仲钨酸铵项目政府资金申请报告（参考范文）.docx

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1、泓域咨询 /仲钨酸铵项目政府资金申请报告目录一、 公司主要财务数据3公司合并资产负债表主要数据3公司合并利润表主要数据3二、 项目名称及项目单位3三、 项目建设地点3四、 编制依据和技术原则4主要经济指标一览表5五、 主要结论及建议6六、 项目工程设计总体要求6七、 建设规模及主要建设内容7八、 公司发展规划7九、 公司经营宗旨8十、 防范措施8十一、 项目运营期原辅材料供应及质量管理11主要原辅材料一览表12十二、 项目节能概述12十三、 质量管理14十四、 建设投资估算15建设投资估算表16十五、 建设期利息17建设期利息估算表17十六、 流动资金18流动资金估算表18十七、 项目总投资1

2、9总投资及构成一览表20十八、 资金筹措与投资计划21项目投资计划与资金筹措一览表21十九、 经济评价财务测算22营业收入、税金及附加和增值税估算表22综合总成本费用估算表23利润及利润分配表25二十、 项目盈利能力分析26项目投资现金流量表27二十一、 财务生存能力分析29二十二、 偿债能力分析29借款还本付息计划表30二十三、 经济评价结论31二十四、 项目风险分析31二十五、 项目招标范围34二十六、 项目总结35一、 公司主要财务数据公司合并资产负债表主要数据项目2020年12月2019年12月2018年12月资产总额3446.052756.842584.54负债总额1379.0111

3、03.211034.26股东权益合计2067.041653.631550.28公司合并利润表主要数据项目2020年度2019年度2018年度营业收入13784.1411027.3110338.10营业利润2927.452341.962195.59利润总额2456.671965.341842.50净利润1842.501437.151326.60归属于母公司所有者的净利润1842.501437.151326.60二、 项目名称及项目单位项目名称：仲钨酸铵项目项目单位：xx集团有限公司三、 项目建设地点本期项目选址位于xxx（以选址意见书为准），占地面积约21.00亩。项目拟定建设区域地理位置优越，

4、交通便利，规划电力、给排水、通讯等公用设施条件完备，非常适宜本期项目建设。四、 编制依据和技术原则（一）编制依据1、中华人民共和国国民经济和社会发展“十三五”规划纲要；2、建设项目经济评价方法与参数及使用手册（第三版）；3、工业可行性研究编制手册；4、现代财务会计；5、工业投资项目评价与决策；6、国家及地方有关政策、法规、规划；7、项目建设地总体规划及控制性详规；8、项目建设单位提供的有关材料及相关数据；9、国家公布的相关设备及施工标准。（二）技术原则1、立足于本地区产业发展的客观条件，以集约化、产业化、科技化为手段，组织生产建设，提高企业经济效益和社会效益，实现可持续发展的大目标。2、因地制

5、宜、统筹安排、节省投资、加快进度。主要经济指标一览表序号项目单位指标备注1占地面积14000.00约21.00亩1.1总建筑面积26974.631.2基底面积8400.001.3投资强度万元/亩325.082总投资万元9337.222.1建设投资万元7141.322.1.1工程费用万元6169.952.1.2其他费用万元806.562.1.3预备费万元164.812.2建设期利息万元175.762.3流动资金万元2020.143资金筹措万元9337.223.1自筹资金万元5750.193.2银行贷款万元3587.034营业收入万元18300.00正常运营年份5总成本费用万元15537.096利

6、润总额万元2684.547净利润万元2013.418所得税万元671.139增值税万元653.1610税金及附加万元78.3711纳税总额万元1402.6612工业增加值万元4794.4013盈亏平衡点万元8723.44产值14回收期年6.8915内部收益率13.90%所得税后16财务净现值万元1055.02所得税后五、 主要结论及建议综上所述，本项目能够充分利用现有设施，属于投资合理、见效快、回报高项目；拟建项目交通条件好；供电供水条件好，因而其建设条件有明显优势。项目符合国家产业发展的战略思想，有利于行业结构调整。六、 项目工程设计总体要求（一）工程设计依据建筑结构荷载规范建筑地基基础设计

