关于期货异常交易行为风险揭示书（四交易所）doc-唐山期19122.docx

《关于期货异常交易行为风险揭示书（四交易所）doc-唐山期19122.docx》由会员分享，可在线阅读，更多相关《关于期货异常交易行为风险揭示书（四交易所）doc-唐山期19122.docx（24页珍藏版）》请在淘文阁 - 分享文档赚钱的网站上搜索。

1、北京中期期货经纪有限公司关于期货异异常交易行行为风险揭揭示书尊敬的客户户：根据中国金金融期货交交易所、郑郑州商品交交易所、上上海期货交交易所、大大连商品交交易所日前前下发的中中国金融交交易所期货货异常交易易监控指引引（试行）、郑郑州商品交交易所异常常交易行为为监管工作作指引（试试行）、上海期期货交易所所异常交易易监控暂行行规定和和大连商商品交易所所异常交易易管理办法法（试行）等相关规定，我公司现特向您揭示期货异常交易行为的风险如下：投资者参与与期货交易易应当遵守守法律法规规和交易所所业务规则则的规定，必须接受交易所监管及期货公司对其交易行为的合法合规性管理和监控，自觉规范交易行为。当投资者的期

2、货交易出现以下情形之一的，将被认定为异常交易行为：(一) 以自己为交交易对象，大大量或者多多次进行自自买自卖；(二) 委托、授权权给同一机机构或者同同一个人代代为从事交交易的投资资者之间，大大量或者多多次进行互互为对手方方交易；(三) 大笔申报、连连续申报、密密集申报或或者申报价价格明显偏偏离申报时时的最新成成交价格，可可能影响期期货交易价价格；(四) 大量或者多多次申报并并撤销申报报可能影响响期货交易易价格或者者误导其他他投资者进行行期货交易易；(五) 日内撤单次次数过多；(六) 日内频繁进进行回转交交易或者日日内开仓交交易量较大大；(七) 两个或者两两个以上涉涉嫌存在实实际控制关关系的交易

3、易编码合并并持仓超过过交易所持持仓限额规规定；(八) 大量或者多多次进行高高买低卖交交易；(九) 通过计算机机程序自动动批量下单单、快速下下单影响交交易所系统统安全或者者正常交易易秩序；(十) 利用对倒、对对敲等手段段交易，影影响交割结结算价；(十一) 利用盗取他他人交易密密码进行交交易等手段段转移资金金或扰乱交交易管理秩秩序；(十二) 自然人投资资者在交割割月前一月月最后交易易日闭市时时仍保留该该交割月份份持仓；(十三) 致使交易风风险、交割割风险或结结算风险明明显增大；(十四) 交易所认定定的其他情情形。相关行为的的认定标准准及处理程程序详见附附件一关关于中国国金融期货货交易所期期货异常交

4、交易监控指指引（试行行）有关关监管标准准及处理程程序的通知知、附件二二关于郑郑州商品交交易所异常常交易行为为监管工作作指引（试试行）有有关认定标标准及处理理程序的通通知、附件三关于上上海期货交交易所异常常交易监控控暂行规定定有关处处理标准及及处理程序序的通知和附件四四关于大大连商品交交易所异常常交易管理理办法（试试行）有有关监管标标准及处理理程序的通通知。请您根据交交易所上述述规定，自自觉规范您您的期货交交易行为，合合法合规地地参与期货货交易。若若您的账户户出现异常常交易行为为的情况，按按照交易所所的相关规规定，我公公司可以对您采取取提高交易易保证金、限限制开仓、强行平仓、拒绝投资者委托或者终

5、止经纪关系等措施；交易所可以对您采取电话提醒、要求报告情况、要求提交书面承诺、列入监管关注名单、约见谈话、发布警示函、发布风险提示函等措施；情节严重的，交易所可以根据相关办法和规定采取限期平仓、强行平仓、限制开仓等相应监管措施或者纪律处分措施；涉嫌违反法律、法规、规章的，交易所提请中国证监会进行立案调查。由此产生的损失，须您自行承担。以上关于期期货异常交交易行为的的风险，请请充分知晓晓。 北京京中期期货货经纪有限限公司 二一年十一月月一日附件一：关关于中国国金融期货货交易所期期货异常交交易监控指指引（试行行）有关关监管标准准及处理程程序的通知知附件二：关关于郑州州商品交易易所异常交交易行为监监

