迈信林：迈信林首次公开发行股票并在科创板上市招股说明书.PDF
本次股票发行后拟在科创板市场上市，该市场具有较高的投资风险。科创板公司具有研发投入大、经营风险高、业绩不稳定、退市风险高等特点，投资者面临较大的市场风险。 投资者应充分了解科创板市场的投资风险及本公司所披露的风险因素，审慎作出投资决定。 江苏迈信林航空科技股份有限公司江苏迈信林航空科技股份有限公司 Jiangsu Maixinlin Aviation Science and Technology Corp. （苏州市吴中区太湖街道溪虹路苏州市吴中区太湖街道溪虹路 1009 号号） 首次公开发行股票并在科创板上市首次公开发行股票并在科创板上市 招股说明书招股说明书 保荐机构（主承销商）保荐机构（主承销商） （上海市广东路（上海市广东路 689 号）号）江苏迈信林航空科技股份有限公司 招股说明书 1-1-1 声明声明 中国证监会、交易所对本次发行所作的任何决定或意见，均不表明其对注册申请文件及所披露信息的真实性、准确性、完整性作出保证，也不表明其对发行人的盈利能力、投资价值或者对投资者的收益作出实质性判断或保证。任何与之相反的声明均属虚假不实陈述。 根据证券法的规定，股票依法发行后，发行人经营与收益的变化，由发行人自行负责；投资者自主判断发行人的投资价值，自主作出投资决策，自行承担股票依法发行后因发行人经营与收益变化或者股票价格变动引致的投资风险。 发行人及全体董事、监事、高级管理人员承诺招股说明书及其他信息披露资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其真实性、准确性、完整性承担个别和连带的法律责任。 发行人控股股东、实际控制人承诺本招股说明书不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其真实性、准确性、完整性承担个别和连带的法律责任。 公司负责人和主管会计工作的负责人、 会计机构负责人保证招股说明书中财务会计资料真实、完整。 发行人及全体董事、监事、高级管理人员、发行人的控股股东、实际控制人以及保荐人、 承销的证券公司承诺因发行人招股说明书及其他信息披露资料有虚假记载、 误导性陈述或者重大遗漏， 致使投资者在证券发行和交易中遭受损失的，将依法赔偿投资者损失。 保荐人及证券服务机构承诺因其为发行人本次公开发行制作、 出具的文件有虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，给投资者造成损失的，将依法赔偿投资者损失。 江苏迈信林航空科技股份有限公司 招股说明书 1-1-2 发行概况发行概况 发行股票类型 人民币普通股（A 股） 发行股数 公开发行 2,796.6667 万股普通股（全部为公司公开发行新股，不安排公司股东公开发售股份） 每股面值 人民币 1.00 元 每股发行价格 人民币 9.02 元/股 发行日期 2021 年 4 月 28 日 上市的交易所和板块 上海证券交易所科创板 发行后总股本 11,186.6667 万股普通股 保荐人（主承销商） 海通证券股份有限公司 招股说明书签署日 2021 年 5 月 7 日 江苏迈信林航空科技股份有限公司 招股说明书 1-1-3 目录目录 声明声明 . 1 发行概况发行概况 . 2 目录目录 . 3 重大事项提示重大事项提示 . 8 一、重大风险因素. 8 二、航空航天零部件类业务模式以客户来料加工为主，且具有先发货后签合同的业务特点. 12 三、公司通过专利转让、排他许可取得南京航天给航空大学专利的情况. 12 四、公司间接股东陆琪与客户近藤之间的关联关系情况. 13 五、财务报告审计截止日后公司主要经营情况. 13 第一节第一节 释义释义 . 15 一、普通术语. 15 二、专业词汇. 16 第二节第二节 概览概览 . 19 一、发行人及本次发行的中介机构基本情况. 19 二、本次发行概况. 19 三、发行人报告期的主要财务数据和财务指标. 21 四、发行人的主营业务情况. 21 五、发行人技术先进性、研发技术产业化情况以及未来发展战略. 22 六、发行人符合科创板定位情况. 24 七、发行人选择的具体上市标准. 25 八、发行人公司治理特殊安排. 25 九、募集资金用途. 26 第三节第三节 本次发行概况本次发行概况 . 27 一、本次发行的基本情况. 27 二、本次发行的相关机构. 