第九章金融学货币供给习题与解答.doc

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1、【精品文档】如有侵权，请联系网站删除，仅供学习与交流第九章 金融学 货币供给习题与解答.精品文档.第九章 货币供给习题一、名词解释（5题，每题4分）1、原始存款2、超额准备金3、基础货币4、货币乘数5、M1二、单项选择题（10题，每题1分）1货币供应量一般是指（ ）A流通中的现金量B流通中的存款量C流通中的现金量与存款量之和D流通中的现金量与存款量之差2货币供给的根本来源是（ ）A银行贷款B财政支出C企业收入D个人收入3主张“货币供给是外生变量”的论点，其含义是（ ）A货币供给决定于整个金融体系的运作B货币供给决定于货币当局的政策C货币供给决定于客观经济过程D货币供给决定于财政政策的实施4如果

2、物价上涨，名义货币供给成比例地随之增加，则实际货币供给（ ）A也成此比例地增加B成比例地减小C保持不变D无方向性的振荡5如果实际货币需求增加而名义货币供给不变，则货币和物价的变化是（ ）A货币升值，物价下降B货币升值，物价上涨C货币贬值，物价下降D货币贬值，物价上涨6中央银行提高存款准备率，将导致商业银行信用创造能力的（ ）A上升 B下降C不变D不确定7基础货币是由( )提供的A投资基金 B商业银行C中央银行 D财政部8派生存款是由（ ）创造的A商业银行B中央银行C证券公司D投资公司9下列资产负债项目中，属于中央银行负债的有（ ）A流通中的通货B央行的外汇储备C对商业银行的贷款 D财政借款10

3、下列金融变量中，直接受制于商业银行行为的是（ ）A超额存款比率B现金漏损率C定期存款比率D财政性存款比率三、判断题（10题，每题1分）1、当非银行公众向中央银行出售债券，并将所获支票在中央银行兑现时，则基础货币增加。 2、当央行为维持汇率稳定而买卖外汇时，常导致基础货币的变动。 3、一般地说，央行降低再贴现利率，则货币供应量一定扩张。 4、若中央银行在市场购买价值100万元的外汇，同时增加对商业银行100万元再贴现贷款，货币乘数为3，在其它条件不变时，货币供应量增加600万元。 5、基础货币中具有乘数效应的部分主要是现金。 6、货币乘数取决于四个因素的变动，即现金漏损率、超额准备金率、活期存款

4、法定准备金率、定期存款法定准备金率以及定期存款与活期存款之比。 7、货币供应量是由四个经济主体，即公众、银行部门、政府及货币当局共同决定的。 8、财政赤字往往会导致基础货币增加。 9、地下经济活动月猖獗，现金漏损率越高。 10、信用货币时代，可以完全由市场来调节货币供给。 四、填空题（20题，每空1分）1基础货币又称强力货币，它由商业银行的 和 组成。2政府直接向中央银行透支会使货币供应 。3中央银行实施公开市场操作手段的前提是存在 。4基础货币、货币乘数和货币供应量之间的数量关系为 ，其中货币存量M1= 。5总准备金（R）= 。6基础货币与央行资产总规模呈 关系，与非基础货币负债项目是 关系

5、。7货币供应量层次的划分是 为标准的。8在现代信用货币制度下，货币供给的源头是 。9 作为整个银行体系内存款扩张、货币创造的基础，其数额大小对 具有决定性的影响。10一般来说，市场利率越高，超额准备金率越 。11货币供应量是 与 的乘积。12现金是 银行的负债，存款是_ _银行的负债。13、狭义的货币供给量是从货币的交易功能出发确定货币的范围和口径，因此主要是指M1；广义的货币供给量则从货币的贮藏功能出发确定货币的范围和口径，因此主要是指M2和M3等。大多数时候，我们研究的货币供给量是指的 货币供给量。14、如果认为货币供给是 ，货币供给总是要被动地决定于客观经济过程，而货币当局并不能有效地控

