银监会“三个办法一个指引”综述培训课件.ppt

银监会三个办法、一个指引综述 2引 言o“三个办法一个指引”是个人贷款管理暂行办法、流动资金贷款管理暂行办法、固定资产贷款管理暂行办法和项目融资业务指引的简称，这是中国银监会推动的银行业的一场革新和进步，将有助于提升经济领域的管理水平和银行业风险管理能力。“三个办法一个指引”规定的贷款管理标准只是监管部门的最低要求，银行业金融机构可以自行掌握上浮尺度，即可以出现更高的标准。3第一节 出台的背景与意义o“三个办法一个指引”出台的宗旨是从根本上确保银行业信贷资金真实进入有效的实体经济和关系国计民生的重要项目，为拉动内需、促进国民经济又好又快发展保驾护航。意义表现在：o（1）有利于银行贷款风险监管制度的系统化调整与完善，促进贷款业务的健康规范发展。o（2）有利于银行业金融机构实现贷款的全流程精细化管理，促进公平竞争和科学发展。4第一节 出台的背景与意义o（3）有利于防范贷款快速增长形势下的银行风险，规范和强化贷款风险管控。有利于优化信贷结构，有助于银行业金融机构提高信贷管理的质量，有助于防范未来银行体系的系统性风险，进一步提升银行业金融机构的风险管理水平。5第二节“三个办法一个指引”体现的原则 o 从监管角度看，“三个办法一个指引”体现了以下几项原则：o 一、全流程管理原则o（1）个人贷款管理暂行办法共八章四十七条内容，依次包括：受理与调查、风险评价与审批、协议与发放、支付管理、贷后管理、法律责任。o 个人贷款管理暂行办法第五条规定：贷6第二节“三个办法一个指引”体现的原则o 款人（即银行业金融机构）应建立有效的个人贷款全流程管理机制，制订贷款管理制度及每一贷款品种的操作规程，明确相应贷款对象和范围，实施差别风险管理，建立贷款各操作环节的考核和问责机制。o（2）流动资金贷款管理暂行办法共八章四十二条内容，依次包括：受理与调查、风险评价与审批、合同签订、发放和支付、贷后管理、法律责任。7第二节“三个办法一个指引”体现的原则o 流动资金贷款管理暂行办法第五条规定，贷款人应完善内部控制机制，实行贷款全流程管理，全面了解客户信息，建立流动资金贷款风险管理制度和有效的岗位制衡机制，将贷款管理各环节的责任落实到具体部门和岗位，并建立各岗位的考核和问责机制。o（3）固定资产贷款管理暂行办法共八章四十三条的内容，依次包括：受理与调查、风险评价与审批、合同签订、发放与支付、贷后 8第二节“三个办法一个指引”体现的原则o 管理、法律责任。o 固定资产贷款管理暂行办法第五条规定：贷款人应完善内部控制机制，实行贷款全流程管理，全面了解客户和项目信息，建立固定资产贷款风险管理制度和有效的岗位制衡机制，将贷款管理各环节的责任落实到具体部门和岗位，并建立各岗位的考核和问责机制。o（4）项目融资业务指引共二十二条，突出了项目融资业务的全流程风险管理。9【提示】贷款新规使部门银行面临考验o【管理名言】流程化才能精细化o 流程化管理，是将任务或工作事项，沿纵向细分为若干个前后相连的工序单元（作业），将作业过程细化为工序流程，然后进行分析、简化、改进、整合、优化。10【提示】贷款新规使部门银行面临考验o 在我国，中资银行的内部控制体系都普遍存在一个弊端，就是基于总、分、支行的垂直考核机制的“部门银行”组织结构下的“授权”，而不是“流程银行”组织框架下的业务流程和管理流程。这种内部控制体系，从表面上看似乎很完备，但一旦出了问题，上下级之间、部门之间相互推诿扯皮，推缷责任，很难查处。这些弊端须通过商业银行流程再造，将商业银行现行的部门管理变成流程管理和系统管理，建立基于“流程银行”的内部控制系统来加以解决。1 1【提示】贷款新规使部门银行面临考验o 业务流程再造，是针对银行竞争环境和顾客需求的变化，对业务流程进行“根本性的重新思考”和“彻底的重新设计”，再造新的业务流程，以求在效率、质量、成本、服务等各项关键指标上，取得显著的改善。它强调以“流程导向”替代“职能导向”，为银行的经营管理提出了一个全新的思路。所谓“流程银行”，就是在银行经营管理中，引入业务流程再造的理论与实践，实施银行业务流程的再造工程。o 流程银行为内部控制的精细化提供了客观基础，提高了控制的效率与效果。12【提示】贷款新规使部门银行面临考验o 银行的业务流程可以分为：o 直接创造价值的客户服务流程，如：信贷业务流程、零售业务流程、表外业务流程、咨询业务流程、代理业务流程等；o 为直接创造价值活动服务的后台支持流程（管理流程），如：综合管理流程、计划财务流程、风险管理流程、产品开发流程、后勤服务流程等。