28 江苏迈信林航空科技股份有限公司 招股说明书 1-1-4 三、发行人与本次发行有关中介机构关系等情况. 29 四、本次发行上市的重要日期. 29 五、战略配售情况. 30 第四节第四节 风险因素风险因素 . 33 一、技术创新风险. 33 二、行业风险. 33 三、经营风险. 34 四、管理风险. 37 五、财务风险. 38 六、募集资金投资项目风险. 41 七、发行失败风险. 42 八、新型冠状病毒疫情导致的经营风险. 42 第五节第五节 发行人基本情况发行人基本情况 . 43 一、发行人基本情况. 43 二、发行人设立情况和报告期内的股本和股东变化情况. 43 三、发行人的股权结构. 45 四、发行人的控股子公司、参股公司情况. 46 五、发行人主要股东及实际控制人的基本情况. 49 六、发行人股本情况. 56 七、发行人董事、监事、高级管理人员及核心技术人员简要情况. 71 八、发行人与董事、监事、高级管理人员及核心技术人员签订的协议及履行情况，上述人员所持股份被质押、冻结、诉讼纠纷等情形. 79 九、发行人董事、监事、高级管理人员、核心技术人员近两年内曾发生变动情况. 79 十、发行人董事、监事、高级管理人员及核心技术人员的对外投资情况. 80 十一、发行人董事、监事、高级管理人员、核心技术人员及其配偶、父母、配偶的父母、子女、子女的配偶持有发行人股份的情况. 81 十二、发行人董事、监事、高级管理人员及核心技术人员薪酬情况. 82 江苏迈信林航空科技股份有限公司 招股说明书 1-1-5 十三、发行人本次公开发行申报前已经制定或实施的股权激励及相关安排. 84 十四、发行人员工情况. 84 第六节第六节 业务和技术业务和技术 . 87 一、公司主营业务、主要产品及服务的情况. 87 二、公司所处行业基本情况及竞争状况. 102 三、公司销售情况和主要客户. 133 四、公司采购情况和主要供应商. 140 五、公司主要固定资产、无形资产情况. 145 六、公司核心技术和研发情况. 158 七、公司境外生产经营情况. 173 第七节第七节 公司治理与独立性公司治理与独立性 . 174 一、股东大会、董事会、监事会、独立董事、董事会秘书制度的建立健全及运行情况及董事会专门委员会的设置情况. 174 二、内部控制情况. 176 三、报告期内的违法违规行为及受到处罚的情况. 177 四、报告期内资金占用和对外担保的情况. 177 五、发行人具有直接面向市场独立持续经营的能力. 177 六、同业竞争情况. 179 七、关联方及关联关系. 179 八、关联交易. 184 九、报告期内关联方的变化情况. 186 第八节第八节 财务会计信息与管理层分析财务会计信息与管理层分析 . 187 一、与财务会计信息相关的重大事项的判断标准. 187 二、产品特点、业务模式、行业竞争程度、外部市场环境等影响因素及其变化趋势，及其对发行人未来盈利（经营）能力或财务状况可能产生的具体影响或风险. 187 三、财务报表. 189 四、审计意见. 193 江苏迈信林航空科技股份有限公司 招股说明书 1-1-6 五、合并财务报表编制基础及合并范围. 195 六、主要会计政策和会计估计. 196 七、非经常性损益. 229 八、主要税种、税率及税收优惠情况. 230 九、主要财务指标. 232 十、经营成果分析. 234 十一、资产质量分析. 278 十二、偿债能力及流动性分析. 300 十三、股利分配情况. 303 十四、现金流量分析. 303 十五、重大投资或资本性支出、重大资产业务重组或股权收购合并等事项. 307 十六、持续经营能力分析. 307 十七、财务报告审计截止日至招股说明书签署日公司主要经营情况. 308 十八、资产负债表日后事项、或有事项及其他重要事项. 309 十九、执行新收入准则对公司的影响. 309 二十、新冠疫情对公司经营情况的影响分析. 310 二十一、专项储备的提取及使用情况. 315 第九节第九节 募集资金运用和未来发展规划募集资金运用和未来发展规划 . 317 一、募集资金运用概况. 317 二、募集资金投资项目情况. 319 三、公司的战略规划，报告期内为实现战略目标已采取的措施及实施效果，未来规划采取的措施. 330 第十节第十节 投资者保护投资者保护 . 334 一、投资者关系的主要安排. 334 二、股利分配政策. 336 三、本次发行前滚存利润的分配安排和已履行的决策程序. 340 四、股东投票机制. 