高性能合金项目销售收入和利润管理_范文.docx

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1、泓域/高性能合金项目销售收入和利润管理高性能合金项目销售收入和利润管理目录一、 利润分配程序2二、 利润及其构成3三、 销售收入的日常管理5四、 销售收入的预测6五、 公司概况9公司合并资产负债表主要数据9公司合并利润表主要数据10六、 项目基本情况10七、 项目投资分析13建设投资估算表15建设期利息估算表15流动资金估算表17总投资及构成一览表18项目投资计划与资金筹措一览表19八、 经济效益及财务分析20营业收入、税金及附加和增值税估算表21综合总成本费用估算表22利润及利润分配表24项目投资现金流量表26借款还本付息计划表29一、 利润分配程序（一）非股份制企业的利润分配程序根据我国公

2、司法等的规定，非股份制企业当年实现的利润总额应按国家有关税法的规定做相应的调整，然后依法缴纳所得税。缴纳所得税后的净利润按下列顺序进行分配：（1）弥补以前年度亏损。按照规定，企业当年发生的亏损，可以用下一年度的税前利润弥补。下一年度税前利润不够弥补时，可以连续5年继续弥补。但超过5年仍未弥补的亏损，则用净利润弥补。（2）提取法定盈余公积金。法定盈余公积金按净利润扣除以前年度亏损后的10%提取。法定盈余公积金达到注册资本的50%时，可不再提取。它主要用于弥补企业亏损和按照国家规定转增资本金，但转增资本金后的法定盈余公积金一般不低于注册资本的25%。（3）提取法定公益金。法定公益金按当年净利润5%

3、10%的比例提取，主要用于职工集体福利设施支出。（4）向投资者分配利润。企业的净利润扣除弥补以前年度的亏损、提取法定盈余公积金和公益金后，再加上以前年度未分配的利润，即为可供投资者分配的利润。（二）股份制企业的利润分配程序现行制度规定，股份制企业的利润分配应按以下顺序进行：（1）弥补以前年度亏损。（2）提取法定盈余公积金。（3）提取法定公益金。（4）支付优先股股利。（5）提取任意盈余公积金。任意盈余公积金按照公司章程或股东会议提取和使用。（6）支付普通股股利。股份制企业当年无利润时，原则上不得向投资者分配利润，但为了维护企业股票的市价和信誉，避免股票价格大幅度波动，经股东大会特别决议，可以按照

4、不超过股票面值6%的比例，用法定盈余公积金向股东分配股利，但在分配股利后，留存的法定盈余公积金不得低于注册资本的25%。二、 利润及其构成（一）利润概念利润是企业在一定时期内生产经营成果的最终体现，在数量上表现为各项收入与支出相抵后的余额，是衡量企业经营管理水平的重要指标。（二）利润构成企业的利润总额包括营业利润、投资收益（减投资损失）、补贴收入以及营业外收支净额。（1）营业利润，是利润总额的主要组成部分，是企业提供商品和劳务等营业活动所取得的净收益。（2）投资净收益，是指企业对外投资收益扣除对外投资损失后的净额，也是利润总额的构成部分。其中投资收益包括：企业以现金、实物、无形资产等形式进行对

5、外投资分得的利润，以及联营、合作分得的利润；企业以购买股票形式分得的股息和红利收入；企业以购买债券形式投资获得的利息收入；投资到期收回或者中途转让取得款项高于投资账面价值的差额；企业按照权益法核算的股权投资在被投资单位增加的净资产中所拥有的数额。投资损失包括对外投资到期收回或者中途转让取得款项低于投资账面价值的差额以及按照权益法核算的股权投资在被投资单位减少的净资产中所分担的数额。（3）营业外收入，是指与企业主要生产经营活动无直接关系的各项收入。具体内容有：固定资产的盘盈和出售净收入、罚款收入、因债权人原因确实无法支付的应付款项、教育费附加返还款等。（4）营业外支出，是指与企业生产经营无直接关

6、系的各项支出。包括：固定资产盘亏、报废、毁损和出售的净损失，非正常停工损失，职工子弟学校经费和技工学校经费，非常损失，公益救济性捐赠，赔偿金、违约金等。三、 销售收入的日常管理（一）销售合同的签订与履行销售合同是企业为取得营业收入而与购货人或劳务接受人就双方在购销或服务过程中的权利义务关系所签订的具有法律效力的书面文件。为了保证合同的顺利履行，企业财务人员在销售合同的签订和履行中应认真审查合同的签订与履行，因为合同签约对方的资信状况的好坏对合同的签订和未来的履约有很大影响。检查合同价格，控制商业折扣。控制信用规模和信用期限，商业信用本身会在一定程度上占压企业资金，影响企业营运资金的周转，导致企