7、规范砌体结构设计规范混凝土结构设计规范建筑抗震设防分类标准（二）工程设计结构安全等级及结构重要性系数车间、仓库:安全等级二级，结构重要性系数1.0；办公楼：安全等级二级，结构重要性系数1.0；其它附属建筑：安全等级二级，结构重要性系数1.0。七、 建设规模及主要建设内容（一）项目场地规模该项目总占地面积14000.00（折合约21.00亩），预计场区规划总建筑面积26974.63。（二）产能规模根据国内外市场需求和xx集团有限公司建设能力分析，建设规模确定达产年产xxx仲钨酸铵，预计年营业收入18300.00万元。八、 公司发展规划（一）战略目标与发展规划公司致力于为多产业的多领域客户提供高质

8、量产品、技术服务与整体解决方案，为成为百亿级产业领军企业而努力奋斗。（二）措施及实施效果公司立足于本行业，以先进的技术和高品质的产品满足产品日益提升的质量标准和技术进步要求，为国内外生产商率先提供多种产品，为提升转换率和品质保证以及成本降低持续做出贡献，同时通过与产业链优质客户紧密合作，为公司带来稳定的业务增长和持续的收益。公司通过产品和商业模式的不断创新以及与产业链企业深度融合，建立创新引领、合作共赢的模式，再造行业新格局。（三）未来规划采取的措施公司始终秉持提供性价比最优的产品和技术服务的理念，充分发挥公司在技术以及膜工艺技术的扎实基础及创新能力，为成为百亿级产业领军企业而努力奋斗。在近期

9、的三至五年，公司聚焦于产业的研发、智能制造和销售，在消费升级带来的产业结构调整所需的领域积极布局。致力于为多产业的多领域客户提供中高端技术服务与整体解决方案。在未来的五至十年，以蓬勃发展的中国市场为核心，利用中国“一带一路”发展机遇，利用独立创新、联合开发、并购和收购等多种方法，掌握国际领先的技术，使得公司真正成为国际领先的创新型企业。九、 公司经营宗旨公司经营国际化，股东回报最大化。十、 防范措施1、本项目在实施过程中必须根据工业安全卫生的规定，严格按照工程项目劳动安全卫生的原则，将各有害因素控制在规定范围之内，按文明生产要求组织生产，在系统调试安装过程中做好安全保护工作。2、本项目整个生产

10、过程中所采用的原料、辅料品种较多，成分复杂，噪声也能对人体构成威胁，因此对于安全和工业卫生要严格按照国家的规范及法规去设计。公司内有专门的人员负责安全生产，在生产过程中建立严格的防火防爆、防机械伤害等安全生产技术措施，并对上岗工人组织安全教育，制定严格的安全生产操作规程，杜绝一切安全卫生事故的发生。3、工艺布置应有利于安全生产和有效操作，并按消防安全规范设置安全疏散通道、安全门，为便于事故发生时人员的疏散，在主要安全通道设置事故应急照明和安全疏散标志，车间内配备消火栓、消火箱、灭火器等消防设施。4、所有电源、电线安装均由有资质的电力部门负责实施，车间低压动力线路及供电照明设施皆要有过热、过流保

11、护，各用电设备应有可靠的接地或接零措施，特殊设备有防静电措施，确保操作安全。建筑物避雷、接地措施要符合有关规定，建筑物防雷接地、用电保护接地、防静电接地及通讯设备安全接地等可共享接地装置，接地电阻10欧姆。5、对所有存在危险因素的区域均放置警示标志，对特殊工种的操作人员，实行定期体检，及时掌握职工的身体状况，预防职业病的发生。6、建筑装饰采用阻燃材料，设置带离子感应探头的火灾自动报警装置，建立应急照明系统和疏散标志。7、职工的劳动用品及其它防护用品的配置和发放均按劳动部门的规定执行，根据各岗位要求配备必要的安全劳动保护用品，以确保职工劳动生产过程的安全与健康。8、项目的安全生产管理纳入公司统一