6、制其变动，自然货币政策的调节作用，特别是以货币供给变动为操作指标的调节作用，有很大的局限性。15、所谓 是指商业银行发放贷款或进行其他资产业务时所转化而来的存款。16、现代社会，债权人通过转移这些债权来完成商品劳务的交换和价值的转移，通过持有这些债权来实现价值的储藏。这些债权是指今天的 。17、银行对企业、团体及个人的贷款和投资增减净额若为正数，则表示信用扩张，这会直接引起货币供应量 。18、财政支出与收入增减净额若为负数，则表示财政净盈余，这必会使货币供应量 。19、国际收支顺差或黄金外汇储备净增，则货币供应量 。20、由于 基本上受中央银行货币政策的左右，所以，从这个意义上来看，可以认为货

7、币供给具有外生性，是外生变量。五、计算题（3题，每题8分）1、去年货币供应量为1000亿元，今年经济增长率为10，物价上涨率为12，货币流通速度不变，问今年货币供应量应为多少？如果基础货币量为400亿， 现金漏损率为10，超额准备金率为10，那么，为实现货币供应量目标法定准备金率定多少合适？2、假定支票存款的法定准备金率为10%，并且整个银行体系没有任何超额准备金的情况下，有一家银行的客户提走了1000元的支票存款，试计算整个银行体系的存款收缩总额。3、原始存款1000万元，法定存款准备金率9%，提现率6%，超额准备金率5%，试计算整个银行体系的派生存款。六、简答题（5题，每题10分）1、货币

8、供给量是由哪些主体的行为决定的？2、影响基础货币的因素包括哪些？3、请从银行体系合并后资产负债表分析影响货币供给的因素4、制约派生存款的因素有哪些？5、简述存款创造的基本条件七、论述题（1题，每题15分）1、试分析影响货币乘数变动的因素2、请你从货币供给模型分析影响货币供给的主体及其背后的因素第九章 货币供给习题参考答案一、名词解释（5题，每题4分）1、原始存款所谓原始存款指商业银行吸收的，能增加其准备金的存款。原始存款是商业银行进行信用扩张和创造派生存款的基础。2、超额准备金金融机构在央行存款超过法定准备金存款的部分为超额准备金存款，超额准备金存款与金融机构自身保有的库存现金，构成超额准备金

9、(在我国习惯上称为备付金)。3、基础货币基础货币，是中央银行所发行的现金货币，以及对各商业银行的负债（即商业银行在中央银行的准备金存款）的总和，实际上也是中央银行对社会公众的负债总额。现实中的所有货币都是在其基础上创造出来的，所以把这二者之和称之为基础货币。4、货币乘数货币乘数是指基础货币每增加或减少一个单位所引起的货币供给额增加或减少的倍数。5、M1M1由流通中的现金和支票存款构成，代表现实的购买力。它的过多马上就会引起物价上涨。二、单项选择题（10题，每题1分）1货币供应量一般是指（ C ）A流通中的现金量B流通中的存款量C流通中的现金量与存款量之和D流通中的现金量与存款量之差2货币供给的

10、根本来源是（ A ）A银行贷款B财政支出C企业收入D个人收入3主张“货币供给是外生变量”的论点，其含义是（ B ）A货币供给决定于整个金融体系的运作B货币供给决定于货币当局的政策C货币供给决定于客观经济过程D货币供给决定于财政政策的实施4如果物价上涨，名义货币供给成比例地随之增加，则实际货币供给（ C ）A也成此比例地增加B成比例地减小C保持不变D无方向性的振荡5如果实际货币需求增加而名义货币供给不变，则货币和物价的变化是（ A ）A货币升值，物价下降B货币升值，物价上涨C货币贬值，物价下降D货币贬值，物价上涨6中央银行提高存款准备率，将导致商业银行信用创造能力的（ B ）A上升 B下降C不变

