2022年基金从业资格考试《私募股权投资基金》真题汇编三.docx

真题汇编三单项选择题1.中小微创业企业的发展和融资需求特征有（）。I .信息不对称比较严重口.创业成功的不确定性较高in.科技型中小微创业企业的资产结构中无形资产占比较低IV.中小微创业企业的融资需求呈现阶段性特征a.i、口、mB.I、口、IVC.U、m、IVD.I、口、田、IV2 .关于基金管理人的专业化经营要求，表述错误的是（）。A.乙基金管理人在主营私募基金管理业务的同时，兼营与私募基金有 关的业务B.甲基金管理人为突出公司研究实力,将公司名称变更为某某产业研 究有限公司C.丁基金管理人为股权投资基金管理人，管理着存量的证券投资基金, 并对证券投资基金持续投资运作至基金合同到期才清盘D.丙基金管理人为了同时开展股权投资基金业务和证券投资基金业 务，对自身进行了分立，分立后的两家机构分别登记为创业投资基金 管理人和私募证券投资基金管理人3 .下列关于股权投资基金托管人和财产保管机构的说法中，错误的是（）0A.基金托管人作为基金管理人的代理人，对基金财产进行保管B.基金管理人可以选择聘请基金资产保管机构对基金财产进行保管C.基金投资者和基金管理人协商约定是否进行托管D.基金托管人与基金管理人共同对投资者承担受托责任4 .关于股权投资基金的信息披露，不属于禁止性信息披露行为的曷）。A.承诺将保证投资者均可收回其投资本金B.对基金涉及的相关风险进行披露C.在其推介材料中邀请某门户网站著名评论员对其基金进行实名推 荐D.通过电视广告进行私募股权投资基金推介5.公司型股权投资基金合同的主要内容不包括（）。A.股权投资业务相关内容B.反摊薄相关内容C.组织形式相关内容D.合规与自律相关内容6 .尽职调查是股权投资业务流程中不可或缺的一个环节，下列表述错 误的是（）。A.尽职调查的主要内容包括业务、财务与法律三部分B.尽职调查T殳指投资人在与目标公司达成初步合作意向后,对目标 公司进行的分析调查活动c.尽职调查中应尽可能全面地获取目标公司的真实信息D.尽职调查必须由投资人聘请外部机构来协助完成7 .对公司型基金而言，其主要收入来源包括（）。I .转让财产收入口 .股息收益m.红利收益IV.销售货物收入a.i、u、m、ivB.ms ivc. I、口、md.u、皿、iv8.同时满足（）即可定性为"非法吸收公众存款或者变相吸收公众存主象“ Uy oI .未经有关部门批准或者借用合法经营的形式吸收资金n .通过媒体、传单等途径向社会公开宣传m.承诺在一定期限内以货币、实物、股权等方式还本付息w.向社会公众吸收资金A.U、m、IVb.i、n、ivC. I、田、IVD.I、口、田、IV9.股权投资基金管理人对管理的各股权投资基金应当（）。A.扶持业绩较好的基金B.区别对待C.公平对待D.扶持业绩较差的基金10.股权投资基金的参与主体包括（）。I .基金投资者n.基金管理人印.基金托管机构及服务机构IV.监管机构V行业自律组织a.i、口、mB.I、口、田、IV、IVC.I、口、IV、VD.I、口11.关于股权投资基金的核算，下列表述错误的是（）。A.基金托管人对基金管理人编制的财务报告的相关内容负有复核义 务B.基金管理人应当对各基金独立建账、独立核算，保证不同基金在名 册登记、账户设置、资金拨付、账簿记录等方面相互独立C.股权投资基金会计核算工作的核算主体为基金，会计责任主体为基 金管理人D.股权投资基金在运作过程中；可能发生的费用（包括但不限于管理 费、托管费、与基金运作相关的其他费用等）应由基金管理人承担 12.依据私募投资基金管理人登记口基金备案办法（试行）的规 定，私募基金管理人的高级管理人员应当诚实守信，最近（）年没有 重大失信记录，未被中国证监会采取市场禁入措施。A.2B.5C.1D.313.股权投资基金中，基金的出资人，基金资产的所有者和基金投资 回报的受益人是（）。A.基金投资者B.基金管理人C.基金服务机构D.监管机构14.某股权投资基金与目标公司的投资协议中约定"任何J一方在未经 对方同意的情况下不得披露其条款包含的内容以及尽职调查的内容"， 以上内容属于（）。