当虹科技：首次公开发行股票并在科创板上市招股意向书.PDF

《当虹科技：首次公开发行股票并在科创板上市招股意向书.PDF》由会员分享，可在线阅读，更多相关《当虹科技：首次公开发行股票并在科创板上市招股意向书.PDF（440页珍藏版）》请在淘文阁 - 分享文档赚钱的网站上搜索。

1、 1-1-2 杭州当虹科技股份有限公司 （浙江省杭州市西斗门路 3 号天堂软件园 E 幢 16 层 A 座） 首次公开发行股票并在科创板上市 招股意向书 保荐人（主承销商） 广东省深圳市福田区中心三路 8 号卓越时代广场（二期）北座 本次股票发行后拟在科创板市场上市，该市场具有较高的投资风险。科创板公司具有研发投入大、经营风险高、业绩不稳定、退市风险高等特点，投资者面临较大的市场风险。投资者应充分了解科创板市场的投资风险及本公司所披露的风险因素，审慎作出投资决定。 杭州当虹科技股份有限公司 招股意向书 1-1-2 本次发行概况本次发行概况 发行股票类型 人民币普通股（A 股） 发行股数 本次拟

2、公开发行股票 2,000 万股，占发行后总股本的 25%。本次发行全部为新股发行，原股东不公开发售股份 每股面值 人民币 1.00 元 每股发行价格 【】元 预计发行日期 2019 年 12 月 2 日 拟上市的交易所和板块 上海证券交易所科创板 发行后总股本 8,000 万股 保荐人（主承销商） 中信证券股份有限公司 招股意向书签署日期 2019 年 11 月 22 日 保荐机构参与战略配售情况 保荐机构将安排本保荐机构依法设立的另类投资子公司中信证券投资有限公司参与本次发行的战略配售，中信证券投资有限公司将依据上海证券交易所科创板股票发行与承销业务指引第十八条规定确定本次跟投的股份数量和金

3、额，中信证券投资有限公司本次跟投获配股票的限售期为 24 个月，限售期自本次公开发行的股票在上交所上市之日起开始计算。 杭州当虹科技股份有限公司 招股意向书 1-1-3 重要声明重要声明 中国证监会、上海证券交易所对本次发行所作的任何决定或意见，均不表明其对注册申请文件及所披露信息的真实性、准确性、完整性作出保证，也不表明其对发行人的盈利能力、投资价值或者对投资者的收益作出实质性判断或保证。任何与之相反的声明均属虚假不实陈述。 根据证券法的规定，股票依法发行后，发行人经营与收益的变化，由发行人自行负责；投资者自主判断发行人的投资价值，自主作出投资决策，自行承担股票依法发行后因发行人经营与收益变

4、化或者股票价格变动引致的投资风险。 发行人及全体董事、监事、高级管理人员承诺招股意向书及其他信息披露资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其真实性、准确性、完整性承担个别和连带的法律责任。 发行人控股股东、实际控制人承诺本招股意向书不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其真实性、准确性、完整性承担个别和连带的法律责任。 公司负责人和主管会计工作的负责人、 会计机构负责人保证招股意向书中财务会计资料真实、完整。 发行人及全体董事、监事、高级管理人员、发行人的控股股东、实际控制人以及保荐人、 承销的证券公司承诺因发行人招股意向书及其他信息披露资料有虚假记载、 误导性陈述或者重大遗漏，

5、致使投资者在证券发行和交易中遭受损失的，将依法赔偿投资者损失。 保荐人及证券服务机构承诺因其为发行人本次公开发行制作、 出具的文件有虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，给投资者造成损失的，将依法赔偿投资者损失。 杭州当虹科技股份有限公司 招股意向书 1-1-4 重大事项提示重大事项提示 公司特别提请投资者注意，在作出投资决策之前，务必仔细阅读本招股公司特别提请投资者注意，在作出投资决策之前，务必仔细阅读本招股意意向向书的正文内容，并特别关注以下重要事项。书的正文内容，并特别关注以下重要事项。 一、一、本公司特别提醒投资者注意本公司特别提醒投资者注意“风险因素风险因素”中的下列特别风险中的下列特别

6、风险 （一）（一）技术创新技术创新不足或产品商业化进度拖延可能带来的竞争力下降的不足或产品商业化进度拖延可能带来的竞争力下降的风险风险 视频软件的技术和产品具有更替较快的特征， 因此公司需要随时关注和判断行业发展方向和技术发展趋势。 公司只有持续将符合市场需求和行业发展趋势的技术成果转化为成熟的商业化产品，才能够使自身产品真正贴合用户需求，并在此基础上持续保持技术领先和产品核心竞争优势。 由于行业发展趋势的固有不确定性， 公司选择投入的研发方向及由此取得的创新成果可能会与未来的行业发展趋势和市场需求存在差异， 从而导致公司的新产品无法有效满足未来的用户需求，降低公司产品及服务体系的整体竞争力。