7、业利息费用增加，加大企业的财务风险。因而，企业对外提供的商业信用规模不宜过大，期限不可太长。监督结算方式的选择，不同的结算方式，其安全性是不一样的，企业在签订销售合同时，应当在合同中明确款项的结算方式，财务部门应提醒经营部门尽可能选择对本企业有利、能及时收回价款的结算方式。及时收回价款，在向对方提交商品或提供劳务后，财务部门要按合同规定的期限、结算方式向对方收取款项。监督解除合同后的善后处理，销售合同签订后，因己方或对方原因致使合同无法履行时，要解除合同，对解除合同的处理过程，财务部门应实施监督，以保证本企业合法利益不受损害。（二）销售市场的扩展稳定的市场是取得营业收入的可靠保证。在激烈的市场

8、竞争中，稳定是相对的，企业只有不断进取，才能保住现有市场。为了扩大营业收入，企业还必须不断开拓新的市场。扩展市场可以采取的措施主要有：进行市场细分，选择商品目标市场；正确进行广告宣传，选择适当的媒体，精心制作广告内容，选择好广告发布的时间和频率，有计划地通过各种媒体向公众宣传企业及产品；搞好售后服务，企业的售后服务包括送货、安装、调试、退换、修理等许多方面，完善的售后服务可以解除客户的后顾之忧，不但对巩固现有市场不可或缺，也可以以此招揽新的客户，提高企业的市场占有率。四、 销售收入的预测（一）趋势预测分析法趋势预测分析法，是根据历史资料，按一定时期的预测对象的时间序列的平均数作为某个未来时期的

9、预测值的一类预测方法，具体又包括算术平均数法、移动平均数法、平滑指数法等。（1）算术平均数法。算术平均数法是直接以一定时期预测对象的时间序列的算术平均数作为未来预测的两种方法，其算术平均数的取值方法有两种：一是简单算术平均数，二是加权算术平均数。两种算术平均法的计算结果明显有差异。简单算术平均法的计算简单明了，但准确性较低，通常适用于收入在各期较为稳定、波动不大的情况下。加权算术平均数法根据与预测期的时间远近不同，对各期的数据给予不同的权数。由于近期数据对预测值的影响大于远期数据对预测值的影响，所以对近期的数据给予较大的权数，而对远期数据给予较小的权数。加权算术平均法较为合理，但运算比较复杂，

10、其结果是否准确，主要取决于权数的设定是否科学合理。（2）移动平均数法。移勃平均数法又叫趋势平均法；是以过去一定时期销售的历史资料为基础，根据时间序列，逐项移动求序时平均数，并对平均变动趋势加以修正的一种预测方法。采用移动平均数法计算的预测值中，由于每步的间隔期起到修匀数据，消除偶然运动因素的作用，从而能使各期数据相互衔接。这种方法适用于各期产品生产和销售数量逐渐增加的企业。（3）指数平滑法。指数平滑法是根据前期销售量的实际数和预测数，以加权因子为权数，进行加权平均预测下一期销售量的一种方法。在采用指数平滑系数法时，平滑系数越大，则近期实际销售情况对预测结果的影响越大；反之，平滑系数越小，则近期

11、实际数对预测结果的影响越小。这种方法一般适用于受不规则变动影响较大的收入预测。（二）回归直线分析法回归直线分析法是根据过去若干期的销售额实际数额，确定一条可以反映销售增减变动与时间关系的函数，再将此函数加以延伸，进而确定销售预测值的一种预测法。（三）市场调查法市场调查法属于定性分析法，它是根据某种商品在市场上的供需情况的变动或消费者购买意向的详细调查等市场动态信息资料，来预测其销售量或是销售金额的一种专门方法。常用的有以下几种方法：（1）意见综合法。这种做法通常是通过各种形式收集有关专业人员，诸如营销人员、专家或外聘信息员等的意见，加以综合汇总；从而形成有关的市场调查资料。（2）抽样询问法。这

