互联网+出行行业现状与未来发展趋势课件.pptx

中国互中国互联联网出行分网出行分时时租租赁赁市市场专题场专题分分析析2016互联网+出行行业现状与未来发展趋势2017/1/92实时分析驱动用户资产成长前言前言研究背景 近年来，“共享经济”“绿色出行”理念逐渐渗透，共享出行方式受到越来越多人的 青睐。随着新能源汽车市场的发展，汽车分时租赁再次走入大众视野，各大车企纷纷 布局；而短途出行市场的空白催生了几家单车租赁企业的出现，而资本市场的强势进 入，更使得单车租赁市场爆发式发展。然而汽车分时租赁属于“重”模式，相比于单 车租赁市场不具备快速传播、高效增长的特点，在资本市场的表现相对平静。Gofun出行、一度用车、摩拜、ofo等众多玩家如何把握市场供需平衡，实现规模化 布局，降低成本，提高运营效率，形成可落地的商业模式，成为互联网出行分时租赁 市场面临的重要挑战。研究定义互联网出行分时租赁：是基于互联网的、以小时甚至是分钟计费、随取即用的自助式 租车服务方式，主要包含汽车分时租赁和单车分时租赁。研究范畴研究对象：中国互联网出行分时租赁行业，包含新能源汽车分时租赁、传统能源汽车 分时租赁、普通单车分时租赁、电动单车分时租赁市场。本报告涉及的关键字：互联网出行分时租赁、共享经济、租赁经济、发展现状、发展 趋势等。本报告研究的国家和区域主要包括：中国大陆，不包括港澳台地区。研究方法资料来源：报告中的资料来源于对行业公开信息的研究，对业内资深人士和几十家相 关企业高管人员的深度访谈，以及分析师综合以上内容作出的专业性判断和评价。目目录录CONTENTS互互联联网出行分网出行分时时租租赁赁市市场场定定义义及及发发展展现现状状01互互联联网出行分网出行分时时租租赁赁市市场场细细分分服服务务分析分析02互互联联网出行分网出行分时时租租赁赁市市场场发发展展趋趋势势分析分析032.1 汽汽车车分分时时租租赁赁市市场场分析分析2.2 单车单车分分时时租租赁赁市市场场分析分析2017/1/93实时分析驱动用户资产成长 Analysys PART 1互联网出行分时租赁市场定义及发展现状2017/1/94实时分析驱动用户资产成长互互联联网出行分网出行分时时租租赁赁定定义义及特点及特点互互联联网出行分网出行分时时租租赁赁特点：特点：分分时时计计费费：互联网出行分时租赁模式可以 满足人们的碎片化用车需求，采用按小时 甚至是分钟计费的服务模式。自自助助用用车车：用户可以借助移动互联网技术 及车联网技术完成选车、订车、控制及使 用车辆、支付费用等整个过程，用车全过 程实现无人值守。特点特点 分时租赁是随着互联网碎片化资源利用及 分时概念成长起来的服务模式。分分时时租租赁赁：是是指指基基于于互互联联网网的的、以以小小时时甚甚 至至分分钟钟计计费费、随随订订即即用用的的自自助助式式新新型型服服务务 租租赁赁方方式式。互互联联网出行分网出行分时时租租赁赁：是指基于互联网的、以小时甚至是分钟计费、随取即用的自助 式租车服务方式。当前，分时租赁服务模式在出行领域更加 成熟，未来分时租赁将在更多的领域发展。定定义义2017/1/9实时分析驱动用户资产成长5中国互中国互联联网出行分网出行分时时租租赁赁市市场类场类型划分型划分 按运营车辆载体不同，将互联网出行分时租赁分为汽车分时租赁和单车分时租赁。同时根据车辆动力源 不同，将汽车分时租赁分为新能源汽车分时租赁和传统能源汽车分时租赁，将单车分时租赁分为普通单 车分时租赁和电动单车分时租赁。互联网出行分时租赁汽车分时租 赁新能源汽车 分时租赁传统能源汽 车分时租赁单车分时租 赁普通单车分 时租赁电动单车分 时租赁2017/1/9实时分析驱动用户资产成长6分分时时租租赁赁借助借助车联车联网技网技术优术优化租化租车车流程、提升用流程、提升用户户体体验验，实现实现供需高效匹配供需高效匹配到门店办理用车手续（提供相关证件、签 署用车协议等）缴纳保证金平台在线实名注册在线缴纳保证金固定门店（停车桩）取车就近取车APP中地图找车门店支付（仅部分实 现移动支付）固定门店（停车桩）还车移动支付就近自动还车在线注册，获取 用车资质去门店，去人工随取随还移动支付灵活计费分分时时租租赁赁改造改造传传 统统租租车车流程流程分分时时租租赁赁基基础础 支持体系支持体系智能硬件智能硬件支付体系支付体系征信体系征信体系线线下运下运营营体系体系应应用平台用平台后台管理系后台管理系统统传统传统租租 车车模式模式分分时时租租 赁赁模式模式2017/1/9实时分析驱动用户资产成长7宏宏观环观环境境对对互互联联网出行分网出行分时时租租赁赁市市场场形成利好形成利好政治因素政治因素2014年，国务院办公厅发布关于加快新能源 汽车推广应用的指导意 见；2014年起，陆续有科技部、工信部、发改委等 国家机关试行分时租赁 项目；2016年，各地纷纷出台 利于分时租赁发展的相 关政策，如关于上海 市促进新能源汽车分时 租赁业发展的指导意 见；中国政府鼓励绿色、低 碳出行方式。