A.优先认购权条款B.排他性条款C.保护性条款D.保密条款15.企业上市辅导阶段，保荐人及其他中介机构的职责不包括（）。A.明确企业发展目标和募集资金使用计划B.准备首次公开发行申请文件C.协助其进行改革D.帮助企业完善公司治理结构16.某基金通过受让目标企业存量股权，获得企业控制权，然后通过 对企业进行一定的重组改造而实现股权增值。其基金类型是（）。 A.创业投资基金B.股权投资母基金C.并购基金D.成长型基金17 .关于股权投资基金托管服务中的资产保管，说法错误的是（）。A.不同基金财产的债权债务不得相互抵销B.基金托管人应当按规定独立、完整、安全地保管所托管基金的财产, 保证基金财产的安全完整C.基金托管人可以将基金财产归入其固有财产D.基金财产的债权不得与托管人固有财产的债务相抵销18 .某公司拟申请股权投资基金管理人登记,中国证券投资基金业协 会在受理其申请登记材料。后发现其被列入企业信用信息公示系统严 重违法公示企业名单，中国证券投资基金业协会下列做法符合规定的 是（）。A.要求公司进行整改，整改后允许登记B.列入异常机构名单C.不予登记D.接受申请并予以登记19.关于基金业绩评价中常用到的总收益倍数指标，下列表述正确的 是（）。I .已分配收益倍数是截至某一特定时点，投资人已经从基金获得的 分配金额总和与投资人已向基金缴款金额总和的比率 口 .在基金存续期不同时点计算的总收益倍数会有所不同 田.已分配收益倍数可能为正数也可能为负数IV.总收益倍数通常为正数A.I、m、IVB.I、口、IVc. I、口、mD.U、m、IV20.投资者购买信托（契约）型股权投资基金后，（）是合法的。A.将所购的基金份额按照基金合同的约定转让给第三方B.以所购买的基金份额再募集一只基金C.将所购买的基金权益拆分加价分销给不特定的人群D.将所购买的基金权益拆分平均分销给不特定的人群21 .下列关于人民币股权投资基金和外币股权投资基金的说法，错误 的是（）。A.人民币股权投资基金是指依据中国法律在中国境内设立的主要以 人民币对中国境内非公开交易股权进行投资的股权投资基金B.外币股权投资基金是指依据中国境外的相关法律在中国境外设立 的基金G人民币股权投资基金包括内资人民币股权投资基金和外资人民币 股权投资基金两种形式D.外币股权投资基金是主要以外币对中国境外非公开交易股权进行 投资的基金22 .关于公司型股权投资基金,表述错误的是（）。A.可采取有限责任公司形式B.基金按照公司章程来运营C.基金管理人必须委托专业基金管理机构担任D.参与主体为投资人和基金管理人23 .下列关于投资协议中排他性条款的说法,错误的是（）。A排他条款一般是指单方面约束目标企业职员、董事、财务顾问、经 纪人或代表公司行事的人B.投资方如果在协议签署之日前的任何时间决定不执行投资计划，可 以不通知目标企业C.排他性条款一般会约定一定期限的排他期限D.在排他期限内，目标企业现任股东及其董事、雇员、财务顾问、经 纪人在与股权投资基金进行谈判的过程中不得再与其他投资机构进 行接触24 .计算基金已分配收益倍数需要的信息包括（）0I .投资者历年从基金获得的分配金额n.投资者历年向基金支付的实缴出资额田.截至某一特定时点，基金资产;到直（NAV ）IV.基金在第n年时的内在收益率（r）I、B.I、m、IVC.U、m、IVD.I、口、田、IV25 .该基金投资甲公司的投后市净率为（）。A.2B.10C.1.67D.3.3326 .在全国中小企业股份转让：系统挂牌的公司股票解除转让限制， 应由挂牌公司向主办券商提出，由主办券商报全国股份转让系统公司 备案，全国股份转让系统公司备案确认后，通知（）办理解除限售登 记。A.中国证监会B.挂牌公司董事会C.中国证监会地方派出机构D.中国证券登记结算有限责任公司27 .股权投资基金起源于（）。A.中国B.美国C德国D.英国28 .股权投资基金管理人股权投资基金托管人、股权投资基金销售机 构及其他市场服务机构及其从业人员从事股权投资基金业务，可以有 的行为是（）。