易事特：非公开发行股票募集资金使用可行性分析报告（2015）.PDF

《易事特：非公开发行股票募集资金使用可行性分析报告（2015）.PDF》由会员分享，可在线阅读，更多相关《易事特：非公开发行股票募集资金使用可行性分析报告（2015）.PDF（14页珍藏版）》请在淘文阁 - 分享文档赚钱的网站上搜索。

1、易事特 非公开发行股票募集资金使用可行性分析报告 1 易事特集团股份有限公司 非公开发行股票募集资金使用可行性分析报告 一一、本次募集资金的使用计划本次募集资金的使用计划 本次非公开发行股票预计募集资金总额不超过 194,200.00 万元，在扣除发行费用后实际募集资金将用于 173MW 光伏发电项目和补充流动资金，具体情况如下：单位：万元 序号 项目名称 项目投资额 拟用募集资金投资金额 1 陕西 20MW 光伏分布式发电项目 19,755.69 19,700.00 2 河北 20MW 光伏生态农业发电项目 17,525.82 17,500.00 3 河南 20MW 光伏分布式发电项目 17

2、,600.00 17,600.00 4 山东 20MW 地面光伏电站项目 23,016.25 23,000.00 5 陕西 20MW 生态农业光伏发电项目 18,299.93 16,400.00 6 江苏 10MW 农光互补光伏发电项目 9,446.00 6,800.00 7 山东 20MW 渔光互补（一期）光伏发电项目 20,863.33 20,800.00 8 山东 20MW 渔光互补（二期）光伏发电项目 20,863.33 20,800.00 9 江苏 3MW 光伏发电项目 2,400.00 2,400.00 10 新疆 20MW 光伏发电项目 19,238.27 19,200.00 1

3、1 补充流动资金 30,000.00 30,000.00 合 计 199,008.62 194,200.00 若实际募集资金净额低于拟投入募集资金金额，则不足部分由公司自筹解决。本次非公开发行股票募集资金到位之前，公司将根据项目进度的实际情况以 自筹资金先行投入，并在募集资金到位之后按照相关法律法规规定的程序予以置换。易事特 非公开发行股票募集资金使用可行性分析报告 2 二二、本次募集资金投资项目的必要性和可行性分析本次募集资金投资项目的必要性和可行性分析（一一）本次募集资金投资项目的必要性本次募集资金投资项目的必要性 1、太阳能光伏发电具有广阔的市场前景 光伏发电是当今世界利用太阳能最主要的

4、一种方式。面对当今全球面临的严重化石能源危机和环境危机，光伏发电从资源可持续性和环境友好这两个角度都具有显而易见的优势，作为全球新兴行业的一个重要代表，长期来看具有广阔发展前景，吸引着大量企业参与和投资。伴随着全球对能源、环境危机关注的不断增强，光伏产业在过去几年中经历了一个快速发展阶段。2009 年底，中国的光伏累计装机量仅为 0.3GW，内需不足使中国庞大的光伏制造业除了依赖补贴，还严重依赖外部市场，从而面临双重的风险。到 2014 年，伴随着国家政策的支持，全国光伏产业整体呈现稳中向好和有序发展局面，全年光伏发电累计并网装机容量 2,805 万千瓦，同比增长 60%，其中，光伏电站 2,

5、338 万千瓦，分布式 467 万千瓦，光伏年发电量约 250 亿千瓦时，同比增长超过 200%1。随着 2015 年 17.8GW 新增电站规模目标的公布，国内的光伏市场势迎来了新一轮的发展。但大规模电站建设的背后，需要的是大规模的资金支持。本次募投项目将合计建设 173MW 的光伏发电项目，该项目将建设地丰富的太阳能资源转换为电力能源，减少用户对传统能源的消耗和依赖，是国家政策所鼓励的清洁能源，建成后将有较高的社会效益和经济效益。2、顺应国家政策，赢得发展先机 2013 年下半年，国务院发布国务院关于促进光伏产业健康发展的若干意见（国发201324 号），提出 20132015 年，年均新