6、管工作指指引（试行行）有关关认定标准准及处理程程序的通知知附件三：关关于上海海期货交易易所异常交交易监控暂暂行规定有有关处理标标准及处理理程序的通通知附件四：关关于大连连商品交易易所异常交交易管理办办法（试行行）有关关监管标准准及处理程程序的通知知附件一：关于中国国金融期货货交易所期期货异常交交易监控指指引（试行行）有关监管标标准及处理理程序的通通知各会员单位位：为加强对股股指期货市市场异常交交易行为的的监管，发发挥会员对对客户交易易行为的管管理作用，现现将中国国金融期货货交易所期期货异常交交易监控指指引（试行行）第五五条关于异异常交易行行为的监管管标准及处处理程序通通知如下：一、自成交交、频

7、繁报报撤单行为为的监管标标准及处理理程序（一）监管管标准1、客户单单日的自成成交次数超超过5次的，构构成“以自己为为交易对象象，大量或或者多次进进行自买自自卖”的异常交交易行为。2、客户单单日在某一一合约上的的撤单次数数超过5000次的，构构成“日内撤单单次数过多多”的异常交交易行为。客户单日在在多个合约约上频繁报报撤单达到到交易所处处理标准的的，按照一一次认定。（二）处理理程序1、客户自自成交、频频繁报撤单单行为第一一次达到交交易所处理理标准的，交交易所于当当日要求会会员及时对对客户进行行教育、引引导、劝阻阻和制止。2、客户自自成交、频频繁报撤单单行为第二二次达到交交易所处理理标准的，交交易

8、所将该该客户列入入重点监管管名单，同同时向客户户所在会员员通报。3、客户自自成交、频频繁报撤单单行为第三三次达到交交易所处理理标准的，交交易所于当当日收市后后对客户采采取限制开开仓的监管管措施，限限制开仓的的时间原则则上不低于于1个月，并并向市场公公告。4、客户自自成交、频频繁报撤单单行为第一一次达到交交易所处理理标准的，交交易所对会会员首席风风险官进行行电话提示示。客户自成交交、频繁报报撤单行为为第二次达达到交易所所处理标准准，发生在在同一会员员的，交易易所约见会会员的总经经理及首席席风险官谈谈话，无正正当理由缺缺席约见谈谈话的，交交易所向会会员下发监监管警示函函；未发生生在同一会会员的，交

9、交易所于当当日对客户户第二次所所在会员的的首席风险险官进行电电话提示。客户自成交交、频繁报报撤单行为为第三次达达到交易所所处理标准准，发生在在同一会员员的，交易易所对该会会员下发监监管意见函函，并向中中国证监会会提请减少少会员分类类评价分值值；未发生生在同一会会员的，交交易所向客客户第三次次所在会员员下发监管管警示函。5、客户达达到交易所所处理标准准的自成交交、频繁报报撤单行为为发生在不不同会员，且且在任一会会员处均未未达到交易易所处理标标准的，交交易所对自自成交、频频繁报撤单单行为发生生次数最多多的会员参参照上述规规定采取相相关措施，并并对其他会会员下发监监查关注函函。6、交易所所认定的关关

10、联账户组组发生的自自成交行为为，视为同同一客户的的异常交易易行为，按按照上述规规定处理。7、由于客客户自成交交、频繁报报撤单行为为，已向会会员下发两两次监管警警示函的，第第三次向该该会员下发发监管意见见函，并向向中国证监监会提请减减少会员分分类评价分分值。二、关联账账户合并持持仓超限行行为的监管管标准及处处理程序（一）监管管标准“两个或者者两个以上上涉嫌存在在实际控制制关系的交交易编码合合并持仓超超过交易所所持仓限额额规定”中的实际际控制关系系是指，行行为人虽不不是交易编编码的名义义持有人，但但对该交易易编码具有有实际管理理、使用或或者处分等等权限。具具有但不限限于以下情情形之一的的，应当认认

11、定行为人人对相关交交易编码构构成实际控控制：1、行为人人作为他人人期货交易易的委托代代理人，包包括但不限限于行为人人作为他人人的指定下下单人、资资金调拨人人、结算单单确认人，但但证券公司司、基金公公司等因从从事资产管管理业务而而作为他人人期货交易易委托代理理人的除外外；2、行为人人与交易编编码名义持持有人之间间存在配偶偶关系；3、交易所所根据实质质重于形式式的原则认认定的存在在实际控制制关系的其其他情形。如有相反证证据，且行行为人与他他人之间不不存在交易易行为趋同同情形的，不不构成实际际控制。（二）处理理程序1、关联账账户组第一一次出现合合并持仓超超限行为的的，交易所所将该组关关联账户列列入重

12、点监监管名单，并并在当日收收市后通知知所在会员员首席风险险官，要求求客户自行行平仓。客户在次日日上午收市市前未自行行平仓的，交交易所对客客户持仓进进行强行平平仓，直至至合并持仓仓不高于交交易所规定定的持仓限限额，同时时于强行平平仓当日收收市后对其其采取限制制开仓的监监管措施，限限制开仓的的时间原则则上不低于于1个月。2、关联账账户组第二二次出现合合并持仓超超限行为的的，交易所所在当日收收市后通知知所在会员员首席风险险官，要求求客户自行行平仓。客客户自行平平仓的，对对该组关联联账户采取取限制开仓仓的监管措措施，限制制开仓的时时间原则上上不低于110个交易易日。客户在次日日上午收市市前未自行行平仓