7、除此之外， 若公司因人员、 资金等原因导致研发创新及产品商业化的进度受到拖延，也有可能造成公司新产品无法及时投入市场， 对公司未来的市场竞争力产生不利影响。 （二）（二）产业政策变化产业政策变化可能产生的的经营环境发生不利变化可能产生的的经营环境发生不利变化风险风险 智能视频技术的软件开发受到下游客户需求的影响较大。近年来，国家对传媒文化和公共安全等下游领域制订了一系列政策法规， 鼓励和规范相关行业的发展。但若相关的产业政策发生变化，或者某些部门或协会在政策执行方面存在偏差，导致外部整体经营环境出现不利变化，将会影响公司的经营业绩。 （三）（三）市场竞争加剧市场竞争加剧可能导致盈利能力下降的可

8、能导致盈利能力下降的风险风险 智能视频技术的软件开发行业市场空间主要受到下游传媒文化和公共安全等行业需求的影响。大视频领域预计未来市场竞争将不断加剧。国际巨头公司和国内少数领先厂商作为公司主要竞争对手将在可预计的未来继续保持对相关视频技术和产品的研发投入和生产经营， 其他视频技术厂商预计也会随着技术水平杭州当虹科技股份有限公司 招股意向书 1-1-5 的进步相应加强中高端编转码、全平台播放、智能人像识别、视频云服务等技术的自主研发及相关产品的生产销售。 如果公司在复杂的市场环境下和激烈的市场竞争中不能提高现有的品牌认知度并积极通过技术创新来响应客户不断变化的需求， 将可能面临市场份额减少， 盈

9、利能力下降， 甚至核心竞争优势丧失的风险。 （四）关联交易收入占比较高的风险（四）关联交易收入占比较高的风险 报告期内，公司关联销售（包括报告期内转为非关联方后的交易）产生的收入占比分别为 44.03%、18.69%、2.49%和 12.40%，利润总额占比分别为 51.88%、28.27%、4.22%和 24.75%，公司通过关联交易实现的收入和利润占比较高。若未来公司现有关联方或未来关联方基于自身业务发展需要持续加大对公司产品和服务的采购，可能导致关联交易金额及占比提升，若关联交易定价不公允则可能对经营独立性构成不利影响。 （五）报告期各期经营性现金流量净额低于净利润的风险（五）报告期各期

10、经营性现金流量净额低于净利润的风险 2016 年至 2019 年 1-6 月， 公司经营活动产生的现金流量净额累计-672.06 万元，累计净利润 15,297.65 万元，累计差异-15,969.71 万元。主要原因为报告期内针对存货采购和职工薪酬而支付的现金增幅大于销售商品收到的货款增幅。第一、由于传统媒体、新媒体、公共安全领域客户审批流程长、报告期内项目规模和项目周期变长等影响，部分客户付款较慢。第二、公司业务规模快速发展，相应的存货采购规模逐年增长，销售回款和采购付款具有不同信用期。 若上述影响因素持续，则可能导致经营性现金流量净额持续恶化，进而对公司资金状况和持续盈利能力构成不利影响

11、。 （六）应收账款增长及期后回款（六）应收账款增长及期后回款率下降可能导致的资金压力及经营业绩不利率下降可能导致的资金压力及经营业绩不利变化的风险变化的风险 截至 2016 年末、2017 年末、2018 年末和 2019 年 6 月末，公司应收账款净额分别为 2,878.01 万元、7,133.43 万元、13,897.48 万元和 14,334.51 万元，呈现快速增长。同时，期后 6 个月的回款比例分别为 92.71%、41.59%和 47.56%（截至本招股意向书出具日， 2019 年 6 月末应收账款尚无期后 6 个月回款率） 。 2017年和 2018 年应收账款期后回款率较低，主

12、要原因包括：第一、公司大部分收入杭州当虹科技股份有限公司 招股意向书 1-1-6 来自传统媒体、新媒体和公共安全等领域的国有企业和政府部门，通常采用预算管理和集中采购制度，需要通过预算、审批、合同签订、上线调试等流程，项目验收往往集中在下半年，甚至是第四季度，由于账期的存在，相应的货款结算也集中在次年。第二、报告期内，公司获取了更多综合性强、系统要求高、项目周期长的订单，往往此类项目付款影响因素更为复杂，结算速度有所减慢。第三、报告期内，公司销售模式调整，由非直接销售为主向直接销售为主转变，经销商付款周期更短，随着公司直销比例的提升，付款相应减慢。 未来随着销售规模的进一步扩大，公司应收账款余