340 五、承诺事项. 341 江苏迈信林航空科技股份有限公司 招股说明书 1-1-7 第十一节第十一节 其他重要事项其他重要事项 . 363 一、重大合同. 363 二、对外担保. 364 三、重大诉讼或仲裁事项、重大违法行为. 365 四、控股股东、实际控制人报告期内的重大违法行为. 365 第十二节第十二节 声明声明 . 366 一、发行人全体董事、监事、高级管理人员声明. 366 二、发行人控股股东、实际控制人声明. 367 三、保荐机构（主承销商）声明（一）. 368 三、保荐机构（主承销商）声明（二）. 369 四、发行人律师声明. 370 五、为本次发行承担审计业务的会计师事务所声明. 371 六、为本次发行承担评估业务的资产评估机构声明. 372 七、为本次发行承担验资业务的机构声明. 373 第十三节第十三节 附件附件 . 374 江苏迈信林航空科技股份有限公司 招股说明书 1-1-8 重大事项提示重大事项提示 发行人提醒投资者特别关注下述重大事项提示。此外，在做出投资决策之发行人提醒投资者特别关注下述重大事项提示。此外，在做出投资决策之前，发行人请投资者认真阅读本前，发行人请投资者认真阅读本招股说明书招股说明书正文内容。正文内容。 一、重大风险因素一、重大风险因素 本公司特别提醒投资者关注“第四节 风险因素”中的下列风险： （一）公司业务受航空航天装备领域发展影响较大的风险 公司立足于航空航天领域。报告期内，公司来自航空航天领域的营业收入分别为 7,180.70 万元、10,816.27 万元、13,582.09 万元，占公司主营业务收入的比例分别为 40.34%、48.38%、49.73%；来自航空航天领域的毛利分别为 3,889.33万元、 5,859.65 万元、 7,152.07 万元， 占公司主营业务毛利的比例分别为 64.41%、70.24%、74.18%。公司来自航空航天领域的营业收入及毛利的金额、占比均最高。 公司的业务受航空航天装备领域发展影响较大。 若未来航空航天装备领域发展出现不利因素，将影响下游客户对公司产品及服务的需求，对公司经营状况造成不利影响。 （二）与主要客户合作关系变化的风险 公司主营业务分为航空航天零部件及工装、 民用多行业精密零部件两大业务板块。报告期内，航空航天零部件及工装业务的收入占主营业务收入比重分别为44.57%、 52.12%、 53.05%， 对应业务的毛利占主营业务毛利的比重分别为 66.93%、73.50%、76.54%。航空航天零部件及工装业务的主要客户均为国有大型军工集团。若未来公司与客户的合作关系发生重大不利变化，或客户的经营状况或需求发生重大不利变化，将对公司经营状况产生不利影响。 （三）设备进口比例较高的风险 报告期内公司主要研发和生产设备， 期末在建工程及募投项目中的机器设备均存在进口的情形，机器设备主要进口国家为奥地利、德国、韩国、日本。截至江苏迈信林航空科技股份有限公司 招股说明书 1-1-9 2020年12月31日， 公司主要生产和研发设备中， 进口设备的原值占比约98.11%，进口设备占比较高， 若未来主要设备进口国的进出口政策及上述企业的自身经营战略发生变化，公司无法进口上述企业的设备，则会对公司后续生产经营的扩大产生不利影响。 （四）客户集中度较高、竞争加剧的风险 报告期内， 公司来自前五名客户的销售收入分别为 14,630.27 万元、 16,693.22万元、 19,963.91万元， 占公司主营业务收入的比例分别为82.18%、 74.67%、 73.09%，客户集中度较高。目前航空航天零部件制造领域的进入门槛相对较高，若未来更多的竞争者进入该行业，会导致行业内供应商增加，市场竞争加剧。 若未来个别或部分主要客户经营状况出现不利变化， 或公司未来不能持续提升在研发能力、技术水平、质量把控等方面的相对优势，无法在市场竞争的过程中保持优势，公司经营及盈利能力将受到不利影响。 （五）暂定价格与审定价格差异导致业绩波动的风险 公司为军工客户主要提供航空航天零部件加工服务， 部分客户会与公司签订暂定价合同。针对签订暂定价合同的产品或服务，公司按照暂定价格入账确认收入，暂定价格与审定价格的差额计入审定价格当期的收入。因此，如果暂定价格与审定价格差异较大，可能导致公司存在收入及业绩波动的风险。 