燃气发电机组制造建设项目经营分析报告.docx
《燃气发电机组制造建设项目经营分析报告.docx》由会员分享,可在线阅读,更多相关《燃气发电机组制造建设项目经营分析报告.docx(29页珍藏版)》请在淘文阁 - 分享文档赚钱的网站上搜索。
1、泓域咨询/燃气发电机组制造建设项目经营分析报告燃气发电机组制造建设项目经营分析报告规划设计 / 投资分析 第一章 项目总体情况说明一、经营环境分析燃气发电具有能源转换效率高、污染物排放少、启停迅速、运行灵活等特点。近年来,随着我国天然气资源的大规模开发利用,国家“西气东输”、近海天然气开发和引进国外液化天然气等工作全面展开,我国燃气发电产业持续快速发展,为优化能源结构、促进节能减排、缓解电力供需矛盾、确保电网安全稳定发挥了重要作用。除部分地区供热机组外,我国燃气发电机组多以调峰调频为主,采用昼开夜停的两班制运行方式,调峰调频机组容量约占燃气发电机组总容量的70%。目前国内燃机设备制造企业与国外
2、企业合作中在关键技术方面存在壁垒,我国对燃气发电核心技术还不完全掌握,在一定程度上制约着燃气发电产业的发展。例如,燃机设计制造中燃烧器、透平叶片等热部件完全依靠进口,发展存在瓶颈。国内制造企业虽然能够制造、组装燃气发电机组,但在整机设计、热部件材料制造以及冷却和隔热涂层等关键技术方面尚未实现实质性突破,燃机燃烧器、透平叶片等热部件仍完全依靠进口。在设备维护方面,整机检修维护依赖原厂商,维修费用昂贵。受设备设计制造核心技术不掌握的制约,国内对整机检修维护核心技术掌握不深、不透,机组检修维护、改造升级、部件更换等都依赖原厂商,主要部件发生故障需返厂检修,检修维护费用昂贵。其中,燃机动叶、静叶、护环
3、、燃烧器等主要部件必须送到燃机制造厂的修理厂检修,费用占总检修费用的90%。同时,国内燃气电厂大部分依托制造厂家服务协议模式来管理燃机设备,检修维护费用居高不下。例如国内F级机组检修维护费用一般都超过3000万元/台年。此外,燃机发电企业没有掌握整机燃烧调整的标准和参数,运行人员不能通过燃烧自动调整确保机组在燃烧脉动最小和在排放最佳点运行,不利于有效控制安全状况和开展异常诊断、分析。目前,国外利用天然气发电的技术和应用成熟度均领先于中国,导致全球燃气发电机组行业的市场份额也主要被欧美等发达国家所占据。尽管市场的寡头竞争格局已基本形成,但是随着功率在300KW以上的大功率机组应用需求的增加,大功
4、率机组的生产和销售正成为各厂商新的竞争重点。总体来看,在我国“西气东输”工程启动之前,由于我国天然气资源比较短缺,天然气产业基础比较薄弱,导致天然气发电发展缓慢,发电比例较低。在同其他部分国家的对比之下,2017年,我国发电气占天然气总消费的比例仍处于较低水平,相较于美、日、韩、英等国家差距依然较大。而在国外燃气发电的需求拉动下,燃气发电机组行业也得到了较快发展,并形成了主导全球的一些龙头企业。目前,燃气发电机组行业日渐呈现出典型的寡头垄断竞争格局,主要竞争厂商有卡特彼勒(美国)、康明斯(美国)、科勒(美国)、威尔信(英国)、SDMO(法国)等,其中卡特彼勒、康明斯、科勒3大厂商的市场份额合计
5、达到了63%左右;卡特彼勒燃气发电机组在全球位居领导地位,约占全球1/3左右的市场份额。尽管近几年来,行业内新增了许多来自中国和印度的厂商,但这些厂商的产品中所使用的发动机和发电机却仍大多以来国际品牌,仅仅通过本土化的设计优势和较高的性价比获得一定的市场份额。可见,欧美等国家的燃气发电机组厂商仍是市场主导。而从燃气发电机组的功率划分来看,主要可分为低于60KW、60-300KW、300KW-1MW和高于1MW四种机组类型。其中,低于60KW的燃气发动机组主导着整个市场,约占整个市场销量的60%左右;而300KW-1MW的机组销量占比仅为15%;功率高于1MW的燃气发电机组销量占比则更少。但是,
6、功率大于300KW的燃气发电机组的销售额贡献度却较大。此外,随着工业和热电联合应用方面的主电源对300KW-1MW的燃气发电机需求量的增加,未来对于大功率燃气发电机的需求将日益增长。预计到2019年功率为300KW-1MW以及高于1MW的燃气发电机组的销售额合计占比将达到63%左右。大功率燃气发电机组将成为行业收入最主要的来源,并成为各大厂商竞争布局的重点。值得一提的是,目前市场对大功率燃气发电机组的需求的扩大,也使越来越多的需求方将目光转向了输出功率更高的燃气轮机,这将限制燃气发电机组的采用率。并且,随着燃气轮机市场规模的持续萎缩,卖方市场竞争日趋激烈,例如,美国通用电气GE的市场份额便被德