13、额可能呈现增加趋势，有可能会对公司盈利和资金状况造成不利影响：一、如果未来客户资信情况或与公司合作关系发生恶化，将可能因应收账款不能及时回收形成坏账；二、若应收账款规模进一步扩大、账龄进一步上升，坏账准备金额会相应增加，甚至可能因为客户无法偿还欠款而单独计提坏账准备，对公司经营成果造成不利影响；三、如果应收账款规模扩大，也会减少公司经营性现金流，对公司资金状况造成不利影响。 （七）本次发行失败的风险（七）本次发行失败的风险 公司本次首次公开股票如能获得上海证券交易所审核同意并经中国证监会注册，则公司可在中国证监会出具的注册决定有效期内发行股票，具体时点由公司协同主承销商确定。 中国证监会作出注

14、册决定后、公司股票上市交易前，发现可能影响本次发行的重大事项的，中国证监会可以要求公司暂缓或者暂停发行、上市；相关重大事项导致公司不符合发行条件的，中国证监会可以撤销注册。中国证监会撤销注册后，股票尚未发行的，公司应当停止发行；股票已经发行尚未上市的，公司应当按照发行价并加算银行同期存款利息返还股票持有人。 此外，如公司在中国证监会出具的股票注册决定有效期内，无法满足上海证券交易所关于发行上市相关的发行后总市值的要求的，还可能产生发行中止，甚至发行失败的风险。 杭州当虹科技股份有限公司 招股意向书 1-1-7 （八）股票价格可能发生较大波动的风险（八）股票价格可能发生较大波动的风险 首次公开发

15、行股票并上市后，除经营和财务状况之外，公司的股票价格还将受到国内外宏观经济形势、行业状况、资本市场走势、市场心理和各类重大突发事件等多方面因素的影响。投资者在考虑投资公司股票时，应预计到前述各类因素可能带来的投资风险，并做出审慎判断。 其他影响公司持续盈利能力的风险因素已在本招股意向书“第四节 风险因素”进行了披露。 二二、本次发行相关、本次发行相关的的重要承诺重要承诺 与本次发行相关的重要承诺，包括股份流通限制、自愿锁定的承诺，公开发行前股东的持股意向及减持意向的承诺，稳定股价的措施和承诺等。具体内容请详见本招股意向书“第十节 投资者保护”之“五、公司、股东、实际控制人、董事、监事、高级管理

16、人员、核心技术人员以及本次发行的保荐人及证券服务机构重要承诺及履行情况”。 三、三、关于关于发行发行后股利分配政策及后股利分配政策及发行发行前滚存利润的分配前滚存利润的分配 关于发行后股利分配政策及发行前滚存利润的分配，请详见本招股意向书“第十节 投资者保护” 之 “二、 发行后利润分配政策及发行前后差异” 以及 “三、本次发行完成前滚存利润的分配安排”。 四、保荐机构持有发行人股份的情况四、保荐机构持有发行人股份的情况 中信证券投资为发行人保荐机构中信证券的全资子公司，于 2017 年 4 月投资入股发行人。 截至本招股意向书签署之日， 中信证券投资直接持有公司 893,040股股份，占公司

17、总股本约 1.49%。 五、五、2019 年上半年业绩情况及同期对比年上半年业绩情况及同期对比 鉴于 4K 超高清实时转码技术应用加快、公司与电信运营商合作深化、公共安全业务持续发展，2019 年 1-6 月，公司实现营业收入 7,807.92 万元、净利润1,272.31 万元和扣非后净利润 1,142.09 万元，较 2018 年 1-6 月，分别同比增长杭州当虹科技股份有限公司 招股意向书 1-1-8 21.40%、20.55%和 10.50%（2018 年 1-6 月数据未经审计）。2019 年 1-6 月，公司扣非后净利润同比增加 10.50%，扣非后净利润增幅小于营业收入的增幅21

18、.41%,主要系非经常性损益中政府补助同比增加所致。 六六、财务报告审计截止日后主要财务信息和经营状况财务报告审计截止日后主要财务信息和经营状况 公司财务报告审计截止日为 2019 年 6 月 30 日。公司 2019 年第 3 季度财务报表，包括 2019 年 9 月 30 日的资产负债表， 2019 年 1-9 月的利润表，2019 年1-9 月的现金流量表，以及财务报表附注未经审计，但已由天健会计师审阅，并于 2019 年 10 月 31 日出具了审阅报告（天健审20199301 号）。公司财务报告审计截止日之后经审阅（未经审计）的主要财务信息及经营状况如下： 截至 2019 年 9 月