13、的，交交易所对客客户持仓进进行强行平平仓，直至至合并持仓仓不高于交交易所规定定的持仓限限额，同时时于强行平平仓当日收收市后对其其采取限制制开仓的监监管措施，限限制开仓的的时间原则则上不低于于1个月。3、关联账账户组第三三次出现合合并持仓超超限行为的的，交易所所对客户持持仓进行强强行平仓，直直至合并持持仓不高于于交易所规规定的持仓仓限额，并并对该组关关联账户采采取限制开开仓的监管管措施，限限制开仓的的时间原则则上不低于于6个月，并并视情况采采取进一步步措施。4、交易所所对客户采采取限制开开仓的监管管措施后，向向市场公告告。5、关联账账户组合并并持仓超限限行为发生生在同一会会员的，第第一次出现现时

14、，交易易所对会员员首席风险险官进行电电话提示；第二次出出现时，交交易所约见见会员的总总经理及首首席风险官官谈话；无无正当理由由缺席约见见谈话的，交交易所向会会员下发监监管警示函函；第三次次出现时，交交易所对会会员下发监监管意见函函，并向中中国证监会会提请减少少会员分类类评价分值值。6、关联账账户组合并并持仓超限限行为发生生在不同会会员，且在在任一会员员处均未达达到交易所所处理标准准的，交易易所对持仓仓分布最大大的会员参参照上述规规定采取相相关措施，并并对其他会会员下发监监查关注函函。三、日内过过度交易行行为的监管管标准及处处理程序（一）监管管标准客户单日开开仓交易量量超过5000手的，构构成“

15、日内开仓仓交易量较较大”的异常交交易行为。日内开仓交交易量是指指客户单日日在所有合合约上的买买开仓数量量与卖开仓仓数量之和和，套期保保值交易开开仓数量不不受此限。（二）处理理程序1、客户日日内过度交交易行为第第一次达到到交易所处处理标准的的，交易所所于当日要要求会员及及时对客户户进行教育育、引导、劝劝阻和制止止。2、客户日日内过度交交易行为第第二次达到到交易所处处理标准的的，交易所所将该客户户列入重点点监管名单单，向客户户所在会员员通报。3、客户日日内过度交交易行为第第三次达到到交易所处处理标准的的，交易所所于当日收收市后对客客户采取限限制开仓的的监管措施施，限制开开仓的时间间原则上不不得低于

16、11个月。4、客户日日内过度交交易行为发发生在同一一会员的，第第一次出现现时，交易易所对会员员首席风险险官进行电电话提示；第二次出出现时，交交易所向会会员下发监监查关注函函；第三次次出现时，交交易所对会会员下发监监管意见函函，并向中中国证监会会提请减少少会员分类类评价分值值。5、客户达达到交易所所处理标准准的日内过过度交易行行为发生在在不同会员员，且在任任一会员处处均未达到到交易所处处理标准的的，交易所所对开仓交交易量分布布最大的会会员参照上上述规定采采取相关措措施，并对对其他会员员下发监查查关注函。我所将根据据市场情况况及相关监监管要求调调整并公布布相关异常常交易行为为的监管标标准及处理理程

17、序。特此通知。中国金融期期货交易所所二一年年十月二十十二日附件二：关于郑州州商品交易易所异常交交易行为监监管工作指指引（试行行）有关认定标标准及处理理程序的通通知各会员单位位：为加强对异异常交易行行为的监管管，明确有有关异常交交易行为的的认定标准准和处理程程序，郑州州商品交易易所（以下下简称“交易所”）现将郑郑州商品交交易所异常常交易行为为监管工作作指引（试试行）的的有关认定定标准和处处理序程通通知如下。一、认定标标准（一）异常常交易行为为认定标准准1.自成交交行为：客客户单日自自成交5次次以上（含含本数，下下同）。2.频繁报报撤单行为为：客户单单日在某一一合约撤销销定单笔数数500笔笔以上，

18、但但因套利指指令由系统统派生且被被自动撤销销的定单不不计算在内内。客户单单日在多个个合约上撤撤销定单笔笔数5000笔以上的的，按照一一次认定。3.大额报报撤单行为为：客户单单日在某一一合约每笔笔撤单量5500手以以上且撤单单笔数100笔以上，客客户单日在在多个合约约上每笔撤撤单量5000手以上上且撤单笔笔数10笔笔以上的，按按照一次认认定。4.关联帐帐户合并持持仓超限行行为：一组组客户在股股权结构、交交易执行人人、交易一一致性等方方面存在明明显的关联联关系，交交易所可认认定其为关关联帐户。关关联帐户持持仓合并计计算。合并并持仓达到到交易所客客户持仓限限额以上。5.影响交交割结算价价行为：客客户

