亿通科技：首次公开发行股票并在创业板上市招股说明书.PDF

《亿通科技：首次公开发行股票并在创业板上市招股说明书.PDF》由会员分享，可在线阅读，更多相关《亿通科技：首次公开发行股票并在创业板上市招股说明书.PDF（355页珍藏版）》请在淘文阁 - 分享文档赚钱的网站上搜索。

1、 江苏亿通高科技股份有限公司江苏亿通高科技股份有限公司 Jiangsu Yitong High-tech Co., Ltd. （住所：常熟市通林路 28 号）（住所：常熟市通林路 28 号） 首次公开发行股票并在创业板上市 招股说明书 首次公开发行股票并在创业板上市 招股说明书 保荐人（主承销商）保荐人（主承销商） 中国建银投资证券有限责任公司 中国建银投资证券有限责任公司 深圳市福田区益田路与福中路交界处荣超商务中心深圳市福田区益田路与福中路交界处荣超商务中心 A 栋第栋第 18 层至第层至第 21 层层创业板投资风险提示：本次股票发行后拟在创业板市场上市，该市场具有较高的投资风险。创业板公

2、司具有业绩不稳定、经营风险高、退市风险大等特点，投资者面临较大的市场风险。投资者应充分了解创业板市场的投资风险及本公司所披露的风险因素，审慎作出投资决定。 创业板投资风险提示：本次股票发行后拟在创业板市场上市，该市场具有较高的投资风险。创业板公司具有业绩不稳定、经营风险高、退市风险大等特点，投资者面临较大的市场风险。投资者应充分了解创业板市场的投资风险及本公司所披露的风险因素，审慎作出投资决定。 江苏亿通高科技股份有限公司 招股说明书 II 本次发行概况本次发行概况 发行股票类型发行股票类型 人民币普通股（A 股） 发行股数发行股数 1,250 万股，占发行后总股本的比例为 25.58% 每股

3、面值每股面值 人民币 1.00 元 发行价格发行价格 25.75 元 预计发行日期预计发行日期 2011 年 4 月 25 日 拟上市的证券交易所拟上市的证券交易所 深圳证券交易所 发行后总股本发行后总股本 4,886 万股 本次发行前股东所持股份的限售安排、 股东对所持股份自愿锁定的承诺本次发行前股东所持股份的限售安排、 股东对所持股份自愿锁定的承诺 1、公司控股股东、实际控制人王振洪和王桂珍、股东常熟灵丰担保、作为公司董事、监事、高管及核心技术人员的股东马晓东、杨淑兰、陈小星、顾建江、沈庆元、陈晓刚、王家康、邹建才、曹彬、吴志坚、施达承诺：自公司股票在证券交易所上市交易之日起三十六个月内，

4、不转让或者委托他人管理其在发行前直接或间接持有的公司股份，也不由公司回购该等股份。 2、公司股东上海盛万、上海三越、顾凤梅、张圣翠、石菁、王建新、王宏、殷丽、陆文军、顾俊才、黄卫东、李忠、顾玉华、周建琴、潘桂英、卢永岳、陆建江、刘忠明、周文英、邢建青、朱敏、潘卫芳、张卫标、瞿敏亚、周强、柳小红、李建国、金燕、董岚承诺：其自公司股票在证券交易所上市交易之日起十二个月内，不转让或委托他人管理其在发行前直接或间接持有的公司股份，也不由公司回购该等股份；承诺期限届满后，上述股份可以上市流通或转让。 3、王振洪、马晓东、杨淑兰、陈小星、顾建江、沈庆元、陈晓刚、王家康、邹建才、何晓秋作为公司的董事、监事或

5、高级管理人员、王桂珍作为董事、高级管理人员王振洪关系密切的家庭成员承诺：上述承诺期限届满后，在其或者其关系密切的家庭成员担任公司董事、监事、高级管理人员期间每年转让的股份不超过其直接或间接持有的公司股份总数的百分之二十五；离职后半年内不转让其直接或间接持有公司的股份；离职半年后的十二月内，转让公司股份数量占其直接或间接持股份总数的比例不超过百分之五十。 保荐人（主承销商）保荐人（主承销商） 中国建银投资证券有限责任公司 签署日期签署日期 2011 年 4 月 21 日 江苏亿通高科技股份有限公司 招股说明书 III 发行人声明发行人声明 发行人及全体董事、监事、高级管理人员承诺招股说明书不存在