19、 30 日，公司总资产为 43,993.93 万元，总负债为 4,008.58万元，所有者权益为 39,985.35 万元。2019 年 1-9 月，公司主营业务较上年度同期有所增加， 其中公司实现营业收入 11,851.43 万元， 较上年度同期增长 15.07%；净利润为 1,659.68 万元，较上年度同期增长 12.22%，主要原因包括：第一、4K超高清实时转码技术推广加速，公司获得了苏宁体育等行业优质客户的认可，相关产品在互联网视频、传统媒体等领域的销售增加；第二、公司加大与电信运营商的合作，增加电信运营商在平台建设等业务的产品销售；第三、随着公司在公共安全领域的技术经验积累，公共安

20、全项目落地加速，来自公共安全行业的收入进一步增长；第四、面对视频大行业在新应用场景的需求，发行人推出了城市户外大屏等新业务。 随着公司在手订单的实现，2019 年全年预计实现营业收入 28,000 至 30,000万元，同比增加 37.56%-47.38%；预计本年净利润 8,000 万元至 9,000 万元，同比增幅约 25%至 40%，预计全年扣除非经常性损益净利润为 7,850 万元至 8,850万元，同比增加 28%至 44%（以上数据不构成盈利预测）。 截至本招股意向书签署日，公司主要经营状况正常，经营业绩稳定。公司经营模式，主要原材料的采购规模及采购价格，主要产品的生产、销售规模及

21、销售价格，主要客户及供应商的构成，税收政策以及其他可能影响投资者判断的重大事项方面均未发生重大变化。 杭州当虹科技股份有限公司 招股意向书 1-1-9 具体信息参见本招股意向书“第八节财务会计信息与管理层分析”之“十、财务报告审计截止日后主要财务信息及经营状况”。 杭州当虹科技股份有限公司 招股意向书 1-1-10 目目 录录 本次发行概况本次发行概况 . 2 重要声明重要声明 . 3 重大事项提示重大事项提示 . 4 一、本公司特别提醒投资者注意“风险因素”中的下列特别风险 . 4 二、本次发行相关的重要承诺 . 7 三、关于发行后股利分配政策及发行前滚存利润的分配 . 7 四、保荐机构持有

22、发行人股份的情况 . 7 五、2019 年上半年业绩情况及同期对比 . 7 六、财务报告审计截止日后主要财务信息和经营状况 . 8 目目 录录. 10 第一节第一节 释释 义义 . 15 一、一般术语 . 15 二、专业术语 . 18 第二节第二节 概概 览览 . 22 一、公司及本次发行的中介机构基本情况 . 22 二、本次发行的概况 . 23 三、公司报告期内的主要财务数据及财务指标 . 24 四、公司主营业务情况 . 25 五、公司技术先进性、研发技术产业化情况以及未来发展战略 . 26 六、公司选择的具体上市标准 . 28 七、公司治理特殊安排等重要事项 . 29 八、募集资金的用途

23、. 29 第三节第三节 本次发行概况本次发行概况 . 31 一、本次发行的基本情况 . 31 二、本次发行的有关当事人 . 32 三、公司与中介机构的关系 . 33 四、本次发行有关重要日期 . 33 杭州当虹科技股份有限公司 招股意向书 1-1-11 五、发行人高管或员工拟参与战略配售情况 . 34 六、保荐人相关子公司拟参与战略配售情况 . 34 第四节第四节 风险因素风险因素 . 36 一、技术风险 . 36 二、经营风险 . 37 三、财务风险 . 39 四、管理风险 . 41 五、违法违规行为可能导致的经营业绩发生不利变化的风险 . 41 六、社会保险及住房公积金缴纳情况可能增加运营

24、成本的风险 . 42 七、募集资金投资项目风险 . 42 八、发行后净资产收益率下降的风险 . 42 九、公司业绩下降甚至亏损的风险 . 42 十、本次发行失败的风险 . 43 十一、股票价格可能发生较大波动的风险 . 43 第五节第五节 发行人基本情况发行人基本情况 . 44 一公司基本情况 . 44 二公司设立、报告期内的股本和股东变化及历史股权代持情况 . 44 三公司设立以来资产重组情况 . 111 四公司在其他证券市场的上市/挂牌情况 . 111 五公司股权关系与内部组织结构 . 111 六、公司控股股东、实际控制人及主要股东情况 . 115 七、公司股本情况 . 120 八、董事、

25、监事、高级管理人员及核心技术人员的情况 . 125 九、公司与董事、监事、高级管理人员及核心技术人员签署的协议 . 131 十、公司与董事、监事、高级管理人员及核心技术人员所持股份质押、冻结或发生诉讼纠纷的情况 . 131 十一、董事、监事、高级管理人员近两年的变动情况及影响 . 131 十二、董事、监事、高级管理人员及核心技术人员的其他对外投资情况 . 133 杭州当虹科技股份有限公司 招股意向书 1-1-12 十三、董事、监事、高级管理人员、核心技术人员及其近亲属直接或间接持有公司股份的情况 . 133 十四、董事、监事、高级管理人员及核心技术人员的薪酬情况 . 134 十五公司已执行的股