6、增光伏发电装机容量 1,000万千瓦左右，到 2015 年总装机容量达到 3,500 万千瓦以上，加快企业兼并重组，淘汰产品质量差、技术落后的生产企业，培育一批具有较强技术研发能力和市场竞争力的龙头企业。继国务院国发201324 号文之后，各相关部门纷纷出台相关的配套措施、1 数据来源：国家能源局2014 年光伏产业发展情况 易事特 非公开发行股票募集资金使用可行性分析报告 3 政策。国家发改委关于发挥价格杠杆作用促进光伏产业健康发展的通知（发改价格20131638 号）确定补贴电价水平，大型并网光伏电站上网电价按照三个区域分别执行 0.9 元/度、0.95 元/度、1.0 元/度的上网电价，

7、分布式光伏发电享受 0.42 元/度的全电量补贴，自用有余部分按照当地燃煤机组标杆上网电价上网的政策；明确补贴年限为 20 年。财政部、国家税务总局关于光伏发电增值税政策的通知明确自 2013 年 10 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日，对纳税人销售自产的利用太阳能生产的电力产品，实行增值税即征即退 50%的政策。明确上网电价，企业增值税退税等政策的实施，解决了电站生存盈利问题。2015 年 3 月 17 日，国家能源局下发关于下达 2015 年光伏发电建设实施方案的通知（国能新能201573 号），下达全国 2015 年新增光伏电站建设规模1,780 万千瓦。中共中央国务院关于

8、进一步深化电力体制改革的若干意见中发20159 号，提出进一步深化电力体制改革，解决制约电力行业科学发展的突出矛盾和深层次问题，促进电力行业又好又快发展，推动结构转型和产业升级。政府陆续出台的系列促进发展太阳能光伏发电产业健康发展的利好政策，为光伏发电设备及工程建设挖掘出巨大的市场空间。3、整合公司业务优势，实现公司在能源互联网产业战略布局 公司围绕“能源互联网系统集成解决方案”的战略发展方向，已涉足三大业务领域：IDC 数据中心（含 UPS 智能电源）、智能光伏发电站（含光伏逆变器）、新能源汽车（含充电桩）。公司通过上市募投项目（分布式发电电气设备与系统集成制造项目）的实施，光伏逆变器、汇流

9、箱等主导产品加大了研发投入及市场拓展，成熟并广泛应用的集中式户外光伏电站集成系统、组串式智能化高效并网逆变器及系统、家用光伏智能化高效并网逆变系统及家用储能系统等全系列产品市场销售大幅增长。成功服务于国内集中式光伏发电、分布式光伏发电工程建设，其以高性价比、高发电效率、高可靠性产品及优质服务获得用户好评，进一步巩固了光伏产品的市场竞争地位。公司在光伏逆变器、汇流箱、储能集成系统等领域的积累为光伏电站建设项目打下良好的基础，另外，公司已具备光伏电站建设、运营的项目经验（具体项易事特 非公开发行股票募集资金使用可行性分析报告 4 目情况见本预案本节“（二）本次募集资金投资项目的可行性”之“3、公司

10、已具备光伏发电项目技术基础及成功运营经验”）。公司投资建设光伏电站为公司“能源互联网系统集成解决方案”战略定位的选择，另外，公司建设光伏电站，本身具有技术和管理优势。本次募投项目的建设将帮助公司整合现有的技术优势，实现各业务链条间的互补协调及契合式发展，是公司对能源互联网产业进行战略布局的重要举措。4、补充流动资金的必要性（1）公司经营需要补充流动资金 公司目前将 IDC 数据中心（含 UPS 智能电源）、智能光伏发电站（含光伏逆变器）、新能源汽车（含充电桩）作为三大主业，而这三大主业均为资金密集型行业，需要大量的资金支持。公司现金流较为紧张，2015 年前三季度公司投资活动产生的现金流量净额

11、为-18,672.78 万元。基于对我国新能源业务的市场发展前景以及公司资金状况的综合考虑，公司拟使用本次发行募集资金 30,000 万元补充流动资金。（2）降低资产负债率，改善资本结构 近年来由于业务发展，公司对资金的需求较大。公司为了加大对新能源行业的投资力度，扩大了负债规模，提高了公司负债率水平，加大了公司的财务风险，也为公司运营安全带来一定的风险。公司近三年及一期末合并报表资产负债率分别为 41.35%、54.75%、56.80%、64.37%，呈逐年上升的趋势，处于行业内较高水平。本次非公开发行后，公司总资产和净资产均将增加，资产负债率将有所下降，资产结构有所优化，偿债能力有所提高，