12、管理，安全责任到人，并加强预防性检测。对新招的人员进行安全教育，对在岗工人的安全教育做到经常化，制定严格的安全生产操作规程。9、项目设计中严格执行安全生产法、安全技术监察规程，从根本上杜绝设备和管道的跑、冒、滴、漏。对有可能接触到各种有毒、有害物质的操作人员配备必要的防护用品，同时在相应的岗位上设置急救用品，一旦发生中毒事故，能够使中毒人员得到及时抢救。10、在总图运输设计中严格执行各种规范和规定，保证建筑物及装置之间的安全距离，并在装置和建筑物之间设环形道路，保证消防安全通道。11、设置医务室、浴室、休息室等必要的生活福利设施，对空闲地进行绿化，为员工创造优美、舒适的工作和生活环境。12、自

13、动控制设计以集中检测为主，重要参数引至控制室，随时观察生产过程变化，对确保安全生产的参数设置越限报警。此外，为保证安全生产，还应设置一定数量的自动调节系统，以防不安全事故发生。十一、 项目运营期原辅材料供应及质量管理（一）主要原材料供应本期工程项目原材料及辅助材料均在国内市场采购，xx集团有限公司拥有稳定的供应渠道并且和这些供应商建立了比较密切的上下游客户关系。（二）主要原材料及辅助材料管理1、本期工程项目原料采购后应按质量（等级）要求贮存在原料仓库内，同时，对辅助材料购置的要求均为事先检验以保证辅助材料的质量和生产需要，不合格原材料不得进入公司仓库，应严把原材料质量关，确保产品生产质量。2、

14、按目前市场的需求情况，原料存储时间约为20天至30天，存放在原料仓库内；本期工程项目将建设原料仓库和辅助材料仓库，以满足本期工程项目生产的需要。3、原材料仓库按品种分类存储；库内原辅材料的保管应按批号分存，建立严格的入库、分发制度，坚决杜绝分发差错，坚决杜绝因混批错号、混用原材料而造成的质量事故。主要原辅材料一览表序号主要原辅材料单位年消耗量备注1.2.3.4.5.6.7.8.合计.十二、 项目节能概述该项目的建设及运行一定要坚持“节能优先”的方针，采取各种节约用能合理用能的有效措施，大幅度提高能源利用效率，创建节能型工业企业，促进经济社会可持续发展。本着“节约有奖、浪费有罚”的原则，有效地节

15、约能源，促进社会的和谐发展。通过技术进步、综合利用、科学管理及产品、产业结构合理化调整等途径，直接或间接地降低单位产品的用能量，以最合理的能源使用方式取得最大的经济效益。（一）项目建设的节能原则1、项目建设过程不采用高耗能的落后生产工艺、技术和设备。2、推广应用先进的节能新技术、新设备。积极采用高效电动机、高效风机、高效水泵及其变频调速节能技术和软起动技术。变压器、电热设备、照明器具等符合国家能效标准的节能型产品。3、有效回收利用余热、余压。4、严格控制非生产用电。加强管理严格计量严格考核，减少厂区辅助、办公、生活等非生产用电。5、降低企业内部线损，合理补偿无功。推广无功就地补偿、无功自动补偿

16、和无功动态补偿技术。6、加强用电负荷管理。合理安排生产工艺、生产班次，错、轮休假日。在用电高峰季节安排设备大修，在日高峰时段安排设备检修。7、通过技术改造，转移部分高峰负荷至电网低谷时段消耗。8、开展电平衡测试。摸清企业节电潜力和存在问题，有针对性地采取切实可行措施降低能耗。（二）节能政策依据1、中华人民共和国节能能源法2、国务院关于加快发展循环经济的若干意见3、国务院关于加强节能工作的决定4、中国能源技术政策大纲5、关于加强固定资产投资项目节能评估和审查工作通知6、节能减排综合性工作方案7、中华人民共和国节约能源法十三、 质量管理（一）质量控制体系与标准公司设立了质量管理部，全面负责公司质量