26、权激励及其他制度安排和执行情况 . 135 十六公司员工及社会保险和住房公积金缴纳情况 . 138 第六节第六节 业务与技术业务与技术 . 142 一、公司的主营业务及主要产品和服务情况 . 142 二、公司所处行业的基本情况 . 154 三、公司市场地位及竞争状况 . 192 四、公司主要销售和采购情况 . 200 五、主要资产情况 . 210 六、技术与研发情况 . 223 七、特许经营权与资质情况 . 249 八、境外经营情况 . 250 第七节第七节 公司治理与独立性公司治理与独立性 . 251 一、公司治理制度的执行情况 . 251 二、公司特别表决权股份或类似安排的情况 . 253

27、 三、公司协议控制架构的情况 . 253 四、公司内部控制的评估 . 254 五、公司报告期内违法违规及受到处罚的情况 . 254 六、公司控股股东、实际控制人及其控制的其他企业的资金占用及担保情况 . 255 七、公司直接面向市场独立持续经营的能力 . 255 八、同业竞争 . 258 九、关联方及关联关系 . 261 十、关联交易 . 269 第八节第八节 财务会计信息与管理层分析财务会计信息与管理层分析 . 281 一、财务报表及审计意见 . 283 二、主要会计政策和会计估计 . 290 杭州当虹科技股份有限公司 招股意向书 1-1-13 三、主要税项 . 298 四、公司非经常性损益

28、情况 . 300 五、主要财务指标 . 300 六、经营成果分析 . 302 七、资产质量分析 . 343 八、偿债能力、流动性与持续经营能力的分析 . 363 九、资产负债表日后事项、或有事项及其他重要事项 . 370 十、财务报告审计截止日后主要财务信息和经营状况 . 370 第九节第九节 募集资金运用与未来发展规划募集资金运用与未来发展规划 . 374 一、本次募集资金投资项目计划 . 374 二、募集资金投资项目简介 . 375 三、募集资金项目与现有业务技术的关系 . 389 四、公司发展战略和业务发展目标 . 390 第十节第十节 投资者保护投资者保护 . 395 一、投资者关系安

29、排 . 395 二、发行后利润分配政策及发行前后差异 . 396 三、本次发行完成前滚存利润的分配安排 . 399 四、股东投票机制的建立情况 . 399 五、公司、股东、实际控制人、董事、监事、高级管理人员、核心技术人员以及本次发行的保荐人及证券服务机构重要承诺及履行情况 . 402 第十一节第十一节 其他重要事项其他重要事项 . 425 一、重要合同 . 425 二、对外担保情况 . 428 三、重大诉讼、仲裁及其他情况 . 428 第十二节第十二节 声明声明 . 429 一、本公司全体董事、监事、高级管理人员声明 . 429 二、本公司控股股东、实际控制人声明 . 430 三、保荐人（主

30、承销商）声明 . 431 四、发行人律师声明 . 434 杭州当虹科技股份有限公司 招股意向书 1-1-14 五、会计师事务所声明 . 435 六、资产评估机构声明 . 436 七、验资机构声明 . 437 第十三节第十三节 附件附件 . 438 一、备查文件 . 438 二、查阅时间 . 438 三、查阅地点 . 438 杭州当虹科技股份有限公司 招股意向书 1-1-15 第一节第一节 释释 义义 本招股意向书中，除非文义另有所指，下列词语具有如下含义： 一、一般术语一、一般术语 当虹科技、发行人、本公司、公司 指 杭州当虹科技股份有限公司 当虹有限 指 杭州当虹科技有限公司，系当虹科技的前

31、身 虹润杭州 指 虹润（杭州）科技有限公司，原名为虹软（杭州）科技有限公司 虹软上海 指 虹软（上海）多媒体科技有限公司 大连虹昌 指 大连虹昌企业管理合伙企业（有限合伙），原名为德清虹昌投资管理合伙企业（有限合伙），系公司股东、实际控制人孙彦龙控制的企业 大连虹途 指 大连虹途企业管理合伙企业（有限合伙），原名为德清虹途投资管理合伙企业（有限合伙），系公司股东、员工持股平台、实际控制人孙彦龙控制的企业 大连虹势 指 大连虹势企业管理合伙企业（有限合伙），原名为德清虹势投资管理合伙企业（有限合伙），系公司股东、实际控制人孙彦龙控制的企业 汉唐晖和 指 大连汉唐晖和企业管理合伙企业（有限合伙），