o【提示】流程银行现为国际先进银行普遍采取的管理模式。13【提示】贷款新规使部门银行面临考验o 流程银行的主要特征（专业化、垂直化、集中化和扁平化）：o（1）以客户为中心，而不是以独立的产品为中心o（2）各业务条线相对自成体系。垂直化管理，单独核算（如德意志银行业务分为：机构银行、零售银行和投资银行三大系统）o（3）机构扁平化（先确立业务流程和报告路线，后划分业务模块、人员配置、职能设定）14【提示】贷款新规使部门银行面临考验o（4）客户的所有要求只需面对银行的一个窗口，前台负责外部营销服务，为利润中心；中台负责资金管理、风险管理，为前台服务；后台负责集中化业务处理，以及人力资源、信息平台支持。o 总之，流程银行的运行是前、中、后台工厂化流水作业。即银行服务工厂化。15【提示】贷款新规使部门银行面临考验o【例如】某银行根据“一线为客户服务，二线为一线服务”的经营理念对业务流程进行再造，构建的流程银行框架如下图所示。o 注：改造为前、中、后台的工厂化流水作业。16【提示】贷款新规使部门银行面临考验股东大会董事会 监事会行长层后台支持流程数据大集中仓库客户服务流程客户客户17【提示】贷款新规使部门银行面临考验o【特别提示】业务流程再造决非只停留在业务层面上，还包括：o 员工素质再造；o 观念再造；o 技术再造；o 组织结构再造；o 企业文化再造等。18【提示】贷款新规使部门银行面临考验o 流程银行与部门银行的区别：o 流程银行是以流程为核心的“扁平化”组织结构下的“授权”；部门银行则是以部门为核心的垂直的“金字塔”组织结构下的“授权”。o 流程银行以客户为中心，旨在方便客户；部门银行以行长或部门领导为中心，旨在方便管理。o 流程银行有利于精细化控制，而且控制成本低，效果好；而部门银行则经常出现责任不明晰、控制不到位或流于形式。19第二节“三个办法一个指引”体现的原则o 二、诚信申贷原则与协议承诺原则o（1）个人贷款管理暂行办法第十二条规定：贷款人应要求借款人以书面形式提出个人贷款申请，并要求借款人提供能够证明其符合贷款条件的相关资料。o（2）流动资金贷款管理暂行办法第十二条规定：贷款人应对流动资金贷款申请材料的方式和具体内容提出要求，并要求借款人恪守诚实守信原则，承诺所提供材料真实、完整、20第二节“三个办法一个指引”体现的原则o 有效。o（3）固定资产贷款管理暂行办法第十条规定：贷款人应对借款人提供申请材料的方式和具体内容提出要求，并要求借款人恪守诚实守信原则，承诺所提供材料真实、完整、有效。21【举例】企业管理层声明书o 例如，财务报表型贷款（即银行的贷款决策主要基于企业所提供的财务报表反映的企业“健康状况”）。银行业金融机构在信贷管理过程中经常使用公司财务报告，一般应要求公司管理层出具“承诺书（声明书）”，以示对因虚假财务报告误导银行贷款决策承担相应的责任。o 以下是财务报告承诺书的参考格式。22【举例】企业管理层声明书o 公司承诺书o 银行：o 为配合贵行信贷管理工作，本公司就关于提交贵行的财务报告已知的全部事项作出如下声明：o（1）本公司承诺，财务报表是按照企业会计准则和 会计制度的规定编制的。o（2）本公司编制财务报表的基础与上年度保持一致，本公司管理层对提交贵行的财务报告23【举例】企业管理层声明书o 的真实性、完整性和合法性承担责任。o（3）本公司承诺财务报告符合适用的会计准则和相关会计制度的规定，公允反映了本公司的财务状况、经营成果和现金流量情况，不存在重大错报（包括遗漏）。o（4）本公司已向贵行提供了全部财务信息和与贵行贷款管理相关的其他数据资料。o（5）本公司已提供所有与关联方和关联交易相关的资料。24【举例】企业管理层声明书o（6）本公司已提供全部或有事项的相关资料和重要的承诺事项。o（7）本公司不存在因未履行合同而对财务报表产生重大影响的事项。o（8）本公司对资产负债表上列示的所有资产均拥有合法权利，除已披露事项外，无其他被抵押、质押资产。o（9）本公司编制财务报表依据的持续经营假设是合理的，没有计划终止经营或破产清算。25【举例】企业管理层声明书o（10）本公司已提供全部资产负债表日后事项的相关资料。o（11）本公司管理层确信：未收到监管机构有关调整或修改财务报表的通知；无税务纠纷。o 如因本公司提交贵行的财务报表及相关资料的质量问题误导了贵行的信贷管理，本公司愿意承担相当的责任，并接受相应的处罚。