A.将其固有财产或者他人财产混同于基金财产从事投资活动B.不公平地对1寺其管理的不同基金财产C.玩忽职守，不按照规定履行职责D.针对每只股权投资基金设置独立账户，或者开展借新还旧、期限错 配等业务29.关于股权投资基金的法律尽职调查，不属于其主要内容的是（）。A.评估企业的历史经营业绩及未来经营风险B.确认目标公司的合法成立和有效存续C.核查目标公司所提供文件资料的真实性、准确性与完整性D.充分了解目标企业的组织结构、资产和业务的产权状况和法律状态 30.人民币股权投资基金可以分为（）。I .内资人民币股权投资基金口 .合伙型人民币股权投资基金田.信托型人民币股权投资基金IV.外资人民币股权投资基金a.i、口、m8.1、 IVc.n、田、ivd.i、口、m、iv31.（）对股权投资基金业务活动实施监督管理。A.证券交易所B.中国证券投资基金业协会C.中国证券监督管理委员会D.基金登记机构32 .在股权投资基金募集过程中，关于特定对象的确认程序，表述正 确的是（）。A.投资者可口头承诺无须再书面承诺其符合合格投资者标准B.可以采取面询、电话访谈或者问卷调查等形式评估投资者的风险识 别和风险承担能力C.募集机构不能进行线上募集D.募集机构对于投资者进行风险评估的结果的有效期不得超过3年, 逾期需重新评估，但投资者持有同一股权投资基金产品超过3年的情 况除外33 .合伙型基金的参与主体主要为（）。I .普通合伙人n.有限合伙人ni.基金管理人iv.基金托管人A. I、川8.1、 m、IVc. I、口、mD. I、口、川、IV34.公司型股权投资基金通常的设立步骤为（）A.名称预先核准、申请设立登记、领取营业执照B.名称预先核准、领取营贴丸照、股东名册确定C.申请设立登记、名称预先核准、领取营业执照D.申请设立登记、股东名册确定、领取营业执照3 5 .股权投资基金管理人是（）。I .基金募集者口 .基金管理者IH.基金所有者IV.基金运作者A.I、口、IVB.I、口ch、mD.I、口、田、IV36 .公司的经理、副经理、合规风控负责人等称为公司的（）A.控股股东B.负责人C.实际控制人D.高级管理人员37 .根据中国证券投资基金业协会私募投资基金信息披露管理办法, 信息披露义务人应向投资者披露基金相关信息,信息披露义务人所负 有的披露义务不包括（）。A向投资者披露基金合同B.向投资者披露基金的投资情况C.如有基金销售协议，向投资者披露基金销售协议中的主要权利义务 条款D.通过不加密网站公开披露招募说明书等宣传推介文件38 .我国上市公司股票交易实行涨跌幅限制,无论买入或者卖出，股 票（含A、B股票）在一个交易日内交易价格相对上一个交易日收市 价格的涨跌幅不得超过（）。A.5%B.10%C.15%D.20%39 .在有限合伙型股权投资基金中，有限合伙人没有（）。A.独立审计权B.执行合伙事务权C.监督权D.知情权40.下列企业股权价值的计算公式，错误的是（）0I .企业股权价值=EBITDA x市净率倍数n.企业股权价值=股东账面价值x企业价值息税折旧摊销前利润倍数川企业股权价值:净利润x市盈率倍数IV.企业股权价值;销售收入x市销率倍数A. I、口b. I、n、inC.U、md.i、口、田、IV41.在向中国证券投资基金业协会申请基金管理人登记时，不属于股 权投资基金管理人必须具备的风险管理和内部控制制度的为（）。A.基金宣传推介、募集相关规范制度B.机构内部交易记录制度C.防范内幕交易、利益冲突的投资交易制度D.从业人员买卖证券申报制度42.下列不属于股权投资基金高级管理人员的是（）。A.副总经理B.风控负责人C.总经理D.基金经理人43 .关于从事股权投资业务的私募基金管理人，下列说法错误的曷）0 A.私募基金管理人应当在私募基金募集完毕后通过私募基金登记备 案系统对基金进行备案B.基金业协会为股权投资基金管理人和股权投资基金办理登记备案, 可以作为对基金财产安全的保证C.私募基金管理人应当向中国证券投资基金业协会申请成为会员 D.私募基金管理人应当向中国证券投资基金业协会履行登记手续 44.