6、虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其真实性、准确性、完整性承担个别和连带的法律责任。 公司负责人和主管会计工作的负责人、 会计机构负责人保证招股说明书中财务会计资料真实、完整。 中国证监会、其他政 s 府部门对本次发行所作的任何决定或意见，均不表明其对发行人股票的价值或投资者的收益作出实质性判断或者保证。 任何与之相反的声明均属虚假不实陈述。 根据证券法的规定，股票依法发行后，发行人经营与收益的变化，由发行人自行负责，由此变化引致的投资风险，由投资者自行负责。 江苏亿通高科技股份有限公司 招股说明书 IV 重大事项提示重大事项提示 公司特别提请投资者注意，在作出投资决策之前，务必仔细阅读本招

7、股说明书公司特别提请投资者注意，在作出投资决策之前，务必仔细阅读本招股说明书“第四节第四节 风险因素风险因素”章节的全部内容，并特别关注以下重要事项及公司风险。章节的全部内容，并特别关注以下重要事项及公司风险。 1、股份锁定承诺、股份锁定承诺 （1）公司控股股东、实际控制人王振洪和王桂珍、股东常熟灵丰担保、作为公司董事、监事、高管及核心技术人员的股东马晓东、杨淑兰、陈小星、顾建江、沈庆元、陈晓刚、王家康、邹建才、曹彬、吴志坚、施达承诺：自公司股票在证券交易所上市交易之日起三十六个月内， 不转让或者委托他人管理其在发行前直接或间接持有的公司股份，也不由公司回购该等股份。 （2）公司股东上海盛万、

8、上海三越、顾凤梅、张圣翠、石菁、王建新、王宏、殷丽、陆文军、顾俊才、黄卫东、李忠、顾玉华、周建琴、潘桂英、卢永岳、陆建江、刘忠明、周文英、邢建青、朱敏、潘卫芳、张卫标、瞿敏亚、周强、柳小红、李建国、金燕、董岚承诺：其自公司股票在证券交易所上市交易之日起十二个月内，不转让或委托他人管理其在发行前直接或间接持有的公司股份，也不由公司回购该等股份；承诺期限届满后，上述股份可以上市流通或转让。 （3）王振洪、马晓东、杨淑兰、陈小星、顾建江、沈庆元、陈晓刚、王家康、邹建才、何晓秋作为公司的董事、监事或高级管理人员、王桂珍作为董事、高级管理人员王振洪关系密切的家庭成员承诺：上述承诺期限届满后，在其或者其关

9、系密切的家庭成员担任公司董事、监事、高级管理人员期间每年转让的股份不超过其直接或间接持有的公司股份总数的百分之二十五； 离职后半年内不转让其直接或间接持有公司的股份；离职半年后的十二月内，转让公司股份数量占其直接或间接持股份总数的比例不超过百分之五十。 2、滚存利润分配方案、滚存利润分配方案 根据公司 2009 年度股东大会决议，公司本次发行前滚存的未分配利润将由公司新老股东共享。 江苏亿通高科技股份有限公司 招股说明书 V 3、本公司特别提醒投资者关注、本公司特别提醒投资者关注“风险因素风险因素”中的下列风险：中的下列风险： （1）有线电视广播网络格局变化导致的风险 2009 年 7 月 2

10、9 日国家广电总局发布关于加快广播电视有线网络发展的若干意见，提出加快有线网络整合步伐，确保 2010 年年底前各省基本完成整合，为今后全国广播电视有线网络规模化、产业化发展奠定基础。国家广电总局科技司领导指出，2010 年年底前，广电有线网络将确保基本实现“一省一网”，目前13 个省份重组工作已完成，9 至 10 省在筹备进行中，这将改变过去各地区广电有线网络自发建设、独立运营的混乱局面，但在某种程度上也导致本公司产品与服务交易对象的决策主体发生了变化， 即公司提供的产品与服务首先要入围省级有线网络公司的中标名单， 再通过与各地市级有线网络公司进行商务洽谈实现最终销售，相对于以往公司直接与地

11、市级有线网络公司确定供销关系，“一省一网”格局形成后公司实现销售的环节和时间将有所增加。 如果公司的市场开拓能力不能尽快适应新的广电网络发展格局，可能对公司产品的销售产生不确定的影响。 （2）行业技术快速更新的风险 目前我国广电网络处于“双向改造”、广电内部网络整合和“三网融合”的阶段，有线电视网络传输设备更新换代速度较快，公司必须把握市场和客户需求，及时调整新技术和新产品的开发方向， 开发出更适应市场需求的新技术、 新产品。公司目前对市场前景更广阔、盈利能力更高的下一代有线电视网络传输设备（包括 GEPON、EoC）等加大了研发投入力度，但技术及产品的开发方向、周期长短以及产品性能的稳定性将