物质及生活条件的改善，消费需求升级，生活轨 迹变化需要多种方式的 衔接满足多点出行需求；新能源汽车市场的发展；中国城市公共交通出行 分担率普遍在10%-30%之间；当前中国各种出行方式 之间不能有效的衔接，尤其是5公里以内的短 途出行不便；2015年中国石油对外依达到60.6%，CO2排放 量居全球首位，节约能 源、减少污染意识日益 深入人心；随着社会结构的调整，80、90后群体基于移动网络的便捷出行需求增 加。通讯技术的发展；智能手机普及使基于 LBS的按需匹配实现；中国车联网技术发展迅 速；大数据和云计算技术发 展，使供需方有效匹配 碎片化资源；移动支付成熟，互联网 征信体系逐步完善。经济经济因素因素社会因素社会因素技技术术因素因素2017/1/9实时分析驱动用户资产成长8中国互中国互联联网出行分网出行分时时租租赁产业赁产业生生态图谱态图谱用用户户车辆车辆中中间间商商汽汽车经销车经销商商融融资资租租赁赁企企业业续续能能设设施运施运营营与与车车位位资资源商源商 充充电设电设施运施运营营商商 加油加油设设施运施运营营商商 车车位位资资源商源商 第三方服第三方服务务商商征信平台征信平台保保险险服服务务通信服通信服务务支付平台支付平台软软硬件技硬件技术术提供商提供商车联车联网网软软硬件硬件提提供商供商 地地图图与与导导航航 定位服定位服务务提供商提供商 智能智能锁锁提供提供商商分分时时租租赁赁运运营营商商汽汽车车分分时时租租赁赁垂垂直直运运营营商商单车单车分分时时租租赁赁运运营营商商 汽汽车车分分时时 租租赁赁平台平台 运运营营商商车辆车辆生生产产商商 汽汽车车生生产产商商 单车单车生生产产商商 2017/1/9实时分析驱动用户资产成长9互互联联网出行分网出行分时时租租赁产业链赁产业链汽汽车车制造商制造商汽汽车车分分时时租租赁赁运运营营商商单车单车分分时时租租赁赁运运营营商商单车单车制造商制造商汽汽车车分分时时租租赁赁平台平台（B2C、B2B2C）单车单车分分时时租租赁赁平台平台（B2C）现金流汽车现金流单车流量、数据现金流、网点数据流量、数据现金流、网点数据用用 户户车位 资源车 位能源 补给能 源现 金 流现 金 流现金流信息、服务现金流信息、服务车联网软 硬件地图、导航 及定位技术WiFi、3G、4G网络、蓝牙中国互联网出行分时租赁行业产业链2017/1/9实时分析驱动用户资产成长102017/1/911实时分析驱动用户资产成长PART 2城市交通体系各种用城市交通体系各种用车车方式成本与服方式成本与服务维务维度度对对比分析比分析城市交通出行成本分析与服务维度对比成本出行服务质量注：评价标准包括出行效率与体验注：颗数越多代表指标的正向评价越高来源：20162017/1/9实时分析驱动用户资产成长12出行方式出行方式便捷便捷体体验验成本成本绿绿色出行色出行公交地公交地铁铁汽汽车车分分时时租租赁赁出租出租车车专车专车私家私家车车维维度度说说明明包含叫车 难度、等 待时间等包含车况，增值服务，自主性等 维度即用车的 实际成本，成本越低 星级越高评价各个 出行方式 所提供的 交通资源 与能源消 耗之比有有证证无无车车一族持一族持续续增加，私人汽增加，私人汽车拥车拥有量增有量增长长率持率持续续下降，自下降，自驾驾需求未得到需求未得到满满足足5814722288071055912435235622612227912302093273717748189001910519650203020700014000210002800035000201320142015私家车保有量与机动车驾驶员人数目差距私家车保有量（万辆）机动车驾驶人数（万人）差距2333.322876.223501.394574.915938.717326.7923.4%8838.610501.6812339.3626.3%23.3%21.7%30.7%29.8%20.6%18.8%17.5%0.0%5.0%10.0%15.0%20.0%25.0%30.0%35.0%020004000600080001000012000140002006-2014年私人汽车拥有量变化情况私人汽车拥有量(万辆)增速%2017/1/9实时分析驱动用户资产成长13“消消费费升升级级+政策政策红红利利+共享共享经济经济+技技术术支撑支撑”等等因素因素驱动驱动汽汽车车分分时时租租赁发赁发展展消费需求升级供给不 足共享出 行理念政策优 势技术及 设施支 撑局势所 迫 政府大力支持新能源汽车发 展，支持共享出行解决方 案；限行限购政策；公车改革契机。