11、D不确定7基础货币是由( C )提供的A投资基金 B商业银行C中央银行 D财政部8派生存款是由（ A ）创造的A商业银行B中央银行C证券公司D投资公司9下列资产负债项目中，属于中央银行负债的有（A ）A流通中的通货B央行的外汇储备C对商业银行的贷款 D财政借款10下列金融变量中，直接受制于商业银行行为的是（ A ）A超额存款比率B现金漏损率C定期存款比率D财政性存款比率三、判断题（10题，每题1分）1、当非银行公众向中央银行出售债券，并将所获支票在中央银行兑现时，则基础货币增加。（ T ）2、当央行为维持汇率稳定而买卖外汇时，常导致基础货币的变动。（ T ）3、一般地说，央行降低再贴现利率，则

12、货币供应量一定扩张。（ F ）4、若中央银行在市场购买价值100万元的外汇，同时增加对商业银行100万元再贴现贷款，货币乘数为3，在其它条件不变时，货币供应量增加600万元。（ T ）5、基础货币中具有乘数效应的部分主要是现金。（ F ）6、货币乘数取决于四个因素的变动，即现金漏损率、超额准备金率、活期存款法定准备金率、定期存款法定准备金率以及定期存款与活期存款之比。（ T ）7、货币供应量是由四个经济主体，即公众、银行部门、政府及货币当局共同决定的。（ T ）8、财政赤字往往会导致基础货币增加。（ T）9、地下经济活动月猖獗，现金漏损率越高。（ T）10、信用货币时代，可以完全由市场来调节货

13、币供给。（ F ）四、填空题（20题，每空1分）1基础货币又称强力货币，它由商业银行的 准备金 和 流通中现金 组成。2政府直接向中央银行透支会使货币供应 增加 。3中央银行实施公开市场操作手段的前提是存在 发达的证券市场 。4基础货币、货币乘数和货币供应量之间的数量关系为 货币供应量=基础货币*货币乘数 ，其中货币存量M1= C+Dd 。5总准备金（R）= 法定准备金+超额准备金 。6基础货币与央行资产总规模呈 正相关 关系，与非基础货币负债项目是 负相关 关系。7货币供应量层次的划分是 以资产的流动性高低 为标准的。8在现代信用货币制度下，货币供给的源头是 中央银行 。9 基础货币 作为整

14、个银行体系内存款扩张、货币创造的基础，其数额大小对 货币供给 具有决定性的影响。10一般来说，市场利率越高，超额准备金率越 低 。11货币供应量是 基础货币 与 货币乘数 的乘积。12现金是 中央 银行的负债，存款是_商业_银行的负债。13、狭义的货币供给量是从货币的交易功能出发确定货币的范围和口径，因此主要是指M1；广义的货币供给量则从货币的贮藏功能出发确定货币的范围和口径，因此主要是指M2和M3等。大多数时候，我们研究的货币供给量是指的 狭义的 货币供给量。14、如果认为货币供给是 内生变量 ，货币供给总是要被动地决定于客观经济过程，而货币当局并不能有效地控制其变动，自然货币政策的调节作用

15、，特别是以货币供给变动为操作指标的调节作用，有很大的局限性。15、所谓 派生存款 是指商业银行发放贷款或进行其他资产业务时所转化而来的存款。16、现代社会，债权人通过转移这些债权来完成商品劳务的交换和价值的转移，通过持有这些债权来实现价值的储藏。这些债权是指今天的 信用货币 。17、银行对企业、团体及个人的贷款和投资增减净额若为正数，则表示信用扩张，这会直接引起货币供应量 增加 。18、财政支出与收入增减净额若为负数，则表示财政净盈余，这必会使货币供应量 减少 。19、国际收支顺差或黄金外汇储备净增，则货币供应量 增加 。20、由于 基础货币 基本上受中央银行货币政策的左右，所以，从这个意义上