19、利用对对倒、对敲敲等手段交交易，造成成交割月合合约价格异异常波动幅幅度达到该该合约涨跌跌停板幅度度20%以以上，影响该合约交交割结算价价。6.盗码交交易行为：客户盗取取他人交易易密码进行行违法违规规交易并转转移资金。7.自然人人客户违规规持仓行为为：自然人人客观存在在户在交割割月前一月月最后一个个交易日闭闭市时仍保保留该交割割月份持仓仓。（二）市场场异常状况况认定标准准1.交易风风险明显增增大状况：某一合约约按结算价价计算，连连续四个交交易日累计计涨（跌）幅幅达到期货货合约规定定涨（跌）幅幅的3倍或或者连续五五个交易日日累计涨（跌跌）幅达到到期货合约约规定涨（跌跌）幅的33.5倍。2.交割风风

20、险明显增增大状况：可以明显显预见将有有60%以以上的持仓仓无法实现现交割。3.结算风风险明显增增大状况：导致结算算准备金0的会员员达到会员员总数100%以上。4.交易所所认定的其其他市场异异常状况。二、处理程程序（一）自成成交行为、频频繁报撤单单行为、大大额报撤单单行为处理理程序1.客户第第一次达到到处理标准准的，交易易所于当日日对客户所所在会员的的首席风险险官进行电电话提示，要要求会员及及时将交易易所提示转转达客户，对对客户进行行教育、引引导、劝阻阻及制止，并并报送书面面报告及相相关材料：（1）客户户对异常交交易情况的的说明；（2）会员员处理意见见报告；（3）客户户开户材料料；（4）客户户结

21、算单据据；（5）交易易所要求的的其他材料料。2.同一客客户第二次次达到处理理标准的，交交易所将该该客户列入入重点监管管名单，将将其异常交交易行为通通过会员服服务系统通通报全体会会员。同时时，交易所所对会员采采取以下措措施：（1）客户户两次达到到处理标准准的交易行行为均发生生在同一会会员的，交交易所于次次日闭市前前约见会员员总经理及及首席风险险官谈话，要要求及时制制止客户不不当交易行行为，会员员总经理及及首席风险险官无正当当理由缺席席约见谈话话的，交易易所向会员员发出监管管警示函。（2）客户户两次达到到处理标准准的交易行行为未发生生在同一会会员的，交交易所于当当日对客户户第二次所所在会员的的首席

22、风险险官进行电电话提示，要要求会员及及时制止客客户不当交交易行为，并并要求会员员报送书面面报告及相相关材料。3.同一客客户第三次次达到处理理标准的，交交易所于当当日闭市后后对该客户户给予暂停停开仓交易易不低于11个月的纪纪律处分。同同时，交易易所对会员员采取以下下措施：（1）客户户三次达到到处理标准准的交易行行为均发生生在同一会会员的，交交易所向该该会员发出出监管意见见函，并提提请中国证证监会分类类监管扣分分。（2）客户户三次达到到处理标准准的交易行行为未发生生在同一会会员的，交交易所向客客户第三次次达到处理理标准所在在会员发出出监管警示示函，并要要求会员报报送书面报报告及相关关材料。4.同一

23、客客户达到处处理标准的的自成交行行为、频繁繁报撤单行行为、大额额报撤单行为为发生在不不同会员的的，交易所所对发生自自成交交易易量分布最最大、频繁繁报撤单发发生次数最最多或大额额报撤单发发生次数最最多的会员员参照上述述规定采取取相关措施施。5.一组客客户已被交交易所认定定为关联账账户的，视视为同一客客户，其自自成交行为为、频繁报报撤单行为为，大额报报撤单行为为按照上述述认定标准准管理，参参照上述规规定采取相相关措施。6.关联账账户自成交交行为、频频繁报撤单单行为、大大额报撤单单行为情节节恶劣的，不不受资数限限制，交易易所可直接接依据郑郑州商品交交易所违规规处理办法法（以下下简称“违规处处理办法”