32、系公司股东大连虹势和大连虹昌的执行事务合伙人，系孙彦龙担任普通合伙人并出资 99%的企业，其配偶夏竞担任有限合伙人，出资 1%的企业 光线传媒 指 北京光线传媒股份有限公司，系公司股东 国海玉柴创投 指 广西国海玉柴金投创业投资合伙企业（有限合伙），系公司股东 中信证券投资 指 中信证券投资有限公司，系公司股东 德石速动投资 指 杭州德石速动投资合伙企业（有限合伙），系公司股东 杭州兴富投资 指 杭州兴富投资管理合伙企业（有限合伙），系公司股东 杭州牵海创投 指 杭州牵海创业投资合伙企业（有限合伙），系公司股东 华数传媒资本 指 浙江华数传媒资本管理有限公司，系公司股东 华数虹欣投资 指 浙江

33、华数虹欣投资合伙企业（有限合伙），系公司股东 南方媒体投资 指 广东南方媒体融合发展投资基金（有限合伙），系公司股东 浙江成长文化 指 浙江成长文化产业股权投资基金合伙企业（有限合伙），系公司股东 浙商创投 指 浙商创投股份有限公司，系公司股东 杭州当虹科技股份有限公司 招股意向书 1-1-16 浙商利海创投 指 浙江浙商利海创业投资合伙企业（有限合伙），系公司股东 湖畔山南投资 指 杭州湖畔山南常帆股权投资合伙企业（有限合伙），系公司股东 嘉兴骅坤投资 指 嘉兴骅坤股权投资基金合伙企业（有限合伙），系公司股东 财通创新投资 指 财通创新投资有限公司，系公司股东 日金投资 指 德清日金投资管理

34、合伙企业（有限合伙），系公司历史股东 虹软集团 指 虹软科技股份有限公司，包含其下属子公司虹软美国等 虹软美国 指 ArcSoft, Inc.，系虹软集团的子公司，注册于美国 MISL 指 Multimedia Image Solution Limited（多媒体影像解决方案有限公司），受虹软集团控制的企业 日盈投资 指 德清日盈投资管理合伙企业（有限合伙），系公司历史股东 安致投资 指 德清安致投资管理合伙企业（有限合伙），系公司历史股东 科驰投资 指 德清科驰投资管理合伙企业（有限合伙），系公司历史股东 盈润投资、江西盈润 指 江西盈润投资有限公司，系公司历史股东 优联视讯 指 浙江优联视

35、讯网络有限公司，系公司历史上的关联方 和融勋 指 北京和融勋科技有限公司，系公司历史上的关联方 公司章程 指 本公司现行的公司章程 公司章程 （草案） 指 本公司上市后将实施的公司章程 科创板上市规则 指 上海证券交易所科创板股票上市规则 公司法 指 中华人民共和国公司法及其修订 证券法 指 中华人民共和国证券法及其修订 中国证监会 指 中国证券监督管理委员会 上交所 指 上海证券交易所 发改委 指 中华人民共和国国家发展和改革委员会 工信部 指 中华人民共和国工业和信息化部 保荐人、保荐机构、主承销商、中信证券 指 中信证券股份有限公司 天册律师 指 浙江天册律师事务所 天健会计师 指 天健

36、会计师事务所（特殊普通合伙） 坤元评估师 指 坤元资产评估有限公司 中国软件行业协会 指 成立于 1984 年 9 月 6 日，由从事软件研究开发、出版、销售、培训，从事信息化系统研究开发，开展信息服务，以及为软件产业提供咨询、市场调研、投融资服务和其他中介服务等的企事业单位与个人自愿结合组成，经国家民政部注册登记，是唯一代表中国软件产业界并具有全国性一级社团法人资格的行业组织 杭州当虹科技股份有限公司 招股意向书 1-1-17 中国数字音视频编解码技术标准工作组 指 由国家原信息产业部科学技术司于 2002 年 6 月批准成立，面向我国的信息产业需求，联合国内企业和科研机构，制（修）订数字音

37、视频的压缩、解压缩、处理和表示等共性技术标准，为数字音视频设备与系统提供高效经济的编解码技术，服务于高分辨率数字广播、高密度激光数字存储媒体、无线宽带多媒体通讯、互联网宽带流媒体等重大信息产业应用 中安协、中国安全防范产品行业协会 指 中国安全防范产品行业协会，主要负责开展调查研究、制定行业发展规划；推进行业标准化工作和安防行业市场建设等工作 广电总局 指 中华人民共和国国家广播电视总局 中科大洋、北京中科大洋科技发展股份有限公司 指 北京中科大洋科技发展股份有限公司，上市公司大恒科技（股票代码： 600288） 的控股子公司， 是一家为新闻出版广电机构、互联网视频运营机构、节目内容生产机构、

