广东省2023年基金从业资格证之私募股权投资基金基础知识题库附答案（典型题）.doc

广东省广东省 20232023 年基金从业资格证之私募股权投资基金年基金从业资格证之私募股权投资基金基础知识题库附答案（典型题）基础知识题库附答案（典型题）单选题（共单选题（共 5050 题）题）1、合伙人分为（）A.一般合伙人和独资合伙人B.一般合伙人和普通合伙人C.普通合伙人和独资合伙人D.普通合伙人和有限合伙人【答案】D2、私募房地产基金多采取（），这种企业的组织形式很好的投资管理效率，并避免了双重征税的弊端。A.有限合伙制B.契约制C.公司制D.信托制【答案】A3、（）是指公司不能清偿到期债务，并且资产不足以清偿全部债务或者明显缺乏清偿能力时,公司被法院宣告破产,并由法院组织对公司进行的清算。A.破产退出B.破产清算C.投资转让D.解散清算【答案】B4、关于业务尽职调查，通常包括以下哪些内容?A.、VB.、VC.、VD.、V【答案】B5、某合伙型基金共有 50 名投资者，现其中 1 名投资者拟转让基金份额，则下列受让基金份额的投资者和基金份额符合相关规定的是()A.某个投资者近三年年均收入 60 万，拟受让的基金份额净值为 150 万元B.某个投资者金融资产 800 万，近三年年均收入 100 万元，拟受让的基金份额净值为 50 万元C.某企业净资产 500 万元，近三年年均收入 500 万元，拟受让的基金份额净值为 150 万元D.三个个人投资者，金融资产均高于 1000 万元，拟受让的基金份额净值均为150 万元【答案】A6、（2016 年真题）股权投资基金管理人未向中国证券投资基金业协会履行股权投资基金管理人登记手续，则（）。A.可申请新的股权投资基金产品备案B.其从业人员不得参加基金从业资格考试C.可募集设立新的股权投资基金D.不得从事股权投资基金管理业务【答案】D7、(2017 年)股权回购的发起人应是（）。A.股权投资基金B.控股股东C.管理层D.以上都可以【答案】D8、股份有限公司申请股票在全国股转系统挂牌，应符合的条件不包括（）A.公司治理机制健全，合法规范经营B.主办券商推荐拼寺续督导C.业务明确，具有持续经营能力D.依法设立且存续满两年，有限责任公司按原账面净值资产值折股整体变更为股份有限公司的，存续时间应从变更为股份有限公司之日起计算【答案】D9、相对估值法的优点不属于的一项是（）A.受可比公司企业价值偏差影响B.运用简单，易于理解C.主观因素相对较少D.可以及时反映市场看法的变化【答案】A10、股权投资基金管理人应建立健全外包业务控制，并至少每年开展（）全面的外包业务风险评估。A.一次B.两次C.三次D.四次【答案】A11、我国证券交易所采用的竞价方式为（）。A.单独竞价方式和连续竞价方式B.集合竞价方式和间断竞价方式C.单独竞价方式和间断竞价方式D.集合竞价方式和连续竞价方式【答案】D12、（2017 年真题）股权投资基金管理人应建立健全外包业务控制，并至少（）开展一次全面的外包业务风险评估。A.一年B.半年C.每季度D.两年【答案】A13、外币股权投资基金在投资过程中，通常在（）设立特殊目的公司作为受资对象，并在（）完成项目的投资退出。A.境外；境外B.境外；境内C.境内；境内D.境内；境外【答案】A14、（2021 年真题）关于境外直接上市，以下表述正确的是（）。A.基于相对复杂的公司架构和国资股东情况，我国大型国有企业通常不适用于境外直接上市B.境外直接上市是指境内公司将境内资产/权益转移至境外注册的特殊目的公司，以特殊目的公司的名义直接申请境外交易所上市交易C.企业如选择境外直接上市，须直接向当地证券交易所申请上市，无需经过中国证监会审批D.境外直接上市的优点包括提升企业国际知名度和影响力，节省信息传递成本，可获得外汇资金等【答案】D15、私募股权投资基金，以下关于有限合伙制中的普通合伙人说法正确的是（）。A.B.C.D.【答案】C16、关于私募基金管理人登记说法错误的是（）A.