24、）第二十八条对关联账户所有或实际控制人予以警告、强行平仓等纪律处理分。7.非期货货公司会员员参与交易易，出现自自成交行为为、频繁报报撤单行为为、大额报报撤单行为为，第一次次达到处理理标准的，交交易所对会会员的指定定联系人进进行电话提提示。第二二次达到处处理标准的的，交易所所约见会员员总经理谈谈话。第三三次达到处处理标准的的，交易所所给予该会会员暂停开开仓交易不不低于3个个月的纪律律处分。8.由于自自成交行为为、频繁报报撤单行为为、大额报报撤单行为为，交易所所已向同一一会员发出出二次监管管警示函的的，第三次次向该会员员发出监管管意见函，并并提请中国国证监会分分类监管扣扣分。（二）关联联账户合并并

25、持仓超限限行为处理理程序1.一组客客户已被交交易所认定定为关联账账户，且发发生合并持持仓超限行行为，交易易所于当日日闭市后通通知客户所所在会员首首席风险官官，要求客客户自行平平仓。客户户在次日第第一小节前前未自行平平仓的，交交易所对客客户持仓进进行强行平仓仓，直至合合并持仓不不高于交易易所规定的的持仓限额额，同时于于强行平仓仓当日闭市市后对该组组关联账户户给予暂停停开仓交易易不低于11个月的纪纪律处分。2.一组关关联账户合合并持仓超超限，交易易所除按上上款要求进进行处理外外，第一次次出现的，交交易所将该该组关联账账户列入重重点监管名名单，第二二次出现的的，交易所所于次日对对该组关联联账户给予予

26、暂停开仓仓交易不低低于10个个交易日的的纪律处分分。第三次次出现的，交交易所对该该组关联帐帐户的持仓仓进行强行行平仓，直直至合并持持仓不高于于交易所规规定的持仓仓限额，并并对该组关关联账户给给予暂停开开仓交易66个月的纪纪律处分。3.一组关关联账户合合并持仓超超限，且在在同一会员员的，出现现第一次，交交易所对客客户所在会会员首席风风险官进行行电话提示示。出现第第二次，交交易所于次次日闭市前前约见该会会员的总经经理及首席席风险官谈谈话，出现现第三次，交交易所向该该会员发出出监管意见见函，并提提请中国证证监会分类类监管扣分分。4.一组关关联账户合合并持仓超超限，但持持仓分布在在不同会员员的，交易易

27、所对持仓仓分布最大大的会员参参照上述规规定采取相相关监管措措施。5.非期货货公司关联联会员合并并持仓超限限的，参照照上述规定定采取相关关监管措施施。（三）影响响交割结算算价行为、盗盗码交易行行为处理程程序1.对于客客户或非期期货公司会会员利用对对倒、对敲敲交易影响响交割结算算价的，交交易所对影影响交割结结算价的相相关客户或或非期货公公司会员给给予暂停开开仓交易不不低于3个个月的纪律律处分。情情节严重的的，交易所所报告中国国证监会相关关情况并提提请立案稽稽查。2.对于盗盗码交易行行为，交易易所立即电电话通知涉涉及会员停停止相关客客户账户的的出金，并并在第一时时间报告中中国证监会会相关情况况，由期

28、货货监管一部部提请稽查查局协助支支持。相关关情况报告告包括：简简要交易描描述、交易易双方的名名称、证件件号码、资资金账户所所在地、涉涉及会员名名称等。（四）自然然人客户违违规持仓行行为处理程程序1.自然人人客户发生生违规持仓仓行为，交交易所按照照违规处处理办法第第二十八条条第（十）项项或第三十十四条规定定，给予客客户警告、强强行平仓、通通报批评或或暂停开仓仓交易1个个月等纪律律处分。2.自然人人客户发生生违规持仓仓行为，其其所在会员员未按风风险控制办办法第四四十八条规规定时限平平仓的，交交易所向会会员发出监监管意见函函，按照违违规处理办办法第二二十二条对对会员给予予警告或通通报批评等等纪律处分

29、分，并提请请中国证监监会分类监监管扣分。（五）市场场异常状况况处理程序序当市场出现现异常状况况时，为警警示和化解解风险，交交易所可采采取下列处处理描施：1.要求报报告情况。2.发布风风险提示函函。3.约见会会员单经理理谈话。4.调整涨涨跌停板幅幅度。5.调整交交易保证金金标准。6.限制出出入金。7.暂停开开、平仓。8.限期平平仓。9.强行平平仓。交易所可根根据市场运运行情况及及相关法规规，调整异异常交易行行为的认定定标准及处处理程序。特此通知。二O一O年年十月二十十五日附件三：关于上海海期货交易易所异常交交易监控暂暂行规定有有关处理标标准及处理理程序的通通知各会员单位位： 为加强对期期货市场异