车联网技术；通讯技术；新能源汽车；充电设施。环境污染；交通拥堵。消费习惯及意识改变，从拥 有到使用，从财产到工具；物质生活提升，自驾出行需 求增加；大量的本本族。公共交通出行分担率低；人均汽车保有量仍不能满足 需求。共享经济发展，网约车等向 人们灌输共享出行理念。机遇机遇2017/1/9实时分析驱动用户资产成长14当前，汽当前，汽车车分分时时租租赁赁市市场场面面临规临规模小、盈利模小、盈利难难、投、投入重等入重等诸诸多挑多挑战战投入成本高，规模小配套设施不 完善风控难题市场接受度 低新能源汽车不成熟商业模式考 验大牌照压力运营压力大新能源汽车不成 熟，性能差，续航 里程短，残值率 低，二手车流通困 难。行业不具备快速增 长及快速复制性；行业玩家理解不到 位，存在同质化及 扎堆现象。一线城市牌照资源 有限，未来随着车 辆规模的扩大，运 营企业牌照获取难 度及成本增加。响应不规则的短时 即发需求，对车辆 管控、调度及维修 保养要求高，运营 压力大，成本高。挑挑战战涉及车、桩、位、线下运营等环节，投入成本高，规模 小、增收难，运营 企业普遍亏损。充电设施不完善，停车位缺乏。尤其 是可供充电的停车 位成规模化瓶颈。征信体系及评估系 统不完善，租车过 程中存在车辆丢 失、被破坏及用户 不当驾驶行为。行业起步时间短，运营企业需花费一 定的时间及成本培 育用户使用习惯。2017/1/9实时分析驱动用户资产成长15中国互中国互联联网出行汽网出行汽车车分分时时租租赁赁市市场场正正处处于探索期，于探索期，商商业业模式有待模式有待进进一步一步验证验证CFGKIII E DIIIIVVVIVIIVIIIHIJ市场启动期(2019-2020)应用成熟期高速发展期(2021-探索期(2011-2018)市 场 认 可 度时间中国互中国互联联网出行汽网出行汽车车分分时时租租赁赁市市场场AMC模型模型A2013年7月，车纷享完 成1000万元人民币A轮 融资；EVCARD成立2011年8月杭州车厘 子智能科技有限公司 成立，开展燃油汽车 分时租赁运营探索B2014年7月，国务院 办公发布厅关于加 快新能源汽车推广应 用的指导意见2015年4月，上汽推 出e享天开2016年6月,e享 天开与EVCARD 合并，成立环球 车享2016年10-11月，易微行获通用汽车战略投资，首汽Gofun 出行获大众汽车战略投资用户快速增长后，盈 利模式没有得到市场 认可，厂商纷纷推 出，市场整合开始市场整合完 成，少数厂 商坚持探索 商业模式商业模式逐 渐成熟，市 场主流格局 确定厂商收入 增加，实 现盈利经过高速发展，市场 逐渐成熟，车桩匹 配，充电设施互联互 通，实现高度智能化2017/1/9实时分析驱动用户资产成长16汽汽车车分分时时租租赁赁凭借独特凭借独特优势为优势为用用户户出行、行出行、行业发业发展、城市交通提供展、城市交通提供创创新性解决方案新性解决方案对终对终端用端用户户对对汽汽车车市市场场对对城市交通城市交通 及及环环境改善境改善 节省用户出行、购车及养车成本；对于一线城市用户来讲，可避免买车摇号、通行 限号等诸多麻烦；满足无车一族多样化出行需求，提高出行灵活 性。运营企业批量购买或租赁汽车，对汽车市场起到 直接的促进作用；是新能源汽车产业发展的助推器，有利于弱化新 能源汽车续航里程短、充电时间长等问题，提升 终端消费体验，提升用户对新能源汽车认可。充分发挥共享经济优势，减少私人汽车出行率，减少城市道路拥堵率，缓解交通压力，进一步提 高城市出行质量；提高新能源汽车利用率，减少汽车尾气排放，改 善城市环境。