论《上海期货交易所风险控制管理办法》修订案2693688147.docx

n更多企业学学院： 中小企业业管理全能能版183套讲讲座+899700份份资料总经理、高高层管理49套讲座座+163388份资料中层管理理学院46套讲座座+60220份资料 国学智慧慧、易经46套讲座座人力资源源学院56套讲座座+271123份资料各阶段员员工培训学学院77套讲座座+ 3224份资料员工管理理企业学院院67套讲座座+ 87720份资料工厂生产产管理学院院52套讲座座+ 133920份份资料财务管理理学院53套讲座座+ 177945份份资料 销售经理理学院56套讲座座+ 144350份份资料销售人员员培训学院院72套讲座座+ 48879份资料n更多企业学学院： 中小企业业管理全能能版183套讲讲座+899700份份资料总经理、高高层管理49套讲座座+163388份资料中层管理理学院46套讲座座+60220份资料 国学智慧慧、易经46套讲座座人力资源源学院56套讲座座+271123份资料各阶段员员工培训学学院77套讲座座+ 3224份资料员工管理理企业学院院67套讲座座+ 87720份资料工厂生产产管理学院院52套讲座座+ 133920份份资料财务管理理学院53套讲座座+ 177945份份资料 销售经理理学院56套讲座座+ 144350份份资料销售人员员培训学院院72套讲座座+ 48879份资料附件3：上海期货货交易所风风险控制管管理办法修订案第四条 交交易所实行行交易保证证金制度。阴阴极铜（以以下简称铜铜）、铝、锌锌、天然橡橡胶期货合合约的最低低交易保证证金为合约约价值的55%，螺纹纹钢、线材材期货合约约的最低交交易保证金金为合约价价值的7%，黄金期期货合约的的最低交易易保证金为为合约价值值的7%，燃燃料油期货货合约的最最低交易保保证金为合合约价值的的8%。在某一期货货合约的交交易过程中中，当出现现下列情况况时，交易易所可以根根据市场风风险调整其其交易保证证金水平:（一）持仓仓量达到一一定的水平平时；（二）临近近交割期时时；（三）连续续数个交易易日的累计计涨跌幅达达到一定水水平时；（四）连续续出现涨跌跌停板时；（五）遇国国家法定长长假时；（六）交易易所认为市市场风险明明显增大时时；（七）交易易所认为必必要的其他他情况。交易所根据据市场情况况决定调整整交易保证证金的，应应当公告，并并报告中国国证监会。第五条 交交易所根据据某一期货货合约持仓仓的不同数数量和上市市运行的不不同阶段（即即：从该合合约新上市市挂牌之日日起至最后后交易日止止）制定不不同的交易易保证金收收取标准。具具体规定如如下：（一）交易易所根据合合约持仓大大小调整交交易保证金金比例的方方法。表一 铜、铝铝、锌期货合合约持仓量量变化时的的交易保证证金收取标标准从进入交割割月前第三三月的第一一个交易日日起，当持仓总量量（X）达达到下列标标准时铜、铝、锌锌交易保证证金比例X12万万5%12万XX14万6.5%14万XX16万8%X16万万10%注：X表示示某一月份份合约的双双边持仓总总量，单位位：手。表二 螺纹纹钢期货合合约持仓量量变化时的的交易保证证金收取标标准从进入交割割月前第三三月的第一一个交易日日起，当持仓总量量（X）达达到下列标标准时螺纹钢交易易保证金比比例X75万万7%75万XX90万8%90万XX105万10%X1055万12%注：X表示示某一月份份合约的双双边持仓总总量，单位位：手。