投资理财的选择方式课件分析higv.pptx

四种常见的投资方式四种常见的投资方式便捷的投资便捷的投资储蓄存款储蓄存款高风险的投资高风险的投资股票股票稳健的投资稳健的投资债券债券规避风险的投资规避风险的投资保险保险存款储蓄存款储蓄(2)(2)收益收益利息利息储蓄存款储蓄存款都能都能获得利息获得利息 利息是人们从储蓄存款中得到的利息是人们从储蓄存款中得到的惟一惟一收益，它是收益，它是银行因为使用储户存款而支付的报酬，是存款本金的银行因为使用储户存款而支付的报酬，是存款本金的增值部分增值部分。例例.如果你以如果你以7.70的汇率卖出的汇率卖出1万美元，并将万美元，并将换得的人民币存入银行，存期为三年，年利率换得的人民币存入银行，存期为三年，年利率为为4%，利息税率为，利息税率为20%，存款到期应得本息为，存款到期应得本息为（）A.7 392元元B.79 464元元C.84 392元元D.86 240元元C存款利率存款利率下调：下调：会使居民的会使居民的储蓄减少储蓄减少，使，使流通中的货币流通中的货币量量增大增大，从而使，从而使生活消费生活消费支出相对增加，同时还会改变居民的支出相对增加，同时还会改变居民的投资方向投资方向，如转向股票和债券，如转向股票和债券等。等。存款利率存款利率上调：上调：会吸引公民储蓄，使流通中的货币量减少，从而使生活消费支出会吸引公民储蓄，使流通中的货币量减少，从而使生活消费支出相对下降。相对下降。可见，可见，存款利率存款利率的调整主要是通过调节的调整主要是通过调节存款量存款量来控制来控制流通中的货流通中的货币量币量和社会对和社会对生活资料生活资料的需求量。的需求量。2、利率变动对经济的影晌、利率变动对经济的影晌（1）存款利率存款利率变动的影响变动的影响（）（）贷款利率贷款利率变动的影响。变动的影响。3.利率变动对经济的影晌利率变动对经济的影晌（1）存款利率存款利率变动的影响。变动的影响。贷款利率下调贷款利率下调贷款利率上调贷款利率上调会减少借贷成本，刺激借贷，使银行贷款规模扩会减少借贷成本，刺激借贷，使银行贷款规模扩大、流通中的货币量增加，并使投资需求增长。大、流通中的货币量增加，并使投资需求增长。会加大借贷成本，抑制借欲者积极性，从而抑会加大借贷成本，抑制借欲者积极性，从而抑制银行贷款规模，减少流通中的货币量，并使制银行贷款规模，减少流通中的货币量，并使投资需求相对下降；投资需求相对下降；可见，贷款利率的调整主要是通过调节可见，贷款利率的调整主要是通过调节贷款量贷款量来控制来控制货币货币量量和社会对和社会对投资投资的需求量。的需求量。3.3.正确正确认识认识我国城我国城乡乡居民的居民的储储蓄存款增蓄存款增长长对对居民的居民的储储蓄存款要做蓄存款要做辩证辩证地分析：地分析：一一方方面面，居居民民储储蓄蓄余余额额增增加加，意意味味着着经经济济发发展展态态势势良良好好，居居民民收收入入水水平平提提高高，生生活活水水平平改改善善。同同时时，居居民民储储蓄蓄在在国国家家的的经经济济建建设设中中起起着着重重大大作作用用，能能为为经经济济建建设设提提供供资资金金，使使再再生生产产顺顺利利进进行行。居居民民储储蓄蓄对对个个人人而而言言，有有利利于于培培养养科科学学合合理理的的生生活活习习惯惯，建建立立文文明明健健康康的生活方式。的生活方式。另一方面，居民另一方面，居民储储蓄太多、蓄太多、过过量，量，则则会会导导致消致消费费市市场场的萎的萎缩缩，造成消，造成消费费品的品的积压积压，对对企企业业生生产产的的扩扩大造成大造成不良影响，不良影响，这这不不仅仅弱化了消弱化了消费对费对生生产产的促的促进进作用，制作用，制约约了了经济经济的的发发展，最展，最终终也必然影响居民生活水平的改也必然影响居民生活水平的改善和提高。善和提高。虽虽然然银银行的信用比行的信用比较较高，但也存在通高，但也存在通货货膨膨胀胀情况下存款情况下存款贬值贬值及定期存款提前支取而及定期存款提前支取而损损失失利息的利息的风险风险。1 1含含义义2 2组组成成我我国国的的商商业业银银行行以以国国家家控控股股银银行行为为主主体体，是是我我国国金金融体系中最重要的融体系中最重要的组组成部分。