便捷性便捷性智能化智能化共享性共享性经济经济性性环环保性保性自主性自主性私密性私密性汽汽车车分分时时租租赁优赁优点点2017/1/9实时分析驱动用户资产成长17汽汽车车分分时时租租赁赁是基于特定是基于特定场场景的、用景的、用户户更加更加细细分的分的新型出行方式新型出行方式大学大学 校园校园产业产业 园区园区政府政府 机构机构交通交通换换 乘枢乘枢纽纽景区景区核心核心 商圈商圈汽汽车车分分时时租租赁赁具具备应备应用用场场景性景性汽汽车车分分时时租租赁赁用用户户更加更加细细分分B2BB2C年轻 爱自由 私密性 安全性便利性 商业安全性 经济性B2G经济性 环保性 便利性 携带老人、孩 子 恋人约会 夜里加班回家 朋友聚会 多目的地出行 交通限号限行 企业用车需求政府机关公 务出行2017/1/9实时分析驱动用户资产成长18新能源汽新能源汽车车与燃油汽与燃油汽车车在分在分时时租租赁赁运运营营中的中的对对比比政策支持政策支持车辆车辆残残值值 风险风险控制控制 续续能能行行驶驶里程及性能里程及性能 能源清能源清洁洁度度2017/1/9实时分析驱动用户资产成长19新能源汽新能源汽车车 国家支撑新能源汽车的发展，车辆牌照 更易获取；当前没有面临限行限号。新能源汽车受电池等核心技术的限制，车辆残值率低，退役车辆难处理，增加 运营车辆投入成本。新能源汽车残值率低，目前没有形成二 手车灰色产业链，丢车系数低。充电设备设施尚不完善，充电过程耗时 较长，车辆运营时间短。带充电桩的停 车位成规模化瓶颈之一。目前充满电后行驶里程约150-300公里，里程较短，但由于分时租赁车辆运营里 程相对较短，影响小。新能源汽车由电池提供能源，能源清洁 度较高，不会产生污染物排放，有利于 缓解大气污染。燃油燃油车车 国家对燃油车的管控抬高运营车辆使用 门槛；一线城市的限行限号政策及牌照限制。传统能源汽车产业链成熟，车辆残值高，二手车辆处理利于减轻资金压力，完成 商业闭环，扩充车队规模。传统能源汽车残值率高，二手车黑色产 业链成熟，车辆被盗风险高，运营车辆 风险控制挑战大。传统加油体系非常成熟，加油过程方便 快捷，车辆持续运营时间较长。一般乘用车加满油后行驶里程约400-600公里，里程较长；技术更加成熟，维保成本更低，需配置人力资源更少。燃油车由汽油提供能源，能源清洁度较 低，尾气排放是造成大气污染、雾霾等 问题的主要原因之一。汽汽车车分分时时租租赁赁投入高，收入少，企投入高，收入少，企业业普遍普遍亏亏损损，提高，提高运运营营效率、降低运效率、降低运营营成本成当前关成本成当前关键键高低成成 本本车辆车辆成本成本批量购置或租赁车辆，资 金压力大车车位成本位成本当前停车位缺口大，尤其 是一线城市停车费用昂贵线线下运下运营维营维 护护成本成本车辆调度、车队管理、车 辆维修保养等，需要付出 人力及技术成本续续能成本能成本充电成本（充电基础设施 建设成本、电费、充电服 务费）及油费事故成本事故成本运营企业需要承担车辆的 事故连带赔偿收收 入入车辆租赁收入车辆租赁收入：当前大多 数运营商的车辆租赁收入 很难抵消直接运营成本二手车销售二手车销售可回笼资金，减轻模式压力。但但当当前前新新 能源汽能源汽车车残残值值几乎几乎为为零零广告收入当当前前分分时时租租赁赁依依然然不不能能通通 过过广广告告获获取取收收入入，依赖于 规模的增加大数据运营当当前前大大数数据据运运营营不不能能带带来来 直直接接收收入入，但应用大数据 分析技术可提效、降本汽车分时租赁涉及车辆、续能、停车位及线下运营等诸多环节，投入成本高，车辆规模小，当前主要依靠车辆 租赁收入回收成本，运营企业普遍处于亏损状态，提高运营效率、降低运营成本、扩大运营规模成为当前关键。2017/1/9实时分析驱动用户资产成长20分分时时租租赁赁利益相关者切入市利益相关者切入市场场当前，汽车分时租赁市场玩家众多，主要有整车企业、汽车经销商、新能源运营企业、互联网创业公司、租 车公司及分时技术服务商等，随着市场逐渐成熟，未来通讯企业、置业方等有望布局。企企业类业类型型代表企代表企业业核心核心优势优势整车企业 拥有车辆、资金、品牌等优势目的目的 提升新能源汽车用户体验，拓宽销售渠道；挖掘共享出行价值，实现由传统车辆制造商 转变成具备车辆制造基因的用户出行服务商汽车经销商 车型优势 以租代售，提升新能源汽车用户认可；从销售汽车向销售出行服务转型新能源运营企业 掌握续能设施，在 续能与停车环节具 备一定优势 提升续能设施利用率；完善新能源产业链布局互联网创业公司 互联网思维，技术 优势 看好新能源及共享出行市场租车公司 线下运营经验 实现租车业务转型；给予消费者多样化出行选择分时技术服务商 技术优势 布局智能出行市场，获取商业合作和经济利 益，在合适时机切入运营2017/1/9实时分析驱动用户资产成长21一度用一度用车车：为为用用户户提供新能源汽提供新能源汽车车分分时时租租赁赁用用车车服服务务广州 中山北京一度用车信息科技有限公司，为北京智电互动集团旗下子公司，成立于2015年5月，同年7月 一度用车产品上线，为用户提供电动汽车“分时租赁”用车服务。