12、种做法通常是采用访问调查、电话信函调查、座谈会调查等形式来，获取市场信息。（3）实验法。这种做法的基本思路是通过小规模、小范围的实验性销售、试用、展销等方式来获取购买或试用对象反馈的信息。市场调查法一般适用于缺乏历史统计资料的商品，或影响预测对象的主要因素难以做出定量分析的商品。五、 公司概况（一）公司基本信息1、公司名称：xx有限公司2、法定代表人：张xx3、注册资本：690万元4、统一社会信用代码：xxxxxxxxxxxxx5、登记机关：xxx市场监督管理局6、成立日期：2013-6-127、营业期限：2013-6-12至无固定期限8、注册地址：xx市xx区xx（二）公司主要财务数据公司合

13、并资产负债表主要数据项目2020年12月2019年12月2018年12月资产总额11928.219542.578946.16负债总额6842.245473.795131.68股东权益合计5085.974068.783814.48公司合并利润表主要数据项目2020年度2019年度2018年度营业收入37197.0929757.6727897.82营业利润6026.324821.064519.74利润总额5156.354125.083867.26净利润3867.263016.462784.43归属于母公司所有者的净利润3867.263016.462784.43六、 项目基本情况（一）项目投资人xx

14、有限公司（二）建设地点本期项目选址位于xx。（三）项目选址本期项目选址位于xx，占地面积约87.00亩。（四）项目实施进度本期项目建设期限规划24个月。（五）投资估算本期项目总投资包括建设投资、建设期利息和流动资金。根据谨慎财务估算，项目总投资35214.52万元，其中：建设投资27670.84万元，占项目总投资的78.58%；建设期利息780.49万元，占项目总投资的2.22%；流动资金6763.19万元，占项目总投资的19.21%。（六）资金筹措项目总投资35214.52万元，根据资金筹措方案，xx有限公司计划自筹资金（资本金）19286.10万元。根据谨慎财务测算，本期工程项目申请银行借

15、款总额15928.42万元。（七）经济评价1、项目达产年预期营业收入（SP）：79500.00万元。2、年综合总成本费用（TC）：64678.44万元。3、项目达产年净利润（NP）：10837.92万元。4、财务内部收益率（FIRR）：23.51%。5、全部投资回收期（Pt）：5.69年（含建设期24个月）。6、达产年盈亏平衡点（BEP）：29262.50万元（产值）。（八）主要经济技术指标主要经济指标一览表序号项目单位指标备注1占地面积58000.00约87.00亩1.1总建筑面积105178.41容积率1.811.2基底面积34800.00建筑系数60.00%1.3投资强度万元/亩298.

16、832总投资万元35214.522.1建设投资万元27670.842.1.1工程费用万元22989.642.1.2工程建设其他费用万元4002.122.1.3预备费万元679.082.2建设期利息万元780.492.3流动资金万元6763.193资金筹措万元35214.523.1自筹资金万元19286.103.2银行贷款万元15928.424营业收入万元79500.00正常运营年份5总成本费用万元64678.446利润总额万元14450.567净利润万元10837.928所得税万元3612.649增值税万元3091.6810税金及附加万元371.0011纳税总额万元7075.3212工业增加值

17、万元24226.1113盈亏平衡点万元29262.50产值14回收期年5.69含建设期24个月15财务内部收益率23.51%所得税后16财务净现值万元16660.05所得税后七、 项目投资分析（一）投资估算的依据本期项目其投资估算范围包括：建设投资、建设期利息和流动资金，估算的主要依据包括：1、建设项目经济评价方法与参数（第三版）2、投资项目可行性研究指南3、建设项目投资估算编审规程4、建设项目可行性研究报告编制深度规定5、建设工程工程量清单计价规范6、企业工程设计概算编制办法7、建设工程监理与相关服务收费管理规定（二）项目费用与效益范围界定本期项目费用界定为工程费用和项目运营期所发生的各项费

18、用；项目效益界定为运营期所产生的各项收益，并严格遵循财务评价过程中费用与效益计算范围相一致性的原则。本期项目建设投资27670.84万元，包括：工程费用、工程建设其他费用和预备费三个部分。（三）工程费用工程费用包括建筑工程费、设备购置费、安装工程费等；工程建设其他费用包括：建设管理费、勘察设计费、生产准备费、其他前期工作费用，合计22989.64万元。1、建筑工程费估算根据估算，本期项目建筑工程费为13675.66万元。2、设备购置费估算设备购置费的估算是根据国内外制造厂家（商）报价和类似工程设备价格，同时参照机电产品报价手册和建设项目概算编制办法及各项概算指标规定的相应要求进行，并考虑必要的