假设军方审定价较暂定价格的差异在正负 5%、10%、15%情景下，针对截至报告期末已确认收入的暂定价合同若进行价格调整对公司营业收入及税前利润影响金额和占比模拟测算如下： 情景情景 调整影响调整影响 调整金额（万调整金额（万元）元） 占最近一年营占最近一年营业收入比例业收入比例 占最近一年营占最近一年营业利润比例业利润比例 +15% 调增营业收入及税前利润 723.90 2.51% 12.22% +10% 调增营业收入及税前利润 482.60 1.67% 8.15% +5% 调增营业收入及税前利润 241.30 0.84% 4.07% -5% 调减营业收入及税前利润 -241.30 -0.84% -4.07% -10% 调减营业收入及税前利润 -482.60 -1.67% -8.15% -15% 调减营业收入及税前利润 -723.90 -2.51% -12.22% 江苏迈信林航空科技股份有限公司 招股说明书 1-1-10 （六）精密结构件业务受近藤订单影响较大的风险 近藤为公司报告期内精密结构件业务的主要客户，公司与日本近藤、苏州近藤均有交易，日本近藤为苏州近藤的母公司。报告期内，公司对近藤的精密结构件销售收入占公司精密结构件业务收入的比例分别为 41.53%、 62.48%、 47.55%，占比较高且波动较大。 公司精密结构件业务起步时间短，受近藤的订单影响较大，若未来近藤的经营状况不利或公司与近藤的合作关系出现不利变化， 将对公司精密结构件业务产生不利影响。公司精密结构件业务存在受近藤订单影响较大的风险。 （七）防疫口罩业务具有偶发性且未来不再从事的风险 2020 年，由于国内外出现新冠疫情，公司子公司佰富林进行了防疫口罩的生产和销售，当期实现销售收入 1,690.81 万元，毛利 680.41 万元，占公司 2020年度主营业务收入、主营业务毛利的比例分别为 6.19%、7.06%。 佰富林具备生产防疫口罩的相关技术和人员，但是由于公司日用口罩（非医用）业务不具备生产规模优势，且防疫口罩不属于公司技术专攻领域，在疫情逐步控制口罩价格下降的情况下， 公司继续生产口罩不利于资源的有效配置。 因此，在疫情不反复的情况下，公司未来不再进行防疫口罩的生产。 因此，公司防疫口罩业务具有偶发性且未来不再从事的风险。 （八）应收账款比例较高的风险 公司下游军工客户具有项目结算时间较长、年度集中结算等特点，导致公司报告期末应收账款金额较大。报告期各期末，发行人应收账款账面价值分别为9,708.15 万元、12,555.61 万元、17,706.71 万元，占公司同期末流动资产比例分别为 40.33%、31.62%、47.39%。 如果下游客户生产经营出现重大变化，公司将面临流动资金紧张的风险。 辽宁新风企业集团大连亿特科技有限公司属于公司报告期内前五大客户， 公司主要向其销售汽车零部件。自合作至今，该客户按期向公司回款，报告期内应收账款未发生坏账，截至 2020 年末，公司对该客户的应收账款余额为 544.22 万江苏迈信林航空科技股份有限公司 招股说明书 1-1-11 元，占公司 2020 年末应收账款余额的比例为 2.88%。经查阅公开信息，目前该客户与中国光大银行股份有限公司、哈尔滨银行股份有限公司、航佳（大连）贸易有限公司等存在借款或买卖合同纠纷等资信问题， 如果未来上述合同纠纷对该客户的持续经营产生不利影响且导致其不能按期支付对发行人的应付款项， 则发行人存在对其应收账款发生坏账的风险，从而对公司的净利润产生不利影响。 （九）新增固定资产折旧规模对未来经营业绩影响较大的风险 报告期内，公司持续加大对厂房和设备的投入，从而导致公司的固定资产规模较大。报告期各期末，公司的固定资产原值分别为 9,703.27 万元、9,799.83 万元和 24,270.70 万元，当期折旧分别为 898.31 万元、1,077.31 万元和 1,444.62 万元，占当期营业收入的比例分别为 4.90%、4.32%和 5.01%；报告期期末在建工程余额为 6,465.17 万元。 未来随着公司募集资金投资项目的实施，将新增各类固定资产约 22,000.00万元， 根据公司目前执行的会计政策和会计估计测算， 项目建设完毕投入使用后，预计公司将新增年折旧费用约 2,090.00 万元。 若未来市场出现变化或其他原因， 使得公司业绩增长无法覆盖新增固定资产带来的折旧，将存在因固定资产折旧增加导致未来经营业绩下滑的风险。 （十）收入季节性波动的风险 公司航空航天零部件及工装业务主要客户为军工集团的下属单位等， 此类客户出于其项目成本预决算管理目的，大部分会在下半年加快推进其项目的进度，并通常于第四季度验收结算，使得公司下半年收入规模整体上优于上半年，具有一定季节性。