表三 线材材期货合约约持仓量变变化时的交交易保证金金收取标准准从进入交割割月前第三三月的第一一个交易日日起，当持仓总量量（X）达达到下列标标准时线材交易保保证金比例例X45万万7%45万XX60万8%60万XX75万10%X75万万12%注：X表示示某一月份份合约的双双边持仓总总量，单位位：手。表二四 黄黄金期货合合约持仓量量变化时的的交易保证证金收取标标准从进入交割割月前第三三月的第一一个交易日日起，当持仓总量量（X）达达到下列标标准时黄金交易保保证金比例例X8万7%8万X10万8%10万XX12万10%X12万万12%注：X表示示某一月份份合约的双双边持仓总总量，单位位：手。表三五 天天然橡胶期期货合约持持仓量变化化时的交易易保证金收收取标准从合约新上上市挂牌之之日起，当持仓总量量（X）达达到下列标标准时天然橡胶交交易保证金金比例X12万万5%12万XX16万7%16万XX20万9%X20万万11%注：X表示示某一月份份合约的双双边持仓总总量，单位位：手。表四六 燃燃料油期货货合约持仓仓量变化时时的交易保保证金收取取标准从合约新上上市挂牌之之日起，当持仓总量量（X）达达到下列标标准时燃料油交易易保证金比比例X1000万8%100万X150万万10%150万X200万万12%X2000万15%注：X表示示某一月份份合约的双双边持仓总总量，单位位：手。交易过程中中，当某一一期货合约约持仓量达达到某一级级持仓总量量时（详见见表一、二二、三、四四、五、六六），暂不不调整交易易保证金收收取标准。当当日结算时时，若某一一期货合约约持仓量达达到某一级级持仓总量量，则交易易所对该合合约全部持持仓收取与与持仓总量量相对应的的交易保证证金，保证证金不足的的，应当在在下一个交交易日开市市前追加到到位。（二）交易易所根据期期货合约上上市运行的的不同阶段段（临近交交割期）调调整交易保保证金的方方法。表五七 铜铜期货合约约上市运行行不同阶段段的交易保保证金收取取标准交易时间段段铜交易保证证金比例合约挂牌之之日起5%交割月前第第二月的第第十个交易易日起7%交割月前第第一月的第第一个交易易日起10%交割月前第第一月的第第十个交易易日起15%交割月份的的第一个交交易日起20%最后交易日日前二个交交易日起30%表六八 铝铝期货合约约上市运行行不同阶段段的交易保保证金收取取标准交易时间段段铝交易保证证金比例合约挂牌之之日起5%交割月前第第二月的第第十个交易易日起7%交割月前第第一月的第第一个交易易日起10%交割月前第第一月的第第十个交易易日起15%交割月份的的第一个交交易日起20%表七九 锌锌期货合约约上市运行行不同阶段段的交易保保证金收取取标准交易时间段段锌交易保证证金比例合约挂牌之之日起5%交割月前第第二月的第第十个交易易日起7%交割月前第第一月的第第一个交易易日起10%交割月前第第一月的第第十个交易易日起15%交割月份的的第一个交交易日起20%表十 螺纹纹钢期货合合约上市运运行不同阶阶段的交易易保证金收收取标准交易时间段段螺纹钢交易易保证金比比例合约挂牌之之日起7%交割月前第第二月的第第十个交易易日起8%交割月前第第一月的第一个交易日日起10%交割月前第第一月的第第十个交易日日起15%交割月份的的第一个交易日日起20%最后交易日日前二个交交易日起30%表十一 线线材期货合合约上市运运行不同阶阶段的交易易保证金收收取标准交易时间段段线材交易保保证金比例例合约挂牌之之日起7%交割月前第第二月的第第十个交易易日起8%交割月前第第一月的第一个交易日日起10%交割月前第第一月的第第十个交易日日起15%交割月份的的第一个交易日日起20%最后交易日日前二个交交易日起30%表八十二 