定，发行可转换为股票的公司债券的上市公司，股份有限公司的净资产不低于人民币3000万元，有限责任公司的净资产不低于人民币6000万元。本题正确答案为B选项。某投资者买了一张票面年利率为10%的债券，若一年中通货膨胀率为5%，则投资者的实际收益率为()。A:15%B:5%C:10%D:不确定答案：B解析：实际收益率=名义收益率-通货膨胀率。这里的名义收益率是指债券的票面利息率。下列事项不属于证券交易结算环节的是（）A:交收违约处理B:发送交收结果C:发送交易收据D:发送清算结果答案：C解析：证券交易的结算可以划分为清算和交收两个主要环节在此基础上，还可以进一步划分为交易数据接收、清算、发送清算结果、结算参与人组织证券或资金以备交收、证券交收和资金交收、发送交收结果、结算参与人划回款项、交收违约处理八个环节。