煜寒咨询-2022年奶茶行业报告-2022-21正式版.doc

2022年奶茶行业报告奶茶市场见顶了吗？为什么蜜雪冰城加盟商趋之若鹜？消费者又为什么沉迷奶茶？每日免费获取报告1、每日微信群内分享7+最新重磅报告；2、每日分享当日华尔街日报、金融时报；3、每周分享经济学人4、行研报告均为公开版，权利归原作者所有，起点财经仅分发做内部学习。扫一扫二维码关注公号回复：研究报告加入“起点财经”微信群。现制茶饮行业现状及趋势现制茶饮整体市场表现稳健：p 依靠现制茶饮的成瘾性与高毛利高净利， 现制茶饮行业在加盟商端颇受青睐p 消费者表现：现制茶饮的主要消费人群以年轻女性为主，平均月收入为8000元左右p 一、二线城市以“健康”、新鲜程度为驱动购买产品，而三线城市更注重门店活动，注重高性价比，整体消费者重视品牌口碑，品牌知名度，与产品口感p 信息获取渠道以朋友推荐，线下门店为主，购买渠道：一线城市以外卖为主，二、三、四线城市更偏好于线下门店p 消费者认为一杯奶茶合理的价格在17-18元，处于中端品牌奶茶价格带内p 现制茶饮特征：相比于其他品类消费场景丰富，休闲与社交属性更加突出，并且解馋、社交目的极为明显，虽现制奶茶与瓶装奶茶产品成分相似，但现制茶饮在口味、口感等各方面表现都远远优于瓶装奶茶p 当前消费者端健康化、现制化趋势明显，碳酸饮料等产品消费频率大幅下降，而现制果汁（上升29%）、现制咖啡（上升26%）、现制茶饮（上升35.5%）、牛奶（上升30.5%）等相比3年前（2018）大幅上升p 未来，现制茶饮市场规模将进一步提升，预计于2024年能达到2000亿元煜寒2行业现状蜜雪冰城依靠供应链成为最赚钱茶饮，加盟商趋之若鹜门店数量利润表现1202022Q1202120202013591008060加盟215821998612928717140200直营373738352022Q1202120202019营收（亿元）净利（亿元）| 3资料来源：案头研究行业现状奶茶具有强上瘾性，生理上给与大脑多种奖励机制，行为习惯表现固定生理成瘾奶茶导致人上瘾主要依靠三种元素，糖，咖啡因，茶多酚糖：奶茶中富含大量的糖，当奶茶与舌尖触碰开始，糖与甜味受体快速交融，大脑接受信号后，开始释放多巴胺（人的快乐信号）氨基酸：奶茶中茶叶的氨基酸会促进多巴胺分泌咖啡因：根据上海消保委调查，一杯奶茶中平均含有270mg咖啡因，相当于2.7杯咖啡，其中咖啡因可以刺激细胞活跃，加速肾上腺分泌兴奋机体，抑制疲劳，使人身心放松，感到满足“奶茶我一天不喝浑身难受，每天下午都要喝一杯，有的时候怕胖，会稍微克制一下，就不加糖了，或者换成0卡糖”佛山消费者座谈会心理成瘾“在办公室的时候，下午只要有一个人喊有没有一起点奶茶的，我就想举手，就感觉，等奶茶，拿奶茶，喝奶茶的时候可以摸鱼，就很快乐，还有就是秋天第一杯奶茶，就像网上说的别的小朋友都有，我也要有那种感觉”成都消费者座谈会“我们公司楼下就是一个商圈，下面有很多奶茶店，每次吃饭的时候就习惯性的去买一杯，我其实也没有那么爱喝但是就是习惯了”上海消费者座谈会“我是每次逛街的时候，还有在家看电视的时候，手上一定要拿一杯奶茶，逛街的时候可能就感觉别人都有我也要有，在家看电视的时候就是拿着一杯奶茶就很惬意”洛阳消费者座谈会| 4资料来源：消费者座谈会，案头研究行业现状依靠低投入，高回报，加盟商对奶茶行业十分认可加盟商方面低投入，高回报现制茶饮行业加盟店平均投资金额（万元）一线城市 70二线城市 60三线城市 40现制茶饮行业加盟店平均回本周期（月）一线城市 8二线城市 10三线城市 12“我之前是开留学机构的，听朋友说奶茶行业比较赚钱，投资也比较少，正好留学机构也生意不太好，然后我就开了这个店，一共差不多投了100左右，现在开了2个多月嘛，预估1年左右回本”奶茶店加盟商“我家是开餐馆的，一开始很不同意我开奶茶店，在我的不懈坚持后，还是开了，回本的速度，赚钱的速度都比我和我家里面想象的好很多，现在家里一直在催着我开第二家”奶茶店加盟商“之前是退伍军人，退伍之后在银行做职员，但是不开心，然后就直接在重庆开火锅店了，但是火锅店比较难，生意一直都不太好，正好我一个亲戚在开奶茶店，我就想着要么也开一家奶茶店，3个月就回本了，后续又开了3家，都回本了，其实你们也可以开，比上班，比火锅店什么的轻松不少赚的还多”奶茶店加盟商| 5资料来源：加盟商访谈行业现状现制茶饮市场规模逐年扩大，当前约为1300亿元现制茶饮市场规模+22%1,060+24%870700+12%+13%1,3381,20020172018201920202021E2021核心消费人群现制茶饮年均购行业规模总人口(18-35岁)比例城镇化人口渗透率买杯数杯均价1338亿元14.12亿人29.2%63.89%52%56.3杯17.35元| 6资料来源：消费者定量问卷，案头研究行业现状现制茶饮主要消费人群以18-35岁女性为主，平均月收入为4千1万元，有一定消费力职业月收入3226私企学生28%19%15外企/合资国企10政府职员815%6待业43%社会科学5%工人6%12%3,200元 3,200- 4,000-5,800- 9,200- 12,000-20,000以11%以下 3,999元5,799元9,199元11,999元19,999元 