黄金期货货合约上市市运行不同同阶段的交交易保证金金收取标准准交易时间段段黄金交易保保证金比例例合约挂牌之之日起7%交割月前第第二月的第第十个交易易日起10%交割月前第第一月的第第一个交易易日起15%交割月前第第一月的第第十个交易易日起20%交割月份的的第一个交交易日起30%最后交易日日前二个交交易日起40%表九十三 天然橡胶胶期货合约约上市运行行不同阶段段的交易保保证金收取取标准交易时间段段天然橡胶交交易保证金金比例合约挂牌之之日起5%交割月前第第二月的第第十个交易易日起10%交割月前第第一月的第第一个交易易日起15%交割月前第第一月的第第十个交易易日起20%交割月份的的第一个交交易日起30%最后交易日日前二个交交易日起40%表十十四 燃料油期货货合约上市市运行不同同阶段的交交易保证金金收取标准准交易时间段段燃料油交易易保证金比比例合约挂牌之之日起8%交割月前第第二月的第第一个交易日日起10%交割月前第第二月的第十个交易日日起15%交割月前第第一月的第第一个交易日日起20%交割月前第第一月的第第十个交易日日起30%最后交易日日前二个交交易日起40%当某一期货货合约达到到应该调整整交易保证证金的标准准时（详见见表五、六六、七、八、九九、十、十一一、十二、十十三、十四四），交易易所应当在新标准准执行前一一交易日的的结算时对对该合约的的所有历史史持仓按新新的交易保保证金标准准进行结算算，保证金金不足的，应应当在下一一个交易日日开市前追追加到位。在进入交割割月份后，卖卖方可以用标准仓仓单作为与与其所示数数量相同的的交割月份份期货合约约持仓的履履约保证，其其持仓对应应的交易保保证金不再再收取。（下略）。第七条 当当某铜、铝铝、锌、螺螺纹钢、线线材期货合合约连续三三个交易日日（即D11、D2、DD3交易日日）的累计计涨跌幅（NN）达到77.5%；或连续四四个交易日日（即D11、D2、DD3、D44交易日）的的累计涨跌跌幅（N）达达到9%；或连续五五个交易日日（即D11、D2、DD3、D44、D5 交易日）的的累计涨跌跌幅（N）达达到10.5%时，交交易所可以以根据市场场情况，采采取单边或或双边、同同比例或不不同比例、部部分会员或或全部会员员提高交易易保证金，限限制部分会会员或全部部会员出金金，暂停部部分会员或或全部会员员开新仓，调调整涨跌停停板幅度，限限期平仓，强强行平仓等等措施中的的一种或多多种措施，但但调整后的的涨跌停板板幅度不超超过20%。（下略）。第十二条 当某期货货合约在某某一交易日日（该交易易日称为DD1交易日日，以下几几个交易日日分别称为为D2、DD3、D44、D5、DD6交易日日）出现单单边市，则D1交交易日结算算时该合约约交易保证证金按下述述方法调整整：铜、铝铝、锌、螺纹钢、线线材、黄金金和天然橡橡胶期货合合约交易保保证金比例例为10%，收取比比例已高于于10%的按按原比例收收取；燃料油期期货合约的的交易保证证金比例为为10%，收收取比例已已高于100 %的按按原比例收收取。D22交易日铜铜、铝、锌锌、螺纹钢钢、线材、黄金和天然橡胶期货合约的涨跌停板为7%（若D1交易日涨跌停板已高于7%的，则D2交易日涨跌停板按D1交易日涨跌停板确定），燃料油期货合约的涨跌停板为7%（若D1交易日涨跌停板已高于7%的，则D2交易日涨跌停板按D1交易日涨跌停板确定）。第十三条 该期货合合约若D22交易日未未出现单边边市，则DD3交易日日涨跌停板板、交易保保证金比例例恢复到正正常水平。