17、管理体系和质量管理规程的建立、维护、审核和完善工作，并按照质量管理体系的要求，制定了完善的质量控制实施细则，明确了各部门、各生产环节质量管理的职责，保证公司质量控制体系的正常运行。（二）质量控制措施为保证公司质量目标的实现，提高产品质量水平，公司采取了一系列质量控制措施。主要措施如下：1、建立和完善质量管理组织体系，设立了质量管理部，各生产车间建立了质量小组，配备了专职的质量管理员，保证质量管理工作的正常进行； 2、按照质量管理体系的要求，制定了严格的质量控制制度，建立了完善的各项质量控制细则，规范了公司的质量管理行为； 3、加强产品质量标准体系建设，严格执行国家和行业相关标准，保持公司产品质

18、量在行业中的优势地位； 4、完善产品质量检测手段，建立了原材料和产品检测中心，配备了先进的检测设备、仪器，为保证产品的质量提供了坚实的基础。十四、 建设投资估算本期项目建设投资7141.32万元，包括：工程费用、工程建设其他费用和预备费三个部分。（一）工程费用工程费用包括建筑工程费、设备购置费、安装工程费等；工程建设其他费用包括：建设管理费、勘察设计费、生产准备费、其他前期工作费用，合计6169.95万元。1、建筑工程费估算根据估算，本期项目建筑工程费为3345.82万元。2、设备购置费估算设备购置费的估算是根据国内外制造厂家（商）报价和类似工程设备价格，同时参照机电产品报价手册和建设项目概算

19、编制办法及各项概算指标规定的相应要求进行，并考虑必要的运杂费进行估算。本期项目设备购置费为2646.21万元。3、安装工程费估算本期项目安装工程费为177.92万元。（二）工程建设其他费用本期项目工程建设其他费用为806.56万元。（三）预备费本期项目预备费为164.81万元。建设投资估算表单位：万元序号项目建筑工程设备购置安装工程其他费用合计1工程费用3345.822646.21177.926169.951.1建筑工程费3345.823345.821.2设备购置费2646.212646.211.3安装工程费177.92177.922其他费用806.56806.562.1土地出让金490.48

20、490.483预备费164.81164.813.1基本预备费64.8564.853.2涨价预备费99.9699.964投资合计7141.32十五、 建设期利息按照建设规划，本期项目建设期为24个月，其中申请银行贷款3587.03万元，贷款利率按4.9%进行测算,建设期利息175.76万元。建设期利息估算表单位：万元序号项目合计第1年第2年1借款1.1建设期利息175.7643.94131.821.1.1期初借款余额1793.5151.1.2当期借款3587.031793.521793.521.1.3当期应计利息175.7643.94131.821.1.4期末借款余额1793.5153587.0

21、31.2其他融资费用1.3小计175.7643.94131.822债券2.1建设期利息2.1.1期初债务余额2.1.2当期债务金额2.1.3当期应计利息2.1.4期末债务余额2.2其他融资费用2.3小计3合计175.7643.94131.82十六、 流动资金流动资金是指项目建成投产后，为进行正常运营，用于购买辅助材料、燃料、支付工资或者其他经营费用等所需的周转资金。流动资金测算一般采用分项详细测算法或扩大指标法，根据企业流动资金周转情况及本项目产品生产特点和项目运营特点，该项目流动资金测算参照同行业流动资产和流动负债的合理周转天数，采用分项详细测算法进行测算。根据测算，本期项目流动资金为202

22、0.14万元。流动资金估算表单位：万元序号项目第1年第2年第3年第4年第5年1流动资产0.009802.6511903.2114003.781.1应收账款0.004411.195356.446301.701.2存货0.003430.924166.124901.321.2.1原辅材料0.001029.281249.841470.401.2.2燃料动力0.0051.4662.4973.521.2.3在产品0.001578.231916.422254.611.2.4产成品0.00771.96937.381102.801.3现金0.00784.21952.251120.301.4预付账款0.00117