上平均月收入：7738元/月“消费者主要就是附近的白领，还有一些大学生，出来玩啊什么的买一杯” 广州某品牌加盟商“顾客里面女生比男孩子多很多的，大部分都是女孩子，年龄也是比较小的” 佛山某品牌加盟商性别男21%79%女年龄3%12% 3%2%47%34%18以下26-3036-4018-2531-3540以上平均年龄：26岁| 7资料来源：消费者定量问卷，Base N=760行业现状一、二线城市消费者以“健康”、产品新鲜为驱动挑选现制茶饮，而三线城市消费者更注重高性价比平均消费价格消费频率产品选择消费特点一线城市二线城市1917重度：2次/周元/杯轻度：1次/半个月重度：2次/周元/杯轻度：1次/半个月对产品原材料质量要求高，要求原材料新鲜产品选购以果茶为主鲜果类产品的购买比例逐渐上升养成下午茶的习惯，但由于一线城市的奶茶品牌多，消费者的品牌忠诚度低。十分注重产品整体质量，可以分辨出产品原材料新鲜程度，糖度多少，已对产品健康程度有明显分辨能力奶茶除解馋，还具备其他属性：商务会谈（如选择喜茶/奈雪等有座位且环境较好的品牌）逐渐开始在意产品是否新鲜，但很难判别是否真正新鲜，目前只能通过价格来判断新鲜程度，健康趋势逐渐明显三线城市15重度：2次/周元/杯轻度：1次/半个月门店活动对消费者的吸引力度极大。价格驱动，偏好性价比但不太在意原料的新鲜程度等质量属高；除价格外，考虑因性素仅有口感是否好喝，价格敏感度高，偏好20元以内的产品，主要看甜度是否适中其中10元以下的奶茶用于解渴，10元产品选购以奶茶为主以上的奶茶用于享受口感和口味，健康化趋势目前并不明显| 8资料来源：消费者座谈会、行业现状在选购现制茶饮时，消费者对产品口感、品牌口碑、品牌知名度较为看重；相较低线城市，高线城市消费者更看重产品新鲜程度、产品质量N = 760，%总体一线城市二线城市三线城市四线城市品牌9391969389品牌口碑好5566685334品牌知名度高4851634334品牌广告多，吸引人2421242724品牌名字好听2314222433品牌logo好看2218162826门店9794969699门店干净卫生4250503830门店离家/公司/学校近3535402935门店服务好3342313228门店排队时间短3234363425门店促销活动多3032282732门店数量多2825222934门店配送速度快2834272726门店休息空间大2728322028门店装修温馨2224241329门店装修高端2119201730门店有试喝活动1918211819产品9092989869口感好6252748631产品用料新鲜4451454731性价比高4245414934产品种类丰富3651283926产品甜度适中3146312226小料/配料种类丰富2941272229小料/配料好吃2935342422上新速度快2623243029品牌包装有质感2425192032| 9资料来源：消费者定量问卷行业现状消费者了解现制茶饮信息以朋友推荐、接触线下门店为主；购买渠道方面，相较低线城市，高线城市更偏好线上渠道如外卖平台等购买信息获取渠道N = 760，%总体一线城市二线城市三线城市四线城市朋友/同事推荐2931333318品牌线下官方门店2417173724朋友圈/微信群131416718抖音、快手等短视频平台121314713小红书、微博等社交类平台111213517茶饮品牌官方公众号/小程序78388Bilibili等视频平台43239知乎等问答类平台31327购买渠道N = 760，%总体一线城市二线城市三线城市四线城市线下门店2915293241小程序2624272529美团2328232318饿了么2227212117资料来源：消费者定量问卷，注：低收入为个人月收入0-4000，中产为个人月收入4000-9200，上层中产为个人月收入9200-14000，富裕为个人月收入14000以上行业现状目前消费者平均购买一杯现制茶饮会花约18元，同时理想中的现制茶饮最优价格为17.5元/杯现制茶饮价格分析（PSM模型）0.3总体消费者购买现制茶饮的平均花费（元/杯）0.2517.950.2一线19.880.15IDP0.1二线17.920.05MDPMGP0三线15.1451015OPS 202530太贵而不接受比较贵比较便宜太便宜而不接受MGP至MDP：定价范围；IDP：可接受价格；OPS：最优价格| 11资料来源：消费者定量问卷，Base N=760行业稳定性相较其他饮品，现制饮品消费场景相比于包装饮品更多元，现制饮品中，现制茶饮的消费场景最为丰富各类饮品的主要消费场景N = 760，%35 在商圈逛街看到门店 个人下午茶 应急解渴购买 早餐 上班途中购买后饮用 运动前后 个人消遣娱乐 晚餐或午餐 逛便利店/超市的时候随手购买后饮用 商务会谈 情侣约会 朋友聚会 同事社交44162316281354421211817232523162110271252192527342421192981046172015725614936312817136201524177851418272717915761714912243614910611361238304135342333362110112224223533231391213621341437431