成部分。商业银行商业银行 此外，商此外，商业银业银行行还还提供提供债债券券买卖买卖及及兑兑付、代理付、代理买卖买卖外外汇汇、代理保、代理保险险、提供保管箱服、提供保管箱服务务3 3主要业务主要业务4银银行的利行的利润润贷贷款利息存款利息款利息存款利息银银行的行的费费用用5我国商我国商业银业银行的作用行的作用(1)它它为为我我国国经经济济建建设设筹筹集集和和分分配配资资金金，是是社社会会再再生生产顺产顺利利进进行的行的纽带纽带。(2)它它能能够够掌掌握握和和反反映映社社会会经经济济活活动动的的信信息息，为为企企业业和政府作出正确的和政府作出正确的经济经济决策提供必要的依据。决策提供必要的依据。(3)通通过过银银行行，可可以以对对国国民民经经济济各各部部门门和和企企业业的的生生产产经经营营活活动动进进行行监监督督和和管管理理，以以优优化化产产业业结结构构，提提高高国民国民经济经济效益。效益。（蓄水池、聚宝盆）（蓄水池、聚宝盆）（晴雨表、气象站）（晴雨表、气象站）（推进杠、调节器）（推进杠、调节器）(1)从从贷贷款款对对象象看看，贷贷款款业业务务主主要要有有工工商商业业贷贷款款和和消消费费贷贷款。款。(2)商商业银业银行基行基础业务础业务和主体和主体业务业务是相互是相互联联系的。没有存系的。没有存款，也就没有足款，也就没有足够够的的资资金和基金和基础础开展开展贷贷款款业务业务，因，因为为商商业银业银行的行的贷贷款款资资金来源于金来源于储储蓄存款；没有蓄存款；没有贷贷款款业务业务，也，也不能开展存款不能开展存款业务业务，因，因为为支付支付给储户给储户的利息源于商的利息源于商业银业银行的行的贷贷款款获获取的利息。取的利息。比比较较中国人民银行中国人民银行商业银行商业银行性性质质地地位位目目标标职职能能业业务务中央银行中央银行不吸收居民存款，不向银行以外不吸收居民存款，不向银行以外的企业贷款，不以营利为目的的企业贷款，不以营利为目的国家机关、政府的组成部分国家机关、政府的组成部分金融企业金融企业金融体系中最重要金融体系中最重要的组成部分。的组成部分。以利润为目的以利润为目的以存款、贷款、结以存款、贷款、结算为主要业务算为主要业务发行人民币，管理人民币流通发行人民币，管理人民币流通（发行（发行的银行）的银行）依法制定和实施货币政策，维护金融依法制定和实施货币政策，维护金融稳定、稳定、经理国库、经理国库、持有、管理、经营持有、管理、经营国家外汇储备、黄金储备国家外汇储备、黄金储备(政府的银行政府的银行)作为最后贷款人，在商业银行资金不作为最后贷款人，在商业银行资金不足时，向其发放贷款（银行的银行）足时，向其发放贷款（银行的银行）1股票的含股票的含义义、性、性质质2发发行目的：筹集行目的：筹集资资金金3发发行主体：股份有限公司行主体：股份有限公司股票股票4偿还偿还方式方式股股东东不不能能要要求求公公司司返返还还其其出出资资。如如果果股股东东想想从从公公司司退退股股，只只能能将将股股票票出出卖卖给给别别人人；还还有有一一种种情情况况可可以以改改变变股股东东身身份份，那就是公司破那就是公司破产产清清盘盘。5股票的投股票的投资资收入收入部部分分是是股股息息或或红红利利收收入入，另另一一部部分分是是股股票票价价格格上上升升带带来来的的差价。差价。6影响股票价格的因素影响股票价格的因素股股票票价价格格受受到到公公司司经经营营状状况况、供供求求关关系系、银银行行利利率率、大大众众心心理等多种因素的影响，其波理等多种因素的影响，其波动动有很大的不确定性。有很大的不确定性。7股票市股票市场场建立和建立和发发展的意展的意义义股股票票市市场场的的建建立立和和发发展展，对对搞搞活活资资金金融融通通，提提高高资资金金使使用用效效率，筹措建率，筹措建设资设资金，促金，促进进企企业业改革和改革和发发展，具有重要作用。展，具有重要作用。(1)(1)股票不是商品没有价股票不是商品没有价值值。(2)(2)每种股票的票面金每种股票的票面金额额是固定的，而股票价格是固定的，而股票价格则则是是变动变动的。的。(3)(3)股股票票具具有有不不返返还还性性。