12、抗风险能力将进一步加强。本次非公开发行后，公司的资产负债水平和负债结构会更加合理。（二二）本次募集资金投资项目的可行性本次募集资金投资项目的可行性 1、国家政策支持 我国在享受经济高速发展的同时，也在承受能源危机及环境污染的双重压力，易事特 非公开发行股票募集资金使用可行性分析报告 5 过度消耗化石能源引发的环境污染日益严重，雾霾等天气现象已经严重影响到我国居民生活质量的提高。我国在哥本哈根会议上提出了 2020 年较 2005 年减排45%-50%的目标，保证经济平稳增长的前提下减排压力较大，发展清洁能源及可再生能源成为了迫在眉睫的重要任务。光伏发电是具有战略意义的新能源产业。近年来，国务院

13、及行业主管部门先后出台了一系列政策文件，支持太阳能光伏发电，与光伏电站相关的主要政策概况如下：序号 政策名称 相关内容 1 工业和信息化部太阳能光伏产业“十二五”发展规划“十二五”期间，光伏产业保持平稳较快增长，多晶硅、太阳能电池等产品适应国家可再生能源发展规划确定的装机容量要求，同时积极满足国际市场发展需要。支持骨干企业做优做强，到 2015 年形成：多晶硅领先企业达到 5 万吨级，骨干企业达到万吨级水平；太阳能电池领先企业达到 5GW 级，骨干企业达到 GW 级水平；1 家年销售收入过千亿元的光伏企业，3-5 家年销售收入过 500 亿元的光伏企业；3-4 家年销售收入过 10 亿元的光伏

14、专用设备企业。2 科技部太阳能发电科技发展“十二五”专项规划（国科发计2012198 号）突破光伏规模化利用的成套关键技术与装备，建成多种形式的光伏发电示范工程，能够有效推动光伏发电技术在我国的大规模应用；开展太阳能热利用关键装备和系统集成科技攻关，依托规模化示范工程建设，能够推动太阳能热利用技术与产业发展。3 国务院“十二五”国家战略性新兴产业发展规划（国发201228 号）以提高太阳能电池转化效率、器件使用寿命和降低光伏发电系统成本为目标，大力发展太阳能光伏电池的生产制造新工艺和新装备；积极推动多元化太阳能光伏光热发电技术新设备、新材料的产业化及其商业化发电示范；建立大型并网光伏发电站，推

15、进建筑一体化光伏发电应用，建立具有国际先进水平的太阳能发电产业体系。大规模推广应用高效、多功能太阳能热水器，推动太阳能在供暖、制冷和中高温工业领域的应用。建立促进光伏发电分布式应用的市场环境，推进以太阳能应用为主、综合利用各种可再生能源的新能源城市建设。发展目标：到 2015 年，太阳能发电装机容量达到 2,100 万千瓦以上，光伏发电系统在用户侧实现平价上网。太阳能热利用安装面积达到 4 亿平方米。掌握太阳能发电、热利用关键技术，太阳能利用设备及其新材料的研发制造能力大幅提高。易事特 非公开发行股票募集资金使用可行性分析报告 6 开展太阳能热发电试验示范。4 国务院中国的能源政策(2012

16、年)白皮书 积极利用太阳能。中国太阳能资源丰富，开发潜力巨大，具有广阔的应用前景。“十二五”时期，中国坚持集中开发与分布式利用相结合，推进太阳能多元化利用。在青海、新疆、甘肃、内蒙古等太阳能资源丰富、具有荒漠和闲散土地资源的地区，以增加当地电力供应为目的，建设大型并网光伏电站和太阳能热发电项目。鼓励在中东部地区建设与建筑结合的分布式光伏发电系统。加大太阳能热水器普及力度，鼓励太阳能集中供热水、太阳能采暖和制冷、太阳能中高温工业应用。在农村、边疆和小城镇推广使用太阳能热水器、太阳灶和太阳房。到 2015 年，中国将建成太阳能发电装机容量2,100 万千瓦以上，太阳能集热面积达到 4 亿平方米。5