不涉及国家规定实施准入特别管理措施的外商投资企业设立及变 更应采用（）。A.审批制B.备案制G核准制D.注册制45.下列关于从事股权投资基金业务的禁止性行为的说法，错误的是 （）oA.不得"侵占、挪用基金财产"B.不得"利用基金财产或者职务之便，为本人或者投资者以外的人牟 取利益，进行利益输送"C.不得"利用个人财产进行投资"D.不得"不公平地对待其管理的不同基金财产"46.关于合伙型股权投资基金,表述正确的是（）。A.所有合伙人可以按出资份额行使基金投资决策表决权B.合伙型基金无须缴纳企业所得税C.所有合伙人对基金债务以出资额为限承担责任D.只有在实现基金整体盈利时才可以进行收益分配47.关于可以从事股权投资基金自行募集活动的机构,下列表述正确 的是（）。A.在中国证券投资基金业协会办理私募基金管理人登记的机构B.经国务院证券监督管理机构注册的基金管理人C.在中国证监会注册取得基金销售业务资格的机构D.经中国银保监会批准从事理财业务的机构48.关于投资协议中的估值条款，以下表述正确的是（）。I .一般来说，估值条款影响着投资者的收益权，但不会影响控制权 n .估值条款通常会约定股权投资基金的投资方式 田.估值条款中的投资前估值指目标公司上一轮融资时的估值 a. 口、ni B.I、田 c.nD. I、口49 .关于普通投资者主动要求购买与之风险承受能力不匹配的基金产 品，下列表述错误的A.基金募集机构履行特别警示义务后，C1型普通投资者可以购买高 于其风险承受能力的基金产品B.基金募集机构对普通投资者资格进行审核,确认其不属于风险承受 能力最低类别投资者C.基金募集机构向普通投资者以纸质或电子文档的方式进行特别警 示，告知该产品或服务风险高于投资者承受能力D.普通投资者还需要同时声明基金募集机构及其工作人员没有在基 金销售过程中主动推介该基金产品或服务的信息50 .就某股权投资基金管理人A公司申请登记时提交的法律意见书， 律师出具的以下结论中，（）可能导致基金管理人登记申请因不符合 相关规定的最低要求而被拒绝。A.申请机构与其他机构签署了基金外包服务协议，主要涉及估值核算 业务的外包B.申请机构的高管人员中法定代表人和合规风控负责人均具备基金 从业资格，但副总经理不具备基金从业资格C.申请机构股权结构清晰，无直接或间接控股或参股境外股东D.申请机构已根据其拟申请的私募基金管理业务类型建立了部分与 之相适应的制度，但目前缺少信息披露制度、风险隔离机制 51.下列不属于股权投资基金般风险的是（）。A资金损失风险B.基金委托募集所涉风险C.基金募集失败风险D.基金运营风险52.折现现金流法是通过预测企业未来的现金流，将企业价值定义为 企业未来可自由支配现金流折现值的总和，包括（）和自由现金流模 型等。A.盈利模型B.红利模型C.资产模型D.估值模型53.关于有限合伙型股权投资基金份额转让，下列表述错误的是（） A.合伙人之间转让在合伙企业中的全部或者部分财产份额时，应当通 知其他合伙人B.除合伙协议另有约定外，合伙人可随时向合伙人以外的其他人转让 其在合伙企业中的全部或者部分份额C.转让完成后，执行事务合伙人应当向登记机关申请变更登记D.除合伙协议另有约定外，合伙人向合伙人以外的人转让其在合伙企 业中的财产份额的，在同等条件下，其他合伙人有优先购买权 54.股权投资基金管理人、股权投资基金销售机构在宣传推介过程中 的禁止性行为包括（）0I .向合格投资者之外的单位和个人募集资金口 .通过手机短信和微信方式，向不特定对象宣传推介田.不作本金不受损失及固定收益的承诺IV.为投资者提供多人拼凑、资金借贷等满足投资金额的建议或便利A.I、m、IVb.ii、m、ivc.i、n、md.i、口、IV55.财务尽职调查中需要重点关注财务报告及相关财务资料，对于资 产负债表需要重点核查的内容包括（）0I .货币资金n .应收款项田.收入确认iv.期间费用核算的规范性a. I、u、inb. i、nC.HX 田、ivd.i、口、m、iv56.股权投资基金可以获取较高收益的退出方式为（）。