12、直接对公司的市场竞争力和未来发展产生重要影响。公司在产品技术方面如不能保证持续更新， 不能及时符合行业的技术标准和网络运营商对产品的技术需求，将会影响到产品技术研发能力的提升，进而影响到公司的顺利发展。 （3）短期内面临产品结构调整引起的销售收入下降的风险 2009年起公司对自身产品结构进行了相应的调整：针对技术含量相对较低、经营占款数额较大、回款周期较长且毛利率水平不高的数字电视终端设备（机顶盒），公司采取收缩策略，逐步减少了该类产品的生产和销售，2010年1-9月销江苏亿通高科技股份有限公司 招股说明书 VI 售收入为558.41万元，同比减少86.89%（2009年1-9月数据未经审计）

13、；针对符合我国广电有线网络双向改造和“三网融合”需求、 毛利率水平较高的下一代有线电视网络传输设备（以GEPON、EoC为代表），公司加大了研发和销售力度，销售收入从2007年的623.66万元增长至2009年的3,838.19万元，2010年1-9月，该类产品的销售收入已达5,469.41万元，同比增长117.60%。 产品结构调整后，公司 2010 年 1-9 月综合毛利率提升至 31.73%，较 2009年增长了 5.04%，但销售收入同比仅增长 5.48%，短期内公司仍面临产品结构调整导致的销售收入下降的风险。 （4）应收账款出现坏账的风险 2007年末、2008年末、2009年末及2

14、010年9月末公司的应收账款余额分别为4,422.25万元、4,607.32万元、8,480.04万元以及7,529.72万元，占当年销售收入的比例分别为32.88%、25.87%、42.83%以及56.39%，其中2009年末比2008年末增长了84.06%。 2007年、 2008年、 2009年公司的应收账款周转率分别为3.03次、 3.60次、3.10次；应收账款周转天数为118.81天、100.00天、116.13天。从应收账款的账龄来看，应收账款大致在1年以内，2007年、2008年、2009年以及2010年1-9月账龄在一年以内的应收账款所占的比例分别为93.92%、92.63%

15、、93.82%以及95.05%。 虽然本公司的应收账款总体较好， 绝大多数客户财务状况和资信状况良好，并且已经本着稳健原则对应收账款计提了坏账准备。但是，如果公司短期内应收账款大幅上升， 或主要债务人的财务状况发生恶化， 则有可能存在坏账风险。 （5）期末存货余额较大的风险 报告期内，公司存货余额增长较快。特别是2010年9月末，公司存货余额较期初增加4,428.09万元，其中原材料和库存商品分别较期初增长1,907.95万元和1,887.42万元。公司存货余额的增长与公司产品结构的调整密切相关，下一代有线电视网络设备收入的快速增长导致生产该类产品所需的原材料占库存原材料总额的73.52%，产

16、成品中58.43%为该类产品。此外，由于进口原材料采购周期较长，一般为3-6个月，公司为了适应EoC等产品销售的快速增长，相应加大了库存量， 导致进口原材料占原材料期末余额的74.76%。 虽然公司根据订单制定生产计划，不存在存货积压和大幅跌价的现象，但如果存货净额过大仍会影响公司江苏亿通高科技股份有限公司 招股说明书 VII 的资金营运效率，给公司的生产经营带来不利影响。 （6）现金流量风险 公司应收账款和存货占用流动资金较多， 同时产品销售和服务对象主要为政府、 广电系统企业， 销售回款周期较长。 2007 年度、 2008 年度、 2009 年度及 2010年 1-9 月，公司经营活动所

17、产生的现金流量净额分别为 2,084.07 万元、1,572.33万元、1,508.05 万元和-94.25 万元，2008 年、2009 年及 2010 年 1-9 月经营性现金流量净额均低于当期所实现的净利润。 如果公司应收账款回款率不能得到有效改善，或银行借款到期不能续贷、公司也不能及时通过其它渠道筹集资金，公司营运资金将面临一定压力。 江苏亿通高科技股份有限公司 招股说明书 VIII 目目 录录 第一节第一节 释义释义 .1 第二节第二节 概览概览 .4 第三节第三节 本次发行概况本次发行概况.11 一、基本情况.11 二、本次发行基本情况. 12 三、本次发行的有关当事人. 13 四

18、、公司与本次发行有关当事人之间的关系. 15 五、本次发行的有关重要日期. 15 第四节第四节 风险因素风险因素 .16 一、有线电视广播网络格局变化导致的风险. 16 二、GEPON 类产品（ONU）客户集中的风险. 16 三、经营季节性风险. 17 四、公司规模较小，面临行业整合风险. 17 五、核心元器件依赖进口的风险. 17 六、短期内面临产品结构调整引起的销售收入下降的风险. 18 七、应收账款坏账的风险. 18 八、期末存货余额较大的风险. 19 九、现金流量风险. 19 十、发行完成后净资产收益率下降的风险. 19 十一、行业技术快速更新的风险. 20 十二、技术失密和核心技术人