o 特此声明o 公司 负责人：o 年 月 日26第二节“三个办法一个指引”体现的原则o 三、实贷实付原则o（1）个人贷款管理暂行办法第七条规定：个人贷款用途应符合法律法规规定和国家有关政策，贷款人不得发放无指定用途的个人贷款。第九条规定：贷款人应建立借款人合理的收入偿债比例控制机制，结合借款人收入、负债、支出、贷款用途、担保情况等因素，合理确定贷款金额和期限，控制借款人每期还款额不超过其还款能力。27第二节“三个办法一个指引”体现的原则o（2）流动资金贷款管理暂行办法第六条规定：贷款人应合理测算借款人营运资金需求，审慎确定借款人的流动资金授信总额及具体贷款的额度，不得超过借款人的实际需求发放流动资金贷款。o 贷款人应根据借款人生产经营的规模和周期特点，合理设定流动资金贷款的业务品种和期限，以满足借款人生产经营的资金需求，实现对贷款资金回笼的有效控制。28第二节“三个办法一个指引”体现的原则o 四、贷放分控原则o（1）个人贷款管理暂行办法第二十七条规定：贷款人应加强对贷款的发放管理，遵循审贷与放贷分离的原则，设立独立的放款管理部门或岗位，负责落实放款条件、发放满足约定条件的个人贷款。o（2）流动资金贷款管理暂行办法第二十三条规定：贷款人应设立独立的责任部门或岗位、负责流动资金贷款发放和支付审核。29第二节“三个办法一个指引”体现的原则o（3）固定资产贷款管理暂行办法第二十一条规定：贷款人应设立独立的责任部门或岗位，负责贷款发放和支付审核。o 五、贷后管理原则o（1）个人贷款管理暂行办法第三十五条规定：个人贷款支付后，贷款人应采取有效方式对贷款资金使用、借款人的信用及担保情况变化等进行跟踪检查和监控分析，确保贷款资产安全。30第二节“三个办法一个指引”体现的原则o（2）流动资金贷款管理暂行办法第三十条规定：贷款人应加强贷款资金发放后的管理，针对借款人所属行业及经营特点，通过定期与不定期现场检查与非现场监测，分析借款人经营、财务、信用、支付、担保及融资数量和渠道变化等状况，掌握各种影响借款人偿债能力的风险因素。31第二节“三个办法一个指引”体现的原则o 六、罚则约束原则o（1）见个人贷款管理暂行办法第七章“法律责任”；o（2）见流动资金贷款管理暂行办法第七章“法律责任”；o（3）见固定资产贷款管理暂行办法第七章“法律责任”；例如，第三十八条规定：贷款人有下列情形之一的，银行业监督管理机构可根据中华人民共和国银行业监督管理法第三十七条的规定采取监管措施：32第二节“三个办法一个指引”体现的原则o（一）固定资产贷款业务流程有缺陷的；o（二）未按本办法要求将贷款管理各环节的责任落实到具体部门和岗位的；o（三）贷款调查、风险评价未尽职的；o（四）未按本办法规定对借款人和项目的经营情况进行持续有效监控的；o（五）对借款人违反合同约定的行为未及时采取有效措施的。33第三节“三个办法一个指引”的精髓o 一、个人贷款管理暂行办法的精髓o（一）禁止发放无指定用途贷款。个人贷款用途应符合法律、法规规定和国家有关政策，贷款人不得发放无指定用途的个人贷款。个人在提出贷款申请时，应当有明确合法的贷款用途。同时，贷款人应就借款人的借款用途进行尽职调查，有效防范个人贷款业务风险。o（二）要求执行贷款面谈面签制度。34第三节“三个办法一个指引”的精髓o（三）支付管理方面的要求。这是个人贷款管理暂行办法的核心内容。该办法明确规定，除特殊情形外，个人贷款资金应当采用贷款人受托支付方式向借款人交易对象支付，即由贷款人根据借款人的提款申请和支付委托，将贷款资金支付给符合合同约定用途的借款人交易对象。并要求贷款人应在贷款资金发放前审核借款人相关交易资料和凭证是否符合合同约定条件，在支付后做好有关细节的认定记录。35第三节“三个办法一个指引”的精髓o 二、流动资金贷款管理暂行办法的精髓o（一）流动资金贷款需求测算。这是流动资金贷款管理暂行办法的核心指导思想。这主要是考虑流动资金贷款支付频繁，周转速度快，支付管理控制的成本较高，但影响企业流动资金占用的因素相对较为明确，流动资金需求可进行合理测算等因素，同时实践中流动资金贷款挪用也多是源于贷款人发放的流动资金贷款金额超出借款人实际流动资金需求。36【提示】流动资金贷款资金需求测算o【提示3-1】学会使用资产负债表把脉o 资产负债表是指反映企业在某一特定日期的财务状况的报表。o 资产负债表可以为企业融资决策提供重要的信息支持，帮助企业挖掘潜力、改进工作、实现理财目标。