申请登记期间，登记事项发生重大变化的，私募基金管理人应当及时告知基金业协会并变更申请登记内容。B.私募基金管理人应当向基金业协会履行基金管理人登记手续并申请成为基金业协会会员。C.登记申请材料不完备或不符合规定的，私募基金管理人应当根据中国证监会的要求及时补正。D.私募基金管理人申请登记，应当通过私募基金登记备案系统，如实填报基金管理人基本信息、高级管理人员及其他从业人员基本信息、股东或合伙人基本信息、管理基金基本信息。【答案】C17、项目来源渠道多种多样，主要包括（）。A.B.C.D.【答案】D18、业务尽职调查中，并购投资应重点考察的是（）。A.、B.、C.、D.、【答案】D19、股权投资基金管理人、托管人、销售机构及其他相关服务机构及其从业人员违反法律、行政法规时，中国证监会可以依法进行行政处罚，处罚的种类包括（）。A.、B.、C.、D.、【答案】D20、股权自由现金流量（FCFE）是归属于股东的现金流量，其计算公式为FCFE=（）。A.实体现金流量+债务现金流量B.营业现金净流量-净经营性长期资产总投资-（税后利息费用+净金融负债增加）C.净利润-折旧与摊销-营运资金的增加+长期经营性负债的增加-长期经营性资产的增加-资本性支出+新增付息债务D.净利润+折旧与摊销-营运资金的增加+长期经营性负债的增加-长期经营性资产的增加-资本性支出+新增付息债务-债务本金的偿还【答案】D21、（2019 年真题）关于排他性条款，以下表述正确的是（）A.在排他期内，投资方不得提前终止排他期限B.排他期内，投资方不得与目标公司的其他竞争对手接触C.在排他期内，书面通知对方后，双方都可以提前终止排他期限D.在排他期内，目标公司的普通员工不得与其他潜在投资方接触【答案】D22、企业的监控指标中接近盈利/盈利阶段的业务指标有（）。A.B.C.D.【答案】D23、般而言，尽职调查报告主要分为不属于的一项是（）A.前言B.主题C.正文D.附件【答案】B24、某股权投资基金管理人被其所在地证监局作出了没收违法所得的行政处罚措施，该管理人对该行政处罚不服，关于以下措施表述正确的是（）A.可选择向复议机关申请复议，也可以选择直接向有管辖权的人民法院提起诉讼B.可以同时向复议机关申请复议和向有管辖权的人民法院提起诉讼C.只能先向复议机关申请复议，对复议决定不服的，可以向有管辖权的人民法院提起诉讼D.只能向复议机关申请复议【答案】A25、尽职调查的范围包括（）。A.、B.、C.、D.、【答案】B26、（2020 年真题）对于股权投资基金，以下属于增值税纳税范围的是（）A.回购方式退出收益B.上市后股权转让退出收益C.并购方式退出收益D.项目股息【答案】B27、2017 年 1 月 1 日某股权投资基金管理人再对某项目公司进行尽职调查过程中，了解到该项目公司 2016 年的企业自由现金流为 500 万元，公司的目标资本结构为负债和权益比为 0.25:1,现有负债的市场价值为 1120 万元，股权要求收益率为 16%,税前债务成本为 8%,所得税税率为 25%,经测算 D 公公司未来两年的自有现金流增长率分别为 10%和 5%，且以后长期自由现金流增长率稳定在 5%。根据前述财务数据，计算可得项目公司的股权价值（）A.4,436 万元B.6,111 万元C.5,556 万元D.4,991 万元【答案】D28、从业务功能角度，法律尽职调查主要是为了（）A.发现与论证公司的成长空间B.发现公司风险而非发现价值C.发现与预测公司未来发展趋势D.发现过去时期企业创造价值的机制【答案】B29、四位一体股权投资基金监管格局中的基础是（）。A.机构内控B.社会监督C.政府监管D.行业自律【答案】A30、2017 年 1 月 1 日某股权投资基金管理人在对某项目公司进行尽职调查过程中，了解到该项目公司 2016 年的企业自由现金流为 500 万元，公司的目标资本结构为负债和权益比为 0.25:1,现有负债的市场价值为 1120 万元，股权要求收益率为 16%,税前债务成本为 8%,所得税税率为 25%,经测算 D 公司未来两年的自有现金流増长率分别为 10%和 5%,且以后长期自由现金流増长率稳定在 5%采用企业自由现金流折现模型估值时，折现率为（）A.0.08B.0.12C.0.09D.0.14【答案】D31、关于股权投资基金募集机构的责任和义务，下列表述错误的是（）。