19、员流失风险. 20 十三、募投项目组织实施风险. 20 十四、募投项目市场风险. 21 十五、募投项目达产后产能迅速增加导致的销售风险. 21 十六、汇率变动的风险. 21 十七、出口税收政策变化导致的风险. 22 十八、实际控制人控制风险. 22 第五节第五节 公司基本情况公司基本情况.23 一、发行人概要信息. 23 二、发行人改制重组及设立情况. 23 三、资产重组情况. 29 四、组织结构. 29 五、控股子公司、参股公司情况. 34 六、持有公司 5%以上股份的股东及实际控制人的基本情况. 34 七、股本情况. 35 八、内部职工股、工会持股、职工持股会持股、信托持股、委托持股等情况

20、. 40 江苏亿通高科技股份有限公司 招股说明书 IX 九、员工及其社会保障情况. 42 十、实际控制人、持有 5%以上股份的主要股东以及作为股东的董事、监事、高级管理人员作出的重要承诺及其履行情况. 48 第六节第六节 业务与技术业务与技术 .49 一、发行人的主营业务、主要产品及设立以来的变化情况. 49 二、广播电视设备制造行业的基本情况. 59 三、发行人在本行业中的竞争地位. 90 四、发行人的主营业务情况. 97 五、发行人主要固定资产及无形资产. 122 六、发行人拥有的特许经营权情况. 128 七、发行人的技术创新及研发情况. 131 第七节第七节 同业竞争与关联交易同业竞争与

21、关联交易.139 一、同业竞争. 139 二、关联方及关联交易情况. 140 第八节第八节 董事、监事、高级管理人员与其他核心人员董事、监事、高级管理人员与其他核心人员.161 一、董事、监事、高级管理人员与其他核心人员简介. 161 二、董事、监事、高级管理人员及其他核心人员及其近亲属持股情况. 169 三、董事、监事、高级管理人员及其他核心人员在发行前对外投资情况. 172 四、董事、监事、高级管理人员和其他核心人员薪酬情况. 172 五、董事、监事、高级管理人员及其他核心人员的兼职情况. 173 六、董事、监事、高级管理人员及其他核心人员之间的亲属关系情况. 174 七、董事、监事、高级

22、管理人员及其他核心人员有关协议或承诺情况. 174 八、董事、监事、高级管理人员的任职资格. 175 九、董事、监事、高级管理人员最近两年的变动情况. 175 第九节第九节 公司治理公司治理 .176 一、股东大会、董事会、监事会、独立董事、董事会秘书的依法运作情况. 176 二、专门委员会的设置及规范运作情况. 185 三、报告期内违法违规情况. 188 四、报告期内公司资金占用和对外担保的情况. 193 五、公司内部控制制度情况. 195 六、对外投资的制度安排及执行情况. 196 七、对外担保制度安排及执行情况. 197 八、投资者权益保护的情况. 199 第十节第十节 财务会计信息与管

23、理层分析财务会计信息与管理层分析.202 一、报告期内经审计的简要会计报表. 202 二、会计报表审计意见. 205 三、财务报表编制基础及合并财务报表范围. 205 四、报告期内采用的主要会计政策和会计估计. 205 五、报告期内执行的主要税收政策、缴纳的主要税种及其法定税率. 213 江苏亿通高科技股份有限公司 招股说明书 X 六、发行人最近一年及一期收购兼并情况. 215 七、经注册会计师核验的非经常性损益明细表. 215 八、公司最近三年及一期的主要财务指标. 216 九、公司设立时及报告期内的资产评估情况. 218 十、公司的历次验资情况. 220 十一、报告期内会计报表附注中的资产

24、负债表日后事项、或有事项及其他重要事项. 221 十二、财务状况分析. 223 十三、盈利能力分析. 253 十四、现金流量分析. 275 十五、股利分配政策和实际分配情况. 279 第十一节第十一节 募集资金运用募集资金运用.282 一、本次募集资金及其使用安排. 282 二、有线电视网络传输设备技改及扩产项目. 283 三、视频监控项目. 300 四、其他与主营业务相关的营运资金. 312 五、募集资金运用对公司财务状况及经营成果的影响. 313 第十二节第十二节 未来发展与规划未来发展与规划.316 一、未来发展战略与发展目标. 316 二、发行当年和未来三年的具体发展计划及措施. 31