布局情况布局情况 目前，布局城市：北京、广州、天津、太原、南昌、莆田、泉州、厦门、漳州、中山10个城市 布局车辆总数：共500多台新能源汽车北京莆田泉州 厦门漳州南昌太原天津截止2016年11月15日，北京约300台车，太原约30台车，天津约20台车，广州约50台车；而其他6个城市车辆规模较小，处于测试阶段。截止2016年11月底，北京新增约100台车，太原新增约30台车。截止2016 年年底，天津新增约20台车。运营方式：北京和广州为自运营，其他8个城市为联合运营。未来未来规规划划 在已有的10个城市中 深度打磨，吃透运 营；2016年底达到15个城市。2017年底达到50 个城市，做大运营。未来可能同百度合 作，通过百度地图导 流，降低获客成本；未来同芝麻信用对接，和行业内的企业 形成黑名单。2017年，北上广深达 到3000-6000台自营 车辆；2017年达到5千-3万 台车辆，2018年达到 5万台，2020年达到10万台。2017/1/9实时分析驱动用户资产成长22一度用一度用车车：通：通过过技技术术手段提高运手段提高运营营效率，降低运效率，降低运营营成本，构建成本，构建产业组产业组合拳合拳车辆车辆端端停停车车端端充充电电端端风风控端控端运运营营端端“临停结算+打包租赁”结合，通过技术手段灵活计费，控制成 本 租车与买车并存。通过融资租赁 等手段提升资金流转率 自购车辆：北京40台，广州50台 分散式网点，集中充电 引导用户插抢还车 引导用户绑定信用卡，推出“车 神分”对用户进行评分 车辆上增加碰撞传感器 A2B运营模式，用户体验放首位 自运营与联合运营相结合 技术手段降低成本，提高效率定位定位 业务定位：一般性的商务出行 愿景：成为技术驱动型公司、平 台型公司，做无人驾驶运营商说明：每车每天4单，每单30元左右。成本构成：车辆30元，停车位15元，充电15-20元，人工20 元，其他10元数据来源于：企业访谈单车单车日成本日成本 90-100元元一度用一度用车业务逻辑车业务逻辑收支数据（以太原市收支数据（以太原市为为例）例）单车单车日收入日收入 120元元单车单车日毛利日毛利 20-30元元一度用一度用车优势车优势产业组产业组 合拳合拳 投资人多为产业投资人（有电池企 业、电桩企业、车厂），可进一步降 低车辆、充电成本；推出“一度伙伴合作计划”，构建分时租赁组合拳。技技术术 驱动驱动 通过技术手段提高运营效 率，降低运营成本，进行 风险监控。2017/1/9实时分析驱动用户资产成长23途歌途歌TOGO：燃油：燃油车车分分时时租租赁赁代表，提供个性、代表，提供个性、时时尚的城市内即尚的城市内即时时、短途出行服、短途出行服务务北京途歌科技有限公司成立于2015年7月，同年9月产品正式运营，并获得拓璞基金数百万人民 币天使投资。自2016年7月开始大规模布局共享车辆，为用户提供城市内即时，短途出行服务。途歌途歌TOGO品牌定位品牌定位出行出行场场景景时时尚尚年年轻轻自由自由个性个性上下班通勤日间城市出行周末短途出游用用户户主要主要车车型及定价型及定价奔驰Smart Fortwo奔驰Smart 品牌 同途歌品牌一 致，背后具有一 定的粉丝；Smart车小，灵 活，好开，适合 城市内既时短途出行雪铁龙C3-XR 为满足多人 出行需求，推出四座车 雪铁龙C3-XR计费计费方式：里程方式：里程+时间时间 7:00-21:00：1.88元/公里+0.28 元分钟 21:00-次日7:00：1.88元/公里+0.02元 分钟2017/1/9实时分析驱动用户资产成长24途歌途歌TOGO：X2X运运营营模式模式为为用用户带户带来便捷的同来便捷的同时时，增加运，增加运营压营压力力 全部为租赁车 辆，途歌相当于 运营平台（同海 尔产业金融合 作）目前，全部全部为为燃燃 油油车车车辆车辆端端 途歌专有停车位 用户随意停车，既可以停在途歌 专用停车位，也 可以停在任意正 规停车位停停车车端端 每台车配备专用 加油卡，送优惠 券鼓励用户加油 合作伙伴：中石 化续续能端能端 同第三方征信平 台对接风风控端控端 X2X运营模式，用户可随意停车 应用数据积累及 算法控制车辆，优化调度 北京自运营，威 海合作运营运运营营端端途歌途歌TOGO业务逻辑业务逻辑面面 临临 的的 压压 力力运运营营模式模式压压X2X运营模式可以便捷用户使用，但随意停车模式增大运营压力，提高运营成本，力力可能带来高额的停车费及调度费。