A.兼并收购B.公开上市C回购D.破产清算57.关于全国股转系统挂牌的基本要求，下列表述准确的是（）。A.公司治理机制健全，合法规范经营：B.业务明确，主营业务突出，最近两年内没有发生重大变化c.依法设立且存续满两年；有限责任公司按原账面净资产值折股整体 改制为股份有限公司的，存续时间从改制时间起计算D具有持续经营和盈利的能力58.关于基金管理人内部控制的作用，下列表述错误的是（）。A.确保基金和管理人的财务和其他信息真实、准确、完整、及时B.确保基金投资收益的最大化G保证管理人经营运作合法合规D.保障投资基金财产的安全、完整59.初步尽职调查是股权投资基金投资流程之一,其核心是（）。A.详尽调查B.对拟投资项目进行价值判断C.投资风险评估D.项目开发与筛选60 .关于国外股权投资基金投资者的主要类型，下列说法错误的是（）0 A养老基金基于投资风险和期望收益的平衡考虑，通常会将一定比例 的资金配置到股权投资基金行业B.大学基金会是国外股权投资基金重要的机构投资者，其资金主要来 源于社会捐赠C.在西方国家，参与股权投资基金的金融机构主要包括商业银行和投 资银行D.富有的个人和家族一般作为基金管理人而不是投资者参与到股权 投资基金中61 .根据转让股份类型的不同，上市公司股份协议转让可以分为（）。A.协议收购、对价偿还股份回购B.流通股协议转让和非流通股协议转让G国有股协议转让和非国有股协议转让D.协议收购和流通股协议转让62 .中国证券投资基金业协会对股权投资基金业务活动进行（）。A.自律管理B.合规管理C.强制管理D.以上三项均不是63.基金管理人内部控制构成要素中的内部环境不包括（）A风险控制B.内控文化C.员工道德素质D.组织结构64.股权投资基金尽职调查过程中，体现了股权投资基金尽职调查的 价值发现作用的是评估目标公司的（）。I .市场、产品与服务工法律诉讼与或有债务DL商业模式与管理团队IV.监管问题和股权瑕疵b.is nch、mD.n、iv65.自关于进一步规范私募基金管理人登记若干事项的公告发布 之日起，新登记的股权投资基金管理人应由 修行首只基金的备案， 否则中国证券投资基金业协会将注销其管理人登记。A.申请管理人登记之日起6个月内B.申请管理人登记之日起12个月内C.办结管理人登记手续之日起12个月内D.办结管理人登记手续之日起6个月内66 .冷静期届满后，募集机构从事基金销售推介业务以外的人员应当 以（）等留痕方式进行回访。A.录音电话B.电邮C信函D.以上都对67 .有关回售权条款，下列表述正确的是（）。A触发条件具备后，投资人可以要求目标公司创始股东按照约定的价 格履行相关义务，创始股东不可指定其他相关利益方B.回售权的执行涉及出售方持有的全部股权，出售方不可以选择仅持 有的部分股权出售c.回售权是指满足协议约定的特定触发条件时，股权投资基金有权要 求公司创始股东以约定的价格出售部分股权给基金D.满足协议约定的特定触发条件时，股权投资基金可依据回售权条款 将其持有的相关目标公司股权以约定的价格出售给目标公司创始股 东68增值服务的主要内容包括（）。I .为企业提供管理咨询服务口 .提供再融资服务田.提供内部关系网络IV.上市辅导及并购整合A.I、m、IVB. I、U、IUc.n、m、ivD.I、口、IV69.境外上市的一般操作流程通常不包括（）。A.公开发行和交易B.企业改制C.策划上市方案D.上市申报70.下列关于合伙企业税收制度的说法，正确的是（）。A合伙企业按规定应缴纳个人所得税B.合伙人是法人和其他组织的，缴纳企业所得税c.合伙企业是所得税的纳税主体D.合伙企业的合伙人是法人和其他组织的，合伙人在计算其缴纳企业所得税时，应先用合伙企业的亏损抵减其盈利71.杠杆收购的收购资金来源有（）。I .普通股n.夹层资本ni.银行提供的并购贷款iv.发行债券a. I、口、mB.I、口、IVC.U、m、IVd.i、n、m、iv72 .股份公司型基金由（）向公司登记管理机关中申请设立登记。A.董事会B.股东会C.监事会D.总经理73 .不属于构成法吸收公众存款或者变相吸收公众存款条件的是（）。