23、6.321428.381680.452流动负债0.008388.5510186.0911983.642.1应付账款0.003019.883666.994314.112.2预收账款0.005368.676519.107669.533流动资金0.001414.101717.122020.144流动资金增加0.001414.10303.02303.025铺底流动资金0.002940.793570.964201.13十七、 项目总投资本期项目总投资包括建设投资、建设期利息和流动资金。根据谨慎财务估算，项目总投资9337.22万元，其中：建设投资7141.32万元，占项目总投资的76.48%；建设期利息

24、175.76万元，占项目总投资的1.88%；流动资金2020.14万元，占项目总投资的21.64%。总投资及构成一览表单位：万元序号项目指标占总投资比例1总投资9337.22100.00%1.1建设投资7141.3276.48%1.1.1工程费用6169.9566.08%1.1.1.1建筑工程费3345.8235.83%1.1.1.2设备购置费2646.2128.34%1.1.1.3安装工程费177.921.91%1.1.2工程建设其他费用806.568.64%1.1.2.1土地出让金490.485.25%1.1.2.2其他前期费用316.083.39%1.2.3预备费164.811.77%1

25、.2.3.1基本预备费64.850.69%1.2.3.2涨价预备费99.961.07%1.2建设期利息175.761.88%1.3流动资金2020.1421.64%十八、 资金筹措与投资计划本期项目总投资9337.22万元，其中申请银行长期贷款3587.03万元，其余部分由企业自筹。项目投资计划与资金筹措一览表单位：万元序号项目数据指标占总投资比例1总投资9337.22100.00%1.1建设投资7141.3276.48%1.2建设期利息175.761.88%1.3流动资金2020.1421.64%2资金筹措9337.22100.00%2.1项目资本金5750.1961.58%2.1.1用于建

26、设投资3554.2938.07%2.1.2用于建设期利息175.761.88%2.1.3用于流动资金2020.1421.64%2.2债务资金3587.0338.42%2.2.1用于建设投资3587.0338.42%2.2.2用于建设期利息2.2.3用于流动资金2.3其他资金十九、 经济评价财务测算（一）营业收入估算本期项目达产年预计每年可实现营业收入18300.00万元；具体测算数据详见营业收入税金及附加和增值税估算表所示。营业收入、税金及附加和增值税估算表单位：万元序号项目第1年第2年第3年第4年第5年1营业收入0.0012810.0015555.0018300.002增值税0.00539.

27、62655.26653.162.1销项税0.001665.302022.152379.002.2进项税0.001125.681366.891725.843税金及附加0.0064.7578.6478.373.1城建税0.0037.7745.8745.723.2教育费附加0.0016.1919.6619.593.3地方教育附加0.0010.7913.1113.06（二）达产年增值税估算根据中华人民共和国增值税暂行条例的规定和关于全国实施增值税转型改革若干问题的通知及相关规定，本期项目达产年应缴纳增值税计算如下：达产年应缴增值税=销项税额-进项税额=653.16万元。（三）综合总成本费用估算本期项目

28、总成本费用主要包括外购原材料费、外购燃料动力费、工资及福利费、修理费、其他费用（其他制造费用、其他管理费用、其他营业费用）、折旧费、摊销费和利息支出等。本期项目年综合总成本费用的估算是以产品的综合总成本费用为基点进行，根据谨慎财务测算，当项目达到正常生产年份时，按达产年经营能力计算，本期项目综合总成本费用15537.09万元，其中：可变成本13020.31万元，固定成本2516.78万元。达产年项目经营成本14982.54万元。具体测算数据详见综合总成本费用估算表所示。综合总成本费用估算表单位：万元序号项目第1年第2年第3年第4年第5年1原材料、燃料费0.008659.0610514.5712