若D2交易易日出现反反方向单边边市，则视作新新一轮单边边市开始，该该日即视为为D1交易易日，下一一日交易保保证金和涨涨跌停板参参照本办法法第十二条条规定执行行。若D2交易易日出现同同方向单边边市，则当日收收盘结算时时该合约交交易保证金金按下述方方法调整：铜、铝、锌、螺纹钢、线材、黄金和天然橡胶期货合约的交易保证金比例为12%，收取比例已高于12%的按原比例收取；燃料油期货合约的交易保证金比例为15%，收取比例已高于15%的按原比例收取。D3交易日铜、铝、锌、螺纹钢、线材、黄金和天然橡胶期货合约的涨跌停板为9%（若D2交易日涨跌停板已高于9%的，则D3交易日涨跌停板按D2交易日涨跌停板确定），燃料油期货合约的涨跌停板为10%（若D2交易日涨跌停板已高于10%的，则D3交易日涨跌停板按D2交易日涨跌停板确定）。第十四条 若D3交交易日未出出现单边市市，则D44交易日涨涨跌停板、交交易保证金金比例恢复复到正常水水平。若D3交易易日出现反反方向单边边市，则视作新新一轮单边边市开始，该该日即视为为D1交易易日，下一一日交易保保证金和涨涨跌停板参参照本办法法第十二条条规定执行行。若D3交易易日期货合合约出现同同方向单边边市（即连连续三天达达到涨跌停停板），则当日收收盘结算时时，该铜、铝铝、锌、螺纹钢、线线材、黄金金和天然橡橡胶期货合合约按122%收取交交易保证金金，收取比比例已高于于12%的按按原比例收收取；该燃料油油期货合约约按20%收取交易易保证金，收收取比例已已高于200%的按原原比例收取取，并且交交易所可以以对部分或或全部会员员暂停出金金。当D3交易易日期货合合约出现同同方向单边边市（即连连续三天达达到涨跌停停板）时，若若D3交易易日是该合合约的最后后交易日，则则该合约直直接进入交交割；若DD4交易日日是该合约约的最后交交易日，则则D4交易易日该合约约按D3交交易日的涨涨跌停板和和保证金水水平继续交交易；除上上述两种情情况之外，D4交易日该铜、铝、锌、螺纹钢、线材、黄金、天然橡胶、燃料油期货合约暂停交易一天。交易所在D4交易日根据市场情况决定对该铜、铝、锌、螺纹钢、线材、黄金、天然橡胶、燃料油期货合约实施下列两种措施中的任意一种：措施一：DD4交易日日，交易所所决定并公公告在D55交易日采采取单边或或双边、同比例或或不同比例例、部分会员员或全部会会员提高交交易保证金金，暂停部部分会员或或全部会员员开新仓，调调整涨跌停停板幅度，限限制出金，限限期平仓，强强行平仓等等措施中的的一种或多多种化解市市场风险，但但调整后的的涨跌停板板幅度不超超过20%。在交易易所宣布调调整保证金金水平之后后，保证金金不足者应应当在D55交易日开开市前追加加到位。若若D5交易易日该期货货合约的涨涨跌幅度未未达到当日日涨跌停板板，则D66交易日该该期货合约约的涨跌停停板和交易易保证金比比例均恢复复正常水平平；若D55交易日该该期货合约约的涨跌幅幅度与D33交易日同同方向再达达到当日涨涨跌停板，则则交易所宣宣布为异常常情况，并并按有关规规定采取风风险控制措措施；若DD5交易日日该期货合合约的涨跌跌幅度与DD3交易日日反方向达达到当日涨涨跌停板，则则视作新一一轮单边市市开始，该该日即视为为D1交易易日，下一一日交易保保证金和涨涨跌停板参参照本办法法第十二条条规定执行行。措施二：在在D4交易易日结算时时，交易所所将D3交交易日闭市市时以涨跌跌停板价申申报的未成成交平仓报报单，以D3交交易日的涨涨跌停板价价，与该合约约净持仓盈盈利客户（或非期货货公司会员员，下同）按按持仓比例例自动撮合合成交。同同一客户持有双双向头寸，则首先平平自己的头头寸，再按上述述方法平仓仓。