公公司司破破产产，股股东东赔赔本本，二二者者不不形形成成债务债权债务债权关系。关系。(4)(4)股股东东(即即股股票票持持有有者者)的的权权利利：参参加加股股东东大大会会、投投票票表表决决、参与公司的重大决策、吸取股息或分享参与公司的重大决策、吸取股息或分享红红利等。利等。(5)(5)在我国并不是所有的股份有限公司的股票都能上市交易在我国并不是所有的股份有限公司的股票都能上市交易 1 1债债券的含券的含义义、组组成成2 2国国债债、金融、金融债债券与企券与企业债业债券券债券债券（20082008四川卷四川卷2626）假定债券市场上一年期债券的利率有）假定债券市场上一年期债券的利率有2.25%2.25%、2.50%2.50%和和3.0%3.0%三档。一般来讲，与此三档利率水平相三档。一般来讲，与此三档利率水平相对应的债券的发行主体分别是对应的债券的发行主体分别是A A政府政府 金融机构金融机构 工商企业工商企业 B.B.金融机构金融机构 政府政府 工商企业工商企业C.C.政府政府 工商企业工商企业 金融机构金融机构 D D工商企业工商企业 金融机构金融机构 政府政府信用度：政府债券金融债券企业债券信用度：政府债券金融债券企业债券流通性：政府债券金融债券企业债券流通性：政府债券金融债券企业债券风险：政府债券金融债券企业债券风险：政府债券金融债券企业债券收益：政府债券金融债券企业债券收益：政府债券金融债券企业债券 股股 票票 债债 券券受受 益益 权权偿还方法偿还方法性性 质质不不同同点点相同点相同点债务证书债务证书入股凭证入股凭证利利 息息（安全性比股票大）（安全性比股票大）股息、红利股息、红利（受经营状况影响）（受经营状况影响）到期还本付息到期还本付息股金不能退，股金不能退，股票可转让股票可转让有价证券有价证券集资手段集资手段获得一定收益的金融资产获得一定收益的金融资产3、债券和股票比较、债券和股票比较(1)(1)债债券券发发行行主主体体信信誉誉越越高高，则则风风险险越越小小；风风险险越越小小，流流通通性性则则越越强强。同同时时，风风险险小小，收收益益也也相相对对较较少少，收收益益与与风风险险同同在。在。(2)(2)我我国国的的债债券券中中，有有的的可可以以上上市市交交易易，从从而而使使相相关关债债券券具具有有较较好的流通性。好的流通性。(3)(3)基基金金是是一一种种利利益益共共享享，风风险险共共担担的的集集合合证证券券投投资资方方式式。作作为为投投资资工工具具，基基金金的的优优势势主主要要在在于于专专家家经经营营、专专业业管管理理，比比较较适合于缺乏足适合于缺乏足够够投投资资知知识识、时间时间和精力的投和精力的投资资者。者。(4)(4)股股票票的的发发行行者者和和持持有有者者之之间间不不形形成成债债务务债债权权关关系系；而而债债券的券的发发行者和持有者之行者和持有者之间则间则形成形成债务债权债务债权关系。关系。1关于商关于商业业保保险险商商业业保保险险的含的含义义、分、分类类、原、原则则(1)功能：保障功能。功能：保障功能。(2)特征：特征：“人人人人为为我，我我，我为为人人人人”的互助特征。的互助特征。(3)条条件件：在在我我国国，只只有有依依法法设设立立的的保保险险公公司司才才能能经经营营保保险业务险业务，其他，其他单单位和个人不得位和个人不得经营经营保保险业务险业务。(4)对对象象：人人身身保保险险是是以以人人的的寿寿命命和和身身体体为为保保险险对对象象；财产财产保保险险是以是以财产财产及其有关利益及其有关利益为为保保险对险对象。象。商业保险商业保险存款储蓄存款储蓄 股票股票 债券债券商业保险商业保险 区区别别 性质性质收益情收益情况况偿还方偿还方式式 风险风险联联系系利息利息储蓄储蓄还本还本付息付息较低较低股份凭证股份凭证股息、红利；股息、红利；股票价格上股票价格上升的差价升的差价不能退不能退只能卖只能卖最高最高居于两者之居于两者之间，其中国间，其中国债风险最低债风险最低还本还本付息付息利息利息债务凭证债务凭证风险保障风险保障按保险条例，按保险条例，获得经济补获得经济补偿偿发生保险事发生保险事故，获得赔故，获得赔偿偿规避风险规避风险 都是个人投资行为，都能带来一定的收益，对都是个人投资行为，都能带来一定的收益，对国家建设和公民生活有利，都有一定的风险。