16、来看，可以认为货币供给具有外生性，是外生变量。五、计算题（3题，每题8分）1、去年货币供应量为1000亿元，今年经济增长率为10，物价上涨率为12，货币流通速度不变，问今年货币供应量应为多少？如果基础货币量为400亿， 现金漏损率为10，超额准备金率为10，那么，为实现货币供应量目标法定准备金率定多少合适？解答： 1232= 推出r=15.71%今年货币供应量应为232亿元；为实现货币供应量目标法定准备金率定15.71%合适。标准：对得8分。2、假定支票存款的法定准备金率为10%，并且整个银行体系没有任何超额准备金的情况下，有一家银行的客户提走了1000元的支票存款，试计算整个银行体系的存款收

17、缩总额。解：整个银行体系的存款收缩额=1000/10%=10，000元标准：对得8分。3、原始存款1000万元，法定存款准备金率9%，提现率6%，超额准备金率5%，试计算整个银行体系的派生存款。 答案：派生存款=总存款原始存款总存款=原始存款存款派生倍数=10001/（9%+6%+5%）1000=4000（万元）标准：对得8分。六、简答题（5题，每题10分）1、货币供给量是由哪些主体的行为决定的？概括起来，货币供给量是下述主体的行为共同决定，他们是：中央银行的行为影响中央银行既是一国金融活动的调节者，又是基础货币的供给主体，中央银行在货币供给中的作用主要体现在垄断货币发行权上。流通中的现金全部

18、是中央银行发行的具有无限清偿能力的支付手段，中央银行根据货币政策和经济发展的需要确定现金的发行数量。中央银行通过法定存款准备金率，再贷款和公开市场业务等手段影响商业银行的原始存款和派生存款，进而影响货币供给总量。商业银行的行为影响商业银行既是基础货币的接受者，又是存款货币创造的主体。商业银行创造的货币是派生存款，派生存款和原始存款共同构成了商业银行的活期存款总额。通过存款的创造，增加了货币供给量。 财政机构的行为影响财政机构是通过改变它在中央银行和商业银行的存款来影响基础货币和货币供给的。在基础货币总量既定的前提下，财政机构若增加在中央银行的存款，则会引起基础货币的减少，并进而引起其在商业银行

19、的存款减少，从而减少货币供给量。反之，当财政机构取出在中央银行的存款，基础货币和根据货币乘数而得出的货币供给量就会增加。企业的行为影响企业的行为对货币供给的影响是通过它们对货币资金的需求来实施的。货币供给总是以企业、社会公众等存在相应的货币需求作为前提的。比如，企业对资金需求增加，如果追加投入是靠自身积累，则不会影响货币供给；如果是靠增资发行有价证券，则会影响货币供给的结构；如果申请银行贷款，则会影响货币供给。社会公众的行为影响社会公众也是通过对货币需求的行为引起不同存款类型之间的转换，以及影响现金与存款的比率，从而影响货币乘数。标准：答对每点2分。2、影响基础货币的因素包括哪些？国际收支：盈

20、余，则央行购进外汇，央行国外净资产项目增加；反之，赤字则央行要出售外汇供进口用，国外资产净额减少。这些都影响基础货币的增减。汇率政策：央行不想让本币升值就会买进外汇，如果不想让本币贬值，就抛出外汇。这些都会影响到央行国外净资产的增减，从而影响到基础货币的增减。政府财政收支：发生赤字，央行对政府的债权增加，基础货币增加（货币供给增加）；反之盈余则对政府债务增加，基础货币减少（货币回笼，供给减少）。 货币政策：对基础货币的影响主要体现在再贴现（再贷款）政策和公开市场业务两个方面。通过利率的提高和降低及债券的买进卖出影响对金融机构的债权和债券资产的增减，从而影响基础货币的增减。标准：答对每点2.5分