38、自媒体传播机构、政府、教育、医疗、文化等信息服务机构提供产品、技术服务及综合性的系统集成解决方案的“泛传媒产业技术服务商” Ateme 指 Ateme Sa，法国知名广电设备制造商，巴黎证券交易所上市公司，专注于 H.265/HEVC 视频压缩、MPEG4/MPEG2 编解码，并针对节目采集、分发、多屏实时流传递和 OTT 直播等领域提供全套解决方案 Harmonic 指 Harmonic Inc，美国纳斯达克上市科技公司，设计、制造和销售多功能视频基础设施产品和系统方案，产品包括视频制作平台和播出方案、视频处理方案和 EDGE 接入产品 AWS Elemental 指 AWS Element

39、al Technologies，亚马逊云计算服务平台控股子公司，主要服务为云中的视频处理和交付以及集成式视频工作流的处理 Envivio 指 爱立信控股子公司，专注于开发 MPEG-4 标准支持的技术，提供视频编码、转码、内容处理和广告植入及各种形式的视频的高质量传输等功能 NVIDIA 指 NVIDIA Corporation（英伟达），美股纳斯达克上市公司，全球视觉计算技术的行业领袖及 GPU 的发明者 Intel 指 Intel Corporation（Integrated Electronics Corporation)，全球最大的个人计算机零件和 CPU 制造商 Dell 指 Del

40、l, Inc.，全球领先的计算机系统直销商，生产、设计、销售家用以及办公室电脑及服务器、数据储存设备、网络设备等 Super Micro 指 美国超微电脑股份有限公司，服务器技术与创新的厂商，致力于为全球的企业 IT、数据中心、云计算、高性能计算与嵌入式系统提供端到端绿色计算解决方案 Apple 指 Apple Inc. 苹果公司致力于设计、开发和销售消费电子、计算机软件、在线服务和个人计算机 微软公司 指 Microsoft Corporation，美国跨国科技公司，世界 PC（个人计算机）软件开发的先导，研发、制造、授权和提供广泛的电脑软件服务 Windows 指 美国微软公司研发的一套操

41、作系统，采用图形化模式 GUI Linux 指 基于 POSIX 和 UNIX 的多用户、 多任务、 支持多线程和多 CPU杭州当虹科技股份有限公司 招股意向书 1-1-18 的操作系统，是一个性能稳定的多用户类 Unix 网络操作系统 Android 指 Google公司和开放手机联盟领导及开发的基于Linux的自由及开放源代码的操作系统，主要使用于移动设备 iOS 指 苹果公司开发的移动操作系统，属于类 Unix 的商业操作系统 MPEG 指 动态图像专家组 ITU-T 指 国际电信联盟 VCEG 指 国际电信联盟电信标准分局 ISO 指 国际标准化组织 IEC 指 国际电工委员会 IEE

42、E 指 美国电气和电子工程师协会 CNNIC 指 中国互联网络信息中心 报告期 指 2016 年度、2017 年度、2018 年度及 2019 年 1-6 月 报告期末 指 2019 年 6 月 30 日 元 指 人民币元 二、专业术语二、专业术语 新媒体 指 利用数字技术和网络技术，通过互联网、宽带局域网、无线通信网、卫星等渠道，以及电脑、手机、数字电视机等终端，向用户提供信息和娱乐服务的传播形态 IPTV 指 交互式网络电视，利用宽带网，集互联网、多媒体、通讯等技术于一体， 向家庭用户提供包括数字电视在内的多种交互式服务的崭新技术 OTT 指 通过互联网提供服务，通常指通过公共互联网面向电

43、视传输 IP视频和互联网应用融合的服务 广电有线网络 指 采用同轴电缆、双绞线和光纤来连接的广电网络 电信运营商 指 提供固定电话、移动电话和互联网接入的通信服务公司 有线数字电视 指 在电视信号制作、 播放和接收的全过程使用数字技术的电视系统 媒体融合 指 媒体融合是信息时代背景下一种媒介发展的理念， 是在互联网的迅猛发展的基础上的传统媒体的有机整合， 整合体现为技术的融合和经营方式的融合 融合媒体 指 充分利用媒介载体，把广播、电视、报纸等既有共同点，又存在互补性的不同媒体，在人力、内容、宣传等方面进行全面整合，实现“资源通融、内容兼融、宣传互融、利益共融”的新型媒体 公共安全、安防 指