29、370.082工资及福利费0.00650.23650.23650.233修理费0.00173.55173.55173.554其他费用0.001788.681788.681788.684.1其他制造费用0.00173.84173.84173.844.2其他管理费用0.00133.38133.38133.384.3其他营业费用0.001481.461481.461481.465经营成本0.0011271.5213127.0314982.546折旧费0.00368.98368.98368.987摊销费0.009.819.819.818利息支出0.00175.76175.76175.769总成本费用0

30、.0011826.0713681.5815537.099.1其中：固定成本0.002516.782516.782516.789.2可变成本0.009309.2911164.8013020.31（四）税金及附加本期项目税金及附加主要包括城市维护建设税、教育费附加和地方教育附加。根据谨慎财务测算，本期项目达产年应纳税金及附加78.37万元。（五）利润总额及企业所得税根据国家有关税收政策规定，本期项目达产年利润总额（PFO）：利润总额=营业收入-综合总成本费用-税金及附加=2684.54（万元）。企业所得税税率按25.00%计征，根据规定本期项目应缴纳企业所得税，达产年应纳企业所得税：企业所得税=应

31、纳税所得额税率=2684.5425.00%=671.13（万元）。（六）利润及利润分配该项目达产年可实现利润总额2684.54万元，缴纳企业所得税671.13万元，其正常经营年份净利润：净利润=达产年利润总额-企业所得税=2684.54-671.13=2013.41（万元）。利润及利润分配表单位：万元序号项目第1年第2年第3年第4年第5年1营业收入0.0012810.0015555.0018300.002税金及附加0.0064.7578.6478.373总成本费用0.0011826.0713681.5815537.094利润总额0.00919.181794.782684.545应纳所得税额0.

32、00919.181794.782684.546所得税0.00229.79448.69671.137净利润0.00689.391346.092013.418期初未分配利润0.000.00620.451769.899可供分配的利润0.00689.391966.543783.3010法定盈余公积金0.0068.94196.65378.3311可供分配的利润0.00620.451769.893404.9712未分配利润0.00620.451769.893404.9713息税前利润0.001324.732419.233531.43二十、 项目盈利能力分析（一）财务内部收益率（所得税后）项目财务内部收益率

33、（FIRR），系指项目在整个计算期内各年净现金流量现值累计为零时的折现率，本期项目财务内部收益率为：财务内部收益率（FIRR）=13.90%。本期项目投资财务内部收益率13.90%，高于行业基准内部收益率，表明本期项目对所占用资金的回收能力要大于同行业占用资金的平均水平，投资使用效率较高。（二）财务净现值（所得税后）所得税后财务净现值（FNPV）系指项目按设定的折现率，计算项目经营期内各年现金流量的现值之和：财务净现值（FNPV）=1055.02（万元）。以上计算结果表明，财务净现值1055.02万元（大于0），说明本期项目具有较强的盈利能力，在财务上是可以接受的。（三）投资回收期（所得税后）

34、投资回收期是指以项目的净收益抵偿全部投资所需要的时间，是财务上投资回收能力的主要静态指标；全部投资回收期（Pt）=（累计现金流量开始出现正值年份数）-1+上年累计现金净流量的绝对值/当年净现金流量，本期项目投资回收期：投资回收期（Pt）=6.89年。本期项目全部投资回收期6.89年，要小于行业基准投资回收期，说明项目投资回收能力高于同行业的平均水平，这表明项目的投资能够及时回收，盈利能力较强，故投资风险性相对较小。项目投资现金流量表单位：万元序号项目第1年第2年第3年第4年第5年1现金流入0.000.0012810.0015555.0018300.001.1营业收入0.000.0012810.