具体操操作方法如如下：（一）申报报平仓数量量的确定在D3交易易日收市后后，已在计算算机系统中中以涨跌停停板价申报报无法成交交的，且客客户该合约约的单位净净持仓亏损损大于或等等于D3交交易日结算算价6%（天然然橡胶、燃燃料油为88%）的所所有申报平平仓数量的的总和为平平仓数量。若若客户不愿按按上述方法法平仓可以以在收市前前撤单，则已撤报报单不再作作为申报的的平仓报单单。（二）客户户单位净持持仓盈亏的的计算方法法客户该合约约净持仓盈盈亏的总和和（元）客户该合约约单位净持持仓盈亏 = 客户该合约约的净持仓仓量（重量量单位）上式中铜、铝铝、锌、螺螺纹钢、线线材、天然然橡胶、燃燃料油的重重量单位为为吨，黄金金的重量单单位为克。客户该合约约净持仓盈盈亏的总和和，是指在客户户该合约的的历史成交交库中从当当日向前找找出累计符符合当日净净持仓数的的开仓合约约的实际成成交价与当当日结算价价之差的总总和。（三）持仓仓盈利客户户平仓范围围的确定根据上述方方法计算的的客户单位净净持仓盈利利的投机头头寸以及客客户单位净净持仓盈利利大于或等等于D3交交易日结算算价6%（天然橡橡胶、燃料料油为8%）的保值值头寸都列列入平仓范范围。（四）平仓仓数量的分分配原则及及方法1、平仓数数量的分配配原则（1）在平平仓范围内内按盈利的的大小和投投机与保值值的不同分分成四级，逐级进行行分配。首先分配给给属平仓范范围内单位位净持仓盈盈利大于或或等于D33交易日结结算价6%（天然橡橡胶、燃料料油为8%）的投机机头寸（以以下铜、铝铝、锌、螺纹钢、线线材、黄金金简称盈利利6%以上的投投机头寸，天天然橡胶、燃燃料油简称称盈利8%以上的投投机头寸）；其次分配给给单位净持持仓盈利大大于或等于于D3交易易日结算价价3%（天然橡橡胶、燃料料油为4%），小于于6%（天天然橡胶、燃燃料油为88%）的投投机头寸（以下铜、铝铝、锌、螺纹钢、线线材、黄金金简称盈利利3%以上的投投机头寸，天天然橡胶、燃燃料油简称称盈利4%以上的投投机头寸）；再次分配给给单位净持持仓盈利小小于D3交交易日结算算价3%（天然橡橡胶、燃料料油为4%）的投机机头寸（以下铜、铝铝、锌、螺纹钢、线线材、黄金金简称盈利33%以下的投投机头寸，天天然橡胶、燃料油简称盈利4%以下的投机头寸）；最后分配给给单位净持持仓盈利大大于或等于于D3交易易日结算价价6%（天然橡橡胶、燃料料油为8%）的保值值头寸（以下铜、铝铝、锌、螺纹钢、线线材、黄金金简称盈利利6%以上的保保值头寸，天天然橡胶、燃燃料油简称称盈利8%以上的保保值头寸）。（2）以上上各级分配配比例均按按申报平仓仓数量（剩余申报报平仓数量量）与各级可可平仓的盈盈利头寸数数量之比进进行分配。2、平仓数数量的分配配方法及步步骤（见附件）（1）铜、铝铝、锌、螺纹钢、线线材、黄金金品种平仓仓数量的分分配方法及及步骤若盈利6%以上的投投机头寸数数量大于或或等于申报报平仓数量量，则根据申申报平仓数数量与盈利利6%以上的投投机头寸数数量的比例例，将申报平平仓数量向向盈利6%以上的投投机客户分配实实际平仓数数量；若盈利6%以上的投投机头寸数数量小于申申报平仓数数量，则根据盈盈利6%以上的投投机头寸数数量与申报报平仓数量量的比例，将盈利66%以上投机机头寸数量量向申报平平仓客户分配实实际平仓数数量。再把把剩余的申申报平仓数数量按上述述的分配方方法向盈利利3%以上的投投机头寸分分配；若还还有剩余，则再向盈盈利3%以下的投投机头寸分分配；若还还有剩余，则再向盈盈利6%以上的保保值头寸分分配。