由于上述原因，报告期各期，公司航空航天零部件及工装业务来自第四季度的收入占比为 42.99%、64.55%和 42.76%，公司航空航天零部件及工装业务存在较大的季节性波动风险。 江苏迈信林航空科技股份有限公司 招股说明书 1-1-12 二、二、航空航天零部件类业务模式以客户来料加工为主，且具航空航天零部件类业务模式以客户来料加工为主，且具有先发货有先发货后签合同的业务特点后签合同的业务特点 公司航空航天零部件类业务模式以客户来料加工为主， 公司向客户收取加工费，且具有先发货后签合同的业务特点。 报告期各期末，合同签订前已生产并发货的具体情况如下： 单位：万元 项目项目 2020 年度年度 2019 年度年度 2018 年度年度 先发货后签合同金额 8,869.29 5,953.96 5,562.00 航空航天零部件及工装收入金额 14,490.71 11,652.05 7,933.74 先发货后签合同金额占航空航天零部件及工装收入金额的比重 61.21% 51.10% 70.11% 先发货后签合同金额占主营业务收入的比重 32.47% 26.63% 31.24% 通常在签订正式合同前， 公司需与客户经过多轮价格磋商形成最终合同价格。若公司与客户价格磋商过程中，客户的报价远低于公司加工产品的合理价格，双方无法达成一致意见，或公司出于减少损失、维护与客户的合作关系等考虑接受较低的价格，将会导致公司不能获得预期收益，可能会降低公司的盈利能力。 三、公司通过专利转让、排他许可取得南京航天给航空大学三、公司通过专利转让、排他许可取得南京航天给航空大学专利的情况专利的情况 公司核心技术中， 面向生产线的智能数控编程与在线检测技术系自南京航空航天大学引进、吸收取得。该技术相关的知识产权由 13 项发明专利构成。 为取得相关知识产权， 公司已通过专利转让的方式取得了其中 8 项发明专利的所有权，并取得了另 5 项发明专利的排他许可权，授权期限为 2018 年 3 月 1日至 2034 年 7 月 9 日（涵盖上述专利有效期） ，且南京航空航天大学在上述期限内不得在中国许可其他企业使用上述 5 项专利， 南京航空航天大学仅将上述专利用于科研工作，未用于生产经营，不会对发行人产生不利影响。 江苏迈信林航空科技股份有限公司 招股说明书 1-1-13 四、公司间接股东陆琪与客户近藤之间的关联关系情况四、公司间接股东陆琪与客户近藤之间的关联关系情况 客户近藤为公司报告期内的前五大客户，公司与之交易的主体为日本近藤、苏州近藤，日本近藤为苏州近藤的母公司。公司向近藤销售的产品为精密结构件和口罩。 苏州近藤总经理陆琪持有发行人股东航飞投资 18.30%的财产份额，航飞投资持有发行人 5.07%股份，陆琪通过航飞投资间接持有发行人 0.93%股份。日本近藤的股东、董事、监事、高级管理人员不存在持有公司股份或其他利益关系的情况，除陆琪外，苏州近藤的其他股东、董事、监事、高级管理人员不存在持有公司股份或其他利益关系的情况。陆琪是苏州近藤的职业经理人，并不能控制苏州近藤。陆琪、苏州近藤、日本近藤均不构成公司关联方。 公司自 2010 年开始与苏州近藤有业务合作，但 2010 年-2017 年间业务规模较小，2018 年，公司子公司佰富琪设立后，公司着力拓展汽车领域的精密零部件业务， 公司向日本近藤和苏州近藤销售的汽车空调系统和发动机零部件的数量、金额快速增长。报告期各期，公司向日本近藤、苏州近藤销售产品的金额及占主营业务收入的比重如下： 单位：万元 项目项目 2020 年度年度 2019 年度年度 2018 年度年度 金额金额 占比占比 金额金额 占比占比 金额金额 占比占比 日本近藤 1,362.86 4.99% 3,276.20 14.65% 447.30 2.51% 苏州近藤 2,463.59 9.02% 1,777.09 7.95% 2,290.09 12.86% 合计合计 3,826.45 14.01% 5,053.29 22.60% 2,737.38 15.38% 五、财务报告审计截止日后公司主要经营情况五、财务报告审计截止日后公司主要经营情况 公司财务报告审计基准日是 2020 年 12 月 31 日。 