30、异常交易行行为的监管管，遏制过过度交易，严严厉打击各各类违法违违规行为，根根据上海海期货交易易所异常交交易监控暂暂行规定的的相关内容容，就异常常交易行为为的处理标标准及处理理程序通知知如下： 一、自成交交、频繁报报撤单、大大额报撤单单异常交易易行为的处处理标准及及处理程序序 （一）处理理标准 1、客户异异常交易行行为达到以以下情形之之一的，视视作达到交交易所自成成交、频繁繁报撤单、大大额报撤单单异常交易易行为处理理标准，交交易所启动动异常交易易行为处理理程序： （1）客户户单日自成成交次数超超过5次（含含5次），构构成“以自自己为交易易对象，大大量或者多多次进行自自买自卖”的的。 （2）客户户

31、单日在某某一合约上上的撤单次次数超过5500次（含含500次次），构成成“日内出出现频繁申申报并撤销销申报，可可能影响期期货交易价价格或误导导其他客户户进行期货货交易的行行为”的。 （3）客户户单日在某某一合约上上的大额撤撤单次数超超过50次次（含500次），构构成“日内内出现大量量或多次大大额申报并并撤销申报报，可能影影响期货交交易价格或或误导其他他客户进行行期货交易易的行为”的的。 单笔撤单的的撤单量达达到3000手以上（含含300手手），视作作大额报撤撤单。 2、客户单单日在多个个合约上因因频繁报撤撤单、大额额报撤单达达到交易所所处理标准准的，按照照一次认定定。 （二）处理理程序 1、客

32、户自自成交、频频繁报撤单单、大额报报撤单行为为达到交易易所处理标标准的，交交易所按照照以下处理理程序进行行处理： 客户第一次次达到交易易所处理标标准的，交交易所于当当日对客户户所在会员员的首席风风险官进行行电话提示示，要求会会员及时将将交易所提提示转达客客户，责令令其对客户户进行教育育、引导、劝劝阻及制止止。 同一客户第第二次达到到交易所处处理标准的的，交易所所将该客户户列入重点点监管名单单，同时将将客户异常常交易行为为向会员通通报。如客客户两次达达到交易所所处理标准准的交易行行为均发生生在同一会会员的，交交易所将于于次日闭市市前约见该该会员的总总经理及首首席风险官官谈话，要要求会员及及时制止

33、客客户不当交交易行为，会会员总经理理及首席风风险官无正正当理由缺缺席约见谈谈话的，交交易所向会会员下发监监管警示函函；如客户户两次达到到交易所处处理标准的的交易行为为未发生在在同一会员员的，交易易所于当日日对客户第第二次所在在会员的首首席风险官官进行电话话提示，要要求会员及及时制止客客户不当交交易行为。 同一客户第第三次达到到交易所处处理标准的的，交易所所于当日闭闭市后对客客户采取限限制开仓的的监管措施施，限制开开仓的时间间原则上不不低于1个个月。如客客户三次达达到交易所所处理标准准的交易行行为均发生生在同一会会员的，交交易所对该该会员下发发监管意见见函，并向向中国证监监会提请分分类监管扣扣分

34、；如客客户三次达达到交易所所处理标准准的交易行行为未发生生在同一会会员的，交交易所向客客户第三次次所在会员员下发监管管警示函。 被采取限制制开仓监管管措施的客客户，交易易所将向市市场公告。 2、客户达达到交易所所处理标准准的自成交交、频繁报报撤单、大大额报撤单单行为发生生在多个会会员的，交交易所对自自成交、频频繁报撤单单、大额报报撤单行为为发生次数数最多的会会员参照上上款采取相相关措施。 3、非期货货公司会员员参与交易易，出现自自成交、频频繁报撤单单、大额报报撤单行为为，达到交交易所处理理标准的，交交易所对非非期货公司司会员采取取以下措施施： 第一次达到到交易所处处理标准的的，交易所所对该会员

35、员的指定联联系人进行行电话提示示。 第二次达到到交易所处处理标准的的，交易所所约见该会会员的高级级管理人员员谈话。 第三次达到到交易所处处理标准的的，交易所所对该会员员采取限制制开仓的监监管措施，限限制开仓的的时间原则则上不低于于3个月。 4、交易所所认定的一一组关联账账户，其关关联客户之之间发生成成交的，视视作同一客客户的自成成交行为。达达到交易所所处理标准准的，按照照上述规定定处理。 5、由于客客户自成交交、频繁报报撤单、大大额报撤单单行为，已已向会员下下发两次监监管警示函函的，第三三次向该会会员下发监监管意见函函，并向中中国证监会会提请分类类监管扣分分。 二、关联账账户合并持持仓超限异异