若还还有剩余则则不再分配配。（2）天然然橡胶、燃燃料油品种种平仓数量量的分配方方法及步骤骤若盈利8%以上的投投机头寸数数量大于或或等于申报报平仓数量量，则根据申申报平仓数数量与盈利利8%以上上的投机头头寸数量的的比例，将申报平平仓数量向向盈利8%以上的投投机客户分配实实际平仓数数量；若盈利8%以上的投投机头寸数数量小于申申报平仓数数量，则根据盈盈利8%以以上的投机机头寸数量量与申报平平仓数量的的比例，将盈利88%以上投投机头寸数数量向申报报平仓客户户分配实际际平仓数量量。再把剩剩余的申报报平仓数量量按上述的的分配方法法向盈利44%以上的的投机头寸寸分配；若若还有剩余余，则再向盈盈利4%以以下的投机机头寸分配配；若还有有剩余，则再向盈盈利8%以以上的保值值头寸分配配。若还有有剩余则不不再分配。（五）平仓仓数量尾数数的处理方方法首先对每个个客户编码所所分配到的的平仓数量量的整数部部分分配后后再按照小小数部分由由大到小的的顺序进行行排序，然然后按照该该排序的顺顺序进行分分配，每个个客户编码11手；对于于小数部分分相同的客客户，如果果分配数量量不足，则则随机进行行分配。采取措施二二之后，若若风险化解解，则下一一个交易日日的涨跌停停板和交易易保证金比比例均恢复复正常水平平；若还未未化解风险险，交易所所则宣布为为异常情况况，并按有有关规定采采取风险控控制措施。因采取措施施二平仓造造成的经济济损失由会会员及其客客户承担。第十七条 同一客户在不同同期货公司司会员处开开有多个交交易编码，各各交易编码码上所有持持仓头寸的的合计数，不不得超出一一个客户的限仓仓数额。交割月前第第一月的最最后一个交交易日收盘盘前，各会会员、各客客户在每个个会员处铜铜、铝、锌锌期货合约约的投机持仓应应当调整为为5手的整倍倍数（遇市市场特殊情情况无法按按期调整的的，可以顺延一天天）；进入交割割月后，铜铜、铝、锌锌合约投机机持仓应当当是5手的整倍倍数，新开开、平仓也也应当是5手的整倍倍数。 交割月前第第一月的最最后一个交交易日收盘盘前，各会会员、各客客户在每个个会员处螺螺纹钢、线线材期货合合约的投机机持仓应当当调整为330手的整整倍数（遇遇市场特殊殊情况无法法按期调整整的，可以以顺延一天天）；进入交割割月后，螺螺纹钢、线线材合约投投机持仓应应当是300手的整倍倍数，新开开、平仓也也应当是330手的整整倍数。交割月前第第一月的最最后一个交交易日收盘盘前，各会会员、各客客户在每个个会员处黄黄金期货合合约的投机机持仓应当当调整为33手的整倍倍数，自然然人客户黄金期期货合约持持仓应当调调整为0手手。进入交交割月后，会会员及法人人客户黄金期期货合约投投机持仓应应当是3手手的整倍数数，新开仓仓、平仓也也应当是3手的的整倍数；自然人客客户不允许许新开仓。交割月前第第二月的最最后一个交交易日收盘盘前，各会会员、各客客户在每个个会员处燃燃料油期货货合约的投投机持仓应应当调整为为10手的整整倍数（遇遇市场特殊殊情况无法法按期调整整的，可以以顺延一天天）；进入交割割月前第一一月后，燃燃料油合约约投机持仓仓应当是110手的整整倍数，新新开、平仓仓也应当是是10手的整整倍数。相关品种期期货合约套套期保值头头寸相关规规定参见上上海期货交交易所套期期保值交易易管理办法法规定。