经测算，公司 2021 年一季度主要经营数据同比预计情况如下： 单位：万元 项目项目 2021 年年 1-3 月月 2020 年年 1-3 月月 变动幅度变动幅度 营业收入 4,500-5,000 2,219.27 102.77%-125.30% 净利润 350-450 134.01 161.17%-235.80% 江苏迈信林航空科技股份有限公司 招股说明书 1-1-14 2021 年一季度， 公司预计营业收入、 净利润将同比保持增长， 主要原因系：2020 年二月及三月，新冠疫情影响了公司的正常生产复工，航空航天零部件、民用多行业精密零部件业务均受到大幅影响；2021 年一季度，公司在做好疫情防控的同时，多举措保障公司业务的正常开展，公司主营业务保持良好的发展势头，营业收入、净利润预计将实现增长。 公司主要收入、利润来自于航空航天零部件及工装业务，军工客户存在先发货后签合同的情形，公司收入确认受客户合同审批流程等因素的影响。由于公司无法准确预计客户合同签订的具体日期， 且春节假期前后疫情的防控有一定不确定性，因此，公司预计的营业收入、净利润可能会与最终的财务报表数据存在一定误差。公司提醒投资者投资时及时关注公司定期披露的财务信息，本次预计并不构成公司对上述业绩的承诺和盈利预测。 江苏迈信林航空科技股份有限公司 招股说明书 1-1-15 第一节第一节 释义释义 在本招股说明书中，除文意另有所指，下列简称或名词具有如下含义： 一、普通术语一、普通术语 发行人、公司、本公司、股份公司、迈信林 指指 江苏迈信林航空科技股份有限公司，曾用名“苏州迈信林精密电子有限公司” 迈信林有限、有限公司 指指 苏州迈信林精密电子有限公司，发行人前身 佰富林 指指 苏州飞航防务装备有限公司，曾用名苏州佰富林航空装备有限公司，发行人控股子公司 佰富琪 指指 苏州佰富琪智能制造有限公司，发行人控股子公司 金美鑫 指指 苏州金美鑫科技有限公司，发行人参股公司 伊犁苏新 指指 伊犁苏新投资基金合伙企业（有限合伙） ，发行人股东 新丝路中安 指指 苏州新丝路中安创业投资合伙企业（有限合伙） ，发行人股东 航飞投资 指指 苏州航飞投资中心（有限合伙） ，发行人股东 康骞智达 指指 苏州康骞智达投资合伙企业（有限合伙） ，发行人股东 中小基金 指指 中小企业发展基金（江苏有限合伙） ，发行人股东 航迈投资 指指 苏州航迈投资中心（有限合伙） ，发行人股东，员工持股平台 鹏晨创智 指指 深圳市前海鹏晨创智投资管理企业（有限合伙） ，发行人股东 智信创骐 指指 无锡智信创骐投资企业（有限合伙） ，发行人股东 吴中创投 指指 苏州吴中经济技术开发区创业投资引导基金有限公司， 发行人股东 嘉睿万杉 指指 苏州嘉睿万杉创业投资合伙企业（有限合伙） ，发行人股东 道丰投资 指指 南京道丰投资管理中心（普通合伙） ，发行人股东 航空工业 指指 中国航空工业集团有限公司 中国航发 指指 中国航空发动机集团有限公司 航天科技 指指 中国航天科技集团有限公司 航天科工 指指 中国航天科工集团有限公司 中国兵工 指指 中国兵器工业集团有限公司 中国船舶 指指 中国船舶集团有限公司 中国电科 指指 中国电子科技集团有限公司 中国商飞 指指 中国商用飞机有限责任公司 丰田 指指 Toyota Motor Corporation，丰田汽车公司 大众 指指 Volkswagen AG，大众汽车公司 日本近藤 指指 日本近藤株式会社 苏州近藤 指指 苏州近藤精密部件有限公司 市原金属 指指 市原金属産業株式会社 波音 指指 The Boeing Company，波音公司 江苏迈信林航空科技股份有限公司 招股说明书 1-1-16 空客 指指 Airbus SE，空中客车集团 庞巴迪 指指 Bombardier Inc.，庞巴迪公司 爱乐达 指指 成都爱乐达航空制造股份有限公司 新研股份 指指 新疆机械研究院股份有限公司 明日宇航 指指 什邡市明日宇航工业股份有限公司 立航科技 指指 成都立航科技股份有限公司 驰达飞机 指指 西安驰达飞机零部件制造股份有限公司 利君股份 指指 成都利君实业股份有限公司 德坤航空 指指 成都德坤航空设备制造有限公司 IATA 指指 The International Air Transport Association，即国际航空运输协会 Flightglobal/飞行国际 指指 全球著名的涵盖航空航天领域的在线新闻和信息网站 Wind 资讯、 Wind 指指 万得信息技术股份有限公司，一家专业提供金融数据、信息和软件服务的公司 三会议事规则 指指 股东大会议事规则 、 董事会议事规则 、 监事会议事规则 