因此通过比较分析连续多个时点的资产负债表，可以发现企业内源融资的优劣势和争取外源融资的条件，这是分析贷款资金需求的重要步骤。37【提示3-1】学会使用资产负债表把脉o 1、资产负债表要素（见表1）o（1）资产：强调变现能力（流动性）信息，资产的变现能力由变现速度和变现收益决定。o（2）负债（债权人权益）：强调偿还期（流动性）信息，负债流动性与资产流动性对比，主要用来揭示企业的短期偿债能力。o（3）所有者权益：强调资本的稳定性（在企业停留的时间）包括资本金和留存收益等。38【提示3-1】学会使用资产负债表把脉o 资产、负债、所有者权益，它们是资金运动的静态表现。资产负债表的平衡关系是：o 资产=负债所有者权益 o【注】等式左边“资产”表示资金占用的形式；等式右边“负债所有者权益”表示资金的来源途径。39表1 资产负债表资 产年初 年末负债（债权人权益）年初 年末流动资产：流动负债：货币资金 短期借款交易性金融资产 应付票据应收票据 应付账款 应收账款 预收账款其他应收款 应付职工薪酬预付账款 应交税费 存 货 其他应付款 流动资产合计 流动负债合计40表1 资产负债表（续）资 产年初 年末负 债年初 年末非流动资产：非流动负债：持有至到期投资 长期借款长期应收款 非流动负债合计长期股权投资 负债合计固定资产 所有者权益：无形资产 实收资本资本公积非流动资产合计 盈余公积 未分配利润资产总计 权益总计41【提示3-1】学会使用资产负债表把脉o 2、资产负债表的结构与作用o（1）左边（资产信息）：从上到下，按资产流动性（变现能力）由大到小排列；o（2）右上方（负债信息）：从上到下，按负债流动性（偿还期）由短到长排列；o（3）右下方（资本信息）：从上到下，按所有者权益的停留时间（稳定性）由长到短排列。o 资产负债表的这种结构性信息，可以用来评价企业的流动性风险、资本结构和财务弹性。42【提示3-1】学会使用资产负债表把脉o 3、资产负债表的几种特殊状态o 根据资产负债表的关键信息点，可以对企业的财务状况做出定性的分析评价，为融资决策提供方向。为此，将资产负债表区分为以下几种特殊状态（以工商企业为例）：理想型；正常型；资金浪费型；短期偿债能力不足型；资不抵债型等。43（1）“理想型”资产负债表流动资产：60 速动资产30 盘存资产30 固定资产：40 总计 100 负债：40 流动负债30 长期负债10 所有者权益 60 实收资本 20 公积金 30 未分配利润 10 总计 100 44【提示3-1】学会使用资产负债表把脉o（2）“正常型”资产负债表o 一般认为，可以通过以下两个指标判断工商企业的资产负债表是否正常：o 流动比率流动资产流动负债，保持在2 1 左右，误差在可接受范围内；o 资产负债率负债合计资产合计，保持在50 左右，误差在可接受范围内。o 它反映的财务结构相对稳健！45【提示3-1】学会使用资产负债表把脉o（3）“资金浪费型”资产负债表。两个关键指标表现为：o 流动比率流动资产流动负债，远大于21，已超出可接受的范围；o 资产负债率负债合计资产合计，保持在50 左右，误差在可接受范围内。o 资金浪费型资产负债表已表现出的财务结构过于稳健，已经对企业的收益能力产生了不利影响。“血液”过多！46【提示3-1】学会使用资产负债表把脉o（4）“短期偿债能力不足型”资产负债表。两个关键指标表现为：o 流动比率流动资产流动负债，远小于21，已超出可接受的范围；o 资产负债率负债合计资产合计，保持在50 左右，误差在可接受范围内。o 短期偿债能力不足型资产负债表的财务结构呈现出风险型，如严重不足会导致企业财务性破产！急需输入“血液”！47【提示3-1】学会使用资产负债表把脉o（5）“资不抵债型”资产负债表。即净资产已经是负数，资产负债率100。（这是企业长期经营亏损所致）。企业“造血”功能在不断弱化！48【提示3-2】企业客户的内源融资与外源融资o 在市场经济条件下，企业一般通过两种方式获取资金：内源融资和外源融资。o 1、内源融资o 即企业不断将自己的储蓄（折旧和留存收益）转化为投资的过程。它包括：o（1）积累资金，即企业税后利润用于扩大再生产的部分；o（2）沉淀资金，即企业折旧资金在固定资产更新期限到来之前积累的资金。49【提示3-2】企业客户的内源融资与外源融资o 内源融资的特点：原始性、自主性、低成本性和抗风险性等。o 2、外源融资o 即企业吸收其他经济主体的闲置资金，使之转化为本企业投资的过程。