第十八条期期货公司会会员、非期货公司司会员和客户的各品品种期货合合约在不同同时期的限限仓比例和和持仓限额额具体规定定如下：表十一十五五：铜、铝铝、锌、螺纹钢、线线材、黄金金、天然橡橡胶期货合合约在不同同时期的限限仓比例和和持仓限额额规定（单位：手手）合约挂牌至至交割月前前第二月的的最后一个交交易日交割月前第第一月交割月份某一期货合约持仓量限仓比例（%）期货公司会会员非期货公司司会员客户期货公司会会员非期货公司司会员客户期货公司会会员非期货公司司会员客户铜12万手手15105800012008003000500300铝12万手手15105100000150010003000500300锌12万手手15105800012008003000500300螺纹钢75万手手151053000009000300060001800600线材45万手手151051800006000180036001200360黄金8万手15105900300903009030天然橡胶10万手手15105500015003001500250100注1：表中中某一期货货合约持仓仓量为双向向计算，期期货公司会会员、非期货公司司会员、客户的持仓仓限额为单单向计算；期货公司司会员的持持仓限额为为基数。注2：黄金金期货合约约在进入交交割月份后后，自然人人客户该黄金金期货合约约的持仓应应当为0手手。（下面条款款略）。附件：平仓数量的的分配方法法及步骤（铜铜、铝、锌锌、螺纹钢钢、线材、黄金）步骤分 配 条 件分 配 数数分 配 比比 例分配对象结果1盈利6%以以上的 投机头寸数数量申报平仓仓数量申报平仓数数量 申报报平仓数量量 盈利6%以以上的投机机头寸数量量盈利6%以以上的投机机客户 分配完毕2盈利6%以以上的 投机头寸数数量<申报平仓仓数量盈利6%以以上的投机机头寸数量量 盈利利6%以上的的投机头寸寸数量 申报平仓数数量申报平仓客客户有剩余再按按步骤3,4分配3盈利3%以以上的 投机头寸数数量剩余申报报平仓数量量1剩余申报平平仓数量11 剩剩余申报平平仓数量11 盈利3%以以上的投机机头寸数量量盈利3%以以上的投机机客户分配完毕4盈利3%以以上的 投机头寸数数量<剩余申报报平仓数量量1盈利3%以以上的投机机头寸数量量 盈盈利3%以上的的投机头寸寸数量 剩余申报平平仓数量11剩余申报平平仓客户有剩余再按按步骤5,6分配5盈利3%以以下的 投机头寸数数量剩余申报报平仓数量量2剩余申报平平仓数量22 剩剩余申报平平仓数量22 盈利3%以以下的投机机头寸数量量盈利3%以以下的投机机客户分配完毕6盈利3%以以下的 投机头寸数数量<剩余申报报平仓数量量2盈利3%以以下的投机机头寸数量量 盈利3%以下的的投机头寸寸数量 剩余申报平平仓数量22剩余申报平平仓客户有剩余再按按步骤7,8分配7盈利6%以以上的 保值头寸数数量剩余申报报平仓数量量3剩余申报平平仓数量33 剩余申申报平仓数数量3 盈利6%以以上的保值值头寸数量量盈利6%以以上的保值值客户分配完毕 8盈利6%以以上的 保值头寸数数量<剩余申报报平仓数量量3盈利6%以以上的保值值头寸数量量 盈利6%以上的的保值头寸寸数量 剩余申报平平仓数量33剩余申报平平仓客户有剩余不再再分配注：1. 剩余申报报平仓数量量1=申报平平仓数量盈利6%以上的的投机头寸寸数量；2. 剩余余申报平仓仓数量2=剩余申报报平仓数量量1盈利利3%以上的的投机头寸寸数量；3. 剩余余申报平仓仓数量3=剩余申报报平仓数量量2盈利利3%以下的的投机头寸寸数量；4. 投机机头寸数量量和保值头头寸数量是是指在平仓仓范围内盈盈利客户的持仓仓数量。注：1、双双删除线为为已作删除除内容，灰灰色底纹且且加粗部分分为已作修修订的内容容；2、未列入入条款为未未作修订；3、涉及风风险管理办办法条款、表表格的序号号依次变动动，不再详详列。