牌照牌照资资源源压压随着行业中车辆规模的扩大，牌照资源获取成本增加，尤其是当前途歌的运营车辆力力全部是燃油车，进一步加剧牌照资源压力。车车位成本位成本压压专用车位保证了用户还车便利，但是核心商圈车位租赁费用贵，车位空闲时存在资力力源的浪费。2017/1/9实时分析驱动用户资产成长25未来未来趋势趋势：自：自2017年各运年各运营营企企业业将加速布局将加速布局3.67.221.546.571.700%2016F2017F2018F2019F2020F数据来源：经过对汽车分时租赁运营企业、行业上下游企业、行业 专家等进行深访，并与千帆监测统计的APP用户行为数据结合，通过易 观自研发模型对中国互联网出行汽车分时租赁市场交易规模进行预测。99.1%197.5%116.7%54.3%50%100%150%80200%2016-2020年中国互联网出行汽车分时租赁市场交易规模预测100250%交易规模（亿元人民币）环比增长%9010302040507060自2011年汽车分时租赁在中 国起步，各运营企业不断探 索，小规模进行测试，打磨 商业模型，积累运营经验，提高技术实力。经历5年时 间，汽车分时租赁模式市场 接受程度逐渐提升，商业模 式逐渐成熟，政策支持力度 不断加大；自2017年，各运营企业将加速车辆布局规模。2017/1/9实时分析驱动用户资产成长26趋势趋势：运：运营车辆进营车辆进一步一步电动电动化、智能网化、智能网联联化化电动电动化化 受国家对新能源汽车 补贴等优惠政策的影 响，加之电动汽车的 私人接受程度比较 低，目前大多数分时 租赁运营车辆是新能 源汽车 但分时租赁市场依然 存在“电动车”与“燃油车”之争，未未 来运来运营车辆营车辆的的电动电动化化 是必然是必然趋势趋势。智能网智能网联联化化 需要车载智能设 备、联网等助力实 现分时租赁模式，真正便捷用户使 用，提升用车体 验，降低运营成 本。1、技术突破，新能源汽 车性能提升；2、充电等配套设施完善；3、车辆及续能成本低；4、新能源汽车利于风险 控制；5、能源清洁度提升，利 于环保。实现分时租赁模式，需 要满足无人值守，远程 预约，远程控制，刷卡 或手机开关车门，分时 自动计费等功能，需要 车载智能硬件设备、联 网等助力实现。2017/1/9实时分析驱动用户资产成长27趋势趋势：智能智能驾驶让驾驶让分分时时租租赁赁模式模式优势优势真正落地真正落地A “智能驾驶+分时租赁”，进一步便捷用户使用，优化用户驾驶体验，扩大用户规模。用户线上预约后，车辆自动驾驶到指定地点等待用户，用车结束后，车辆自动寻找附近 停车位，自动停车。智能驾驶将便捷用户使用发挥到极致，实现随时随地用车还车。行车过程中自动规划最优行驶路线，提高出行安全性。便捷用便捷用户户使用使用C拓拓宽宽运运营场营场景景 “智能驾驶+分时租赁”，进一步拓宽运营场景，打通运营成本较高的场 景的运营，如机场站点。随着劳动力成本进一步提升，有人的服务会走向高端细分领域，智能驾驶+自助出行，将进一步挤压专门司机服务的出行市场。B 降低车位成本，运营商可以租赁位置相对偏僻，费用低的停车位。降低车辆调度成本。降低续能成本，车辆可自动检测能源情况，自动寻找合适续能设施并自动续能。降低运降低运营营成本成本当前，受制于车位成本高、网点规模有限、续能不便、车辆智能网联化程度低等因素的限制，分时租赁模式的便捷性、智能化优势没有真正发挥。“智能驾驶+分时租赁”将进一步便捷 用户使用，扩大用户规模，降低运营成本，拓宽运营场景，使分时租赁模式优势真正落地。2017/1/9实时分析驱动用户资产成长28趋势趋势：理清商：理清商业业模式，模式，实现扩实现扩大用大用户规户规模，降低运模，降低运营营成本成本理清商理清商业业模式模式根据企业自身定位及资源优势，找 准城市定位，选准车型，选取适合 的车、桩、位获取模式，不断测试 模型，捋清商业模式。分时租赁涉及车、桩、位、线下运营等诸多环节，投入成本高，运营企业需进一步降低成本，以实现持续运营。