它包括：o（1）直接融资（股权融资、债券融资）。o（2）间接融资。即通过金融中介机构充当信用媒介而实现融资的一种方式。50【提示3-2】企业客户的内源融资与外源融资o 外源融资的特点：高效性、灵活性、大量性和集中性等。o 3、内源融资与外源融资的关系o 内源融资是外源融资的保证，外源融资的规模和风险必须以内源融资的能力来衡量。51【提示3-3】资金需求测算的基本方法o 资金需求测算一般需要考虑以下两方面的因素：o 1、资金形式，包括：o（1）固定资金o（2）流动资金o（3）发展资金o 2、资金的需求期限o 不同类型的企业、同一企业处在不同的发展阶段、不同的业务过程对资金需求期限的要求是不同的。52【提示3-3】资金需求测算的基本方法o 资金需要量的预测方法o 企业客户融资规模的确定原则是“够用就好”。在实际操作中，企业确定筹资规模一般可使用经验法、比率预测法、资金习性预测法等。53【提示3-3】资金需求测算的基本方法o【方法1】经验测算法，主要是利用直观的资料，依靠个人的经验和主观分析、判断能力，对未来资金的需要数量做出预测。这种方法一般是在企业缺乏完备、准确的历史资料的情况下采用的。基本步骤是：o（1）由熟悉财务情况和生产经营情况的专家，根据过去所积累的经验，进行分析判断，提出预测的初步意见；o（2）通过召开座谈会或发出各种调查表等形式，对上述预测的初步意见进行修正补充。54【提示3-3】资金需求测算的基本方法o【方法2】比率测算法，主要是利用财务比率指标揭示的数量关系，对企业未来的资金需要量做出预测。例如，预测资金需要量应与企业的生产经营规模相联系。生产规模扩大，销售数量增加，会引起资金需求增加；反之，则会使资金需求量减少。能用于预测资金需求量的财务比率很多，如存货周转率、应收账款周转率、总资产周转率等，但最常用的是资金与销售额之间的比率，即销售百分率预测法。55【例1】销售百分率测算法的应用已知某企业的简要资产负债表（2009 年12 月31 日，单位：元）资 产 负债与所有者权益 现 金 5000应收账款 15000存 货 30000固定资产净额 30000 应付费用 5000应付账款 10000短期借款 25000应付债券 10000实收资本 20000留存收益 10000 资产合计 80000 权益合计 80000 56【提示3-3】资金需求测算的基本方法o 又已知，该企业2009 年的销售收入为100000 元，现在还有剩余生产能力，即增加产销量不需要进行固定资产方面的投资。假设销售净利润率为10%，如果2010 年的销售收入提高到120000 元，请问：该企业需要筹集多少资金？o 以下是应用销售百分率预测法的基本程序：o（1）将资产负债表中预计随销售变动而变动的项目分离出来。57【提示3-3】资金需求测算的基本方法o 在此例中，资产各项目除固定资产外都将随销售量的增加而增加，因为较多的销售量需要占用较多的存货，发生较多的应收账款，导致现金需求增加。在负债与所有者权益各项目中，应付账款和应付费用也会随销售数量的增加而增加，但实收资本、应付债券、短期借款等不会自动增加。公司的利润如果不全部分配出去，留存收益也会相应增加。预计随销售量增加而自动增加的项目列示在下表中。58 企业销售百分率表（各项百分比是根据上表中的有关项目的数字除以销售收入求得）资 产 占销售收入的百分比 负债与所有者权益 占销售收入的百分比 现 金应收账款存 货固定资产 5%15%30%不变动 应付费用应付账款短期借款应付债券实收资本留存收益 5%10%不变动不变动不变动视情况变动 合 计 50%合 计 15%59【提示3-3】资金需求测算的基本方法o（2）确定需要增加的资金。从上表中可以看出，随销售收入的增加，资金需求自动增加50%，但资金来源也自动增加15%，实际增加的资金需求只有35%，即销售收入每增加100 元，必须增加50 元的资金占用，但同时增加15 元的资金来源，该企业实际必须取得的资金来源为35 元。在本例中，销售收入从100000 元，增加到120000 元，增加了20000 元，按照35%的比率可预测将增加7000 元（2000035%）的资金需求。60【提示3-3】资金需求测算的基本方法o（3）确定对外界资金需求的数量。上述7000 元的资金需求有些可以通过企业内部来筹集，2010 年的销售利润为12000 元=12000010%，如果企业的利润分配给投资者的比率为60%，则将有40%的利润即4800 元（1200040%）被留存下来，还有2200 元（7000 元4800 元）的资金须向外界筹集。