7、国西门子公司、日本三菱日立电力等公司不断侵蚀,预计在2018年GE在燃机轮机市场的占有率将由上年的49%下跌至40%左右。而卖方市场竞争的白热化将有助于提高下游买方的议价能力,从而得以降低燃气发电设备的购置成本。与此同时,燃气发电机组的营运和维修成本较高,也弱化了其相较于其他发电机的竞争优势。而这主要是由于燃气发电机组技术发展尚未完全成熟,导致燃气发电机组平均成本依然较高。据统计,燃气发电机组比柴油机的价格要贵近50%,极大地削弱了需求方的购买意愿,进而阻碍了燃气发电机组行业的发展。值得庆幸的是,目前,部分燃气发电机组终端使用者已经开始关注设备使用寿命期限内的整体成本,长期来看,燃气发电机组的
8、竞争力依然强劲。二、项目情况说明为了积极响应xx经济合作区关于促进燃气发电机组产业发展的政策要求,xxx有限公司通过科学调研、合理布局,计划在xx经济合作区新建“燃气发电机组项目”;预计总用地面积57728.85平方米(折合约86.55亩),其中:净用地面积57728.85平方米;项目规划总建筑面积75624.79平方米,计容建筑面积75624.79平方米;根据总体规划设计测算,项目建筑系数70.43%,建筑容积率1.31,建设区域绿化覆盖率5.13%,固定资产投资强度185.06万元/亩。根据谨慎财务测算,项目总投资18160.17万元,其中:固定资产投资16016.94万元,占项目总投资的
9、88.20%;流动资金2143.23万元,占项目总投资的11.80%。在固定资产投资中建筑工程投资6643.28万元,占项目总投资的36.58%;设备购置费7491.99万元,占项目总投资的41.26%;其它投资费用1881.67万元,占项目总投资的10.36%。项目建成投入正常运营后主要生产燃气发电机组产品,根据谨慎财务测算,预期达纲年营业收入20866.00万元,总成本费用16359.34万元,税金及附加305.51万元,利润总额4506.66万元,利税总额5433.78万元,税后净利润3379.99万元,达纲年纳税总额2053.78万元;达纲年投资利润率24.82%,投资利税率29.92
10、%,投资回报率18.61%,全部投资回收期6.87年,提供就业职位430个,达纲年综合节能量31.88吨标准煤/年,项目总节能率25.93%,具有显著的经济效益、社会效益和节能效益。三、经营结果分析燃气发电具有能源转换效率高、污染物排放少、启停迅速、运行灵活等特点。近年来,随着我国天然气资源的大规模开发利用,国家“西气东输”、近海天然气开发和引进国外液化天然气等工作全面展开,我国燃气发电产业持续快速发展,为优化能源结构、促进节能减排、缓解电力供需矛盾、确保电网安全稳定发挥了重要作用。目前,国外利用天然气发电的技术和应用成熟度均领先于中国,导致全球燃气发电机组行业的市场份额也主要被欧美等发达国家
11、所占据。尽管市场的寡头竞争格局已基本形成,但是随着功率在300KW以上的大功率机组应用需求的增加,大功率机组的生产和销售正成为各厂商新的竞争重点。1、本期工程项目符合国家产业发展政策和规划要求,符合xx经济合作区行业布局和结构调整政策;项目的建设对促进xx经济合作区产业结构、技术结构、组织结构、产品结构的调整优化有着积极的推动意义。2、项目拟建设在xx经济合作区内,工程选址符合xx经济合作区土地利用总体规划,保证项目用地要求,而且项目建设区域交通运输便利,可利用现有公用工程设施,水、电、气等能源供应有保障。3、根据谨慎财务测算,本期工程项目达纲年投资利润率24.82%,投资利税率29.92%,
12、全部投资回报率18.61%,全部投资回收期6.87年,固定资产投资回收期6.87年,因此,本期工程项目经营非常安全,说明项目具有较强的盈利能力和抗风险能力。4、本期工程项目利用现有土地,计划总建筑面积75624.79平方米(计容建筑面积75624.79平方米);购置先进的技术装备共计109台(套),项目建设规模合理、经济技术实施方案可行。5、本期工程项目总投资18160.17万元,其中:固定资产投资16016.94万元,流动资金2143.23万元;经测算分析,项目建成投产后达纲年营业收入20866.00万元,总成本费用16359.34万元,年利税总额5433.78万元,其中:税后净利润3379