36、常交易行行为的处理理标准及处处理程序 （一）处理理标准 1、两个或或者两个以以上涉嫌存存在实际控控制关系的的交易编码码合并持仓仓超过交易易所持仓限限额的规定定，视作达达到交易所所关联账户户合并持仓仓超限异常常交易行为为处理标准准，交易所所启动异常常交易行为为处理程序序。 2、“两个个或者两个个以上涉嫌嫌存在实际际控制关系系的交易编编码合并持持仓超过交交易所持仓仓限额的规规定”中的的实际控制制关系是指指，行为人人虽不是交交易编码的的名义持有有人，但对对该交易编编码具有实实际管理、使使用或处分分等权限。具具有但不限限于以下情情形之一的的，应当认认定行为人人对相关交交易编码构构成实际控控制： （1）

37、行为为人作为他他人期货交交易的委托托代理人，包包括但不限限于行为人人作为他人人的联系人人、开户代代理人、指指定下单人人、资金调调拨人、结结算单确认认人等； （2）行为为人与交易易编码名义义持有人之之间存在配配偶关系； （3）交易易所根据实实质重于形形式的原则则认定的存存在实际控控制关系的的其他情形形。 如有相反证证据，且行行为人与他他人之间不不存在交易易行为趋同同情形的，不不构成实际际控制。 （二）处理理程序 1、一组关关联账户发发生合并持持仓超限行行为的，交交易所对客客户采取以以下措施： 第一次达到到交易所处处理标准的的，交易所所将该组关关联账户列列入重点监监管名单，并并在当日闭闭市后通知知

38、所在会员员首席风险险官，要求求客户自行行平仓。 客户在次日日上午第一一节交易时时间内未自自行平仓的的，交易所所按有关强强行平仓规规定对该组组关联账户户客户的持持仓进行强强行平仓，直直至合并持持仓不高于于交易所规规定的持仓仓限额。同同时，于强强行平仓当当日闭市后后对该组关关联客户采采取限制开开仓的监管管措施，限限制开仓的的时间原则则上不低于于1个月。 第二次达到到交易所处处理标准的的，交易所所在当日收收市后通知知所在会员员首席风险险官，要求求客户自行行平仓。并并对该组关关联账户采采取限制开开仓的监管管措施，限限制开仓的的时间原则则上不低于于10个交交易日。 客户在次日日上午第一一节交易时时间内未

39、自自行平仓的的，交易所所按有关强强行平仓规规定对该组组关联账户户客户的持持仓进行强强行平仓，直直至合并持持仓不高于于交易所规规定的持仓仓限额。同同时，于强强行平仓当当日闭市后后对该组关关联客户采采取限制开开仓的监管管措施，限限制开仓的的时间原则则上不低于于1个月。 第三次达到到交易所处处理标准的的，交易所所在次日开开市后按有有关强行平平仓规定对对该组关联联账户客户户的持仓进进行强行平平仓，直至至合并持仓仓不高于交交易所规定定的持仓限限额，并对对该组关联联账户采取取限制开仓仓的监管措措施，限制制开仓的时时间原则上上不低于66个月。 被采取限制制开仓监管管措施的客客户，交易易所将向市市场公告。 2

40、、一组关关联账户发发生合并持持仓超限行行为的，且且在同一会会员的，交交易所对会会员采取以以下措施： 第一次达到到交易所处处理标准的的，交易所所于当日闭闭市后对该该会员首席席风险官进进行电话提提示。 第二次达到到交易所处处理标准的的，交易所所于次日闭闭市前约见见该会员的的总经理及及首席风险险官谈话。会会员总经理理及首席风风险官无正正当理由缺缺席约见谈谈话的，交交易所向该该会员下发发监管警示示函。 第三次达到到交易所处处理标准的的，交易所所对该会员员下发监管管意见函，并并向中国证证监会提请请分类监管管扣分。 3、一组关关联账户合合并持仓超超限行为发发生在不同同会员的，交交易所对持持仓分布最最大的会

41、员员参照上款款采取相关关措施。 交易所将根根据市场变变化情况及及监管要求求，适时调调整并提前前公布相关关异常交易易行为的处处理标准及及处理程序序。 特此通知。 二一年年十一月五五日附件四：关于大连连商品交易易所异常交交易管理办办法（试行行）有关关监管标准准及处理程程序的通知各会员单位位：为为加强对期期货市场异异常交易行行为的监管管，发挥期期货公司会会员对客户户交易行为为的管理作作用，现将将大连商商品交易所所异常交易易管理办法法（试行）第第五条关于于异常交易易行为的监监管标准及及处理程序序通知如下下：一一、自成交交、频繁报报撤单、大大额报撤单单行为的监监管标准及及处理程序序（一一）监管标标准11