整合产业链资源：整合上下游车、续能、位、技术等资源，以降低成本及运营难度 提升运营能力：提高用户用车体验，控制 运营成本，依赖于运营能力的提升；形成规模优势：形成规模优势才能真正便捷用户取还车，带来边际成本递减，并具降低运降低运营营成本成本 提高用户接受程度，扩大B端、C端用户规模。合理定价，体现分时租赁去人工的价格优势；提高用车便捷性：取还车便捷性；提高驾驶感受，保持稳定车况，提升车内 环境，拓展针对用户的附加服务。扩扩大用大用户规户规模模备更多盈利想象空间。2017/1/9实时分析驱动用户资产成长292017/1/930实时分析驱动用户资产成长PART 2中国互中国互联联网出行网出行单车单车分分时时租租赁赁市市场场正正处处于探索期，于探索期，尚未形成成熟的商尚未形成成熟的商业业模式模式CDEIIBIIIIIIVVVIVIIVIIIFGH市场启动期(2019-应用成熟期高速发展期探索期(2015-2018)市 场 认 可 度时间中国互中国互联联网出行网出行单车单车分分时时租租赁赁市市场场AMC模型模型A用户快速增长后，盈 利模式没有得到市场 认可，厂商纷纷推 出，市场整合开始市场整合完 成，少数厂 商坚持探索 商业模式商业模式逐 渐成熟，市 场主流格局 确定厂商收入 增加，实 现盈利经过高速发展，市场 逐渐成熟，车桩匹 配，充电设施互联互 通，实现高度智能化2015年，9月，ofo共享单车 在北京大学开 启单车分时租赁服务2016年4月，摩 拜单车服务开始 在上海试运营。2016年9-10月，摩拜单车、ofo共 享单车分别完成C 轮融资，小鸣单 车获得B轮投资截止2016年11月中 旬，有ofo、摩拜单 车、小鸣单车、优 拜单车、骑呗单 车、小鹿单车等十 几家共享单车企业2017/1/9实时分析驱动用户资产成长31资资本投入催化本投入催化单车单车分分时时租租赁赁市市场场快速快速发发展，展，单车单车分分时时租租赁赁成新投成新投资风资风口口中国互联网单车分时租赁市场投融资时间表2017/1/9实时分析驱动用户资产成长32企企业业时间时间融融资资金金额额-阶阶段段投投资资机构机构ofo共享共享单单 车车2015/3/17数百万人民币-天使轮唯猎资本2015/12/22 900万人民币-Pre A轮弘合基金等2016/2/11500万人民币-A轮金沙江创投等2016/8/21000万人民币-A+轮真格基金等2016/9/2数千万美元-B轮经纬中国等2016/9/26数千万美元B+轮滴滴出行2016/10/101.3亿美金-C轮小米科技、滴滴 出行等摩拜摩拜单车单车2015/10/30数百万美元-A轮愉悦资本2016/8/19数千万美元-B轮熊猫资本、创新 工场等2016/8/30数千万美元-B+轮祥峰投资Vertex 等2016/9/301亿美元-C轮红杉资本、高瓴 资本等2016/10/13约1亿美金-C+轮高瓴资本、腾讯 等企企业业时间时间融融资资金金额额-阶阶段段投投资资机构机构优优拜拜单车单车2016/9/23千万人民币-天使轮中路资本等2016/11/71.5亿人民币-A轮一村资本等2016/12/131亿人民币-A+轮黑洞投资小小鸣单车鸣单车2016/9/27数千万人民币-天使轮联创永宣2016/10/81亿人民币-A轮凯路仕2016/10/20未透露-B未透露骑呗单车骑呗单车2016/11/4未透露-Pre-A未透露Hellobike2016/11/4未透露-A轮愉悦资本等Bluegogo2016.11/171.5亿人民币-B轮未透露1步步单车单车2016/10/20 2000万人民币-天使 轮未透露2016/11/282亿人民币-A轮恒基浦业等“短途出行市短途出行市场场空白空白+资资本本强强势进势进入入”等多重因素等多重因素刺激刺激单车单车分分时时租租赁赁市市场场火爆火爆 环境污染与交通拥堵，短距 离出行中，绿色低碳、高效 的出行方式受推崇。单车分时租赁模式具备共享 经济与租赁经济的交叉优 势，具备共享经济快速传 播、高效增长特点，同时又 具备租赁经济的规模效应。移动互联网及移动支付发 展；单车产业成熟，智能锁等智 能单车设备也较为成熟。用户短途出行、末端缝隙交 通接驳需求未得到满足。资本进入加快了分时租赁单 车的发展速度。消费升级，消费观念及意识 改变，车辆的工具属性增 强。机遇机遇短 途 出 行 未 得 到满足资 本 推 动消 费 升 级，共享 方 式 受推崇环 境 污 染、交 通拥堵模 式 优 势技 术 及 产 业 支 撑2017/1/9实时分析驱动用户资产成长33单车单车分分时时租租赁赁市市场场面面临诸临诸多挑多挑战战 收入结构单一，成本高 昂，盈利模式尚在探索 中。