A.虚构、夸大集资人的投资管理能力或历史投资回报B.通过媒体推介会、传单、手机短信等途径向社会公开宣传C.未经有关部门依法批准或者借用合法经营的形式吸收资金D.承诺在一定期限内以货币、实物、股权等方式还本付息或者给付回 报74.关于股权投资基金，表述错误的是（）。A.高期望收益主要体现为在正常的市场环境中，股权投资基金作为一 个整体，其能为投资者实现的投资回报率总体上处于一个较高的水平 B.与货币市场基金固定收益证券等"低风险、低期望收益"资产相比， 股权投资基金这一资产类别在投资者的资产配置中通常具有"高风险、 高期望收益”的特点C.创业投资基金通常仅限投资于处于早期的企业D.并购基金是指主要对企业进行财务性并购投资的股权投资基金 75.股权投资基金管理人应当于每个会计年度结束后的（）个月内， 向中国证券投资基金业协会报送经会计师事务所审计的年度财务报 告和所管理股权投资基金年度投资运作基本情况。A.4B.3C.1D.276.股权投资基金主要投资于（）。I .未上市企业股权n.上市企业股权ID.上市企业的公开交易股权IV.上市企业的非公开交易股权A. Ib.ii、mC.I、IVD.mx iv77.股权投资基金募集机构可以通过（）渠道推介股权投资基金。A.公开出版资料B.电台广告C.设置特定对象确定程序的讲座D户外广告78 .下列不属于国内股权投资基金募集对象的是（）。A.大学基金会B.母基金C.金融机构D.工商企业79 .股权投资基金投资者的权利包括（）。I .分享基金财产收益口 .参与分配清算后的剩余基金财产山.对基金投资者会议审议事项行使表决权IV.查阅或者复制公开披露的基金信息资料A.I、口、田、IVb. I、n、inc.n、m、ivD.I、口、IV80 .投资人甲投资基金C以来已从基金获得的分配金额总额为12000 万元，预计还将获得5000万元；甲已向基金缴款金额总额为10000 万元，该基金的门槛收益率为10% ,基金已存续3年，截至当前， 投资人甲的已分配收益倍数为（）。A.1.7B.1.07C.1.2D.0.5781 .对于以股份有限公司形式设立的股权投资基金，其股东应满足（）。I .应当有2个以上发起人n .股东人数不超过200人田.股东人数应在50人以下IV.半数以上的发起人在中国境内有住所A.I、口、IVB.I、口c.n、印、ivD.I、口、田、IV82.下列关于股权投资母基金的说法，错误的是（）。A.母基金是以股权投资基金为主要投资对象的基金B.股权投资母基金的业务主要包括一级投资、二级投资和间接投资 C.母基金也称为基金中的基金D.母基金利用自身的资金及其管理团队优势，通过优选多只股权投资 基金，分散和降低投资风险83.下列股权投资基金，属于公开发行的是（）。A.募集人数为40人的有限责任公司型基金B.募集人数为80人的股份有限公司型基金C.募集人数为60人的合伙型基金D.募集人数为100人的契约型基金84.在股权投资基金的募集中，应当被追究刑事责任的行为包括（）。I .未向社会公开宣传，在亲友或单位内部针对特定对象吸收资金H.个人非法吸收或者变相吸收公众存款对象30人以上HL单位非法吸收或者变相吸收公众存款对象150人以上IV.单位非法吸收或者变相吸收公众存款，数额在100万元以上A.I、口B.II、田、IVC.I、印、IVd.ih、iv85.股权投资基金的组织形式主要分为公司型、合伙型和信托（契约） 型三种组织形式，关于基金组织形式及其投资决策描述正确的匙）0 A.公司型基金可由公司内部的基金管理运营团队进行管理，通常的形 式是在股东会之下设置投资决策委员会，其成员一般由股东会委派B.合伙型基金的投资者一般以有限合伙人身份存在，有限合伙人可通 过在投资决策委员会委派观察员或在咨询委员会中委派委员等方式, 在一定程度上了解基金的投资决策并在合理的范围内提供建议C.公司型基金的最高权力机构是董事会，公司型基金的投资者可以通 过参加公司型基金的董事会参与基金的运营决策D.