25、7 三、发展计划所依据的假设条件. 320 四、上述发展规划与本公司现有业务之间的关系. 321 五、本次募集资金对实现上述业务目标的作用. 322 第十三节第十三节 其他重要事项其他重要事项.323 一、重大合同协议. 323 二、对外担保. 334 三、重大诉讼或仲裁事项. 334 四、重大违法违规行为. 335 第十四节第十四节 有关声明有关声明 .336 第十五节第十五节 附件附件 .341 一、备查文件. 344 二、文件查阅地址. 344 江苏亿通高科技股份有限公司 招股说明书 1 第一节第一节 释义释义 在本招股说明书中，除非另有说明，下列词语或简称具有以下涵义： 普通术语普通术

26、语 发行人发行人/公司公司/本公司本公司/亿通科技亿通科技 指指 江苏亿通高科技股份有限公司 实际控制人实际控制人 指指 王振洪、王桂珍 亿通电子亿通电子 指指 江苏亿通电子有限公司，系江苏亿通高科技股份有限公司的前身 亿通集团亿通集团 指指 常熟亿通集团公司 科德利科德利 指指 常熟市科德利集团公司 清华电子清华电子 指指 北京清华电子工程公司 电视设备公司电视设备公司 指指 常熟市电视设备有限公司 上海盛万上海盛万 指指 上海盛万投资有限公司 上海三越上海三越 指指 上海三越投资管理有限公司 常熟灵丰担保常熟灵丰担保 指指 常熟市灵丰担保有限公司 天亿服饰天亿服饰 指指 江苏天亿服饰有限公

27、司 亿创软件亿创软件 指指 常熟市亿创软件有限公司 亿司迈服饰亿司迈服饰 指指 苏州亿司迈服饰有限公司 常房住宅常房住宅 指指 常熟市常房住宅配套设施工程有限公司 股东大会股东大会 指指 江苏亿通高科技股份有限公司股东大会 董事会董事会 指指 江苏亿通高科技股份有限公司董事会 监事会监事会 指指 江苏亿通高科技股份有限公司监事会 保荐人保荐人/主承销商主承销商 指指 中国建银投资证券有限责任公司 发行人律师发行人律师/东方华银东方华银 指指 上海东方华银律师事务所 审计机构审计机构/众华沪银众华沪银 指指 上海众华沪银会计师事务所有限公司 报告期报告期/近三年及一期近三年及一期 指指 2007

28、 年度、2008 年度、2009 年度、2010 年 1-9 月份 元元 指指 人民币元 A 股股 指指 每股面值 1.00 元之人民币普通股 本次发行本次发行 指指 本次向社会公众公开发行 1,250 万股人民币普通股 中国证监会中国证监会 指指 中国证券监督管理委员会 工信部工信部 指指 中华人民共和国工业和信息化部 科技部科技部 指指 中华人民共和国科学技术部 财政部财政部 指指 中华人民共和国财政部 国家广电总局国家广电总局 指指 国家广播电影电视总局 公司法公司法 指指 中华人民共和国公司法 证券法证券法 指指 中华人民共和国证券法 公司章程公司章程 指指 江苏亿通高科技股份有限公司

29、章程 江苏亿通高科技股份有限公司 招股说明书 2 公司章程 （草案）公司章程 （草案） 指指 江苏亿通高科技股份有限公司章程 （草案） 专业术语专业术语 有线电视（有线电视（CATV） 指指 利用光缆和电缆等实体介质承载电视信号，由电视台发射，经光缆和电缆传输，被终端用户的电视机接收，实现电视信号的传输 有线数字电视有线数字电视 指指 将图像、声音等，通过数字技术进行压缩、调制，通过有线方式传输后，经过终端接收装置（机顶盒）的解调、解码，供用户接收及播放的视听系统 有线电视双向网络有线电视双向网络 指指 在已有有线电视网络下行通路的基础上建设上行数据网络， 为用户提供回传数据信息的上行通路，

30、用户可通过双向网络实现与信息源的交互，开展诸如视频通讯（包括电视会议电视短讯、远程教学、远程医疗和保安监控等） ，电缆话音业务（Cable VoIP） ，宽带上网（包括网络游戏、电子商务等） 、视频点播、网上银行、IP 电话等多种业务 物联网物联网 指指 通过射频识别（RFID） 、红外感应器、全球定位系统、激光扫描器等信息传感设备，按约定的协议，把任何物品与互联网连接起来，进行信息交换和通讯，以实现智能化识别、定位、跟踪、监控和管理的一种网络。 “三网融合三网融合” 指指 指互联网、电信网与广播电视网三网合一 “光进铜退光进铜退” 指指 是固网运营商对接入层网络部署的先进理念,主要是指实现以