19、运杂费进行估算。本期项目设备购置费为8800.68万元。3、安装工程费估算本期项目安装工程费为513.30万元。（四）工程建设其他费用本期项目工程建设其他费用为4002.12万元。（五）预备费本期项目预备费为679.08万元。建设投资估算表单位：万元序号项目建筑工程设备购置安装工程其他费用合计1工程费用13675.668800.68513.3022989.641.1建筑工程费13675.6613675.661.2设备购置费8800.688800.681.3安装工程费513.30513.302其他费用4002.124002.122.1土地出让金2453.072453.073预备费679.0867

20、9.083.1基本预备费385.57385.573.2涨价预备费293.51293.514投资合计27670.84（六）建设期利息按照建设规划，本期项目建设期为24个月，其中申请银行贷款15928.42万元，贷款利率按4.9%进行测算,建设期利息780.49万元。建设期利息估算表单位：万元序号项目合计第1年第2年1借款1.1建设期利息780.49195.12585.371.1.1期初借款余额7964.211.1.2当期借款15928.427964.217964.211.1.3当期应计利息780.49195.12585.371.1.4期末借款余额7964.2115928.421.2其他融资费用1

21、.3小计780.49195.12585.372债券2.1建设期利息2.1.1期初债务余额2.1.2当期债务金额2.1.3当期应计利息2.1.4期末债务余额2.2其他融资费用2.3小计3合计780.49195.12585.37（七）流动资金流动资金是指项目建成投产后，为进行正常运营，用于购买辅助材料、燃料、支付工资或者其他经营费用等所需的周转资金。流动资金测算一般采用分项详细测算法或扩大指标法，根据企业流动资金周转情况及本项目产品生产特点和项目运营特点，该项目流动资金测算参照同行业流动资产和流动负债的合理周转天数，采用分项详细测算法进行测算。根据测算，本期项目流动资金为6763.19万元。流动资

22、金估算表单位：万元序号项目第1年第2年第3年第4年第5年1流动资产0.0040305.7548942.6957579.641.1应收账款0.0018137.5922024.2125910.841.2存货0.0014107.0117129.9420152.871.2.1原辅材料0.004232.105138.986045.861.2.2燃料动力0.00211.60256.95302.291.2.3在产品0.006489.227879.779270.321.2.4产成品0.003174.083854.244534.401.3现金0.003224.463915.414606.371.4预付账款0.0

23、04836.695873.136909.562流动负债0.0035571.5143193.9850816.452.1应付账款0.0012805.7415549.8318293.922.2预收账款0.0022765.7727644.1532522.533流动资金0.004734.235748.716763.194流动资金增加0.004734.231014.481014.485铺底流动资金0.0012091.7214682.8117273.89（八）项目总投资本期项目总投资包括建设投资、建设期利息和流动资金。根据谨慎财务估算，项目总投资35214.52万元，其中：建设投资27670.84万元，占项

24、目总投资的78.58%；建设期利息780.49万元，占项目总投资的2.22%；流动资金6763.19万元，占项目总投资的19.21%。总投资及构成一览表单位：万元序号项目指标占总投资比例1总投资35214.52100.00%1.1建设投资27670.8478.58%1.1.1工程费用22989.6465.28%1.1.1.1建筑工程费13675.6638.84%1.1.1.2设备购置费8800.6824.99%1.1.1.3安装工程费513.301.46%1.1.2工程建设其他费用4002.1211.36%1.1.2.1土地出让金2453.076.97%1.1.2.2其他前期费用1549.05

25、4.40%1.2.3预备费679.081.93%1.2.3.1基本预备费385.571.09%1.2.3.2涨价预备费293.510.83%1.2建设期利息780.492.22%1.3流动资金6763.1919.21%（九）资金筹措与投资计划本期项目总投资35214.52万元，其中申请银行长期贷款15928.42万元，其余部分由企业自筹。项目投资计划与资金筹措一览表单位：万元序号项目数据指标占总投资比例1总投资35214.52100.00%1.1建设投资27670.8478.58%1.2建设期利息780.492.22%1.3流动资金6763.1919.21%2资金筹措35214.52100.0

26、0%2.1项目资本金19286.1054.77%2.1.1用于建设投资11742.4233.35%2.1.2用于建设期利息780.492.22%2.1.3用于流动资金6763.1919.21%2.2债务资金15928.4245.23%2.2.1用于建设投资15928.4245.23%2.2.2用于建设期利息2.2.3用于流动资金2.3其他资金八、 经济效益及财务分析（一）生产规模和产品方案本期项目所有基础数据均以近期物价水平为基础，项目运营期内不考虑通货膨胀因素，只考虑装产品及服务相对价格变化，同时，假设当年装产品及服务产量等于当年产品销售量。（二）项目计算期及达产计划的确定为了更加直观的体现