35、0015555.0018300.002现金流出3570.663570.6612750.3713508.6916778.032.1建设投资3570.663570.662.2流动资金0.001414.10303.021717.122.3经营成本0.0011271.5213127.0314982.542.4税金及附加0.0064.7578.6478.373所得税前净现金流量-3570.66-3570.6659.632046.311521.974累计所得税前净现金流量-3570.66-7141.32-7081.69-5035.38-3513.415调整所得税0.00331.18604.81882.86

36、6所得税后净现金流量-3570.66-3570.66-170.161597.62850.847累计所得税后净现金流量-3570.66-7141.32-7311.48-5713.86-4863.02计算指标1、项目投资财务内部收益率（所得税前）：20.30%；2、项目投资财务内部收益率（所得税后）：13.90%；3、项目投资财务净现值（所得税前，ic=11%）：3645.63万元；4、项目投资财务净现值（所得税后，ic=11%）：1055.02万元；5、项目投资回收期（所得税前）：6.08年；6、项目投资回收期（所得税后）：6.89年。二十一、 财务生存能力分析从经营活动、投资活动和筹资活动全部

37、现金流量来看，计算期内各年累计盈余资金都大于零，运营期不需要增加维持运营所需投资，说明本期项目有足够的净现金流量维持正常生产运营活动，而且，累计盈余资金逐年增加，项目的现金流量状况较好；因此，本期项目具备较强的财务盈力能力。二十二、 偿债能力分析（一）债务资金偿还计划本期项目按照“按月还息，到期还本”的模式偿还建设投资借款计算，还款期为10年。借款偿还资金来源主要是项目运营期税后利润。（二）利息备付率测算按照建设项目经济评价方法与参数（第三版）的规定，利息备付率系指在借款偿还期内的息税前利润（EBIT）与应付利息（PI）的比值，它从付息资金来源的充裕性角度反映出项目偿还债务利息的保障程度，本期

38、项目达产年利息备付率（ICR）为20.09。本期项目实施后各年的利息备付率均高于利息备付率的最低可接受值，说明本期项目建成正常运营后利息偿付的保障程度较高。（三）偿债备付率测算按照建设项目经济评价方法与参数（第三版）的规定，偿债备付率系指在借款偿还期内，可用于还本付息的资金（EBITDA-TAX）与应还本付息金额（PD）的比值，它表示可用于还本付息的资金偿还借款本金和利息的保障程度，本期项目达产年偿债备付率（DSCR）为18.43。根据约定的还款方式对本期项目的计算表明，在项目实施后各年的偿债率均高于偿债备付率的最低可接受值，说明项目建成后可用于还本付息的资金保障程度较高。借款还本付息计划表单

39、位：万元序 号项目第1年第2年第3年第4年第5年1借款1.1期初借款余额1793.5153587.033587.033587.031.2当期还本付息43.94307.58175.76175.76175.761.2.1还本1.2.2付息43.94307.58175.76175.76175.761.3期末借款余额1793.5153587.033587.033587.033587.032利息备付率20.093偿债备付率18.43二十三、 经济评价结论根据谨慎财务测算，项目达产后每年营业收入18300.00万元，综合总成本费用15537.09万元，税金及附加78.37万元，净利润2013.41万元，财

40、务内部收益率13.90%，财务净现值1055.02万元，全部投资回收期6.89年。本期项目具有较强的财务盈利能力，其财务净现值良好，投资回收期合理。综上所述，本期项目从经济效益指标上评价是完全可行的。二十四、 项目风险分析（一）政策风险分析项目所处区域其自然环境、经济环境、社会环境和投资环境较好，改革开放以来，国内政局稳定，法律法规日臻完善，因此，该项目政策风险较小。（二）市场风险分析该项目虽然暂时拥有领先的竞争地位和优势，但仍需密切关注市场，加快产品产业化进程并尽早达到规模化生产，确保性价比优势，真正占据国内较大比例市场份额，同时力争出口。因此，产业化进程的速度与质量是本项目必须迎接的挑战与风险。虽然今后几年该项目应用产品需求将会持续一波增长趋势，但目前剧烈的市场竞争局面使得本项目存在一定的市场风险。（三）技术风险分析技术风险的规避措施是采用先进的生产管理理念、先进的制造工艺技术、完善的质量检测体系，使产品达到国内外领先水平。要进一步加大技术开发的投入，积极研究吸收国际先进技术，完善并固化加工制造工艺，挖掘自身潜力，打造自己核心竞争力