13、.99万元;纳税总额2053.78万元,其中:增值税621.61万元,税金及附加305.51万元,年缴纳企业所得税1126.66万元;年利润总额4506.66万元,全部投资回收期6.87年,固定资产投资回收期6.87年,本期工程项目可以取得较好的经济效益。6、国发展仍处于可以大有作为的重要战略机遇期。深入理解这一判断,准确把握战略机遇期内涵的深刻变化,是全面理解、认真落实五中全会精神的基础,对于“十三五”时期把握战略机遇、厚植发展优势,确保2020年实现全面建成小康社会宏伟目标,具有重要意义。优化环境是振兴实体经济的前提保障。把实体经济确定为国民经济之本,就要让政策、资金、技术、人才等要素不断
14、汇聚过来,实现实体经济、科技创新、现代金融、人力资源协同发展。其一,使科技创新在实体经济发展中的贡献份额不断提高,就要加快构建国家制造业创新体系,包括完善以企业为主体、需求为导向、产学研深度融合的技术创新体系,建成一批高水平制造业创新中心,培育一批创新型领军企业等。其二,使现代金融服务实体经济的能力不断增强,就要落实好中央出台的金融支持实体经济相关政策,运用大数据、互联网等新型技术改善融资服务,积极发展多层次资本市场,增强金融服务实体经济能力。其三,使人力资源支撑实体经济发展的作用不断优化,就要落实好新时期产业工人队伍建设改革方案和制造业人才发展规划指南,培养一大批具有创新精神和国际视野的企业
15、家人才、专家型人才和高级经营管理人才,建设知识型、技能型、创新型的劳动者大军。尤需强调的是,对实体经济伤害最大的“脱实向虚”现象,很大程度上反映了市场的盲目性,通过加强宏观调控发挥“有形之手”的作用格外重要。这方面,不仅要强化金融监管治理、促其回归本源,还应抓紧考虑综合采取调控手段和政策措施形成导向机制。过去的一年,央行明确提出将“脱实向虚”“以钱炒钱”列为监控重点,证监会推出再融资新政,保监会严厉惩治“野蛮人”等,都值得肯定。面对振兴实体经济的紧迫任务,“有形之手”该出手时就出手,在制度安排中有效减少“赚快钱”“一夜暴富”的诱惑和投机取巧的机会,形成建设制造强国的有效激励体制,激发和保护企业
16、精神,弘扬劳模精神和工匠精神,引导形成亲实业、重实业的社会风尚和舆论氛围。实践证明,稳中求进工作总基调是我们治国理政的重要原则,也是做好经济工作的方法论。要清醒看到,我国经济运行仍存在不少突出矛盾和问题,世界经济仍处于缓慢复苏的进程中。越是面对复杂的国内国际经济形势,就越要认识到明年贯彻好稳中求进工作总基调具有特别重要的意义。稳是主基调,稳是大局,在稳的前提下才能在关键领域有所进取,才能在把握好度的前提下奋发有为。第二章 经济效益分析一、投资情况说明截至目前,项目实际完成投资13608.44万元,占计划投资的74.94%。其中:完成固定资产投资8544.98万元,占总投资的62.79%;完成流
17、动资金投资5063.46,占总投资的37.21%。二、经济评价财务测算(一)营业收入估算根据初步统计测算,该项目实际实现营业收入16027.57万元,同比增长19.32%(2595.07万元)。其中,主营业务收入为14011.67万元,占营业总收入的87.42%。(二)利润及利润分配根据初步统计测算,该项目实际实现利润总额3714.80万元,较去年同期相比增长906.80万元,增长率32.29%;实现净利润2786.10万元,较去年同期相比增长604.49万元,增长率27.71%。节项目建设进度一览表序号项目单位指标1完成投资万元13608.441.1完成比例74.94%2完成固定资产投资万元
18、8544.982.1完成比例62.79%3完成流动资金投资万元5063.463.1完成比例37.21%三、项目盈利能力分析按照相关计算准则,该项目主要盈利分析指标如下:1、投资利润率:27.30%。2、财务内部收益率:22.77%。3、投资回报率:20.47%。第三章 经营分析一、运营情况说明截至目前,该项目(公司)总资产规模达到33056.76万元,其中流动资产总额9085.60万元,占资产总额的27.48%,资产负债率29.69%,运营情况良好。燃气发电机组具有诸多显著优势,在世界上得到广泛应用。而在中国,随着天然气供给的增加,助推了天然气发电机组产品的发展,成为了中国最主要的燃气发电机机