31、窄带+铜缆为主网络向以宽带+光纤的网络转变的具体实践 机顶盒机顶盒 指指 与电视机连接的网络终端设备 光发射机光发射机 指指 光发射机是将从复用设备送来的HDB3信码变换成NRZ码， 再将NRZ码编为适合在光缆线路上传输的码型， 最后再进行电/光转换， 电信号经过处理后对光源进行强度调制， 将电信号转换成光信号并耦合进光纤的设备 FTTx 技术技术 指指 主要用于接入网络光纤化， 范围从区域机房的局端设备到用户终端设备。根据光纤到用户的距离来分类，可分成光纤到路边(Fiber To The Curb FTTC)、光纤到大楼(Fiber To The Building FTTB)及光纤到户(Fi

32、ber To The Home; FTTH)等 3 种服务形态 光接收机光接收机 指指 光接收机通常位于光纤接点和有线电视的前端位置,它的主要功能是把光信号转变为射频信号 光工作站光工作站 指指 光工作站是新一代有线电视双向光节点产品,它在 HFC 网络中完成下行光信号转换为射频电视信号和反向射频至反向光发射信号的转换过程,服务于广播电视、通信领域 光放大器光放大器 指指 将光信号放大的设备 分支分支/分配器分配器 指指 分支/分配器是一种高频宽带信号功率分配的无源器件， 工作时不需要电源，广泛用于 HFC 有线电视领域 HFC 指指 Hybrid Fiber-Coaxial 的缩写，是光纤和

33、同轴电缆相结合的混合网络 GEPON 指指 Gbit Ethernet Passive Optical Network 的缩写，即千兆比特以太网无源光网络。是一种采用点到多点网络结构、无源光纤传输方式、基于高速以太网平台和 TDM 时分 MAC（Media Access Control）媒体访问控制方式、提供多种综合业务的宽带接入技术 EoC 指指 Ethernet over Coax 的缩写，即以太网数据通过同轴电缆传输，可以在江苏亿通高科技股份有限公司 招股说明书 3 一根同轴电缆上同时传输电视和双向数据信号，从而大大简化 HFC网络的双向改造，能利用现有的广电 HFC 网络为用户提供数字

34、电视、互动电视和宽带服务 MoCA 指指 Multimedia over Coax Alliance 的缩写，即同轴电缆多媒体联盟，是一种产业标准，是利用现有的同轴电缆网络，高频段传输多媒体双向数据，在不影响目前有线电视传统业务的情况下，结合光纤通信技术，为用户提供高速宽带接入 HomePlug 指指 HomePlug Powerline Alliance 的缩写，即家庭插电联盟，能实现在电力线、电话线、以及同轴电缆上数据传输 ONU 指指 Optical Network Unit 的缩写，即光网络单元，位于用户端，为用户提供数据、视频和电话等业务接口。根据 ONU 放置的位置，又有光纤到路边

35、、到楼、光纤到户的区别 OLT 指指 Optical Line Terminal 的缩写， 即光网络终端， 为光接入网提供 GEPON系统与服务提供商的核心数据、视频和电话等业务接口，并经一个或多个 ODN 与 ONU 通信，OLT 与 ONU 的关系是主从通信关系。OLT一般设置在网络的前端（分前端） ODN 指指 Optical Distribution Network 的缩写，即光分配网络，为 OLT 和 ONU提供光传输媒质作为其间的物理连接 CMMB 指指 China Mobile Multimedia Broadcasting 的缩写，即中国移动多媒体广播，是国内自主研发的第一套面

36、向手机、PDA、MP3、MP4、数码相机、笔记本电脑多种手持移动终端的多媒体广播系统 3Tnet 指指 高性能宽带信息网的简称， 3T 是指 T 比特的路由、 T 比特的交换和 T比特的传输 NGB 指指 中国下一代广播电视网， 是有线无线相结合、 支持“三网融合”业务的、全程全网的广播电视网，骨干网速率达到每秒 1000 千兆，接入网用户端速率达到每秒 100 兆，比现有用户上网速度快 100 倍，可以为广大人民群众提供高清晰度电视、数字音频节目、高速数据接入和话音等“三网融合”服务 CMTS 指指 电缆调制解调器头端系统。CMTS 一般放置在网络的前端。 Snmp 指指 Simple Ne