17、 国务院常务会议 部署大气污染防治十条措施，研究促进光伏产业健康发展。会议指出光伏产业是新能源产业的重要发展方向。国内光伏产业要在巩固国际市场的同时,着力激发国内市场有效需求,推动产业升级。一是加强规划和产业政策引导,促进合理布局,重点拓展分布式光伏发电应用。二是电网企业要保障配套电 网与光伏发电项目同步建设投产,优先安排光伏发电计划,全额收购所发电量。三是完善发电电价支持政策。四是鼓励金融机构采取措施缓解光伏制造企业融资困难。6 国务院关于促进光伏产业健康发展的若干意见（国发201324 号）发展目标：20132015 年，年均新增光伏发电装机容量 1,000万千瓦左右，到 2015 年总装

18、机容量达到 3,500 万千瓦以上。加快企业兼并重组，淘汰产品质量差、技术落后的生产企业，培育一批具有较强技术研发能力和市场竞争力的龙头企业。7 国家发改委关于发挥价格杠杆作用促进光伏产业健康发展的通知(发改价格20131638 号)光伏电站价格 1、根据各地太阳能资源条件和建设成本，将全国分为三类太阳能资源区，相应制定光伏电站标杆上网电价。、类资源区光伏上网价格分别为0.9元/千瓦时、0.95元/千瓦时、1 元/千瓦时。2、光伏电站标杆上网电价高出当地燃煤机组标杆上网电价（含脱硫等环保电价，下同）的部分，通过可再生能源发展基金予以补贴。8 财政部、国家税务总局关于光伏发电增值税政策的通知（财

19、税201366 号）鼓励利用太阳能发电，促进相关产业健康发展。根据国务院批示精神，光伏发电增值税政策为：自 2013 年 10 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日，对纳税人销售自产的利用太阳能生产的电力产品，实行增值税即征即退 50%的政策。9 国家能源局关于进一 步加强光伏电站建设与统筹推进大型光伏电站基地建设。国家能源局组织有关省级能源主管部门，选择太阳能资源丰富、未利用土地面积大、易事特 非公开发行股票募集资金使用可行性分析报告 7 运行管理工作的通知（国能新能2014445 号）电网送出条件好的地区，编制大型光伏电站基地建设规划。鼓励结合调节性能好的水电站、外送电源基地等规

20、划建设大型光伏电站（群）。10 国务院办公厅能源发展战略行动计划(2014 年-2020 年)（国办发201431 号）加快发展太阳能发电。有序推进光伏基地建设，同步做好就地消纳利用和集中送出通道建设。加快建设分布式光伏发电应用示范区，稳步实施太阳能热发电示范工程。加强太阳能发电并网服务。鼓励大型公共建筑及公用设施、工业园区等建设屋顶分布式光伏发电。到 2020 年，光伏装机达到 1 亿千瓦左右，光伏发电与电网销售电价相当。11 国家能源局发布关于下达 2015 年光伏发电建设实施方案的通知（国能新能201573 号）为稳定扩大光伏发电应用市场，2015 年下达全国新增光伏电站建设规模 1,7

21、80 万千瓦。各地区 2015 年计划新开工的集中式光伏电站和分布式光伏电站项目的总规模不得超过下达的新增光伏电站建设规模，规模内的项目具备享受国家可再生能源基金补贴资格。对屋顶分布式光伏发电项目及全部自发自用的地面分布式光伏发电项目不限制建设规模，各地区能源主管部门随时受理项目备案，电网企业及时办理并网手续，项目建成后即纳入补贴范围。12 国家发改委、国家能源局关于改善电力运行调节促进清洁能源多发满发的指导意见（发改运行2015518 号）统筹年度电力电量平衡，积极促进清洁能源消纳：在编制年度发电计划时，优先预留水电、风电、光伏发电等清洁能源机组发电空间；鼓励清洁能源发电参与市场；风电、光伏

22、发电、生物质发电按照本地区资源条件全额安排发电；能源资源丰富地区、清洁能源装机比重较大地区在统筹平衡年度电力电量时，新增用电需求如无法满足清洁能源多发满发，应采取市场化方式，鼓励清洁能源优先与用户直接交易，充分挖掘本地区用电潜力，最大限度消纳清洁能源；政府主管部门在组织国家电网公司、南方电网公司制定年度跨省区送受电计划时，应切实贯彻国家能源战略和政策，充分利用现有输电通道，增加电网调度灵活性，统筹考虑配套电源和清洁能源，优先安排清洁能源送出并明确送电比例，提高输电的稳定性和安全性。13 工业和信息化部光伏制造行业规范条件(2015 年本)加强光伏行业管理,引导产业加快转型升级和结构调整，按照优