27、项目的建设及运营情况，本期项目计算期为10年，其中建设期2年（24个月），运营期8年。项目自投入运营后逐年提高运营能力直至达到预期规划目标，即满负荷运营。（三）营业收入估算本期项目达产年预计每年可实现营业收入79500.00万元；具体测算数据详见营业收入税金及附加和增值税估算表所示。营业收入、税金及附加和增值税估算表单位：万元序号项目第1年第2年第3年第4年第5年1营业收入0.0055650.0067575.0079500.002增值税0.002433.872955.423091.682.1销项税0.007234.508784.7510335.002.2进项税0.004800.635829.3

28、37243.323税金及附加0.00292.07354.65371.003.1城建税0.00170.37206.88216.423.2教育费附加0.0073.0288.6692.753.3地方教育附加0.0048.6859.1161.83（二）达产年增值税估算根据中华人民共和国增值税暂行条例的规定和关于全国实施增值税转型改革若干问题的通知及相关规定，本期项目达产年应缴纳增值税计算如下：达产年应缴增值税=销项税额-进项税额=3091.68万元。（三）综合总成本费用估算本期项目总成本费用主要包括外购原材料费、外购燃料动力费、工资及福利费、修理费、其他费用（其他制造费用、其他管理费用、其他营业费用）

29、、折旧费、摊销费和利息支出等。本期项目年综合总成本费用的估算是以产品的综合总成本费用为基点进行，根据谨慎财务测算，当项目达到正常生产年份时，按达产年经营能力计算，本期项目综合总成本费用64678.44万元，其中：可变成本56045.13万元，固定成本8633.31万元。达产年项目经营成本62466.50万元。具体测算数据详见综合总成本费用估算表所示。综合总成本费用估算表单位：万元序号项目第1年第2年第3年第4年第5年1原材料、燃料费0.0036927.8944841.0152754.132工资及福利费0.003291.003291.003291.003修理费0.00809.93809.9380

30、9.934其他费用0.005611.445611.445611.444.1其他制造费用0.00509.00509.00509.004.2其他管理费用0.00422.88422.88422.884.3其他营业费用0.004679.564679.564679.565经营成本0.0046640.2654553.3862466.506折旧费0.001382.391382.391382.397摊销费0.0049.0649.0649.068利息支出0.00780.49780.49780.499总成本费用0.0048852.2056765.3264678.449.1其中：固定成本0.008633.31863

31、3.318633.319.2可变成本0.0040218.8948132.0156045.13（四）税金及附加本期项目税金及附加主要包括城市维护建设税、教育费附加和地方教育附加。根据谨慎财务测算，本期项目达产年应纳税金及附加371.00万元。（五）利润总额及企业所得税根据国家有关税收政策规定，本期项目达产年利润总额（PFO）：利润总额=营业收入-综合总成本费用-税金及附加=14450.56（万元）。企业所得税税率按25.00%计征，根据规定本期项目应缴纳企业所得税，达产年应纳企业所得税：企业所得税=应纳税所得额税率=14450.5625.00%=3612.64（万元）。（六）利润及利润分配该项目

32、达产年可实现利润总额14450.56万元，缴纳企业所得税3612.64万元，其正常经营年份净利润：净利润=达产年利润总额-企业所得税=14450.56-3612.64=10837.92（万元）。利润及利润分配表单位：万元序号项目第1年第2年第3年第4年第5年1营业收入0.0055650.0067575.0079500.002税金及附加0.00292.07354.65371.003总成本费用0.0048852.2056765.3264678.444利润总额0.006505.7310455.0314450.565应纳所得税额0.006505.7310455.0314450.566所得税0.0016

33、26.432613.763612.647净利润0.004879.307841.2710837.928期初未分配利润0.000.004391.3711009.389可供分配的利润0.004879.3012232.6421847.3010法定盈余公积金0.00487.931223.262184.7311可供分配的利润0.004391.3711009.3819662.5712未分配利润0.004391.3711009.3819662.5713息税前利润0.008912.6513849.2818843.69（四）财务内部收益率（所得税后）项目财务内部收益率（FIRR），系指项目在整个计算期内各年净现金