37、twork Management Protocol 的缩写，即简易网络管理协定。是一种定义网络中各节点管理问题的 TCP/IP 协定 FSK 指指 频移键控， （Frequency-shift keying） ，就是用数字信号去调制载波的频率。 是信息传输中使用得较早的一种调制方式,它的主要优点是： 实现起来较容易,抗噪声与抗衰减的性能较好。 在中低速数据传输中得到了广泛的应用 MTBF 指指 即平均无故障时间，英文全称是“Mean Time Between Failure”。是衡量一个产品（尤其是电器产品）的可靠性指标。单位为“小时”。它反映了产品的时间质量，是体现产品在规定时间内保持功能的

38、一种能力。 注：本招股说明书除特别说明外所有数值保留 2 位小数，若出现总数与各分项数值之和尾数不符的情况，均为四舍五入原因造成。 江苏亿通高科技股份有限公司 招股说明书 4 第二节第二节 概览概览 一、发行人简介一、发行人简介 （一）公司概况（一）公司概况 1、公司名称：江苏亿通高科技股份有限公司 2、英文名称：Jiangsu Yitong High-tech Co., Ltd. 3、注册地址：常熟市通林路28号 4、办公地址：常熟市通林路28号 5、注册资本：3,636万元人民币 6、法定代表人：王振洪 7、经营范围：有线电视网络设备、数字化用户信息网络终端产品、智能化监控设备、网络系统集

39、成设备生产、销售、服务；电子系统工程、通信系统工程、安全技术防范系统工程及消防和建筑智能化系统工程的设计、安装、调试；计算机硬件、软件的研发、技术转让、技术咨询服务；经营和代理各类商品及技术的进出口业务。（国家限定公司经营和国家禁止进出口的商品及技术除外） 8、主营业务：公司主要从事广播电视设备制造，具体包括有线电视网络传输设备、终端接收设备的研发、制造及销售，提供有线电视网络系统软件服务、以及基于有线电视网络系统技术之上的智能化监控工程服务。 2004年5月，本公司被江苏省科技厅确认为江苏省制造业信息化示范工程ERP示范企业。2007年12月，本公司的“亿通”品牌被慧聪网、中国城市电视台技术

40、协会联合评选为“2007年广电行业十大民族品牌”称号。2008年10月21日，经江苏省科学技术厅、江苏省财政厅、江苏省国家税务局、江苏省地方税务局联合批准，本公司被认定为高新技术企业，并取得高新技术企业证书（编号：GR200832000726）。2009年3月14日，经本概览仅对招股说明书全文作扼要提示。投资者做出投资决策前，应认真阅读招股说明书全文。本概览仅对招股说明书全文作扼要提示。投资者做出投资决策前，应认真阅读招股说明书全文。 江苏亿通高科技股份有限公司 招股说明书 5 江苏省人事厅批准，在公司内部设立“江苏省博士后科研工作站”；2009年6月2日，公司和南京邮电大学签约共建“教育部蓝

41、火计划试点工程”；2010年2月3日，经江苏省教育厅认定，公司和南京邮电大学共建“江苏省企业研究生工作站”。2010年10月，公司被授予“江苏省创新型企业”称号。2010年12月8日，公司被科技部火炬高新技术产业开发中心授予“2010年国家火炬计划重点高新技术企业”称号。 截至目前，公司已经取得专利17项，其中发明专利3项、实用新型专利3项、外观设计专利11项，公司拥有12项计算机软件著作权，同时公司还掌握了10项核心技术。近年来，公司的产品还获得多项技术进步奖项，具体情况如下： 序号序号 项目名称项目名称 荣誉类别荣誉类别 获奖年度获奖年度 国家级重点新产品计划 2002 年 1 YTF52

42、30H-YN 网管脱卸式双向放大器 江苏省高新技术产品 2002 年 国家火炬计划 2004 年 江苏省火炬计划 2004 年 2 YTF5228HBI 野外型宽带光接收机 江苏省级高新技术产品 2006 年 3 HFC 网络管理系统 国家重点新产品 2007 年 4 YT 系列宽带网络光平台及光站 2007 第二届中国民营企业科技产品博览会科技创新成果金奖 2007 年 5 数字电视机顶盒 2007 第二届中国民营企业科技产品博览会科技创新成果金奖 2007 年 中国广播电视设备工业协会科技创新奖 2007 年 江苏省中小企业专利新产品 2008 年 江苏省级中小科技型企业发展专项引导资金技