23、化布局、调整结构、控制总量、鼓励创新、支持应用的原则，推动我国光伏产业持续健康发展。14 国家能源局、工业和信息化部关于促进先进光伏技术产品应用和产业升级的意见(国能新能2015194 号)发挥财政资金和政府采购支持光伏发电技术进步的作用。国家支持的解决无电人口用电、偏远地区缺电问题和光伏扶贫等公益性项目、国家援外项目、国家和各级能源主管部门组织实施的各类光伏发电应用示范项目、各级地方政府使用财政资金支持的光伏发电项目以及在各级政府机构建筑设施上安装的光伏发电项目，优先采用“领跑者”先进技术产品。易事特 非公开发行股票募集资金使用可行性分析报告 8 2、行业成本下降，转换率提升，光伏发电迎来拐

24、点 成本方面，组件、逆变器等产品价格持续下降，带动国内光伏装机成本持续下降。2000 年至 2012 年间，随着技术进步及太阳能光伏产业的规模化生产与应用，除 2004 年至 2007 年因多晶硅稀缺导致成本上涨外，太阳能电池组件价格不断下降。自 2008 年以来，国内光伏装机成本持续快速下降，装机成本由 2009年的 20 元/W 下降至目前约 8-10 元/W。从转换率看，硅电池的转换率较早期已有较大的突破，目前单晶硅电池转换率普遍在 16%18%，多晶硅电池普遍转换率在 15%16%。成本的下降以及转换率的提升带来行业利润水平的增加，光伏发电行业无疑将从中受益。3、公司已具备光伏发电项目

25、技术基础及成功运营经验 如前所述，公司通过上市募投项目（分布式发电电气设备与系统集成制造项目）的实施，在集中式户外光伏电站集成系统、组串式智能化高效并网逆变器及系统、家用光伏智能化高效并网逆变系统及家用储能系统领域都实现较高的销售，坚持“能源互联网系统集成解决方案”的战略发展方向，加大对技术研发的投入与支持。公司具有太阳能光伏电站建设及运营经验，主导的“沭阳清水河光伏电站项目”、“疏勒县盛腾光伏电站项目”已全部并网发电，与此同时，公司还储备了多个光伏电站项目。公司在投资太阳能光伏发电项目过程中，培养了一批技术骨干，技术日趋成熟，积累了光伏发电项目建设和运营的宝贵经验，完全有能力保障本次募集资金

26、投资项目的顺利实施。公司储备了充足的光伏电站项目资源，截至目前，公司在光伏电站系统集成业务的项目情况：项目 电站规模 所在地 业务模式 进展情况 逆变器供应情况 沭阳清水河光伏电站项目 25MW 江苏沭阳县 持有待售 已并网 全部自供 疏勒县盛腾光伏电站项目 20MW 新疆疏勒县 收购、运营 已并网 全部自供 易事特 非公开发行股票募集资金使用可行性分析报告 9 陕西榆林神木光伏电站 20MW 陕西神木县 建设、运营 在建 全部自供 宿迁兴塘河农光互补光伏项目 10MW 宿迁大兴镇 建设、运营 在建 全部自供 注：疏勒县盛腾光伏电站项目为公司收购项目，其余项目为自主开发项目。公司抓住了光伏行业

27、的良好发展环境，研发制造的高性能价格比逆变器、汇流箱等系列产品市场销售大幅增长，并在发展中寻求优质资源及合作伙伴，在自有光伏产品及系统集成的综合产业技术优势的带动下，光伏电站开发、建设与运营得到了快速拓展，并获得了有利的市场优势。三三、本次募集资金投资项目的基本情况本次募集资金投资项目的基本情况（一一）陕西陕西 20MW 光伏分布式发电项目光伏分布式发电项目 1、项目方案 本公司拟在陕西省建设 20MW 分布式光伏发电项目，项目总投资额19,755.69 万元，拟用募集资金投入金额 19,700.00 万元。2、投资估算及财务评价 根据项目有关的可行性研究报告，项目内部收益率为 9.28%（所