44、以维护社会公共安全为目的， 发展、 运用安全防范产品和其它相关产品 互联网+ 指 将互联网作为当前信息化发展的核心特征， 与传统行业进行深度融合，创造新的发展生态 编解码、转码、编指 视频格式间的转换， 将音视频内容从一种信源编码方式转变为另杭州当虹科技股份有限公司 招股意向书 1-1-19 转码 一种编码方式的过程 离线转码 指 根据拟支持终端的类型， 事先按一定的格式和码率， 对视频文件进行转码处理，存储后供相应终端访问 实时转码 指 适应实时性高的转码需求，如电视直播等 码率 指 一般指比特率，即单位时间内传输或处理的比特数量 文件格式 指 电脑为了存储信息而使用的对信息的特殊编码方式，

45、 用于识别内部储存的资料 画质 指 画面质量，包括清晰度、锐度、镜头畸变、色散度、解析度、色域范围、色彩纯度（色彩艳度）、色彩平衡等指标 带宽 指 单位时间能够传输的数据量，系衡量数据传输能力的指标 标清 指 标清分辨率（Standard Definition），即物理分辨率在 1280 720以下的一种视频格式 高清 指 高清分辨率（High Definition），即物理分辨率在 1280 720 以上的一种视频格式 4K 指 具有 4096 2160 分辨率的超精细画面的数字视频标准。一般地，在泛指时，也包括 UHDTV 标准的 3840 2160 分辨率 8K 指 具有 7680 43

46、20 分辨率的超精细画面的数字视频标准 HDR 指 高动态范围图像(High-Dynamic Range)，相比普通的图像，可以提供更多的动态范围和图像细节。 可以大幅度拓展显示的亮度范围， 展现更多的亮部和暗部细节， 为画面带来更丰富的色彩和更生动自然的细节表现，使得画面更接近人眼所见 4G 指 第四代移动电话行动通信标准 5G 指 第五代移动电话行动通信标准 集成、系统集成 指 System Integration，即通过结构化的综合布线系统和计算机网络技术，将各个分离的设备、功能和信息等集成到相互关联的、统一协调的系统之中，使资源达到充分共享，实现集中、高效、便利的管理 传输协议 指 双

47、方在数据传输中必须遵守的规则 云计算 指 将分布式处理、并行处理、网络计算等技术相互结合，通过网络将计算机处理程序自动分拆成无数个较小的子程序， 再由多部服务器组成的庞大系统经计算分析之后， 将结果交回给用户的服务 视频云 指 基于云计算技术的理念， 采用视频作为“云端”向“终端”呈现处理结果的一种云计算方案 流媒体 指 将一连串的媒体数据压缩后， 经过网上分段发送数据， 在网上即时传输影音以供观赏的一种技术与过程 CDN 指 内容分发网络， 利用分布在不同区域的节点服务器群组成流量分配管理网络平台，为用户提供内容的分散存储和高速缓存 IDC 指 为互联网内容提供商、企业、媒体和各类网站提供大

48、规模、高质量、安全可靠的专业化服务器托管、空间租用、网络批发带宽以及 ASP、EC 等业务 人工智能、AI 指 Artificial Intelligence，研究、开发用于模拟、延伸和扩展人的智杭州当虹科技股份有限公司 招股意向书 1-1-20 能的理论、方法、技术及应用系统的一门新技术科学 人像识别、人脸识别 指 基于人的脸部特征信息进行身份识别的一种生物识别技术， 用摄像机或摄像头采集含有人脸的图像或视频流， 并自动在图像中检测和跟踪人脸， 进而对检测到的人脸进行脸部识别的一系列相关技术 PC 指 个人电脑（Personal Computer）的简称 IT 指 信息技术（Informat

49、ion Technology）的简称 GPU 指 图形处理器（Graphics Processing Unit），专门在个人电脑、工作站、游戏机和一些移动设备（如平板电脑、智能手机等）上图像运算工作的微处理器 CPU 指 中央处理器（Central Processing Unit），解释计算机指令以及处理计算机软件中的数据 FPGA 指 Field Programmable Gate Array，现场可编程门阵列 ASIC 指 Application Specific Integrated Circuit，应特定用户要求和特定电子系统的需要而设计、制造的集成电路 VCD 指 影音光碟（Vide

50、o Compact Disc），一种在光碟上存储视频信息的标准 CD 指 用于存储声音信号轨道如音乐和歌的标准格式 AVS 指 中国具备自主知识产权的信源编码标准 VR 指 虚拟现实技术（Virtual Reality），创建和体验虚拟世界的计算机仿真系统 AR 指 增强现实技术（Augmented Reality，简称 AR），是一种实时地计算摄影机影像的位置及角度并加上相应图像、视频、3D 模型的技术 冗余 指 重复配置系统的一些部件， 当系统发生故障时， 冗余配置的部件介入并承担故障部件的工作， 以避免服务中断或降低系统故障时间 YUV 指 常使用在各个视频处理组件中的一种颜色编码方法，