21、。3、请从银行体系合并后资产负债表分析影响货币供给的因素货币供应量受以下四个因素的制约：信贷收支状况银行对企业、团体及个人的贷款和投资增减净额，若为正数，则表示信用扩张，这会直接引起货币供应量增加。若为负数，则表示信用收缩，这造成货币供应量减少。财政收支状况财政支出与收入增减净额若为正数，则表示财政净赤字，这必然导致货币供应量增加；若为负数，则表示财政净盈余，这必会使货币供应量减少。国际收支状况国际收支增减净额若为正数(即国际收支顺差或黄金外汇储备净增)，则货币供应量增加。若为负数，则货币供应量减少。银行资本的变化及其余额。银行资本与货币供给呈反比关系。标准：答对每点2.5分。4、制约派生存款

22、的因素有哪些？整个商业银行体系所能创造的派生存款取决于以下因素：客观经济过程产生对货币的需求（如要有贷款需求等），这样银行的存款才用得出去；法定准备率高低；现金漏损率；超额准备率；活期存款转化为定期存款的比率；定期存款法定准备率。标准：答对第点2.5分，其余每点1.5分。5、简述存款创造的基本条件存款创造的基本条件有两个：非现金结算制度部分准备金制度若没有部分准备金制度，商业银行就根本无法用吸收的存款去发放贷款；若不存在非现金结算，银行也无法通过增加客户活期存款来发放贷款。这两个条件对活期存款创造来说，缺一不可。标准：答对每点5分。七、论述题（1题，每题15分）1、试分析影响货币乘数变动的因素

23、解答要点：影响法定准备金率的因素：A.货币政策意向：经济过热时，货币当局提高法定准备金率，经济过冷时降低法定准备金率。B.商业银行的存款构成：总存款中活期占的比例高低变化，总存款中实际上缴法定准备金率就会变化。C.有些国家对于商业银行的规模大小和距离央行的远近不同，规定的法定准备金比率也有别，存款在这些机构之间变动也会影响整个银行系统的法定准备金率的高低变化。(每点1分，共3分)影响超额存款准备金率的因素：A.市场利率的高低，决定持有超额准备金的机会成本高低；B.央行货币政策手段的告示作用，如预期将紧缩，利率会上升，那就先以超额准备金形式持有，等到利率上升时再用出去，反之则先花出去再说，超额准

24、备金势必减少。C.存款外流程度高低；D.商业银行资产经营政策：稳健还是冒进。(每点1分，共4分)影响通货比率变动的因素：A.财富变动效果：越富裕，用现金越少。B.相对收益变动效果：非现金资产收益的上升，会减少人们对现金的持有，反之会增加对现金的持有（机会成本分析）。C.相对风险变动效果：银行是否会倒闭，通胀是否加速，这都会影响人们持有现金及时消费还是存款的决策。D.金融业的发达程度，越发达使用非现金越方便就越没有必要持有现金，反之则要多持现金。E.季节因素：节假日用现金多些，这是就我国现状的描述。(每点1分，共5分)商业银行的活期存款与存款总额的比例（与M1正相关）：A.可支配收入水平的高低与

25、该比率呈反相关。B.存款利率的高低及其结构（利率差距大小决定存款的分布）。(每点1.5分，共3分)2、请你从货币供给模型分析影响货币供给的主体及其背后的因素解答要点：简单的货币供给模型就是货币供给等于货币乘数乘以基础货币。（2分）基础货币主要由央行通过再贴现政策和公开市场业务手段的运用来影响（也可包括国际收支、汇率政策和财政收支）。（3分）货币乘数的影响因素包括主要由央行决定的法定准备金率（实际高低又根据货币政策意向、银行存款构成、商业银行的规模和处所等决定）；由商业银行决定的超额准备金率（由商业银行考虑持有超额准备金的成本和收益决定）；社会公众决定的通货比率（财富变动效果、相对收益变动效果、相对风险变动效果、金融业的发展状况等影响）；社会公众决定的活期存款与存款总额的比例（受可支配收入水平高低、存款利率高低及其结构等影响）。（每点2.5分，此段共10分）