单车分时租赁商业模式本 身决定了较低的进入门 槛，竞争逐渐升级，存在 同质化竞争现象。受骑行路况、天气影响 大，恶劣天气影响用户使 用，提高单车故障率。存在用户不规范停车及骑 行行为，不规范行为可能 同市政规划及道路交通法 规产生冲突，面临路权之 争及规范监管。个人征信体系不完善，自 由取停对用户道德文明考 验大，单车人为损耗严 重。随取随停模式对单车调 度、管控、维修等带来巨 大挑战；无论是单车硬件还是应用 平台，体验仍待改善。挑挑战战政策的不 确定性单车人为 损耗严重盈利模式 尚在探索 中进入门槛 低，竞争 激烈受骑行环 境影响大线下运营 压力大，用户体验 待改善2017/1/9实时分析驱动用户资产成长34单车单车分分时时租租赁对赁对用用户户出行、出行、单车单车制造行制造行业业、城市交、城市交通通带带来重要影响来重要影响随随骑骑随停随停无无桩桩共享共享移移动动支付支付绿绿色出行色出行经济经济便捷便捷对终对终端用端用户户 节省用户购车、养车成本，用户无需为单车存放烦恼；满足用户短途出行、末端缝隙交通接驳需求；满足用户异地用车需求，如在外出差、旅游等。对单车对单车制造制造行行业业 批量订车对传统单车制造行业起到直接的促进作 用；随着单车分时租赁市场的发展，将有更多的制造商 入局单车分时租赁市场，规模较小的单车制造商将被市场淘汰。对对城市交通城市交通 及及环环境改善境改善 减少汽车出行率，缓解交通压力，改善城市环境；但是用户尚未规范的停放习惯及骑行习惯可能会影 响城市风貌，侵占步行空间，对其他交通方式造成 干扰。对对其他出行其他出行市市场场 小规模的挤占了专车、分时租赁等汽车出行市场；但更重要的是同公共交通、专车、汽车分时租赁、出租车等市场相互补充，完成大交通闭环。2017/1/9实时分析驱动用户资产成长35单车单车分分时时租租赁赁定位短距离出行市定位短距离出行市场场市市场场定位定位出行距离出行距离短距离出行市场使用使用场场景景校园、住宅区、产业园区、景 区、交通换乘枢纽、核心商圈用用户户定位定位用户广泛，年轻 人居多盈利模式盈利模式成本成本收入收入单车成本、线下运营成本、营销成本、用户道德风险成本、零部件维修成本现阶段，用户租车费用为主要收入来源现现金流金流1、用户租车费用2、用户押金及车费储值3、自有资金及融资关关键资键资源源 与能力与能力规模优势、密度优势 产品研发优势 资金实力运营能力行行业业价价值值满足短距离出行、末端缝隙交通接驳需求，优化城市交通结构Analysys 2017/1/9实时分析驱动用户资产成长36电单车电单车因因续续能特点，加大能特点，加大线线下运下运营压营压力，一定程度力，一定程度上限制了上限制了电单车电单车分分时时租租赁规赁规模化布局模化布局电单车需要定期充电，故需定期将大规模运营车辆集聚，进行充电或者换电，同时电单车对安全 性要求更高，加剧线下运营压力，一定程度上限制了电单车分时租赁的规模化布局。动动力源力源：电力为驱动 续续能能：需定期充电，并能够监控单车电量 行行驶驶速度速度：快 出行距离出行距离：定位于10公里以内的出行 安全性安全性：事故发生率高 便捷性便捷性：采用电助力，对用户来讲更省时省力 政政策策支支持持：一些城市面临上牌、标准等方面的 监管，有些城市甚至禁止电单车上路 风风控控：车辆价值高，行驶速度快，加剧风控压 力 线线下下运运营营：需要定期将电单车聚集进行充电或 换电，加剧线下运营难度，增加运营成本 动动力源力源：以脚踩踏板为动力 续续能能：无需续能 行行驶驶速度速度：慢 出行距离出行距离：定位3-5公里以内的出行 安全性安全性：事故发生率低 便捷性便捷性：用户脚踏为助力，对用户来相对费力 政政策策支支持持：政府鼓励绿色低碳出行方式，一些 城市设有专用自行车车道，暂时没有面临政策 压力 风风控控：大规模布局，面临风控压力 线线下运下运营营：大规模布局，线下运营压力大2017/1/9实时分析驱动用户资产成长37摩拜摩拜单车单车：根据用：根据用户户需求不断迭代需求不断迭代产产品，加大布局品，加大布局规规模模摩拜单车，英文名mobike，由北京摩拜科技有限公司研发，采用无桩租还车模式，致力于解决城 市内短途出行需求。2016年4月，摩拜单车正式登陆上海。经经典版典版优优劣劣势势轻便好骑价格优惠容易损坏