信托（契约）型基金的基金份额持有人大会及其日常机构可以直接 参与或者干涉基金的投资管理活动86根据中华人民共和国合伙企业法规定，（）为合伙企业成立 日期。A.合伙协议签署当日B.合伙企业的营业执照签发日期C.合伙企业名称确认当日D.合伙人发起当日87.基金销售机构参与股权投资基金募集活动的必备条件不包括（）。A接受基金管理人的委托B.在中国证监会注册并取得基金销售资格C.销售机构的实缴注册资本最低为1000万元D.成为中国证券投资基金业协会会员88.关于有限合伙型基金的设立，下列表述正确的是（）。A.有限合伙企业由2个以上50个以下合伙人设立，但是法律另有规 定的除外B.有限合伙企业至少应当有2个以上有限合伙人c.有限合伙人可以用货币、实物、劳力、知识产权、土地使用权或其他财产权利作价出资D.有限合伙基金可根据实际情况无生产经营场所，但需有书面合伙协议89.根据中华人民共和国证券投资基金法的规定，基金财产投资 的相关税收，由（）承担。A.基金管理人B.基金托管人C.基金份额持有人D.基金销售机构90.股权投资基金管理人违反私募投资基金信息披露管理办法的， 基金业协会可视情节轻重对基金管理人采取的措施不包括（）。A.公开谴责B.暂停办理相关业务C.加入黑名单D.撤销管理人登记91 .关于业务尽职调查，下列表述正确的是（）。A业务尽调主要目的是了解目标公司的过去，全面评估公司业务的合 法性与潜在法律风险B.业务尽调旨从目标公司内部获得第一手资料,并撰写尽职调查报告 供决策参考C.业务尽调根据目标企业的不同类型与所处的不同阶段，侧重调查点会有不同D.业务尽调对目标公司资产和业务的产权状况，需要充分了解92 .股权投资基金监管的首要目标是（）。A保护基金投资者合法权益B.防范系统性金融风险G保障投资者收益D.保护基金财产安全93.协议转让根据转让主体类型的不同，可以分为（）。A流通股协议转让和非流通股协议转让B.国有股协议转让和非国有股协议C.协议收购D.股份回购94.关于公募证券投资基金和公募股权投资基金，表述正确的是（）。A.基金募集方式相同，基金投资标的不同B.基金募集方式和基金投资标的均不同C.基金募集方式和基金投资标的均相同D.基金募集方式不同，基金投资标的相同95.在杠杆收购融资中，夹层资本相比于股权资本（）A.优先级高、成本低B.优先级低、成本低C.优先级高、成本高D.优先级低、成本高96.股权投资基金会计核算的内容主要包括（）。I .资产核算n.估值核算田.权益核算IV.损益核算A.I、口、山、IVB.I、印、IVc. I、口、mD.nx 田、iv97 .公司制创投企业的必备投资者，对创投企业的认缴出资及实际出 资分别不低于投资者认缴出资总额及实际出资总额的（）。A.1%B.20%C.30%D.50%98 .在境内股权投资基金面向境外企业的投资中，投资于境外企业的 方式不包括（）。A.新设B.分立C增资D收购99 .某股权投资基金拟投资目标公司b药业，在审阅其财务报表时， 重点关注的内容不包括（）。A.参股子公司的应收账款情况改善B.商誉计提较大金额减值C.经营性现金流持续为负D.收入确认原则变得更为激进100.股权投资基金与目标公司签订投资协议和投资备忘录时，关于优 先认购权条款，以下表述错误的是（）OI .目标企业在与股权投资基金进行谈判过程中不得再与其他投资机 构接触口 .赋予了股权投资基金对一些特定重大事项的一票否决权田.目标企业发行新股或可转换债券时，股权投资基金可以按照持股 比例优先于新进投资人进行认购IV.目标企业的其他股东欲对外出售股权时，股权投资基金有权按一定原则参与该出售交易A.H、mB.I、IVc.i、口、IVd.i、n、m、iv答案及解析1.B【解析】中小微创业企业通常具有以下几方面的发展和融资需求特征: （1 ）信息不对称上限严重。（2 ）中小微创业企业创业成功的不确 定性较高。（3）科技型中小微创业企业的资产结构中无形资产占比 较高。