即：对外界资金的需求量=50%20000 15%20000 120000 10%40%=2200（元）61【提示3-3】资金需求测算的基本方法o【小结】o 其中：A随销售变化的资产（变动资产）；o B随销售变化的负债（变动负债）；o S1基期销售额；S2测算期销售额；o S销售的变动额；P销售净利率；o E收益留存比率；o A S1 变动资产占基期销售额的百分比；o B S1 变动负债占基期销售额的百分比。62【提示3-3】资金需求测算的基本方法o【方法3】资金习性预测法。所谓资金习性，是指资金的变动同产销量变动之间的依存关系。按照资金同产销量之间的依存关系，可以把资金区分为不变资金、变动资金和半变动资金。o 不变资金是指在一定的产销量范围内，不受产销量变动的影响而保持固定不变的那部分资金。o 也就是说，产销量在一定范围内变动，这部分资金保持不变。这部分资金包括：为维持生产经营而占用的最低数额的现金，原材料的保险储备，必要的成品储备，厂房、机器设备等固定资产占用的资金。63【提示3-3】资金需求测算的基本方法o 变动资金是指随产销量的变动而成同比例变动的那部分资金。它一般包括直接构成产品实体的原材料、外购件等占用的资金。另外，在最低储备以外的现金、存货、应收账款等也具有变动资金的性质。o 半变动资金是指虽然受产销量变化的影响，但不成同比例变动的资金，如一些辅助材料上占用的资金。半变动资金可采用一定的方法划分为不变资金和变动资金两部分。64【提示3-3】资金需求测算的基本方法o 进行资金习性分析，把资金划分为变动资金和不变资金两部分，从数量上掌握了资金同销售量之间的规律性，对正确预测资金的需要量有很大的帮助。运用资金习性预测资金的需求量，一般需要引入回归分析法。o【例2】资金习性预测法的应用。某企业产销量与资金的变化情况如下表所示。2010年的预计销售量为150 万件，试计算2010年的资金需要量。65产销量与资金变化情况表 年 度 产销量（Xi）（万件）资金占用（Yi）（万元）200420052006200720082009120110100120130140 1009590100105110 66【提示3-3】资金需求测算的基本方法o 设产销量为自变量X，资金占用为因变量Y，假设它们之间存在线性关系，用公式表示如下：o Y=a bXo 式中：a不变资金；o b单位产销量所需变动资金。o 可见，只要求出a、b，并知道预测期的产销量，就可以用上述公式测算出资金的需求情况。a、b 可用回归直线方程求出。其步骤是：67（1）根据上表整理出下表 资金需要量预测表 年度 XiYiXiYi 200420052006200720082009120110100120130140 1009590100105110 12 00010 4509 00012 00013 65015 400 14 40012 10010 00014 40016 90019 600 合计n=6 Xi=720 Yi=600 XiYi=72500 Xi2=87400 68【提示3-3】资金需求测算的基本方法o（2）把上表的资料代入下列联立方程：o 解得：a=40，b=0.5 69【提示3-3】资金需求测算的基本方法o（3）把a=40、代入Y=a bX 求得：o Y=40 o（4）把2010 年预计销售量150 万件代入上式，得出2010 年资金需要量为：o 40 0.5150=115（万元）70【提示】流动资金贷款资金需求测算 o【提示3-4】银监部门提供的流动资金贷款需求量的测算参考o 流动资金贷款需求量应基于借款人日常生产经营所需营运资金与现有流动资金的差额（即流动资金缺口）确定。一般来讲，影响流动资金需求的关键因素为存货（原材料、半成品、产成品）、现金、应收账款和应付账款。同时，还会受到借款人所属行业、经营规模、发展阶段、谈判地位等重要因素的影响。71【提示】流动资金贷款资金需求测算o 银行业金融机构根据借款人当期财务报告和业务发展预测，按以下方法测算其流动资金贷款需求量：o 1、估算借款人营运资金量o 借款人营运资金量影响因素主要包括现金、存货、应收账款、应付账款、预收账款、预付账款等。在调查基础上，预测各项资金周转时间变化，合理估算借款人营运资金量。