国家建设和公民生活有利，都有一定的风险。2 2储储蓄、蓄、债债券、股票与保券、股票与保险险的关系的关系:3、社会保险与商业保险比较表、社会保险与商业保险比较表社会保险社会保险商业保险商业保险解决大多数社会成员解决大多数社会成员最迫切的保险项目最迫切的保险项目只保障其基本生活水平只保障其基本生活水平由个人、企业和政府共由个人、企业和政府共同负担或由政府承担同负担或由政府承担国家和有关部门统一规定国家和有关部门统一规定社会成员最迫切的保险社会成员最迫切的保险项目项目(养老养老,医疗医疗,失业失业)建立在商业原则基础建立在商业原则基础上的，是参与保险者上的，是参与保险者个人意志的体现。个人意志的体现。保障项目广泛，给付保障项目广泛，给付标准较高标准较高完全由个人负担完全由个人负担被保险人的需要被保险人的需要保障项目广泛、保障范围保障项目广泛、保障范围与缴纳的保险费成正比与缴纳的保险费成正比性性 质质给付标准给付标准费用来源费用来源保险依据保险依据保险范围保险范围正确理解家庭投资理财的流通性、收益性、风险性、分散性正确理解家庭投资理财的流通性、收益性、风险性、分散性 (1)流通性流通性(变现性变现性)。现金是理财上的。现金是理财上的“万能工具万能工具”，一切财富在积，一切财富在积累时，必须注意在需要时能否还原为现金。累时，必须注意在需要时能否还原为现金。(2)收益性收益性(增值性增值性)。在进行投资时，最关键的是最大获利的可能。在进行投资时，最关键的是最大获利的可能。储蓄虽说稳定但收益太小，炒股风险大而收益也大，选择何种投资储蓄虽说稳定但收益太小，炒股风险大而收益也大，选择何种投资方式要根据自己的爱好和专长来定。方式要根据自己的爱好和专长来定。(3)风险性风险性(安全性安全性)。让钱流向安全、低风险的地方。在投资时，。让钱流向安全、低风险的地方。在投资时，安全性是首要考虑因素。安全性是首要考虑因素。(4)分散性。分散性。“不要把鸡蛋放在同一个篮子里不要把鸡蛋放在同一个篮子里”，即不要将你的资，即不要将你的资 金投在一个地方，分散性是化解风险的最好办法。金投在一个地方，分散性是化解风险的最好办法。补充：补充：（1 1）融融 资资 的的 含含 义义：融融 资资 就就 是是 筹筹 集集 资资 金金 的的 行行 为为，融融 资资 的的 方方 式式 主主 要要 是是 贷贷 款款 与与 发发 行行 股股 票票 和和 债债 券券，融融 资的目的是用筹来的资本追求利润最大化。资的目的是用筹来的资本追求利润最大化。（2 2）融融 资资 的的 目目 的的：筹筹 集集 资资 金金 无无 非非 有有 两两 个个 目目 的的：扩大生产规模、偿还债务。扩大生产规模、偿还债务。（3 3）融融 资资 的的 途途 径径：直直 接接 融融 资资 与与 间间 接接 融融 资资。直直 接接 融融 资资 一一 般般 是是 通通 过过 发发 行行 债债 券券、股股 票票 以以 及及 商商 业业 信信 用用 等等 形形 式式 融融 通通 所所 需需 资资 金金。间间 接接 融融 资资 是是 以以 金金 融融 部部 门门 为为 中中 介介，由由 金金 融融 部部 门门（如如 商商 业业 银银 行行、信信 用用 中中 介介、储储 蓄蓄 机机 构构）通通 过过 吸吸 收收 存存 款款、存存 单单 等等 形形 式式 积积 聚聚 社社 会会 闲闲 散散 资资 金金，然然 后后 以以 贷贷 款款 等等 形形 式式 向向 非非 金金 融融 部部 门门 （如企业等）提供资金。（如企业等）提供资金。融融 资资 4融融资资的作用的作用（1）积积极极作作用用：当当企企业业面面临临良良好好商商机机时时，若若融融资资能能力力强强，迅迅速速筹筹集集到到所所需需资资金金，则则该该企企业业可可能能快快速速发发展，否展，否则则会会丧丧失失这这个个发发展机会。展机会。（2）消消极极作作用用：错错误误的的融融资资容容易易引引发发企企业业债债务务危危机机，导导致致企企业业破破产产。