A.募集机构应建立相关制度保障投资者的商业秘密并对个人信息严格保密B.募集机构应恪尽职守、诚实守信、谨慎勤勉、防范利益冲突C.募集机构应建立制度以保障基金财产和客户资金安全D.募集阶段需指导投资者自行判断基金产品的风险类型并与自身风险承受能力进行适当性匹配【答案】D32、为了保障私募股权基金在被投资企业的话语权，私募股权基金在被投资企业董事会中至少保留（）个席位A.5B.1C.2D.3【答案】B33、下列属于股权投资基金特点的有（）。A.、B.、C.、D.、【答案】A34、关于股权投资者基金募集顺序的表述，正确的是（）。A.完成投资者风险等级划分和基金风险评估后进行投资者适当性匹B.冷静期满后完成基金合同的签署C.完成基金合同签署后履行合格投资者确认程序D.完成风险揭示后进行特定的对象确定程序【答案】A35、有限企业的合伙人人数为（）。A.150B.250C.2100D.50200【答案】B36、并购方式实现退出的程序，可分为以下（）步骤：A.B.C.D.【答案】D37、关于公司型基金的所得税，以下表述错误的是（）A.、VB.、VC.、D.、【答案】A38、下列关于股权投资资金募集行为的说法中，正确的是（）。A.采用自行募集方式募集，需支付相应服务费或者“通道费”B.采用自行募集方式募集，基金管理人可以销售其他基金管理人的产品C.基金的募集分为委托募集和自行募集D.采用委托募集方式募集，基金管理人可以与销售机构以口头形式达成基金销售协议【答案】C39、（）通过评估目标公司退出时的股权价值，再基于目标回报倍数或收益率，倒推出目标公司的当前价值。A.相对估值法B.折现现金流估值法C.创业投资估值法D.结算价值法【答案】C40、在我国，以下内容属于影响股权投资基金组织形式选择的主要因素有（）。A.B.C.D.【答案】A41、下列关于协议转让的说法正确的是（）A.主要采用两种委托方式，即定价委托和成交确认委托B.为挂牌公司提供相对专业和公允的估值服务和报价服务C.为挂牌公司引入外部投资者、申请银行贷款、进行股权质押融资等提供重要的定价参考D.有助于提高投融资效率，为挂牌公司融资、并购等创造更为便利的条件【答案】A42、一般而言，尽职调查报告不包括（）部分。A.引言B.前言C.正文D.附件【答案】A43、契约型基金的参与主体主要为（）。A.B.C.D.【答案】D44、下列不属于非法吸收公众存款或者变相吸收公众存款的是（）。A.未经有关部门依法批准或者借用合法经营的形式吸收资金B.通过媒体、推介会、传单、手机短信等途径向社会公开宣传C.承诺在一定期限内以货币、实物、股权等方式还本付息或者给付回报D.未向社会公开宣传，在亲友或者单位内部针对特定对象吸收资金的【答案】D45、基金业协会采用（）A.公司制B.会员制C.独立制D.合伙制【答案】B46、基金从业资格的科目包括（）。A.B.C.D.【答案】D47、（）反映基金在一段时间内投资项目所获得的利润或亏损，是反映其投资经营情况的重要指标。A.资产核算B.损益核算C.负债核算D.权益核算【答案】B48、下列不是属于创业投资基金的是（）A.不投资在公开市场上市的企业，但是所投资未上市企业上市后，创业投资基金所持股份的未转让部分及其配售部分不B.仅从事创业投资及相关活动的C.从事创业投资和自主创业D.名称和投资策略鲜明地体现创业投资特点【答案】C49、在公司型基金合同中，需要规定基金的组织形式为有限责任公司或（）A.非盈利组织B.股份有限公司C.合伙企业D.有限合伙企业【答案】B50、基金管理人在申请登记期间控股股东发生变化的，应当在完成工商变更登记后的（）个工作日内，通过资产管理业务综合报送平台向基金业协会进行重大事项变更。A.10B.15C.20D.25【答案】A