在实际测算中，借款人营运资金需求可参考如下公式：72【提示】流动资金贷款资金需求测算o 营运资金量上年度销售收入（1 上年度销售利润率）（1 预计销售收入年增长率）/营运资金周转次数o 其中：营运资金周转次数360/(存货周转天数+应收账款周转天数应付账款周转天数预付账款周转天数预收账款周转天数)o 周转天数=360/周转次数o 应收账款周转次数销售收入/平均应收账款余额 73【提示】流动资金贷款资金需求测算o 预收账款周转次数销售收入/平均预收账款余额o 存货周转次数销售成本/平均存货余额o 预付账款周转次数销售成本/平均预付账款余额o 应付账款周转次数销售成本/平均应付账款余额74【提示】流动资金贷款资金需求测算o 2、估算新增流动资金贷款额度o 将估算出的借款人营运资金需求量扣除借款人自有资金、现有流动资金贷款以及其他融资，即可估算出新增流动资金贷款额度。o 新增流动资金贷款额度=营运资金量借款人自有资金现有流动资金贷款其他渠道提供的营运资金75【提示】流动资金贷款资金需求测算o 3、需要考虑的其他因素o（1）各银行业金融机构应根据实际情况和未来发展情况（如借款人所属行业、规模、发展阶段、谈判地位等）分别合理预测借款人应收账款、存货和应付账款的周转天数，并可考虑一定的保险系数。o（2）对集团关联客户，可采用合并报表估算流动资金贷款额度，原则上纳入合并报表范围内的成员企业流动资金贷款总和不能超过估算值。76【提示】流动资金贷款资金需求测算o（3）对小企业融资、订单融资、预付租金或者临时大额债项融资等情况，可在交易真实性的基础上，确保有效控制用途和回款情况下，根据实际交易需求确定流动资金额度。o（4）对季节性生产借款人，可按每年的连续生产时段作为计算周期估算流动资金需求，贷款期限应根据回款周期合理确定。77第三节“三个办法一个指引”的精髓o（二）对流动资金贷款支付作出了有针对性的规定，同时严格对贷款资金使用的监控，加强贷后管理。主要要求体现在：o（1）明确贷款的具体支付方式和标准主要由当事人约定。流贷管理暂行办法规定由借贷双方在合同中约定贷款资金的支付方式和贷款人受托支付的金额标准，要求贷款人应根据借款人的行业特征、经营规模、管理水平、信用状况等因素和贷款业务品种，合理约定贷款资金支付方式及贷款人受托支付的金额标准。78第三节“三个办法一个指引”的精髓o 特别地，对与借款人新建立信贷业务关系且借款人信用状况一般、支付对象明确且单笔支付金额较大，以及贷款人认定的贸易融资等其他情形，流贷办法要求原则上应采用贷款人受托支付方式。o（2）进一步严格了支付管理的相关要求。一是，采用贷款人受托支付的，贷款人应根据约定的贷款用途、审核借款人提供的支付申请所列支付对象、支付金额等信息是否与相应的商务合同等证明材料相符。审核同意后，贷款79第三节“三个办法一个指引”的精髓o 人应将贷款资金通过借款人账户支付给借款人交易对象；二是，采用借款人自主支付的，贷款人应按借款合同约定要求借款人定期汇总报告贷款资金支付情况，并通过账户分析、凭证查验或现场调查等方式核查贷款支付是否符合约定用途；三是，贷款支付过程中，借款人信用状况下降、贷款资金使用出现异常的，贷款人应与借款人协商补充贷款发放和支付条件，或根据合同约定变更贷款支付方式、停止贷款资金的发放和支付。80第三节“三个办法一个指引”的精髓o（3）加强了对流动资金贷款的贷后管理要求，要求贷款人应动态关注借款人经营、管理、财务及资金流向等重大预警信号，及时采取提前收贷、追加担保等有效措施防范化解贷款风险；要求贷款人应评估贷款品种、额度、期限与借款人经营状况、还款能力的匹配程度，作为与借款人后续合作的依据，必要时及时调整与借款人合作的策略和内容。81第三节“三个办法一个指引”的精髓o 特别需要注意的是，流贷管理办法要求贷款人通过合理设定贷款业务品种和期限、设立专门资金回笼账户、协商签订账户管理协议等方式，加强对回笼资金的管控：o 一是，要求贷款人应根据借款人生产经营的规模和周期特点，合理设定流动资金贷款的业务品种和期限，以满足借款人生产经营的资金需求，实现对贷款资金回笼的有效控制；82第三节“三个办法一个指引”的精髓o 二是，要求贷款人应在借款合同中约定由借款人承诺，贷款人有权根据借款人资金回笼情况提前收回贷款；o 三是，规定贷款人应通过借款合同的约定，要求借款人指定专门资金回笼账户并及时提供该账户资金进出情况。贷款人可根据借款人信用状况、融资情况等，与借款人协商签订账户管理协议，明确约定对指定账户回笼资金进出的管理。