19、组产品。在国家“十三五”规划的相关规定鼓励下,未来天然气发电机组发展前景大好。燃气发电机组是一种以液化气、天然气及有害气体为燃料,代替汽油、柴油作为发动机动力的新型、高效的新能源发电机组。其相较于类型的发电机,燃气发电机组具有诸多优点。例如,燃气发电机组从冷态成功启动到满负载运作仅需30秒,远快于国际规定的柴油发电机启动成功后3分钟负载的时间,同时,其还可以在任何环境温度和气候下保证启动的成功率;此外,其在运作的过程中也具有振动小、噪音低,输出电压、频率精度高等优势。而正因为燃气发电机组具有诸多优势,使其较早地受到了市场的青睐。从全球范围来看,燃气发电机组行业发展至今已经进入了已经进入了成熟阶
20、段,未来市场的增长率预计将会放缓。但考虑到一些地区的政策的松动和未来技术的革新,这一市场前景依然比较乐观。2011年全球燃气发电机组行业市场规模已达30亿美元,2015年全球燃气发电机组行业市场规模突破50亿元,截止至2017年全球燃气发电机组行业市场规模增长至66亿美元。初步测算2018年全球燃气发电机组行业市场规模将达75亿美元左右,依然保持着10%以上的规模增速。二、项目运营组织结构(一)完善企业管理制度的意义1、“十三五”时期,促进中小企业发展的总体目标是:整体水平进一步提高。中小企业整体发展质量和效益稳步提高,对经济发展的支撑作用进一步巩固;单位产值能耗逐年下降,高技术产品增加值占比
21、显著提高,结构进一步优化;年均吸纳新增就业800万人左右,吸纳就业能力进一步得到发挥。创新能力进一步增强。创新型中小企业对国家创新能力的贡献进一步提高,科技型中小企业的创新带动作用进一步增强。中小企业研发支出占主营业务收入比重不断提高,发明专利和新产品开发数量保持较快增长;互联网和信息技术应用能力进一步提高,新产品、新技术、新业态、新模式不断涌现;与大企业协同创新、协同制造能力持续提高,在创新链中发挥更大作用。培育一批可持续发展的“专精特新”中小企业。企业素质进一步提升。中小企业管理水平进一步提高,人力资源结构进一步优化,人员素质进一步提升,安全生产意识和社会责任意识进一步增强,诚信经营水平进
22、一步提高。完成不少于5000名中小企业经营管理领军人才、250万经营管理人员培训,培育一批具有企业家精神的经营管理者和一大批具有工匠精神的高素质企业员工。中小企业品牌影响力不断提升。发展环境进一步优化。简政放权、商事制度和财税金融改革等取得显著成效,企业负担进一步减轻,市场准入环境更加宽松,经营环境更加公平,对外合作更加务实,政务服务更加高效。服务体系进一步完善,扶持和培育300个国家小型微型企业创业创新示范基地,3000个省级小型微型企业创业创新基地。2、改革开放40年来,民间投资和民营经济由小到大、由弱变强,已日渐成为推动我国经济发展、优化产业结构、繁荣城乡市场、扩大社会就业的重要力量。从
23、投资总量占比看,2012年以来,民间投资占全国固定资产投资比重已连续5年超过60%,最高时候达到65.4%;尤其是在制造业领域,目前民间投资的比重已经超过八成,民间投资已经成为投资的主力军。引导民间投资参与制造业重大项目建设,国务院办公厅转发财政部发展改革委人民银行关于在公共服务领域推广政府和社会资本合作模式指导意见,要求广泛采用政府和社会资本合作(PPP)模式。为推动中国制造2025国家战略实施,中央财政在工业转型升级资金基础上整合设立了工业转型升级(中国制造2025)资金。围绕中国制造2025战略,重点解决产业发展的基础、共性问题,充分发挥政府资金的引导作用,带动产业向纵深发展。重点支持制
- 配套讲稿:
如PPT文件的首页显示word图标,表示该PPT已包含配套word讲稿。双击word图标可打开word文档。
- 特殊限制:
部分文档作品中含有的国旗、国徽等图片,仅作为作品整体效果示例展示,禁止商用。设计者仅对作品中独创性部分享有著作权。
- 关 键 词:
- 燃气 发电 机组 制造 建设项目 经营 分析 报告
限制150内