因因此此，企企业业经经营营者者既既要要敢敢于于融融资资，大大胆胆融融资资，充充分分发发挥挥融融资资的的推推动动力力；又又要要谨谨慎慎融融资资，善于融，善于融资资，有效防范融，有效防范融资风险资风险。考查点考查点1储蓄存款储蓄存款1.2009年年16月份，我国居民户存款余额平均增月份，我国居民户存款余额平均增速在速在29.66%左右。在活期储蓄与国债这两种投资左右。在活期储蓄与国债这两种投资对象之间，某投资者如果选择活期储蓄，那么，对象之间，某投资者如果选择活期储蓄，那么，他看中的是活期储蓄的他看中的是活期储蓄的()A.流动性强流动性强B.风险小风险小 C.收益率高收益率高 D.信用度高信用度高A考查点考查点2商业银行商业银行2.爆发于美国的次贷危机给世界金融业带来了沉重的打击，爆发于美国的次贷危机给世界金融业带来了沉重的打击，也带来了深刻的教训，次贷危机对商业银行的启示是也带来了深刻的教训，次贷危机对商业银行的启示是 ()A.扩大存款业务，因为它是商业银行的主体业务扩大存款业务，因为它是商业银行的主体业务 B.减少贷款业务，防范金融风险减少贷款业务，防范金融风险 C.贷款时坚持真实性、谨慎性、安全性、效益性原则贷款时坚持真实性、谨慎性、安全性、效益性原则 D.要不断降低存贷款利率要不断降低存贷款利率C3.不同的经济态势应采取不同的投资理财选择。当利率下不同的经济态势应采取不同的投资理财选择。当利率下 降、企业经济效益大幅下滑时，家庭应采取恰当的理财降、企业经济效益大幅下滑时，家庭应采取恰当的理财 方式获取高收益。下列图示能正确反映这一信息的是方式获取高收益。下列图示能正确反映这一信息的是 ()考查点考查点3股票、债券、商业保险股票、债券、商业保险C 背背景景材材料料：黄黄先先生生家家庭庭综综合合月月收收入入近近1500015000元元，月月支支出出约约60006000元元。现现有有家家庭庭储储蓄蓄2525万万元元，其其中中一一年年期期定定期期存存款款3 3万万元元，三三年年期期定定期期存存款款7 7万万元元，大大部部分分即即将将到到期期或或已已经经到到期期。活活期期储储蓄蓄8 8万万元元，基基金金产产品品7 7万万元元。家家庭庭的的储储蓄蓄形形式式过过于于单单一一，定定期期存存款款有有的的已已经经到到期期却却未未做做处处理理，活活期期存存折折和和“睡睡眠眠卡卡”较较多多，自自己己理理财财、投投资资的的经经验验不不足足黄黄先先生生对对家家里里的的财财务务状状况况很很不不满满意。意。黄黄先先生生想想知知道道，以以自自己己家家庭庭的的情情况况看看，如如何何才才能能更更好好地地进进行理财？请提出你的建议行理财？请提出你的建议（1 1）黄黄先先生生一一家家有有现现金金资资产产2525万万元元，主主要要是是活活期期储储蓄蓄、定定期期存款等。存款等。活活期期储储蓄蓄的的流流动动性性和和安安全全性性高高，但但效效益益性性极极低低；定定期期存存款款的的安安全全性性高高，但但流流动动性性和和效效益益性性较较低低，并并不不是是理理想想的的投投资资方方式式。建建议议保保留留基基本本生生活活开开支支外外，其其余余全全部部划划人人投投资资范范畴畴。国国债债比比较较适适合合黄黄先先生生家家庭庭投投资资，因因其其风风险险相相对对股股票票来来说说较较小小，同同时时收益相对储蓄来说较大。也可以投资股市，但要慎重。收益相对储蓄来说较大。也可以投资股市，但要慎重。（2 2）对对于于黄黄先先生生来来说说，投投资资水水平平不不高高，没没有有什什么么投投资资经经验验。在在投投资资上上，应应持持稳稳健健投投资资策策略略，要要注注重重安安全全性性，保保证证效效益益性性，增强流动性。所以，购买基金产品具有可行性。增强流动性。所以，购买基金产品具有可行性。（3 3）目目前前，黄黄先先生生一一家家月月收收人人约约1500015000元元，按按15%15%购购买买保保险险比比较较合合适适，买买保保险险也也不不一一定定要要一一步步到到位位，在在险险种种上上可可以以选选择择健健康康险、养老年金等储蓄投资性保险。险、养老年金等储蓄投资性保险。