2022年股权投资投后管理制度.docx

精选学习资料 - - - - - - - - - 第一章 总就 第一条 本方法所称项目公司,是指签订正式投资协议,并已完成划款、工商变更登记等工 作,正式进入投后治理期并经公司授权由项目投资中心负责治理的公司；其次条 投资后治理 投资后治理（以下简称：投后治理）,是指对项目公司及影响风险掌握的有关因素进行连续 监控和分析,供应增值服务,处理突发重大大事的治理过程；包括投后监督治理、治理询问、风 险预警及退出；第三条 投后治理负责人 1、由项目投资总监指定详细投后经理,负责所投项目公司的投后治理业务；2、投后经理在详细的投后治理中,可依据详细工作需要,申请获得询问公司、会计师事务 所、律师事务所等的支持；第四条 投后治理内容 1、监督治理 风险治理 执行投资合同中商定的权益； 出席项目公司董事会议；2、治理询问 - 增值服务 帮助项目公司聘请和解雇关键治理人员； 对项目公司的日常运作治理供应询问与建议； 对项目公司的进展战略供应询问与建议,并帮助其完成； 帮助项目公司与关键的原料供应商或产品顾客建立并维护稳固的关系； 对项目公司市场营销策略提出建议； 对项目公司的财务治理供应建议； 为项目公司供应融资方案与建议；3、投资退出设计与实施 投资退出设计 依据项目公司进展态势、市场环境变化和投资公司自身的投资策略、机会,挑选适当时机、名师归纳总结 - - - - - - -第 1 页,共 4 页精选学习资料 - - - - - - - - - 挑选投资退出方式,依据最有利的方式设计投资退出方案； 投资退出实施 a. 已商定退出方式之投资退出实施；b. 未商定退出方式之投资退出实施；其次章 对接和谐会 第五条 投资完成,投资总监负责组织召开项目公司和投后治理对接会,参与人员为投后管 理经理和项目公司的高级治理人员,对接会上主要有以下两项内容：1、阐述投资理念和投后治理的基本要求；2、明确项目公司总经理助理、行政部门负责人、财务部门负责人（财务总监）等人员作为 日常对接人,建立日常对接的长效机制；第六条财务信息收集第三章日常性治理1、投后治理部门定期收集汇总项目公司月报、季度财务报告和年度财务报告；月、季度报告应在月度、季度终止后的15 天内完成收集,年度报告应在年度终止后的30 天内完成收集,报告以纸质版（需加盖公章）+电子版进行汇总；2、投后治理部门对财报进行简洁分析,依据实际情形编写分析报告,提出改进建议；3、如财务状况发生重大变异,应准时向投资总监汇报并商讨提出处理计策；第七条 定期走访 1、投后治理经理每季度走访项目一次,并向投资总监书面汇报项目生产经营方案执行情形 以及书面形式访谈纪要；2、投后治理经理应拜望项目公司研发、生产、销售、财务等负责人,直接把握猎取第一手 生产经营以及市场等信息；对于中早期项目应当积极参与项目公司的重要工作会议、产品推介或 订货会等；第八条 突发或重大事项变异处理 如项目公司生产经营发生重大突发事项或投资协议履行发生重大违约,投后经理应立刻向投 资总监报告,提出妥当处理计策,经领导审核同意后执行；如发生以下情形,视为重大突发事项和重大违约：1、项目公司不能依据合同履行或投资资金未按合同商定使用的；名师归纳总结 - - - - - - -第 2 页,共 4 页精选学习资料 - - - - - - - - - 2、项目公司单项投资亏损超过100 万元 含 100 万元 或虽不足 100 万元但投资亏损额达到账面投资额 20以上的；未能依据合同完成预定利润目标的 60%以上的；3、对投资额、资金来源及构成进行重大调整,致使项目公司负债过高,超出项目公司经济 承担才能的；导致银行到期资金不能归仍的；4、参、控股股权比例发生重大变化,导致掌握权转移的；5、项目公司严峻违约,显现损害投资人利益的；第九条 项目竞争分析 投后治理部门每年一次对投资项目进行国家政策变化、行业趋势变化、竞争格局变化争论,重点分析市场、技术变化和竞争对手变化对项目公司产生的重大影响,与投资总监共同探讨解决 方案然后反馈给项目公司；第十条项目总体运行状况评估6 个月对项目进行总体运行评估,对项目运行实际结果与投后治理经理于项目投资完成后满年度经营方案进行对比分析,找出偏离缘由；此后每年一次,出具书面的评估报告,并提出调整公司投资战略的建议方案上报投资总监；如显现重大变异, 可即时上报公司最高层进行风险预警；项目总体运行评估基本指标应包括：1、对项目可行性争论论证、决策、实施和运营情形进行全面回忆；2、对项目财务和经济效益、技术和才能、项目治理等方面进行分析评判；3、对项目存在问题提出改进看法和责任追究建议；第四章 决策性治理 第十一条 公司派出董事、监事代表公司出席项目公司董事会、股东会或监事会,听取审查 项目公司经营报告并行使权力参与项目公司的决策治理,详细由投后治理部门负责支配,要求项 目公司提前通知会议时间地点并提交相关会议资料；相关资料由投后治理部门牵头对会议资料进行争论,全部涉及要行使表决权的议案,都要经 过投资总监审查打算；重大事项要提交合伙人会议（项目投资决策委员会）打算,出席会议必需 依据会议精神履行投票打算权；第十二条 董事不便利参与,可指定投资总监或投后经理列席参与,代表本公司立场表达意见提出建议并依据公司会议精神行使投票权,全部与会人员应准时将相关会议情形向投资总监报告,全部会议资料应留存投后治理部门归档备查；第五章 增值服务名师归纳总结 - - - - - - -第 3 页,共 4 页精选学习资料 - - - - - - - - - 第十三条 投后治理经理应准时明白项目公司对增值服务的需求,并准时提交给公司；需管理层面出面跟项目公司高管沟通供应增值服务,投后治理经理应做好各种对接和预备工作；第十四条投后治理经理应当积极参与推动项目公司规范化工作以及再融资工作；每年须针对项目公司的详细情形提出有针对性的书面治理建议,要内容；作为对所负责项目公司供应增值服务的重第十五条建立双方高层相互沟通的长效机制,以项目公司核心高管定期来公司或不定期电话沟通等形式进行；第六章 档案治理第十六条投后治理所形成的全部文档均抄报或提交投后中心,投后治理部门对每一个项目建立独立档案并妥当保管,便于公司或部门随时查阅、跟踪治理和评估；第七章 分级治理第十七条为节约人力实现有限资源的最优化配置,将项目公司分为A类（重点关注）和B类（一般关注）；特别情形下,项目发生严峻突发事项或重大违约程度,可召开会议争论将项目公司列入 A类,A 类项目公司投后治理实行个案个议的模式争论确定；B类项目公司实行 2-4 章规定；第八章 投后治理部门汇报第十八条投后治理部门每月组织召开投后治理运营分析会,编制经营分析报告,次月20日汇报,报告内容应包括项目投资总体情形、各项目公司经营情形等内容；第九章 附就名师归纳总结 第十九条本方法由项目投资中心负责说明；第 4 页,共 4 页其次十条本方法自审批通过之日起实施；- - - - - - -