42、客户或或非期货公公司会员单单日在某一一合约上的的自成交次次数超过55次的，构构成“以自自己为交易易对象，多多次进行自自买自卖”的的异常交易易行为。交交易所认定定的实际控控制关系账账户组内发发生成交的的，按照自自成交行为为进行处理理。22客户或或非期货公公司会员单单日在某一一合约上的的撤单次数数超过5000次的，构构成“频繁繁报撤单”的的异常交易易行为。3. 客户或非非期货公司司会员单日日在某一合合约上的撤撤单次数超超过4000次，且单单笔撤单的的撤单量超超过合约最最大下单手手数的800%，构成成“大额报报撤单”的的异常交易易行为。4客客户或非期期货公司会会员单日在在多个合约约上自成交交、频繁报

43、报撤单或大大额报撤单单达到交易易所处理标标准的，按按照一次认认定。在统计客客户和非期期货公司会会员撤单次次数时，市市价指令、止止损（盈）指指令、套利利指令、附附加立即全全部成交否否则自动撤撤销（FOOK）和立立即成交剩剩余指令自自动撤销（FFAK）指指令属性的的撤单次数数不计入在在内。（二）处处理程序1客客户出现自自成交、频频繁报撤单单、大额报报撤单行为为的处理流流程（11）客户自自成交、频频繁报撤单单、大额报报撤单行为为第一次达达到交易所所处理标准准的，交易易所要求期期货公司会会员及时对对客户进行行教育、引引导、劝阻阻和制止。（2）客户自成交、频繁报撤单、大额报撤单行为第二次达到交易所处理标

44、准的，交易所将该客户列入重点监管名单，同时向客户所在期货公司会员通报。（3）客户自成交、频繁报撤单、大额报撤单行为第三次及以上达到交易所处理标准的，交易所于当日收市后对客户采取限制开仓的监管措施，限制开仓的时间不低于1个月。2客户出现自成交、频繁报撤单、大额报撤单行为，对客户所在期货公司会员的处理流程（1）客户达到交易所处理标准的自成交、频繁报撤单、大额报撤单行为发生在同一期货公司会员的，第一次出现时，交易所对该会员首席风险官进行电话提示，会员应及时将交易所提示转达客户；第二次出现时，交易所约见会员的总经理及首席风险官谈话，无正当理由缺席约见谈话的，交易所向会员下发监管警示函；第三次及以上出现

45、时，交易所对会员下发监管意见函，并向中国证监会提请分类监管扣分。（2）客户达到交易所处理标准的自成交、频繁报撤单、大额报撤单行为发生在不同期货公司会员的，交易所按照客户异常交易行为在某一期货公司会员处发生的次数，根据上述规定采取相关监管措施。（3）客户达到交易所处理标准的自成交、频繁报撤单行为、大额报撤单行为发生在不同期货公司会员，且在任一期货公司会员处均未达到交易所处理标准的，交易所对自成交、频繁报撤单、大额报撤单行为发生次数最多的期货公司会员参照上述规定采取相关措施。（4）客户发生自成交、频繁报撤单、大额报撤单行为，交易所已向期货公司会员下发两次监管警示函的，第三次向该会员下发监管意见函，

46、并向中国证监会提请分类监管扣分。3非期货公司会员出现自成交、频繁报撤单、大额报撤单行为的处理流程非期货公司会员参与交易，出现自成交、频繁报撤单、大额报撤单行为，第一次达到处理标准的，交易所对该会员的指定联系人进行电话提示；第二次达到处理标准的，交易所约见会员的高级管理人员谈话；第三次及以上达到处理标准的，交易所对该会员采取限制开仓的监管措施，限制开仓的时间不低于3个月。二、实际控制关系账户合并持仓超限行为的监管标准及处理程序（一）监管标准实际控制关系账户的监管标准由交易所另行规定。（二）处理程序1完全由客户构成的实际控制关系账户组超仓行为的处理流程（1）实际控制关系账户组第一次发生合并持仓超限

47、行为的，交易所将该组实际控制关系账户列入重点监管名单，并在当日闭市后通知客户所在期货公司会员首席风险官，要求实际控制关系账户组自行平仓。实际控制关系账户组在次日第一节前未自行平仓的，交易所对实际控制关系账户组进行强行平仓，直至合并持仓不高于交易所规定的持仓限额，同时于强行平仓当日闭市后对其采取限制开仓的监管措施，限制开仓的时间不低于1个月。（2）实际控制关系账户组第二次发生合并持仓超限行为的，交易所在当日收市后通知客户所在期货公司会员首席风险官，要求实际控制关系账户组自行平仓。实际控制关系账户组自行平仓的，对其采取限制开仓的监管措施，限制开仓的时间不低于10个交易日。实际控制关系账户组在次日第一节前未自行平仓的，交易所对实际控制关系账户组进行强行平仓，直至合并持仓不高于交易所规定的持仓限额，同时于强行平仓当日收市后对其采取限制开仓的监管措施，限制开仓的时间不低于1个月。（3）实际控制关系账户组第三次及以上发