贷款人应关注大额及异常83第三节“三个办法一个指引”的精髓o 资金流入流出情况，加强对资金回笼账户的监控。o（三）流动资金贷款用途的限制规定。o 流贷管理办法明确规定，贷款人应与借款人约定明确、合法的用途，流动资金贷款不得用于固定资产、股权等投资，不得用于国家禁止生产、经营的领域和用途。同时，流动资金贷款不得违规挪用，贷款人应按照合同约定认真检查、监督流动资金贷款的使用情况。84第三节“三个办法一个指引”的精髓o（四）进一步明确了防范超额授信风险的措施。o 流贷管理办法在防范超额授信风险方面，要求贷款人应根据经济运行状况、行业发展规律和借款人的有效信贷需求等，合理确定内部绩效考核指标，不得制订不合理的贷款规模指标，不得恶性竞争和突击放贷。同时，明确了贷款人以降低信贷条件或超过借款人实际资金需求发放贷款的法律责任。85【提示】银行内部绩效考核导向o 第一种模式：信贷规模最大化考核模式。o 第二种模式：会计利润最大化考核模式。o 缺陷：o 没有考虑资本金的时间价值；o 没有考虑风险因素；o 容易造成经营上的短期行为。o 改进途径：实施经济资本制度或导入经济增加值（EVA）和平行计分卡系统（BSC），体现价值最大化。86【提示】银行内部绩效考核导向o 第三种模式：可持续经营和价值最大化考核模式。o 商业银行价值=财务资本价值+人力资本价值+制度资本价值（业务流程内控制度、治理结构等）+客户资本价值。o 例如，某农村商业银行以“价值最大化导向”设计的支行绩效考核控制体系。见WORD附件1和附件2。87第三节“三个办法一个指引”的精髓o 三、固定资产贷款管理暂行办法的精髓o（1）倡导贷款支付管理理念，强化贷款用途管理。固贷管理办法规定，贷款人依法加强贷款用途管理，通过加强贷款发放和支付审核，增加贷款人受托支付等手段，健全贷款发放与支付的管理，减少贷款挪用的风险。o（2）强调合同或协议的有效管理，强化贷款风险要点的控制。固贷管理办法规定，88第三节“三个办法一个指引”的精髓o 贷款人在合同或协议中应对控制贷款风险有重要作用的内容与借款人进行约定，使贷款人通过合同来控制贷款风险。o（3）强调了加强贷后管理。固贷管理办法要求加强贷后风险控制和预警机制，强调动态监测以及对贷款账户的管理。o（4）明确了贷款人的法律责任，强化了贷款责任的针对性。固贷管理办法规定，对不按本办法经营固定资产贷款业务的行为采取监管措施，或给予罚款、取消高管人89第三节“三个办法一个指引”的精髓o 员任职资格等行政处罚措施。o 四、项目融资业务指引的要义与精髓o（一）明确了项目融资的定义。项目融资是符合以下特征的贷款：o（1）贷款用途通常是用于建造一个或一组大型生产装置、基础设施、房地产项目或其他项目，包括对在建或已建项目的再融资；o（2）借款人通常是为建设、经营该项目或为该项目融资而专门组建的企事业法人，包括90第三节“三个办法一个指引”的精髓o 主要从事该项目建设、经营或融资的既有企事业法人；o（3）还款资金来源主要依赖该项目产生的销售收入、补贴收入或其他收入，一般不具备其他还款来源。o（二）明确识别、评估、管理项目建设期和经营期两类风险的要求。o 指引将项目融资中的各类风险按照项目建设期和经营期两类风险加以明确，并对贷款91第三节“三个办法一个指引”的精髓o 人应当采取相应措施有效降低、分散项目建设期和经营期风险提出了明确要求。o【例如】房地产项目融资在建设期和经营期的风险分类（风险评估见WORD 附件3）。o 1、建设期风险，包括投资决策风险和项目实施风险。o（1）投资决策风险，包括：o 宏观环境风险，如政治风险、社会风险、经济风险、政策风险等。92第三节“三个办法一个指引”的精髓o 区域环境风险，如区位风险、周边设施风险、环保风险、自然风险等。o 土地风险，如土地自然属性风险、征地拆迁风险等。o 资金风险，如资金充足性风险、利率风险、通货膨胀风险等。o 设计风险，如先进性风险、适用性风险、经济性风险等。93第三节“三个办法一个指引”的精髓o（2）项目实施风险，包括：o 施工风险，如施工成本风险、施工安全风险、施工技术风险、工程质量风险、工期拖延风险等。o 自然风险，如火灾风险、风暴风险、洪水风险、地震风险、气温风险等。o 2、经营期风险。该阶段决定着房地产投资收益的实现，是房地产投资风险最大的环节之一。其中包括：94第三节“三个办法一个指引”的精髓o 市场风险，如房地产产业政策风险、购买力风险、国民经济水平风险、市场供求风险等