28、得税后），项目经济效益前景良好。3、项目备案及其他相关手续进展情况 本项目的备案、环评手续已经完成。（二二）河北河北 20MW 光伏生态农业发电项目光伏生态农业发电项目 1、项目方案 本公司拟在河北省建设 20MW 光伏生态农业大棚太阳能发电项目，项目总投资额 17,525.82 万元，拟用募集资金投入金额 17,500.00 万元。2、投资估算及财务评价 根据项目有关的可行性研究报告，项目内部收益率为 8.72%（所得税前），项目经济效益前景良好。易事特 非公开发行股票募集资金使用可行性分析报告 10 3、项目备案及其他相关手续进展情况 本项目的备案、环评手续已经完成。（三三）河南河南 20

29、MW 光伏分布式发电项目光伏分布式发电项目 1、项目方案 本公司拟在河南省建设 20MW 分布式光伏并网发电与农业种植一体化项目，项目总投资额 17,600.00 万元，拟用募集资金投入金额 17,600.00 万元。2、投资估算及财务评价 根据项目有关的可行性研究报告，项目内部收益率为 8.97%（所得税后），项目经济效益前景良好。3、项目备案及其他相关手续进展情况 项目备案手续已经完成，环评正在办理过程中。（四四）山东山东 20MW 地面光伏电站项目地面光伏电站项目 1、项目方案 本公司拟在山东省建设 20MW 地面光伏电站项目，项目总投资额 23,016.25万元，拟用募集资金投入金额

30、23,000.00 万元。2、投资估算及财务评价 根据项目有关的可行性研究报告，项目内部收益率为 8.44%（所得税后），项目经济效益前景良好。3、项目备案及其他相关手续进展情况 项目备案、环评手续正在办理过程中。（五五）陕西陕西 20MW 生态农业光伏发电项目生态农业光伏发电项目 1、项目方案 本公司拟在陕西省建设 20MW 生态农业发布式光伏发电项目，项目总投资额 18,299.93 万元，拟用募集资金投入金额 16,400.00 万元。2、投资估算及财务评价 易事特 非公开发行股票募集资金使用可行性分析报告 11 根据项目有关的可行性研究报告，项目内部收益率为 10.97%（所得税后），

31、项目经济效益前景良好。3、项目备案及其他相关手续进展情况 项目备案手续已经完成，环评正在办理过程中。（六六）江苏江苏 10MW 农光互补光伏发电项目农光互补光伏发电项目 1、项目方案 本公司拟在江苏省建设 10MW 农光互补光伏发电项目，项目总投资额9,446.00 万元，拟用募集资金投入金额 6,800.00 万元。2、投资估算及财务评价 根据项目有关的可行性研究报告，项目内部收益率为 8.76%（所得税后），项目经济效益前景良好。3、项目备案及其他相关手续进展情况 本项目的备案、环评手续已经完成。（七七）山东山东 20MW 渔光互补渔光互补（一期一期）光伏发电项目光伏发电项目 1、项目方案

32、 本公司拟在山东省建设 20MW 渔光互补（一期）光伏发电项目，项目总投资额 20,863.33 万元，拟用募集资金投入金额 20,800.00 万元。2、投资估算及财务评价 根据项目有关的可行性研究报告，项目内部收益率为 9.53%（所得税后），项目经济效益前景良好。3、项目备案及其他相关手续进展情况 本项目的备案、环评手续已经完成。（八八）山东山东 20MW 渔光互补渔光互补（二期二期）光伏发电项目光伏发电项目 1、项目方案 本公司拟在山东省建设 20MW 渔光互补（一期）光伏发电项目，项目总投易事特 非公开发行股票募集资金使用可行性分析报告 12 资额 20,863.33 万元，拟用募集

33、资金投入金额 20,800.00 万元。2、投资估算及财务评价 根据项目有关的可行性研究报告，项目内部收益率为 9.53%（所得税后），项目经济效益前景良好。3、项目备案及其他相关手续进展情况 项目备案及其他相关手续正在办理过程中。（九九）江苏江苏 3MW 光伏发电项目光伏发电项目 1、项目方案 本公司拟在江苏省建设 3MW 光伏发电项目，项目总投资额 2,400 万元，拟用募集资金投入金额 2,400 万元。2、投资估算及财务评价 根据项目有关的可行性研究报告，项目内部收益率为 10.35%（所得税后），项目经济效益前景良好。3、项目备案及其他相关手续进展情况 项目备案手续已经完成，环评手续