公司章程（草案） 指指 江苏迈信林航空科技股份有限公司章程（草案） 公司章程 指指 江苏迈信林航空科技股份有限公司章程 募集资金管理办法 指指 江苏迈信林航空科技股份有限公司募集资金管理办法 环保部 指指 中华人民共和国生态环境部 工信部 指指 中华人民共和国工业和信息化部 民航局 指指 中国民用航空局 交通运输部 指指 中国人民共和国交通运输部 中央军委 指指 中央军事委员会 总装备部/原总装备部 指指 中国人民解放军总装备部，其职能已并入 2016 年 1 月设立的装备发展部 装备发展部 指指 中国共产党中央军事委员会装备发展部 国防科工局 指指 国家国防科技工业局 国家发改委 指指 中华人民共和国国家发展和改革委员会 上交所 指指 上海证券交易所 元、万元、亿元 指指 人民币元、万元、亿元 报告期 指指 2018 年、2019 年和 2020 年 最近两年 指指 2019 年、2020 年 最近一年 指指 2020 年 二、专业词汇二、专业词汇 航空 指指 载人或不载人的航空器在地球大气层中的飞行活动。 航空器 指指 在大气层中飞行的飞行器，包括轻于空气的航空器和固定翼航空器、旋翼航空器、倾转旋翼机等重于空气的航空器。本招股说明书中所述航空器主要为固定翼航空器中的飞机。 江苏迈信林航空科技股份有限公司 招股说明书 1-1-17 航空零部件 指指 航空零部件是飞机各种零部件或零组件的总称，按照其在飞机结构上的位置可分为机体零部件、发动机零部件、机载设备和其它几大类。 军用飞机 指指 直接参加战斗、保障战斗行动和军事训练的飞机的总称，包括战斗机、轰炸机、战略轰炸机、武装直升机、军用运输机、空中加油机、空中预警机、教练机等。 民用飞机 指指 用于非军事目的的飞机，主要包括干线客机、支线客机、货机、直升机、通用飞机等。 通用飞机 指指 一般指除从事定期客货运等公共航空运输飞机之外的其他民用航空活动的飞机的总称，如工/农/林/渔业飞机 干线飞机 指指 一般指航空枢纽城市之间，载客量大、速度快、航程远的飞机，如波音737 支线飞机 指指 一般指 100 座以下的小型客机，主要承担局部地区短距离、小城市之间、大城市与小城市之间的旅客运输，与干线飞机比较，单程航程较短，如ARJ21（中国第一架自主知识产权的新支线飞机） 航空发动机 指指 为航空器提供飞行所需动力的发动机，直接影响飞机的性能、可靠性及经济性 主机厂 指指 飞机主体部件制造和飞机总装的单位 分系统厂 指指 直接从主机厂承接飞机组件、部件生产订单的单位 数控机床 指指 数字控制机床的简称，是一种装有程序控制系统的自动化机床。该控制系统能够逻辑地处理具有控制编码或其他符号指令规定的程序，并将其译码，用代码化的数字表示，通过信息载体输入数控装置。经运算处理由数控装置发出各种控制信号，控制机床的动作，按图纸要求的形状和尺寸，自动地将零件加工出来 加工中心 指指 由机械设备与数控系统组成的适用于加工复杂零件的高效率自动化机床。 工装 指指 工业生产辅助装备，主要为航空制造和维修企业生产过程中拆卸、吊装、运输发动机和制造装配零部件等的工具装备 铣刀 指指 用于铣削加工的、具有一个或多个刀齿的旋转刀具。工作时各刃齿依次间歇地切去工件的余量。铣刀主要用于在铣床上加工平面、台阶、沟槽、成形表面和切断工件等 夹具 指指 机械制造过程中用来固定加工对象，使之占有正确的位置，以接受施工或检测的装置 合金 指指 两种或两种以上的金属与金属或非金属经一定方法所合成的具有金属特性的物质，属于金属材料 钦合金 指指 是航天、航空和石油化工领域广泛使用的结构材料，具有高比强度、高耐蚀性能等优点。 不锈钢 指指 在空气中或化学腐蚀介质中能够抵抗腐蚀的一种高合金钢，按化学成分不同，可分为 CR 系列和 CR-NI 系列 辅料 指指 对产品生产起辅助作业的材料 切削液 指指 一种在金属切削、磨、钻等加工过程中，用来冷却和润滑刀具和加工件的工业用液体 导轨油 指指 一种用于机床导轨润滑的专用油，能够减少机械之间的损耗和摩擦，具有防锈，防氧化，润滑等作用 数模 指指 数字化模型，通过计算机或其他视频设备显示立体形状，通过程序设计实现数控加工 图号 指指 区分不同产品的代号，每一个不同产品对应一个图号 高性能制造 指指 高端装备和产品的关键零部件以性能精准保证为目标的几何和性能一体化制造，体现了由几何尺寸及工差要求为主的传统制造向高性能要求为主的先进制造的跃升 江苏迈信林航空科技股份有限公司 招股说明书 1-1-18 