（4）中小微创业企业的融资需求呈现阶段性特征2.B【解析】基金管理人的名称和经营范围中应当包含“基金管理""投 资管理""资产管理""股权投资""创业投资”等与基金投资管理 业务相关的字样3.A【解析】一般来说，公募基金强制要求托管，而类属非公开募集基金 的股权投资基金并未强制要求托管，全体投资者和基金管理人可以在 基金合同中约定不进行托管,但应当在基金合同中明确保障基金财产 安全的措施和纠纷解决机制。在不进行托管的情况下，股权投资基金 可以选择资产保管机构作为基金管理人的代理人，对基金资产承担保 管职责。4.B【解析】信息披露义务人披露基金信息，不得存在以下行为：（1 ） 公开披露或者变相公开披露。（2 ）虚假记载、误导性陈述或者重大 遗漏。（3 ）对投资业绩进行预测。（4 ）违规承诺收益或者承担损 失。（5 ）诋毁其他基金管理人、基金托管人或者基金销售机构。（6） 登载任何自然人、法人或者其他组织的祝贺性、恭维性或推荐性文字。 （7）采用不具有可比性、公平性、准确性、权威性的数据来源和方 法进行业绩比较，任意使用"业绩最佳""规模最大”等相关措辞。（8 ）法律、行政法规、中国证监会和基金业协会禁止的其他行为。 5.B【解析】公司型基金合同的法律形式为公司章程，需要符合包括公司 法等法律法规要求的要件，同时适应股权投资业务，并符合行业合规 和自律要求。6 .D【解析】尽职调查，有时候需要聘请外部专业机构协助完成。7 .C【解析】对公司型基金而言，"转让财产收入""股息、红利等权益 性投资收益”为主要收入来源。8 .D【解析】通常，违反国家金融管理法律规定，向社会公众（包括单位 和个人）吸收资金的行为，同时符合以下四个条件即属于"非法吸收 公众存款或者变相吸收公众存款"：（1）未经有关部门依法批准或 者借用合法经营的形式吸收资金。（2 ）通过媒体、推介会、传单、 手机短信等途径向社会公开宣传。（3 ）承诺在一定期限内以货币、 实物、股权等方式还本付息或者给付回报。（4）向社会公众即社会 不特定对象吸收资金。9.C【解析】股权投资基金管理人应建立健全相关机制，防范管理的各股 权投资基金之间的利益输送和利益冲突，公平对待管理的各股权投资 基金，保护投资者利益。10.B【解析】股权投资基金的参与主体包括基金投资者、基金管理人、基 金托管及服务机构、监管机构、行业自律组织。11 .D【解析】股权投资基金在运作过程中，可能产生的费用包括但不限于: 管理费、托管费、与基金运作相关的其他费用等。这些费用一般由基 金资产承担。12 .D【解析】拟申请登记私募基金管理人存在申请机构的高管人员最近3 年存在重大失信记录，或最近3年被中国证监会采取市场禁入措施情 形的，协会将不予办理登记。13.A【解析】股权投资基金投资者，也称基金份额持有人，是股权投资基 金的出资人、基金财产的所有者，按其所持有的基金份额享受收益和 承担风险。14.D【解析】保密条款是指除依法律或监管机构要求的信息披露外，投融 资双方对在股权投资交易中知悉的对方商业秘密承担保密义务，未经 对方书面同意，不得向第三方泄露。15.C【解析】在辅导阶段，保荐人及其他中介机构在对拟上市企业进行尽 职调查的基础上，帮助企业完善公司治理结构，明确业务发展目标和 募集资金使用计划，并准备首次公开发行申请文件。16.C【解析】并购基金通过购买股权的形式对企业的存量股权进行投资， 并不为企业提供任何资金，只是一种所有权转移的投资方式，获得资 金的是出让企业股权的老股东。17.C【解析】基金财产独立于基金托管人的固有财产，基金托管人不得将 基金财产归入其图有财产。18.C【解析】新申请股权投资基金管理人登记的机构被列入企业信用信息 公示系统严重违法企业公示名单的，中国基金业协会将不予登记。故 选C。19.B【解析】已分配收益倍数通常为正数。20.A【解析】信托（契约）型股权投资基金的基金投资者可以依法转让其 持有的基金份额，但基金份额受让人必须是合格投资者。故选项A 说法正确。21.D【解析】外币股权投资基金是指依据中国境外的相关法律在中国境外设立，主要以外币对中国境内非公开交易股权进行投资的基金。22.C【解析】公司型基金可自行或委托专业基金管理人进行基金管理。23.B【解析】排他性条款通常是投资框架协议中的条款，它要