34、正在办理过程中。（十十）新疆新疆 20MW 光伏发电项目光伏发电项目 1、项目方案 本公司拟在新疆建设 20MW 光伏发电项目，项目总投资额 19,238.27 万元，拟用募集资金投入金额 19,200.00 万元。2、投资估算及财务评价 根据项目有关的可行性研究报告，项目内部收益率为 8.87%（所得税后），项目经济效益前景良好。3、项目备案及其他相关手续进展情况 项目备案及其他相关手续正在办理过程中。易事特 非公开发行股票募集资金使用可行性分析报告 13 （十一十一）补充流动资金补充流动资金 本次非公开发行募集资金中 30,000 万元拟用于补充流动资金。随着公司数据中心、新能源汽车及充电

35、桩、光伏电站建设作为核心业务发展较快，公司流动资金规模需求加大，相对充裕的流动资金对于公司的持续健康发展至关重要。公司通过本次非公开发行补充流动资金，可以优化财务结构，进一步控制财务风险，增强抵御行业周期性波动风险的能力，提高经营的安全性。四四、本次非公开发行对公司经营和财务的影响本次非公开发行对公司经营和财务的影响（一一）对公司经营管理的影响对公司经营管理的影响 本次募集资金投资项目符合国家相关产业政策以及公司整体战略发展方向，具有良好的市场前景和经济效益。募集资金投资项目均为现有三大业务领域之一光伏发电项目，项目建成后将进一步优化公司的业务结构和盈利模式，扩大业务规模，强化公司的技术优势，

36、提高市场占有率、提升市场地位，更好的服务于公司的“能源互联网系统集成解决方案”的战略定位。本次非公开发行将大幅度降低公司的经营风险，补充资本实力，有利于公司现有业务的开展及新业务的拓展，并有助于降低流动性风险，增强公司抗风险能力及竞争能力。非公开发行募集资金到位，将为公司技术研发、市场拓展、业务布局等各项经营活动提供资金支持，有利于公司不断优化产业布局，保证公司持续健康发展。（二二）对公司财务状况的影响对公司财务状况的影响 1、增强公司资本实力、优化财务结构 本次非公开发行完成后，公司的总资产、净资产规模均将大幅度提升。本次发行募集资金运用将使公司的财务结构更为安全、合理，为公司未来持续、高速

37、、健康发展奠定坚实基础。2、增强未来盈利能力，短期内摊薄利润 本次非公开发行募集资金主要用于公司光伏发电项目，募集资金项目顺利实易事特 非公开发行股票募集资金使用可行性分析报告 14 施后，公司营业收入规模及利润水平也将有所增加。由于募集资金投资项目建设周期的存在，短期内募集资金投资项目对公司经营业绩的贡献程度将较小，可能导致公司每股收益和净资产收益率在短期内被摊薄。3、提高公司未来融资能力 本次非公开发行股票募集资金的运用将显著改善公司财务状况和提高公司的盈利能力，从而提高公司未来的融资能力，有利于公司未来以较低的融资成本获得资金。五五、结论结论 经审慎分析，董事会认为，一方面，太阳能光伏发

38、电具有广阔的市场前景，本次非公开发行的募集资金投资项目符合国家产业政策和行业发展方向，有利于公司把握市场机遇，从而实现快速发展；另一方面，公司具备实施光伏电站的能力和项目成功经验，该募集资金投资项目的实施可以整合公司业务优势，实现公司在能源互联网产业战略布局。募投项目具有良好的发展前景和盈利能力，项目实施后公司光伏发电业务将快速发展，显著提升公司主营业务，从而提高公司的行业地位，增强盈利水平，符合公司的战略发展方向，因此，本次非公开发行的募集资金运用是必要的且可行的，能够提高公司整体竞争力并有利于公司保持健康稳定发展态势，符合公司及全体股东的利益。易事特集团股份有限公司董事会 2015 年 10 月 26 日