腐蚀 指指 利用化学溶液的腐蚀作用，去除金属工件表面外来残余物质的工艺方法 喷丸 指指 通过设备，使用（钢/玻璃/陶瓷等）丸粒轰击工件表面，提升轰击部位疲劳强度的特种工艺方法 锻造 指指 一种利用锻压机械对金属坯料施加压力，使其产生塑性变形以获得具有一定机械性能、一定形状和尺寸锻件的加工方法；通过该加工方法，能够消除金属在冶炼过程中产生的缺陷，优化微观组织结构，同时保存了完整的金属流线，其性能一般优于同等材料的铸造件 机加工 指指 全称机械加工，指通过机械设备精确地去除材料，以获得一定形状和尺寸产品的加工方法 特殊工艺处理 指指 主要指无损检测、热表处理等 热表处理 指指 热处理和表面处理 热处理 指指 材料在固态下，通过加热、保温和冷却的手段，以获得预期组织和性能的一种金属热加工工艺 表面处理 指指 在基体材料表面人工形成一层与基体的机械、物理和化学性能不同的表层的工艺方法 MES、MES系统 指指 Manufacturing Execution System，是制造企业生产过程执行系统，通过数据采集、效率评估、历史数据分析、物料跟踪、质量跟踪与分析、设备管理、计划分解等业务子系统或功能组件。以对过程任务分配、业绩进行监视、统计、跟踪和分析等手段，实现过程的持续改进。 比强度 指指 材料的强度（断开时单位面积所受的力）除以其表观密度。 国际转包 指指 波音、空客等主机厂将其飞机组件、部件在全球范围内进行分包的行为 本招股说明书中若出现总数与各分项数值之和尾数不符的情况， 均为四舍五入原因造成。 江苏迈信林航空科技股份有限公司 招股说明书 1-1-19 第二节第二节 概览概览 本概览仅对本概览仅对招股说明书招股说明书全文作扼要提示。投资者作出投资决策前，应认真全文作扼要提示。投资者作出投资决策前，应认真阅读阅读招股说明书招股说明书全文。全文。 一、发行人及本次发行的中介机构基本情况一、发行人及本次发行的中介机构基本情况 （一）发行人基本情况（一）发行人基本情况 发行人名称 江苏迈信林航空科技股份有限公司 成立日期 2010 年 3 月 15 日 注册资本 8,390.00 万元 法定代表人 张友志 注册地址 苏州市吴中区太湖街道溪虹路 1009 号 主要生产经营地址 苏州市吴中区太湖街道溪虹路 1009 号 控股股东 张友志 实际控制人 张友志 行业分类 C37 铁路、船舶、航空航天和其他运输设备制造业 在其他交易场所（申请）挂牌或上市的情况 无 （二）本次发行的有关中介机构（二）本次发行的有关中介机构 保荐人 海通证券股份有限公司 主承销商 海通证券股份有限公司 发行人律师 上海市锦天城律师事务所 其他承销机构 无 审计机构 立信会计师事务所 （特殊普通合伙） 评估机构 银信资产评估有限公司 二、本次发行概况二、本次发行概况 （一）本次发行的基本情况（一）本次发行的基本情况 股票种类 人民币普通股（A 股） 每股面值 1.00 元 发行股数 2,796.6667 万股 占发行后总股本比例 25% 其中：发行新股数量 2,796.6667 万股 占发行后总股本比例 25% 股东公开发售股份数量 - 占发行后总股本比例 - 发行后总股本 11,186.6667 万股 每股发行价格 9.02 元 发行市盈率 22.83 倍（每股发行价格除以每股收益，每股收益照 2020 年经审计的扣除非经常性损益前后孰低的归属于母公司股东的净利润除以本次发行后总股本计算） 发行前每股净资产 4.94 元（按 2020 年 12月 31 日经审计归属于母公司所有者权益除以发行前股本计算） 发行前每股收益 0.53元 （ 按2020 年度经审计的扣除非经常性损益前后孰低的归属于母公司所有者江苏迈信林航空科技股份有限公司 招股说明书 1-1-20 的净利润除以本次发行前的总股本计算） 发行后每股净资产 5.49 元 （按本次发行后归属于母公司所有者权益除以发行后总股本计算，其中，发行后归属于母公司所有者权益按公司 2020 年 12月 31 日经审计的归属于母公司所有者权益加上本次募集资金净额之和计算） 发行后每股收益 0.40元 （ 按2020 年度经审计的扣除非经常性损益前后孰低的归属于母公司股东的净利润除以本次发行后总股本计算） 发行市净率 1.64 倍（按每股发行价格除以发行后每股净资产计算） 发行方式 本次发行采用向战略投资者定向配售、网下向符合条件的投资者询价配售和网上向持有上海市场非限售 A 股股份和非限售存托凭证市值的