34、流量现值累计为零时的折现率，本期项目财务内部收益率为：财务内部收益率（FIRR）=23.51%。本期项目投资财务内部收益率23.51%，高于行业基准内部收益率，表明本期项目对所占用资金的回收能力要大于同行业占用资金的平均水平，投资使用效率较高。（五）财务净现值（所得税后）所得税后财务净现值（FNPV）系指项目按设定的折现率，计算项目经营期内各年现金流量的现值之和：财务净现值（FNPV）=16660.05（万元）。以上计算结果表明，财务净现值16660.05万元（大于0），说明本期项目具有较强的盈利能力，在财务上是可以接受的。（六）投资回收期（所得税后）投资回收期是指以项目的净收益抵偿全部投资所

35、需要的时间，是财务上投资回收能力的主要静态指标；全部投资回收期（Pt）=（累计现金流量开始出现正值年份数）-1+上年累计现金净流量的绝对值/当年净现金流量，本期项目投资回收期：投资回收期（Pt）=5.69年。本期项目全部投资回收期5.69年，要小于行业基准投资回收期，说明项目投资回收能力高于同行业的平均水平，这表明项目的投资能够及时回收，盈利能力较强，故投资风险性相对较小。项目投资现金流量表单位：万元序号项目第1年第2年第3年第4年第5年1现金流入0.000.0055650.0067575.0079500.001.1营业收入0.000.0055650.0067575.0079500.002现金

36、流出13835.4213835.4251666.5655922.5168586.212.1建设投资13835.4213835.422.2流动资金0.004734.231014.485748.712.3经营成本0.0046640.2654553.3862466.502.4税金及附加0.00292.07354.65371.003所得税前净现金流量-13835.42-13835.423983.4411652.4910913.794累计所得税前净现金流量-13835.42-27670.84-23687.40-12034.91-1121.125调整所得税0.002228.163462.324710.92

37、6所得税后净现金流量-13835.42-13835.422357.019038.737301.157累计所得税后净现金流量-13835.42-27670.84-25313.83-16275.10-8973.95计算指标1、项目投资财务内部收益率（所得税前）：31.39%；2、项目投资财务内部收益率（所得税后）：23.51%；3、项目投资财务净现值（所得税前，ic=12%）：30389.15万元；4、项目投资财务净现值（所得税后，ic=12%）：16660.05万元；5、项目投资回收期（所得税前）：5.07年；6、项目投资回收期（所得税后）：5.69年。（七）债务资金偿还计划本期项目按照“按月还

38、息，到期还本”的模式偿还建设投资借款计算，还款期为10年。借款偿还资金来源主要是项目运营期税后利润。（八）利息备付率测算按照建设项目经济评价方法与参数（第三版）的规定，利息备付率系指在借款偿还期内的息税前利润（EBIT）与应付利息（PI）的比值，它从付息资金来源的充裕性角度反映出项目偿还债务利息的保障程度，本期项目达产年利息备付率（ICR）为24.14。本期项目实施后各年的利息备付率均高于利息备付率的最低可接受值，说明本期项目建成正常运营后利息偿付的保障程度较高。（九）偿债备付率测算按照建设项目经济评价方法与参数（第三版）的规定，偿债备付率系指在借款偿还期内，可用于还本付息的资金（EBITDA

39、-TAX）与应还本付息金额（PD）的比值，它表示可用于还本付息的资金偿还借款本金和利息的保障程度，本期项目达产年偿债备付率（DSCR）为21.35。根据约定的还款方式对本期项目的计算表明，在项目实施后各年的偿债率均高于偿债备付率的最低可接受值，说明项目建成后可用于还本付息的资金保障程度较高。借款还本付息计划表单位：万元序 号项目第1年第2年第3年第4年第5年1借款1.1期初借款余额7964.2115928.4215928.4215928.421.2当期还本付息195.121365.86780.49780.49780.491.2.1还本1.2.2付息195.121365.86780.49780.49780.491.3期末借款余额7964.2115928.4215928.4215928.4215928.422利息备付率24.143偿债备付率21.35（十）级标题经济评价结论根据谨慎财务测算，项目达产后每年营业收入79500.00万元，综合总成本费用64678.44万元，税金及附加371.00万元，净利润10837.92万元，财务内部收益率23.51%，财务净现值16660.05万元，全部投资回收期5.69年。本期项目具有较强的财务盈利能力，其财务净现值良好，投资回收期合理。综上所述，本期项目从经济效益指标上评价是完全可行的。