43、术创新（产业化） 2009 年 6 YTJ4212 光传输平台 江苏省自主创新产品 2009 年 7 数字多媒体光纤终端 D/V-ONU 江苏省重大科技支撑与自主创新（新产品开发补助）项目 2009 年 8 融合CATV和IP网络的新型超宽带光接入系统关键技术研究及设备研制 江苏省级科技创新与成果转化（重大科技支撑与自主创新）专项引导资金 2009 年 9 同轴宽带多媒体网桥（MoCA） 江苏省省级现代服务业（软件产业）发展专项引导资金项目 2009 年 10 亿通牌有线电视 HFC 宽带网络传输设备 苏州市名牌产品 2009.1 2010.12 11 YTMN/C 同轴以太网设备 （MoCA

44、） 江苏省自主创新产品 2010 年 （二）设立情况（二）设立情况 本公司是由亿通电子整体变更而设立的股份有限公司。2001年3月2日，经江苏省人江苏亿通高科技股份有限公司 招股说明书 6 民政府关于同意江苏亿通电子有限公司变更为江苏亿通高科技股份有限公司的批复（苏政复200135号）批准，亿通电子的王振洪、马晓东、陈小星、王家康、电视设备公司、科德利和清华电子等全体股东共同作为公司的发起人，以2000年12月31日为审计基准日， 将其持有亿通电子经审计的账面净资产30,004,369.37元中的3,000万元折成3,000万股发起人股份，每股面值1.00元，余额4,369.37元进入资本公积

45、。亿通电子整体变更设立股份公司前后各发起人的持股比例保持不变。 各发起人的出资情况已经北京永拓会计师事务所有限责任公司进行验证，并出具了验资报告（京永验字2001第079号）。 2001年8月15日，公司在江苏省工商行政管理局办理了工商登记手续，取得了注册号为3200002101792的企业法人营业执照，注册资本为3,000万元，法定代表人为王振洪。 二、控股股东及实际控制人二、控股股东及实际控制人 公司的控股股东为自然人股东王振洪，其持有公司2,365万股，占公司总股本的65.04%。王振洪系本公司的董事长兼总经理。 公司的实际控制人为自然人股东王振洪和王桂珍。王振洪和王桂珍系夫妻关系，王桂

46、珍持有公司88.35万股，占公司总股本的2.43%。 王振洪和王桂珍的个人简况如下： 三、发行人主要财务数据及财务指标三、发行人主要财务数据及财务指标 根据上海众华沪银会计师事务所出具的审计报告（沪众会字2010第4099号），公司报告期内的财务报告主要财务数据如下： （一）资产负债表主要数据（一）资产负债表主要数据 单位：元 项项 目目 2010.09.30 2009.12.31 2008.12.31 2007.12.31 流动资产 188,680,989.97 146,353,573.92 129,203,399.04 131,592,991.52 非流动资产 61,802,570.54

47、55,482,015.95 53,596,163.87 52,124,598.85 姓名姓名 国籍国籍 永久境外居留权永久境外居留权 身份证号码身份证号码 本次发行前持股情况（万股）本次发行前持股情况（万股） 本次发行前持股比例本次发行前持股比例 王振洪 中国 无 32052019560123XXXX 2,365.00 65.04% 王桂珍 中国 无 32052019710321XXXX 88.35 2.43% 江苏亿通高科技股份有限公司 招股说明书 7 资产合计 250,483,560.51 201,835,589.87 182,799,562.91 183,717,590.37 流动负债

48、119,093,519.75 99,796,084.93 94,439,798.30 93,180,142.73 非流动负债 7,198,702.96 - - 19,000,000.00 负债合计 126,292,222.71 99,796,084.93 94,439,798.30 112,180,142.73 股东权益 124,191,337.80 102,039,504.94 88,359,764.61 71,537,447.64 负债及股东权益总计 250,483,560.51 201,835,589.87 182,799,562.91 183,717,590.37 （二）利润表主要数据

49、（二）利润表主要数据 单位：元 项项 目目 2010 年年 1-9 月月 2009 年度年度 2008 年度年度 2007 年度年度 营业收入 135,121,065.79 199,473,862.87 179,840,774.34 135,197,847.48 营业成本 92,251,732.73 146,225,720.31 136,720,879.70 98,228,020.87 营业利润 25,203,011.42 26,934,533.47 18,694,889.99 17,443,062.36 利润总额 26,889,070.79 30,935,344.45 19,685,102.

50、32 17,486,110.50 净利润 22,151,832.86 26,405,740.33 16,822,316.97 12,487,504.51 扣除非经常性损益后的净利润 20,733,052.74 22,507,377.41 15,980,720.79 12,527,343.63 （三）现金流量表主要数据（三）现金流量表主要数据 单位：元 项项 目目 2010 年年 1-9 月月 2009 年度年度 2008 年度年度 2007 年度年度 经营活动产生的现金流量净额 -942,458.07 15,080,465.58 15,723,299.13 20,840,655.37 投资活动